{"id":24399,"date":"2022-05-30T15:46:45","date_gmt":"2022-05-30T15:46:45","guid":{"rendered":"https://www.5paisa.com/finschool/?post_type=markets\u0026#038;p=24399"},"modified":"2026-10-19T13:09:14","modified_gmt":"2026-10-19T07:39:14","slug":"understanding-the-performance-of-your-fund","status":"publish","type":"markets","link":"https://www.5paisa.com/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/understanding-the-performance-of-your-fund/","title":{"rendered":"Mutual Fund Factsheet"},"content":{"rendered":"\u003cdiv data-elementor-type=\u0022wp-post\u0022 data-elementor-id=\u002224399\u0022 class=\u0022elementor elementor-24399\u0022\u003e\u003csection class=\u0022elementor-section elementor-top-section elementor-element elementor-element-1f6961e elementor-section-full_width tab_container elementor-section-height-default elementor-section-height-default\u0022 data-id=\u00221f6961e\u0022 data-element_type=\u0022section\u0022\u003e\u003cdiv class=\u0022elementor-container elementor-column-gap-default\u0022\u003e\u003cdiv class=\u0022elementor-column elementor-col-100 elementor-top-column elementor-element elementor-element-a39cd43\u0022 data-id=\u0022a39cd43\u0022 data-element_type=\u0022column\u0022\u003e\u003cdiv class=\u0022elementor-widget-wrap elementor-element-populated\u0022\u003e\u003csection class=\u0022elementor-section elementor-inner-section elementor-element elementor-element-9cf5204 elementor-section-full_width elementor-section-height-default elementor-section-height-default\u0022 data-id=\u00229cf5204\u0022 data-element_type=\u0022section\u0022\u003e\u003cdiv class=\u0022elementor-container elementor-column-gap-wide\u0022\u003e\u003cdiv class=\u0022elementor-column elementor-col-50 elementor-inner-column elementor-element elementor-element-f92fd18 chapters_list\u0022 data-id=\u0022f92fd18\u0022 data-element_type=\u0022column\u0022\u003e\u003cdiv class=\u0022elementor-widget-wrap elementor-element-populated\u0022\u003e\u003cdiv class=\u0022elementor-element elementor-element-d6c50f6 elementor-widget elementor-widget-shortcode\u0022 data-id=\u0022d6c50f6\u0022 data-element_type=\u0022widget\u0022 data-widget_type=\u0022shortcode.default\u0022\u003e\u003cdiv class=\u0022elementor-widget-container\u0022\u003e\u003cdiv class=\u0022elementor-shortcode\u0022\u003e\u003cscript\u003ejQuery(document).ready(function(){jQuery(\u0022#post_chapters a[href*=\u0027\u0022  +  location.pathname  + \u0022\u0027]\u0022).addClass(\u0022current\u0022).attr(\u0022aria-current\u0022, \u0022page\u0022);})\u003c/script\u003e\u003cdiv class=\u0022desktop_chapters\u0022\u003e\u003cdiv id=\u0022post_chapters\u0022\u003e\u003cdiv class=\u0022post_chapters-heading\u0022\u003eअध्याय\u003c/div\u003e\u003cul\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/background-and-orientation/\u0022\u003eपृष्ठभूमि और अभिमुखता\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/personal-finance-math/\u0022\u003eपर्सनल फाइनेंस मैथ\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/money-today-vs-money-tommorrow/\u0022\u003eमनी टुडे बनाम मनी टूमरो\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/the-retirement-part-1/\u0022\u003eरिटायरमेंट -पार्ट 1\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/assumptions-in-retirement-planning/\u0022\u003eरिटायरमेंट प्लानिंग में धारणाएं\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/understanding-stock-funds/\u0022\u003eमॉडर्न फाइनेंस में म्यूचुअल फंड की भूमिका\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/concept-of-fund-and-nav/\u0022\u003eफंड और NAV की अवधारणा\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/understanding-the-performance-of-your-fund/\u0022\u003eम्यूचुअल फंड फैक्टशीट\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/the-equity-scheme/\u0022\u003e इक्विटी स्कीम\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/equity-scheme-part-2/\u0022\u003eइक्विटी स्कीम पार्ट 2\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/debt-funds-part-1/\u0022\u003eडेट फंड पार्ट 1\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/monitoring-your-portfolio/\u0022\u003eडेट फंड पार्ट 2\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/debt-funds-part-3/\u0022\u003eडेट फंड पार्ट 3\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/debt-funds-part-4/\u0022\u003eडेट फंड पार्ट 4\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/investing-in-bonds/\u0022\u003eबॉन्ड में निवेश\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/index-funds/\u0022\u003eइंडेक्स फंड\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/arbitrage-funds/\u0022\u003eआर्बिट्रेज फंड\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/measuring-mutual-fund-returns/\u0022\u003eम्यूचुअल फंड रिटर्न को मापना\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/rolling-returns/\u0022\u003eरोलिंग रिटर्न\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/mutual-fund-expense-ratio/\u0022\u003eम्यूचुअल फंड एक्सपेंस रेशियो\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/mutual-fund-benchmarking/\u0022\u003eम्यूचुअल फंड बेंचमार्किंग\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/mutual-fund-beta-sd-and-sharpe-ratio/\u0022\u003eम्यूचुअल फंड बीटा SD और शार्प रेशियो\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/sortino-and-capture-ratios/\u0022\u003eसॉर्टिनो और कैप्चर रेशियो\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/how-to-analyse-equity-mutual-funds/\u0022\u003eइक्विटी म्यूचुअल फंड का विश्लेषण कैसे करें\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/how-to-analyse-debt-mutual-fund/\u0022\u003eडेट म्यूचुअल फंड का विश्लेषण कैसे करें\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/mutual-fund-portfolio/\u0022\u003eम्यूचुअल फंड पोर्टफोलियो\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/smart-beta-funds/\u0022\u003eस्मार्ट बीटा फंड\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/asset-allocation/\u0022\u003eएसेट एलोकेशन\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/exchange-traded-funds/\u0022\u003eएक्सचेंज ट्रेडेड फंड\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/basics-of-macro-economics/\u0022\u003eमैक्रो इकोनॉमिक्स की मूल बातें\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/personal-finance-part-1/\u0022\u003eपर्सनल फाइनेंस-पार्ट 1\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/personal-finance-review-part-2/\u0022\u003eपर्सनल फाइनेंस रिव्यू पार्ट 2 \u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ca href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/know-your-funds/\u0022\u003eअपने फंड को जानें\u003c/a\u003e\u003c/li\u003e\u003c/ul\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003cdiv class=\u0022chapters_toggle\u0022\u003e\u003ca href=\u0022#\u0022 id=\u0022open_chapters\u0022 aria-label=\u0022View chapters\u0022\u003e\u003cspan\u003eअध्याय देखें\u003c/span\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u003c/a\u003e\u003ca href=\u0022#\u0022 id=\u0022close_chapters\u0022 style=\u0022display:none;\u0022 aria-label=\u0022Hide chapters\u0022\u003e\u003cspan\u003eअध्याय छुपाएँ\u003c/span\u003e\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u0026nbsp;\u003ci class=\u0022fa fa-chevron-right\u0022 aria-hidden=\u0022true\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u003c/a\u003e\u003c/div\u003e\u003cscript\u003ejQuery(document).ready(function(){jQuery(\u0027.chapters_toggle #open_chapters\u0027).click(function(e){e.preventDefault();jQuery(\u0027.desktop_chapters\u0027).removeAttr(\u0027hidden\u0027).css(\u0027left\u0027, \u00270px\u0027);jQuery(\u0027#open_chapters\u0027).css(\u0027display\u0027, \u0027none\u0027);jQuery(\u0027#close_chapters\u0027).css(\u0027display\u0027, \u0027block\u0027).focus();});jQuery(\u0027.chapters_toggle #close_chapters\u0027).click(function(e){e.preventDefault();jQuery(\u0027.desktop_chapters\u0027).css(\u0027left\u0027, \u0027-480px\u0027).attr(\u0027hidden\u0027, \u0027\u0027);jQuery(\u0027#open_chapters\u0027).css(\u0027display\u0027, \u0027block\u0027);jQuery(\u0027#close_chapters\u0027).css(\u0027display\u0027, \u0027none\u0027);jQuery(\u0027#open_chapters\u0027).focus();});});\u003c/script\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003cdiv class=\u0022elementor-column elementor-col-50 elementor-inner-column elementor-element elementor-element-0fd1944 tabs_contents\u0022 data-id=\u00220fd1944\u0022 data-element_type=\u0022column\u0022\u003e\u003cdiv class=\u0022elementor-widget-wrap elementor-element-populated\u0022\u003e\u003cdiv class=\u0022elementor-element elementor-element-3be6bfc market_content_tabs elementor-widget elementor-widget-eael-adv-tabs\u0022 data-id=\u00223be6bfc\u0022 data-element_type=\u0022widget\u0022 data-widget_type=\u0022eael-adv-tabs.default\u0022\u003e\u003cdiv class=\u0022elementor-widget-container\u0022\u003e\u003cdiv data-scroll-on-click=\u0022no\u0022 data-scroll-speed=\u0022300\u0022 id=\u0022eael-advance-tabs-3be6bfc\u0022 class=\u0022eael-advance-tabs eael-tabs-horizontal eael-tab-auto-active \u0022 data-tabid=\u00223be6bfc\u0022\u003e\u003cdiv class=\u0022eael-tabs-nav \u0022\u003e\u003cul class=\u0022eael-tab-inline-icon\u0022 role=\u0022tablist\u0022\u003e\u003cli id=\u0022study\u0022 class=\u0022active-default eael-tab-item-trigger eael-tab-nav-item\u0022 aria-selected=\u0022true\u0022 data-tab=\u00221\u0022 role=\u0022tab\u0022 tabindex=\u00220\u0022 aria-controls=\u0022study-tab\u0022 aria-expanded=\u0022false\u0022\u003e\u003ci class=\u0022far fa-edit\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u003cspan class=\u0022eael-tab-title title-after-icon\u0022\u003eअध्ययन\u003c/span\u003e\u003c/li\u003e\u003cli id=\u0022slides\u0022 class=\u0022 eael-tab-item-trigger eael-tab-nav-item\u0022 aria-selected=\u0022false\u0022 data-tab=\u00222\u0022 role=\u0022tab\u0022 tabindex=\u0022-1\u0022 aria-controls=\u0022slides-tab\u0022 aria-expanded=\u0022false\u0022\u003e\u003ci class=\u0022fas fa-book-open\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u003cspan class=\u0022eael-tab-title title-after-icon\u0022\u003eस्लाइड्स\u003c/span\u003e\u003c/li\u003e\u003cli id=\u0022videos\u0022 class=\u0022 eael-tab-item-trigger eael-tab-nav-item\u0022 aria-selected=\u0022false\u0022 data-tab=\u00223\u0022 role=\u0022tab\u0022 tabindex=\u0022-1\u0022 aria-controls=\u0022videos-tab\u0022 aria-expanded=\u0022false\u0022\u003e\u003ci class=\u0022far fa-eye\u0022\u003e\u003c/i\u003e\u003cspan class=\u0022eael-tab-title title-after-icon\u0022\u003eवीडियो\u003c/span\u003e\u003c/li\u003e\u003c/ul\u003e\u003c/div\u003e\u003cdiv class=\u0022eael-tabs-content\u0022\u003e\u003cdiv id=\u0022study-tab\u0022 class=\u0022clearfix eael-tab-content-item active-default\u0022 data-title-link=\u0022study-tab\u0022\u003e\u003cp\u003e\u003cdiv class=\u0027white\u0027 style=\u0027background:rgb(255, 255, 255); border:solid 0px rgb(255, 255, 255); border-radius:0px; padding:0px 0px 0px 1px;\u0027\u003e\u003cdiv id=\u0027text_slider\u0027 class=\u0027owl-carousel sa_owl_theme owl-pagination-true\u0027 data-slider-id=\u0027text_slider\u0027 style=\u0027visibility: visible;visibility:visible;\u0027\u003e\u003cdiv id=\u0027text_slider_slide01\u0027 class=\u0027sa_hover_container\u0027 data-hash=\u0027Setting-the-Stage-From-Basics-to-Reality\u0027 style=\u0027padding:4.9% 5%; margin:0px 0%; background-color:rgb(255, 255, 255); min-height:405px; \u0027\u003e\u003ch2 style=\u0022text-align: left\u0022\u003e\u003cstrong\u003e8.1 \u003c/strong\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eसेटिंग स्टेज - बेसिक्स से लेकर वास्तविकता तक\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/h2\u003e\u003cp\u003e\u003cimg fetchpriority=\u0022high\u0022 decoding=\u0022async\u0022 class=\u0022aligncenter wp-image-77839 size-full\u0022 src=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Setting-the-Stage.png\u0022 alt=\u0022Setting the Stage\u0022 width=\u00221080\u0022 height=\u00221080\u0022 srcset=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Setting-the-Stage.png 1080w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Setting-the-Stage-300x300.png 300w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Setting-the-Stage-1024x1024.png 1024w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Setting-the-Stage-150x150.png 150w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Setting-the-Stage-768x768.png 768w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Setting-the-Stage-50x50.png 50w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Setting-the-Stage-100x100.png 100w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Setting-the-Stage-96x96.png 96w\u0022 sizes=\u0022(max-width: 1080px) 100vw, 1080px\u0022 /\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eपहले की चर्चा में, हमने एक साझा उद्देश्य के साथ निवेश करने के लिए लोगों के एक समूह की कल्पना करके म्यूचुअल फंड के विचार को आसान बनाया. यह सरलीकरण जान-बूझकर किया गया था, इसने हमें तकनीकी स्थितियों में खोए बिना आधार को समझने में मदद की. अब, जैसे-जैसे हम आगे बढ़ रहे हैं, अब समय आ गया है कि आप म्यूचुअल फंड की वास्तविक दुनिया में कदम रखें और देखें कि यह इंडस्ट्री वास्तव में कैसे दिखती है और कैसे काम करती है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003eफंड फैक्टशीट के मुख्य डॉक्यूमेंट के बारे में जानने से पहले, जो आपको किसी स्कीम के बारे में सब कुछ बताता है-भारत में म्यूचुअल फंड इंडस्ट्री के स्केल को समझना महत्वपूर्ण है. अपने पड़ोस की खोज करने से पहले शहर के आकार के बारे में सीखने जैसा सोचें. जब आप बाद में व्यक्तिगत फंड का विश्लेषण करते हैं, तो यह जानकर कि इंडस्ट्री कितनी व्यापक और गहरी होती है, आपको इस बारे में जानकारी मिलेगी.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eउद्योग की चौड़ाई\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cimg decoding=\u0022async\u0022 class=\u0022aligncenter wp-image-77847 size-full\u0022 src=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/How-Big-is-the-Indian-Mutual-Fund-Industry-1.png\u0022 alt=\u0022How Big is the Indian Mutual Fund Industry\u0022 width=\u00221462\u0022 height=\u00221144\u0022 srcset=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/How-Big-is-the-Indian-Mutual-Fund-Industry-1.png 1462w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/How-Big-is-the-Indian-Mutual-Fund-Industry-1-300x235.png 300w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/How-Big-is-the-Indian-Mutual-Fund-Industry-1-1024x801.png 1024w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/How-Big-is-the-Indian-Mutual-Fund-Industry-1-768x601.png 768w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/How-Big-is-the-Indian-Mutual-Fund-Industry-1-50x39.png 50w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/How-Big-is-the-Indian-Mutual-Fund-Industry-1-100x78.png 100w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/How-Big-is-the-Indian-Mutual-Fund-Industry-1-150x117.png 150w\u0022 sizes=\u0022(max-width: 1462px) 100vw, 1462px\u0022 /\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eभारत का म्यूचुअल फंड इकोसिस्टम विशाल है. 2021 के मध्य में, SEBI के साथ रजिस्टर्ड 45 एसेट मैनेजमेंट कंपनियां थीं; 2026 तक यह संख्या लगभग 60 हो गई थी. प्रत्येक AMC अनिवार्य रूप से एक प्रोफेशनल फंड हाउस है जो इन्वेस्टमेंट स्कीम को डिज़ाइन और मैनेज करता है. इसे संबंधित बनाने के लिए, एफएमसीजी उद्योग की कल्पना करें: आपके पास ब्रिटेन, Nestlé या ITC जैसे कई ब्रांड हैं, जो दर्जनों प्रोडक्ट प्रदान करते हैं. इसी प्रकार, म्यूचुअल फंड में, आपके पास एच डी एफ सी, ICICI प्रूडेंशियल, कोटक, ऐक्सिस और DSP जैसे AMC हैं, जो निवेशकों के लिए स्कीम का एक विस्तृत मेनू प्रदान करते हैं.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eउद्योग का विस्तार (2021-2026)\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cul\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eएयूएम ग्रोथ\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: 2021 के मध्य में लगभग ₹35 लाख करोड़ से, उद्योग मार्च 2024 तक ₹53.4 लाख करोड़ तक और आगे बढ़कर 2024 के अंत तक ₹68-69 लाख करोड़ तक पहुंच गया, जो अंततः सितंबर 2026 तक ₹82.64 लाख करोड़ तक पहुंच गया. यह पांच वर्षों में दोगुना से अधिक है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eइन्वेस्टर बेस\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: मार्च 2024 तक फोलियो 78 करोड़ तक पहुंच गए, जो 4.46 करोड़ विशिष्ट निवेशकों में परिवर्तित हुए, जो 2021 में 2.39 करोड़ थे. जून 2026 तक फोलियो लगभग 6.2 करोड़ विशिष्ट निवेशकों के पास 27.86 करोड़ तक पहुंच गया था. अब महिलाओं में लगभग 23% निवेशक हैं, जो भागीदारी के धीरे-धीरे विविधीकरण को दर्शाता है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eरिटेल बनाम इंस्टीट्यूशनल\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: व्यक्तिगत निवेशक इक्विटी, हाइब्रिड और सॉल्यूशन ओरिएंटेड स्कीम पर प्रभुत्व रखते हैं, जिनमें एयूएम का लगभग 60% होता है. संस्थान डेट और लिक्विड फंड में मजबूत रहते हैं.\u003c/li\u003e\u003c/ul\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eस्कीम - AMC की प्रोडक्ट लाइन\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eइन फंड हाउस में, उस समय लगभग 1,510 स्कीम चल रही थीं (2021); दिसंबर 2025 तक, लगभग 1,763 ओपन-एंडेड स्कीम थीं. एक स्कीम एक विशिष्ट फंड है जिसका उद्देश्य एक निर्धारित इन्वेस्टमेंट उद्देश्य होता है. उदाहरण के लिए, एक स्कीम लार्ज-कैप स्टॉक, दूसरा डेट इंस्ट्रूमेंट पर और दूसरी हाइब्रिड स्ट्रेटेजी पर ध्यान केंद्रित कर सकती है. आपको एक समानांतर देने के लिए: डोमिनोज़ जैसी रेस्टोरेंट चेन के बारे में सोचें. जबकि ब्रांड एक है, मेनू में कई पिज़्ज़ा, साइड और डेज़र्ट हैं. प्रत्येक स्कीम मेनू पर एक अलग आइटम की तरह है, जो विभिन्न स्वाद और आवश्यकताओं को पूरा करती है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003eकुछ AMC विशेष रूप से बहुत अधिक होते हैं. उदाहरण के लिए, 2021 में, Nippon इंडिया AMC के पास लगभग 145 स्कीम थी, जबकि SBI AMC ने लगभग 144 मैनेज किया. यह विविधता सुनिश्चित करती है कि अलग-अलग रिस्क लेने की क्षमता और लक्ष्य वाले निवेशक कुछ उपयुक्त खोज सकें.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eमैनेज किए गए पैसे का स्केल\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eअब, आइए इसमें शामिल पैसों के बारे में बात करें. 2021 में, भारतीय म्यूचुअल फंड उद्योग लगभग ₹35 लाख करोड़ का प्रबंधन कर रहा था. इसे ध्यान में रखते हुए, यह कई देशों की GDP से बड़ा है. इसके भीतर, अकेले SBI AMC ने ₹5.2 लाख करोड़ से अधिक का प्रबंधन किया, जबकि एक्सिस AMC ने लगभग ₹2 लाख करोड़ का प्रबंधन किया. स्पेक्ट्रम के दूसरे सिरे पर, यस एएमसी जैसे छोटे खिलाड़ियों ने केवल कुछ सौ करोड़ का प्रबंधन किया. मार्च 2026 तक, अकेले SBI म्यूचुअल फंड ने लगभग ₹12.5 लाख करोड़ का प्रबंधन किया.\u003c/p\u003e\u003cp\u003eयह पैसा एक प्रकार के इन्वेस्टर से नहीं आता है, यह एक मिश्रण है. इसमें से लगभग आधे ₹18.8 लाख करोड़ रुपये आपके और मेरे जैसे व्यक्तिगत निवेशकों से आए, जबकि बाकी आधे ₹16.3 लाख करोड़ रुपये कॉर्पोरेट और संस्थानों से आए. यह एक क्रिकेट स्टेडियम की तरह है जो रोजमर्रा के प्रशंसकों और कॉर्पोरेट प्रायोजकों दोनों से भरा हुआ है, जो खेल की ऊर्जा में योगदान देता है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eइन्वेस्टर बेस\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eअंत में, शामिल लोगों की बड़ी संख्या पर विचार करें. जुलाई 2021 तक, म्यूचुअल फंड में लगभग 2.39 करोड़ विशिष्ट निवेशक थे. यह भारत में मध्यम आकार के राज्य की लगभग जनसंख्या है, सभी इस फाइनेंशियल इकोसिस्टम में भाग लेते हैं. 2026 के मध्य तक, संख्या बढ़कर लगभग 6.2 करोड़ हो गई थी. प्रत्येक इन्वेस्टर के पास कई स्कीम हो सकती हैं, लेकिन यह नंबर उन व्यक्तियों को दर्शाता है जिन्होंने अपनी संपत्ति को बढ़ाने के लिए म्यूचुअल फंड चुना है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eये नंबर क्यों महत्वपूर्ण हैं\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eआपको इन आंकड़ों को याद रखने की आवश्यकता नहीं है. वे आपको परिप्रेक्ष्य देने के लिए हैं. जब आप बाद में फंड फैक्टशीट पर नज़र डालते हैं, तो आपको पता चलेगा कि प्रत्येक स्कीम इस बड़े पज़ल का केवल एक छोटा टुकड़ा है. इंडस्ट्री के स्केल को समझने से आपको विनियमन, पारदर्शिता और प्रोफेशनल मैनेजमेंट के महत्व को समझने में मदद मिलती है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003eअगले चरण में, हम इस पक्षी के दृष्टिकोण से विचार करेंगे और सीखेंगे कि फंड फैक्टशीट कैसे पढ़ें, वह डॉक्यूमेंट जो आपको बताता है कि स्कीम क्या है, यह कैसे निवेश करता है, और क्या यह आपके फाइनेंशियल लक्ष्यों के लिए उपयुक्त है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eAMC की भूमिका\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eएसेट मैनेजमेंट कंपनी म्यूचुअल फंड इंडस्ट्री के इंजन रूम की तरह होती है. यह अपने उद्देश्य के साथ कई स्कीम को डिज़ाइन करता है, मैनेज करता है और चलाता है. इसे फिल्म प्रोडक्शन हाउस के रूप में सोचें: एक स्टूडियो कई फिल्मों का निर्माण कर सकता है, लेकिन प्रत्येक फिल्म की अपनी कहानी, कास्ट और ऑडियंस हैं. इसी तरह, AMC कई स्कीम लॉन्च कर सकता है, लेकिन प्रत्येक स्कीम का एक अलग इन्वेस्टमेंट उद्देश्य होता है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003eउदाहरण के लिए, एक स्कीम का उद्देश्य भारत की शीर्ष 50 ब्लू-चिप कंपनियों में निवेश करना हो सकता है, जबकि दूसरी तेजी से बढ़ती छोटी सूचीबद्ध कंपनियों में अवसरों का लाभ उठा सकती है. उद्देश्य घोषित होने के बाद, फंड मैनेजर फंड के पूरे जीवन में उस स्क्रिप्ट का पालन करने के लिए बाध्य होता है. इस तरह के फंडामेंटल एट्रिब्यूट को बदलने के लिए SEBI की क्लियरेंस, निवेशकों को लिखित नोटिस और एक विंडो की आवश्यकता होती है, जिसमें वे बिना किसी एग्जिट लोड के बाहर निकल सकते हैं. यह निरंतरता निवेशकों को स्पष्टता और आत्मविश्वास देती है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003c/div\u003e\u003cdiv id=\u0027text_slider_slide02\u0027 class=\u0027sa_hover_container\u0027 data-hash=\u0027Exploring-a-Factsheet\u0027 style=\u0027padding:4.9% 5%; margin:0px 0%; background-color:rgb(255, 255, 255); min-height:405px; \u0027\u003e\u003ch2 style=\u0022text-align: left\u0022\u003e\u003cstrong\u003e8.2. \u003cb\u003eफैक्टशीट खोजना\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/h2\u003e\u003cp\u003e\u003cimg decoding=\u0022async\u0022 class=\u0022aligncenter wp-image-77840 size-full\u0022 src=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Exploring-a-Factsheet.png\u0022 alt=\u0022Exploring a Factsheet\u0022 width=\u00221080\u0022 height=\u00221080\u0022 srcset=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Exploring-a-Factsheet.png 1080w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Exploring-a-Factsheet-300x300.png 300w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Exploring-a-Factsheet-1024x1024.png 1024w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Exploring-a-Factsheet-150x150.png 150w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Exploring-a-Factsheet-768x768.png 768w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Exploring-a-Factsheet-50x50.png 50w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Exploring-a-Factsheet-100x100.png 100w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Exploring-a-Factsheet-96x96.png 96w\u0022 sizes=\u0022(max-width: 1080px) 100vw, 1080px\u0022 /\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eहर स्कीम एक फैक्टशीट के साथ आती है, एक संक्षिप्त डॉक्यूमेंट जो आपको बताता है कि फंड क्या है. उदाहरण के लिए, हम SBI म्यूचुअल फंड की एक स्कीम देख रहे हैं. मान लीजिए कि हम SBI स्मॉल कैप फंड चुनते हैं. फैक्टशीट को अक्सर \u0022वन-पेजर\u0022 कहा जाता है क्योंकि यह सबसे महत्वपूर्ण विवरण को तुरंत स्नैपशॉट में जोड़ता है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003eपहला सेक्शन आमतौर पर उद्देश्य बताता है. SBI स्मॉल कैप के लिए, यह कुछ ऐसा कह सकता है: \u003cem\u003e\u003ci\u003e“\u003c/i\u003e\u003c/em\u003eयह फंड मुख्य रूप से विभिन्न क्षेत्रों की स्मॉल-कैप कंपनियों में निवेश करके लॉन्ग-टर्म कैपिटल ग्रोथ चाहता है.\u003cem\u003e\u003ci\u003e”\u003c/i\u003e\u003c/em\u003e इस एक पंक्ति से, आप पहले से ही तीन बातें जानते हैं:\u003c/p\u003e\u003cul\u003e\u003cli\u003eलक्ष्य पूंजी वृद्धि है, नियमित इनकम नहीं.\u003c/li\u003e\u003cli\u003eनिवेश इक्विटी और इक्विटी से संबंधित साधनों - स्टॉक, वारंट आदि में होगा.\u003c/li\u003e\u003cli\u003eस्मॉल-कैप कंपनियों पर ध्यान केंद्रित किया जाता है, जो मार्केट कैपिटलाइज़ेशन द्वारा 251st और उससे कम रैंक वाली छोटी लिस्टेड फर्म हैं, जिनमें उच्च विकास की क्षमता होती है, लेकिन उच्च जोखिम भी होता है.\u003c/li\u003e\u003c/ul\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eक्या उद्देश्य आपको बताता है\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eयह उद्देश्य केवल एक औपचारिक स्टेटमेंट से कहीं अधिक है - यह फंड मैनेजर के लिए सीमाएं निर्धारित करता है. अगर स्कीम \u0027स्मॉल-कैप\u0027 कहती है, तो उसे अपने एसेट का कम से कम 65% स्मॉल-कैप स्टॉक में रखना चाहिए, इसलिए मैनेजर अचानक Reliance या Infosys जैसे लार्ज-कैप जायंट्स के साथ पोर्टफोलियो लोड नहीं कर सकता है. निवेशक अपने निर्धारित मैंडेट के कारण स्कीम चुनते हैं, और SEBI यह सुनिश्चित करता है कि AMC इस पर टिके रहें.\u003c/p\u003e\u003cp\u003eइसलिए, जब आप \u0022SBI स्मॉल कैप फंड\u0022 पढ़ते हैं, तो आप तुरंत इन्वेस्टमेंट का स्वाद जानते हैं: यह एडवेंचरस, ग्रोथ-ओरिएंटेड है और स्थापित दिग्गजों के बजाय उभरते बिज़नेस पर ध्यान केंद्रित करता है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eअनुसंधान दृष्टिकोण\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eअधिकांश फैक्टशीट इस बात की झलक भी देती हैं कि AMC स्टॉक कैसे चुनते हैं. यह हिस्सा तकनीकी लग सकता है, लेकिन आइए इसे आसान उदाहरणों के साथ तोड़ते हैं. फंड मैनेजर देख सकता है:\u003c/p\u003e\u003cul\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eप्रमोटर इंटीग्रिटी\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: क्या लीडरशिप विश्वसनीय है? उदाहरण के लिए, धोखाधड़ी के इतिहास वाले प्रमोटर द्वारा संचालित कंपनी से बचा जा सकता है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eकैश फ्लो स्ट्रेंथ\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: क्या बिज़नेस खर्चों के बाद अतिरिक्त कैश जनरेट करता है? रिटेलर जैसे \u003cem\u003e\u003ci\u003eडिमार्ट\u003c/i\u003e\u003c/em\u003eअपने मजबूत कैश फ्लो के लिए प्रशंसित है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eसाइकिल के माध्यम से सर्वाइवल\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: क्या कंपनी ने मंदी का सामना किया है? फर्म जैसे \u003cem\u003e\u003ci\u003eमैरिको\u003c/i\u003e\u003c/em\u003eया \u003cem\u003e\u003ci\u003eपिडीलाइट\u003c/i\u003e\u003c/em\u003e दशकों में लचीलापन साबित हुआ है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eसरल बिज़नेस मॉडल\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: समझने में आसान बिज़नेस को प्राथमिकता दी जाती है. पेंट या बिस्किट बनाने वाली कंपनी दस असंबंधित उद्योगों में सामूहिक डबलिंग की तुलना में विश्लेषण करना आसान है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eफाइनेंशियल क्वालिटी\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: इक्विटी पर रिटर्न या डेट-टू-इक्विटी जैसे रेशियो की जांच की जाती है. उदाहरण के लिए, एक डेट-फ्री कंपनी जैसे \u003cem\u003e\u003ci\u003eइन्फोसिस\u003c/i\u003e\u003c/em\u003eयहां अधिक स्कोर.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eलो लीवरेज\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: कम या बिना उधार लेने वाली कंपनियां सुरक्षित होती हैं, विशेष रूप से अस्थिर मार्केट में.\u003c/li\u003e\u003c/ul\u003e\u003cp\u003eये मानदंड अनिवार्य रूप से फिल्टर हैं. AMC निवेशकों से उन्हें डीकोड करने की उम्मीद नहीं करता है-यह उनकी नौकरी है. एक इन्वेस्टर के रूप में, आपको केवल यह जानना होगा कि फंड मैनेजर स्टॉक चुनने के लिए अनुशासित प्रक्रिया लागू कर रहा है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eनिवेशकों को विवरण के बारे में चिंता करने की आवश्यकता क्यों नहीं है\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eयहां मुख्य बिंदु है: आपको इन मेट्रिक्स को खुद मास्टर करने की आवश्यकता नहीं है. अगर आप पहले से ही जानते थे कि प्रमोटर्स, कैश फ्लो और लीवरेज का मूल्यांकन कैसे करें, तो आप शायद म्यूचुअल फंड को पूरी तरह से छोड़ देंगे और सीधे स्टॉक में निवेश करेंगे. म्यूचुअल फंड का पूरा कारण यह है कि जब आप ग्रोथ स्टोरी में भाग लेते हैं, तो प्रोफेशनल को भारी लिफ्टिंग करने दें.\u003c/p\u003e\u003cp\u003eफैक्टशीट केवल उनकी विचार प्रक्रिया में एक विंडो है. यह आपको आश्वासन देता है कि पागलपन के पीछे एक तरीका है, लेकिन आपको शब्दावली में खोने की आवश्यकता नहीं है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eइसे एक साथ खींचना\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eइसलिए, जब आप एक फैक्टशीट चुनते हैं-चाहे वह कोटक हो, SBI हो, एच डी एफ सी, या ICICI - स्ट्रक्चर व्यापक रूप से समान होता है:\u003c/p\u003e\u003col\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eउद्देश्य\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: फंड का उद्देश्य क्या है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eश्रेणी\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: इक्विटी, डेट, हाइब्रिड, लिक्विड आदि.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eअनुसंधान दर्शन\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: स्टॉक कैसे चुने जाते हैं.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eपोर्टफोलियो स्नैपशॉट\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: वर्तमान में कौन सी कंपनियां/सेक्टर फंड में हैं.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eपरफॉर्मेंस डेटा\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: बेंचमार्क की तुलना में रिटर्न.\u003c/li\u003e\u003c/ol\u003e\u003cp\u003eप्रत्येक सेक्शन को आपको यह तय करने में मदद करने के लिए डिज़ाइन किया गया है कि यह स्कीम आपके अपने फाइनेंशियल लक्ष्यों से मेल खाती है या नहीं.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003c/div\u003e\u003cdiv id=\u0027text_slider_slide03\u0027 class=\u0027sa_hover_container\u0027 data-hash=\u0027Benchmark-The-Yardstick\u0027 style=\u0027padding:4.9% 5%; margin:0px 0%; background-color:rgb(255, 255, 255); min-height:405px; \u0027\u003e\u003ch2 style=\u0022text-align: left\u0022\u003e\u003cstrong\u003e8.3\u003cspan style=\u0022color: #f1566d\u0022\u003e. \u003c/span\u003e\u003c/strong\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eबेंचमार्क - यार्डस्टिक\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/h2\u003e\u003cp\u003e\u003cimg loading=\u0022lazy\u0022 decoding=\u0022async\u0022 class=\u0022aligncenter wp-image-77842 size-full\u0022 src=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Benchmark-the-Yardstick.png\u0022 alt=\u0022Benchmark the Yardstick\u0022 width=\u00221080\u0022 height=\u00221080\u0022 srcset=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Benchmark-the-Yardstick.png 1080w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Benchmark-the-Yardstick-300x300.png 300w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Benchmark-the-Yardstick-1024x1024.png 1024w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Benchmark-the-Yardstick-150x150.png 150w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Benchmark-the-Yardstick-768x768.png 768w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Benchmark-the-Yardstick-50x50.png 50w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Benchmark-the-Yardstick-100x100.png 100w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/Benchmark-the-Yardstick-96x96.png 96w\u0022 sizes=\u0022(max-width: 1080px) 100vw, 1080px\u0022 /\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eप्रत्येक म्यूचुअल फंड को अपने परफॉर्मेंस को मापने के लिए एक बेंचमार्क index की आवश्यकता होती है. इसे एक स्कूल परीक्षा की तरह सोचें: क्लास औसत की तुलना में आपके अंक ही सही होते हैं. उदाहरण के लिए, अगर हम एच डी एफ सी मिड कैप फंड को देखें, तो इसका बेंचमार्क निफ्टी मिडकैप 150 टोटल रिटर्न इंडेक्स है. यह सुनिश्चित करता है कि जब आप रिटर्न का मूल्यांकन करते हैं, तो आप सेबल्स की तुलना से कर रहे हैं.\u003c/p\u003e\u003cp\u003eअगर मिड-कैप फंड को निफ्टी 50 के लिए बेंचमार्क किया गया है, तो फैमिली हैचबैक के एलएपी समय की तुलना फॉर्मूला 1 कार से करना भ्रामक होगा. बेंचमार्क आपको बताता है कि फंड मैनेजर वास्तव में वैल्यू जोड़ रहा है या सिर्फ मार्केट वेव चला रहा है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eस्कीम का प्रकार - ओपन-एंडेड, इक्विटी, ग्रोथ\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eफैक्टशीट स्कीम के प्रकार को भी निर्दिष्ट करती है, जिसमें आमतौर पर तीन भाग होते हैं:\u003c/p\u003e\u003cul\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eओपन एंडेड\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: इसका मतलब है कि फंड की कोई समाप्ति तिथि नहीं है. आप कभी भी दर्ज कर सकते हैं या बाहर निकल सकते हैं. उदाहरण के लिए, ICICI प्रूडेंशियल लार्ज कैप फंड ओपन-एंडेड है, इसलिए आप आज इन्वेस्ट कर सकते हैं और 10 वर्षों के बाद या 10 महीनों के बाद भी रिडीम कर सकते हैं. इसके विपरीत, फिक्स्ड मेच्योरिटी प्लान जैसे क्लोज़्ड-एंडेड फंड आपके पैसे को एक निश्चित अवधि के लिए लॉक करता है, जैसे 3 वर्ष. अधिकांश निवेशकों के लिए ओपन-एंडेड फंड अधिक सुविधाजनक होते हैं.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eइक्विटी\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: यह एसेट क्लास को दर्शाता है. इक्विटी फंड कंपनी के शेयरों में निवेश करते हैं, जबकि डेट फंड बॉन्ड या सरकारी सिक्योरिटीज़ में निवेश करते हैं. हाइब्रिड फंड दोनों को मिक्स करते हैं. इसलिए, अगर आप ऐक्सिस लार्ज कैप फंड चुनते हैं, तो आप जानते हैं कि यह बॉन्ड पर नहीं, बल्कि स्टॉक पर केंद्रित है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eवृद्धि\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: इसका मतलब है कि लाभ का इलाज कैसे किया जाता है. ग्रोथ ऑप्शन में, आय को बनाए रखा जाता है और फंड में दोबारा निवेश किया जाता है, जिससे कंपाउंडिंग अपने जादू को काम करने में मदद मिलती है. हम एक क्षण में इसे और अधिक जानेंगे.\u003c/li\u003e\u003c/ul\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eफंड मैनेजर और आवंटन की तिथि\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eThe \u003cstrong\u003e\u003cb\u003eफंड मैनेजर\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e जहाज के कप्तान की तरह है. उदाहरण के लिए, अगर आप SBI इक्विटी हाइब्रिड फंड पर विचार कर रहे हैं, तो आप यह चेक करना चाहेंगे कि इसे कौन मैनेज करता है, उन्होंने इसे कितने समय तक मैनेज किया है, और इक्विटी और डेट मार्केट में उनका अनुभव. तुरंत बैकग्राउंड चेक करने से आपको यह पता लगाने में मदद मिलती है कि आपका पैसा स्थिर हाथों में है या नहीं.\u003c/p\u003e\u003cp\u003eThe \u003cstrong\u003e\u003cb\u003eअलॉटमेंट की तिथि\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e फंड शुरू होने पर आपको बताता है. 2005 में लॉन्च किए गए पुराने फंड का एक लॉन्ग ट्रैक रिकॉर्ड है, जिसका आप विश्लेषण कर सकते हैं. 2023 में शुरू किए गए एक नए फंड ने अभी तक मार्केट साइकिल में खुद को साबित नहीं किया है. यह डील-ब्रेकर नहीं है, लेकिन इतिहास विश्लेषण को आसान बनाता है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eप्लान - रेगुलर बनाम डायरेक्ट\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eयह सबसे महत्वपूर्ण अंतर में से एक है:\u003c/p\u003e\u003cul\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eरेगुलर प्लान\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: कल्पना करें कि आप स्थानीय वेंडर से आम खरीदते हैं. किसान उन्हें ₹60/kg पर बेचता है, लेकिन विक्रेता आपसे ₹70/kg का शुल्क लेता है क्योंकि वह मार्जिन कमाता है. इसी प्रकार, एक रेगुलर प्लान में, AMC उस डिस्ट्रीब्यूटर को कमीशन का भुगतान करता है जिसने आपको फंड बेचा. यह कमीशन रेगुलर प्लान के उच्च एक्सपेंस रेशियो में बनाया गया है, इसलिए यह अंततः आपके रिटर्न से आता है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eडायरेक्ट प्लान\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: यहां, आप सीधे एएमसी-नो मिडलमैन से खरीदते हैं, कोई कमीशन नहीं. उदाहरण के लिए, अगर आप डायरेक्ट प्लान के माध्यम से यूटीआई फ्लेक्सी कैप फंड में निवेश करते हैं, तो आप उस अतिरिक्त लागत को बचाते हैं, जिसका मतलब है कि लॉन्ग टर्म में थोड़ा अधिक रिटर्न. अगर आप खुद फंड चुन सकते हैं और उसकी निगरानी कर सकते हैं, तो डायरेक्ट प्लान आमतौर पर सस्ते विकल्प होते हैं.\u003c/li\u003e\u003c/ul\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eविकल्प - IDCW बनाम ग्रोथ\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eफंड भी ऑफर करते हैं \u003cstrong\u003e\u003cb\u003eऑप्शंस\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e रिटर्न को कैसे संभाला जाता है:\u003c/p\u003e\u003cul\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eIDCW भुगतान (पहले \u0022डिविडेंड भुगतान\u0022)\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: 2021 अप्रैल से SEBI ने इस ऑप्शन इनकम डिस्ट्रीब्यूशन कम कैपिटल विड्रॉल (IDCW) को बुलाया है. मान लीजिए कि आप इसका IDCW भुगतान विकल्प चुनते हैं \u003cem\u003e\u003ci\u003ea \u003c/i\u003e\u003c/em\u003eहाइब्रिड फंड. AMC, अपने विवेकाधिकार पर, स्कीम के सरप्लस का हिस्सा आपको वितरित कर सकता है. यह पोर्टफोलियो कंपनियों से प्राप्त लाभांश को पास करने के समान नहीं है, और भुगतान में आपकी अपनी पूंजी का हिस्सा शामिल हो सकता है. NAV भुगतान की गई राशि से गिरता है, और भुगतान पर आपकी इनकम-टैक्स स्लैब रेट पर टैक्स लगाया जाता है. अगर आप समय-समय पर कैश चाहते हैं, तो भी यह उपयोगी हो सकता है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eIDCW रीइन्वेस्टमेंट\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: कैश के बजाय, वितरित राशि का उपयोग एक ही फंड की अधिक यूनिट खरीदने के लिए किया जाता है. यह मैनुअल रूप से दोबारा निवेश किए बिना आपकी होल्डिंग को बढ़ाता है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eग्रोथ ऑप्शन\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: कोई भुगतान नहीं किया गया है. सभी लाभ फंड में रहते हैं, एनएवी को बढ़ावा देते हैं. समय के साथ, यह एक कंपाउंडिंग प्रभाव पैदा करता है. लॉन्ग-टर्म वेल्थ क्रिएशन के लिए, ग्रोथ ऑप्शन को अक्सर पसंद किया जाता है क्योंकि यह रीइन्वेस्टमेंट को अधिकतम करता है और तब तक टैक्स बचाता है जब तक आप रिडीम नहीं करते हैं.\u003c/li\u003e\u003c/ul\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eSIP - सिस्टमेटिक इन्वेस्टमेंट प्लान\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eSIP, वेल्थ क्रिएशन के लिए मासिक सब्सक्रिप्शन की तरह है. आप नियमित रूप से एक निश्चित राशि इन्वेस्ट करने के लिए प्रतिबद्ध हैं. उदाहरण के लिए, आप Nippon इंडिया स्मॉल कैप फंड में हर महीने ₹3,000 इन्वेस्ट कर सकते हैं. 10-15 वर्षों के दौरान, यह अनुशासित दृष्टिकोण मार्केट के उतार-चढ़ाव (रुपी-कॉस्ट एवरेजिंग) में आपकी खरीद लागत को औसत करता है और एक बड़ा कॉर्पस बना सकता है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cimg loading=\u0022lazy\u0022 decoding=\u0022async\u0022 class=\u0022aligncenter wp-image-77848 size-full\u0022 src=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/SIP-Inflows.png\u0022 alt=\u0022SIP Inflows\u0022 width=\u00221429\u0022 height=\u0022976\u0022 srcset=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/SIP-Inflows.png 1429w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/SIP-Inflows-300x205.png 300w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/SIP-Inflows-1024x699.png 1024w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/SIP-Inflows-768x525.png 768w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/SIP-Inflows-50x34.png 50w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/SIP-Inflows-100x68.png 100w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/SIP-Inflows-150x102.png 150w\u0022 sizes=\u0022(max-width: 1429px) 100vw, 1429px\u0022 /\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eअधिकांश AMC न्यूनतम SIP राशि निर्दिष्ट करते हैं-अब अक्सर ₹100 से ₹500 (SEBI और AMFI भी ₹250 \u0022छोटी SIP\u0022 को बढ़ावा दे रहे हैं) - और किश्तों की न्यूनतम संख्या, आमतौर पर 6 या 12. यह SIPs को शुरुआती लोगों के लिए भी सुलभ बनाता है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eन्यूनतम निवेश\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eअगर आप SIP शुरू नहीं करना चाहते हैं, तो आप एकमुश्त इन्वेस्टमेंट कर सकते हैं. उदाहरण के लिए, Aditya Birla सन लाइफ फ्लेक्सी कैप फंड अपनी न्यूनतम राशि निर्धारित करता है; इंडस्ट्री में ये आमतौर पर प्रति SIP किश्त ₹100-₹1,000 और एकमुश्त राशि के लिए ₹100-₹5,000 होते हैं, इसलिए हमेशा स्कीम की फैक्टशीट चेक करें. यह अनुशासन बनाए रखते हुए एक्सेसिबिलिटी सुनिश्चित करता है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eलोड स्ट्रक्चर - एंट्री और एग्जिट\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eअंत में, \u003cstrong\u003e\u003cb\u003eलोड स्ट्रक्चर\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e फंड दर्ज करते समय या बाहर निकलते समय आपको शुल्कों के बारे में बताता है:\u003c/p\u003e\u003cul\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eएंट्री लोड\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: यह निवेश के लिए फी था, लेकिन SEBI ने इसे अगस्त 2009 में समाप्त कर दिया. अब फंड एंट्री लोड के लिए \u0022शून्य\u0022 दिखाते हैं.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eएक्जिट लोड\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: यह जल्द ही निकासी के लिए पेनल्टी है. उदाहरण के लिए, अगर आप 12 महीनों के भीतर रिडीम करते हैं, तो कोटक मिडकैप फंड 1% चार्ज ले सकता है, लेकिन अगर आप लंबे समय तक इन्वेस्ट करते रहते हैं, तो कुछ नहीं. यह शॉर्ट-टर्म ट्रेडिंग को रोकता है और लॉन्ग-टर्म प्रतिबद्धता को प्रोत्साहित करता है.\u003c/li\u003e\u003c/ul\u003e\u003cp\u003eसंक्षेप में, फैक्टशीट के \u0022अन्य तथ्य\u0022 सेक्शन में आप एंगेजमेंट के नियमों के बारे में जानते हैं: फंड की संरचना कैसे की जाती है, इसे कौन चलाता है, आप कैसे इन्वेस्ट कर सकते हैं, और आपको क्या लागत वहन करनी होगी. यह कॉन्ट्रैक्ट पर हस्ताक्षर करने से पहले फाइन प्रिंट पढ़ने जैसा है - सूचित निर्णय लेने के लिए आवश्यक है.\u003c/p\u003e\u003cul\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eSIP एसेट\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: नवंबर 2024 तक, SIP एयूएम ₹13.54 लाख करोड़ तक पहुंच गया, जो अगस्त 2026 तक (उद्योग एयूएम का लगभग 21%) ₹18.62 लाख करोड़ तक पहुंच गया, जिसमें 10 करोड़ से अधिक का योगदान SIP अकाउंट है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eमासिक इनफ्लो\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: नवंबर 2023 में ₹17,073 करोड़ से बढ़कर नवंबर 2024 में ₹25,320 करोड़ हो गया, जो 48% की वृद्धि है. सितंबर 2026 में, वे रिकॉर्ड ₹32,490 करोड़ तक पहुंच गए.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eक्षेत्रीय रुझान\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: लक्षद्वीप, हिमाचल प्रदेश और पुडुचेरी जैसे छोटे राज्यों ने अपने कुल एयूएम के 40% से अधिक एसआईपी शेयर रिकॉर्ड किए, जबकि दिल्ली और महाराष्ट्र जैसे बड़े हब में एसआईपी की पहुंच कम थी (\u003c20%).\u003c/li\u003e\u003c/ul\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eकैटेगरी ट्रेंड\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cul\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eइक्विटी फंड\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: इक्विटी एयूएम एफवाई24 में 55% बढ़ गया, जो ₹23.5 लाख करोड़ तक पहुंच गया. फ्लेक्सी-कैप फंड ₹3.5 लाख करोड़ के साथ आगे बढ़ गए, जबकि मल्टी-कैप और स्मॉल-कैप फंड सबसे तेज़ी से बढ़ गए ( क्रमशः 85% और 82%).\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eसेक्टोरल/थीमैटिक फंड\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: इनमें 2024 में 79% की वृद्धि हुई, जिसमें एयूएम ₹2.58 लाख करोड़ से बढ़कर ₹4.61 लाख करोड़ हो गया.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eईटीएफ और इंडेक्स फंड\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: 2024 में 28% का विस्तार हुआ, जो ₹11.29 लाख करोड़ तक पहुंच गया, जो निष्क्रिय रणनीतियों के लिए इन्वेस्टर की क्षमता को दर्शाता है.\u003c/li\u003e\u003c/ul\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eसंरचनात्मक परिवर्तन\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cul\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eघरेलू बनाम विदेशी स्वामित्व\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: घरेलू संस्थागत निवेशकों (म्यूचुअल फंड, बीमाकर्ता, पेंशन फंड और अन्य) के पास 2025 की शुरुआत से विदेशी निवेशकों की तुलना में NSE-लिस्टेड कंपनियों का बड़ा हिस्सा है; जून 2026 की तिमाही में, उनके पास विदेशी पोर्टफोलियो निवेशकों के लिए 19.5% बनाम 15.1% था. यह SIP के प्रवाह और विदेशी इक्विटी होल्डिंग में गिरावट के कारण मार्केट के स्वामित्व में एक ऐतिहासिक बदलाव को दर्शाता है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eमार्केट शेयर\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: घरेलू म्यूचुअल फंड में अब NSE-लिस्टेड कंपनियों का रिकॉर्ड 11.6% है, जो 2015 में केवल 3.56% था. विदेशी निवेशकों का शेयर 17 वर्ष के निचले स्तर 15.1% पर आ गया है.\u003c/li\u003e\u003c/ul\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003c/div\u003e\u003cdiv id=\u0027text_slider_slide04\u0027 class=\u0027sa_hover_container\u0027 data-hash=\u0027What-is-the-Riskometer\u0027 style=\u0027padding:4.9% 5%; margin:0px 0%; background-color:rgb(255, 255, 255); min-height:405px; \u0027\u003e\u003ch2 style=\u0022text-align: left\u0022\u003e\u003cstrong\u003e8.4 \u003c/strong\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eरिस्कोमीटर क्या है?\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/h2\u003e\u003cp\u003e\u003cimg loading=\u0022lazy\u0022 decoding=\u0022async\u0022 class=\u0022aligncenter wp-image-77843 size-full\u0022 src=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-the-Riskometer.png\u0022 alt=\u0022What is the Riskometer\u0022 width=\u00221080\u0022 height=\u00221080\u0022 srcset=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-the-Riskometer.png 1080w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-the-Riskometer-300x300.png 300w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-the-Riskometer-1024x1024.png 1024w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-the-Riskometer-150x150.png 150w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-the-Riskometer-768x768.png 768w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-the-Riskometer-50x50.png 50w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-the-Riskometer-100x100.png 100w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-the-Riskometer-96x96.png 96w\u0022 sizes=\u0022(max-width: 1080px) 100vw, 1080px\u0022 /\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eप्रत्येक म्यूचुअल फंड में एक निश्चित स्तर का रिस्क होता है, और SEBI के लिए AMC को निवेशकों को इस रिस्क का स्व-मूल्यांकन और खुलासा करने की आवश्यकता होती है. यह रिस्कोमीटर नामक एक सरल विजुअल टूल के माध्यम से किया जाता है. इसे एक कार में स्पीडोमीटर के रूप में सोचें जो आपको बताता है कि राइड कितनी तेज़ है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cimg loading=\u0022lazy\u0022 decoding=\u0022async\u0022 class=\u0022aligncenter wp-image-77849 size-full\u0022 src=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-Riskometer.png\u0022 alt=\u0022What is Riskometer\u0022 width=\u00221192\u0022 height=\u0022902\u0022 srcset=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-Riskometer.png 1192w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-Riskometer-300x227.png 300w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-Riskometer-1024x775.png 1024w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-Riskometer-768x581.png 768w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-Riskometer-50x38.png 50w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-Riskometer-100x76.png 100w, https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2022/05/What-is-Riskometer-150x114.png 150w\u0022 sizes=\u0022(max-width: 1192px) 100vw, 1192px\u0022 /\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eउदाहरण के लिए, अगर आप ऐक्सिस स्मॉल कैप फंड को देखते हैं, तो रिस्कोमीटर इसके छह स्तरों (कम, कम से मध्यम, मध्यम, मध्यम रूप से उच्च, उच्च और बहुत अधिक) में से \u0022बहुत अधिक\u0022 का संकेत देगा. ऐसा इसलिए है क्योंकि स्मॉल-कैप कंपनियां अधिक अस्थिर होती हैं- वे तेज़ी से बढ़ सकती हैं लेकिन तेज़ी से गिर सकती हैं. दूसरी ओर, एच डी एफ सी लिक्विड फंड आमतौर पर \u0022लो टू मॉडरेट\u0022 रिस्क दिखाएगा क्योंकि यह शॉर्ट-टर्म डेट इंस्ट्रूमेंट में निवेश करता है, जो अपेक्षाकृत स्थिर हैं.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eरिस्क डिस्क्लोज़र क्यों महत्वपूर्ण है\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eयह डिस्क्लोज़र गलत बिक्री को रोकता है. कल्पना करें कि क्या एक स्मॉल-कैप फंड को फिक्स्ड डिपॉज़िट की तरह \u0022सुरक्षित\u0022 के रूप में मार्केट किया गया था. इससे उन निवेशकों को गुमराह किया जा सकता है जो स्थिरता की उम्मीद करते हैं, लेकिन उन्हें तेज उतार-चढ़ाव का सामना करना पड़ता है. रिस्कोमीटर पारदर्शिता सुनिश्चित करता है: आप जानते हैं कि आप रोलर कोस्टर में जा रहे हैं या शांत boat राइड में जा रहे हैं.\u003c/p\u003e\u003cp\u003eयह फूड पैकेजिंग के समान है-अगर चिप्स का एक पैकेट \u0022कम फैट\u0022 कहता है लेकिन वास्तव में ऑयल से लोड होता है, तो यह भ्रामक है. SEBI का नियम यह सुनिश्चित करता है कि म्यूचुअल फंड अपनी रिस्क प्रोफाइल को गुमराह न करें.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eउच्च जोखिम का मतलब यह नहीं है कि उसे टालना चाहिए\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eअब, क्योंकि फंड को \u0022हाई रिस्क\u0022 के रूप में चिह्नित किया गया है, इसका मतलब यह नहीं है कि आपको इससे बचना चाहिए. रिस्क और रिवॉर्ड एक ही सिक्के के दो पहलू हैं. स्मॉल-कैप या सेक्टोरल फंड जोखिमपूर्ण हो सकते हैं, लेकिन उनमें उच्च रिटर्न की क्षमता भी होती है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003eकुंजी है समय सीमा. अगर आप केवल छह महीनों के लिए स्मॉल-कैप फंड में निवेश करते हैं, तो आप जुआ खेल रहे हैं. लेकिन अगर आप 7-10 वर्षों के लिए इन्वेस्ट करते हैं, तो उतार-चढ़ाव आसान हो जाता है, और वेल्थ क्रिएशन की संभावना बढ़ जाती है. म्यूचुअल फंड में, उतार-चढ़ाव के लिए समय सबसे अच्छा तरीका है, हालांकि यह कभी भी जोखिम को दूर नहीं करता है.\u003c/p\u003e\u003cp\u003eउदाहरण के लिए, 2008 फाइनेंशियल संकट के दौरान मिड-कैप फंड में निवेश करने वाले निवेशकों ने अपने पोर्टफोलियो को रिकवर किया और 2015 तक काफी बढ़ गया. वे लोग जो जल्दी बंद हो गए थे.\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eमुख्य टेकअवे\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e\u003c/p\u003e\u003cp\u003eफैक्टशीट और रिस्कोमीटर से, यहां मुख्य सबक दिए गए हैं:\u003c/p\u003e\u003cul\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eनिवेश का उद्देश्य\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: यह फंड मैनेजर के निवेश के लिए मार्गदर्शक सिद्धांत है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eओपन-एंडेड बनाम क्लोज़-एंडेड\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: ओपन-एंडेड फंड अनिश्चित समय तक चलते हैं, जबकि क्लोज-एंडेड फंड में एक निश्चित मेच्योरिटी होती है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eरेगुलर बनाम डायरेक्ट प्लान\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: रेगुलर प्लान में डिस्ट्रीब्यूटर कमीशन शामिल होते हैं, जबकि डायरेक्ट प्लान आपको उस लागत को बचाते हैं, जिससे रिटर्न बढ़ता है.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eIDCW बनाम ग्रोथ ऑप्शन\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: आप IDCW भुगतान प्राप्त करने, उन्हें दोबारा निवेश करने या ग्रोथ ऑप्शन में लाभ को कंपाउंड करने का विकल्प चुन सकते हैं.\u003c/li\u003e\u003cli\u003e\u003cb\u003e\u003c/b\u003e\u003cstrong\u003e\u003cb\u003eरिस्कोमीटर\u003c/b\u003e\u003c/strong\u003e: एक आसान, SEBI-मैंडेटेड टूल जो फंड के रिस्क लेवल को दर्शाता है, जिससे निवेशकों को सूचित विकल्प चुनने में मदद मिलती है.\u003c/li\u003e\u003c/ul\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003cp\u003e\u0026nbsp;\u003c/p\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003cscript type=\u0027text/javascript\u0027\u003ejQuery(document).ready(function()  {jQuery(\u0027#text_slider\u0027).owlCarousel({items  :  1,smartSpeed  :  400,autoplay  :  false,autoplayHoverPause  :  false,smartSpeed  :  400,fluidSpeed  :  400,autoplaySpeed  :  400,navSpeed  :  400,dotsSpeed  :  400,dotsEach  :  1,loop  :  false,nav  :  true,navText  :  [\u0027Previous\u0027,\u0027Next\u0027],dots  :  true,responsiveRefreshRate  :  200,slideBy  :  1,mergeFit  :  true,autoHeight  :  true,mouseDrag  :  false,touchDrag  :  true});jQuery(\u0027#text_slider\u0027).css(\u0027visibility\u0027, \u0027visible\u0027);var  owl_goto  =  jQuery(\u0027#text_slider\u0027);jQuery(\u0027.text_slider_goto1\u0027).click(function(event){owl_goto.trigger(\u0027to.owl.carousel\u0027,  0);});jQuery(\u0027.text_slider_goto2\u0027).click(function(event){owl_goto.trigger(\u0027to.owl.carousel\u0027,  1);});jQuery(\u0027.text_slider_goto3\u0027).click(function(event){owl_goto.trigger(\u0027to.owl.carousel\u0027,  2);});jQuery(\u0027.text_slider_goto4\u0027).click(function(event){owl_goto.trigger(\u0027to.owl.carousel\u0027,  3);});var  resize_24084  =  jQuery(\u0027.owl-carousel\u0027);resize_24084.on(\u0027initialized.owl.carousel\u0027,  function(e)  {if  (typeof(Event)  === \u0027function\u0027)  {window.dispatchEvent(new  Event(\u0027resize\u0027));}  else  {var  evt  =  window.document.createEvent(\u0027UIEvents\u0027);evt.initUIEvent(\u0027resize\u0027,  true,  false,  window,  0);window.dispatchEvent(evt);}});});\u003c/script\u003e\u003c/p\u003e\u003c/div\u003e\u003cdiv id=\u0022slides-tab\u0022 class=\u0022clearfix eael-tab-content-item \u0022 data-title-link=\u0022slides-tab\u0022\u003e\u003cp\u003e\u003cimg decoding=\u0022async\u0022 class=\u0022aligncenter\u0022 src=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2021/10/coming-soon-person-g8026473a8_1920-removebg-preview.png\u0022 /\u003e\u003c/p\u003e\u003c/div\u003e\u003cdiv id=\u0022videos-tab\u0022 class=\u0022clearfix eael-tab-content-item \u0022 data-title-link=\u0022videos-tab\u0022\u003e\u003cp\u003e\u003cimg decoding=\u0022async\u0022 class=\u0022aligncenter\u0022 src=\u0022https://www.5paisa.com/finschool/wp-content/uploads/2021/10/coming-soon-person-g8026473a8_1920-removebg-preview.png\u0022 /\u003e\u003c/p\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003c/section\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003c/div\u003e\u003c/section\u003e\u003c/div\u003e","protected":false},"excerpt":{"rendered":"\u003cp\u003eस्टडी स्लाइड वीडियो 8.1 रिटर्न को समझना सबसे महत्वपूर्ण प्रश्न यह है: फंड ने कितना पैसा बनाया है? इसमें कोई आश्चर्य नहीं है कि यह पहली बात है जिसके बारे में लोग सोचते हैं. लोग पैसे कमाने की उम्मीद में निवेश करते हैं, और रिटर्न आपको बताते हैं कि पहले कितना फंड बनाया गया है. ऐतिहासिक रिटर्न फंड बेचते हैं- यही कारण है कि म्यूचुअल फंड.. \u003ca title=\u0022Mutual Fund Factsheet\u0022 class=\u0022read-more\u0022 href=\u0022https://www.5paisa.com/hindi/finschool/course/financial-planning-through-mutual-funds-course/understanding-the-performance-of-your-fund/\u0022 aria-label=\u0022Read more about Mutual Fund Factsheet\u0022\u003eअधिक पढ़ें\u003c/a\u003e\u003c/p\u003e","protected":false},"author":1,"featured_media":0,"parent":11088,"menu_order":8,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","template":"","format":"standard","meta":{"_acf_changed":false,"footnotes":""},"categories":[],"class_list":["post-24399","markets","type-markets","status-publish","format-standard","hentry"],"acf":[],"_links":{"self":[{"href":"https://www.5paisa.com/finschool/wp-json/wp/v2/markets/24399","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https://www.5paisa.com/finschool/wp-json/wp/v2/markets"}],"about":[{"href":"https://www.5paisa.com/finschool/wp-json/wp/v2/types/markets"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https://www.5paisa.com/finschool/wp-json/wp/v2/users/1"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https://www.5paisa.com/finschool/wp-json/wp/v2/comments?post=24399"}],"version-history":[{"count":15,"href":"https://www.5paisa.com/finschool/wp-json/wp/v2/markets/24399/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":77845,"href":"https://www.5paisa.com/finschool/wp-json/wp/v2/markets/24399/revisions/77845"}],"up":[{"embeddable":true,"href":"https://www.5paisa.com/finschool/wp-json/wp/v2/markets/11088"}],"wp:attachment":[{"href":"https://www.5paisa.com/finschool/wp-json/wp/v2/media?parent=24399"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https://www.5paisa.com/finschool/wp-json/wp/v2/categories?post=24399"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https://api.w.org/{rel}","templated":true}]}}