परिचय
- एक मोमेंटम इंडिकेटर जो हाल ही के प्राइस मूवमेंट को ट्रैक करता है, रिलेटिव स्ट्रेंथ इंडेक्स (RSI) 0 से 100 के बीच होता है. RSI तुरंत खरीद और बिक्री के संकेत प्रदान करता है और इसका उपयोग एसेट के ओवरबॉट और ओवरसोल्ड लेवल की निगरानी करने के लिए किया जाता है.
- 30 से कम की कम RSI रीडिंग द्वारा खरीदें संकेत जनरेट किए जाते हैं, जो ओवरसोल्ड या कम कीमत वाली स्थिति को भी दर्शाता है. सेल सिग्नल 70 से अधिक की उच्च RSI रीडिंग द्वारा जनरेट किए जाते हैं, जो दर्शाता है कि इन्वेस्टमेंट या तो ओवरबाउट या ओवरवैल्यूड है. 50 की वैल्यू बुलिश और बेयरिश पोजीशन या न्यूट्रल लेवल के बीच संतुलन को दर्शाता है.
रिलेटिव स्ट्रेंथ इंडेक्स (RSI) क्या है?
- सबसे प्रसिद्ध और अक्सर इस्तेमाल किए जाने वाले मोमेंटम ऑसिलेटर में से एक रिलेटिव स्ट्रेंथ इंडेक्स (RSI) है. जे. वेल्स वाइल्डर, एक प्रसिद्ध मैकेनिकल इंजीनियर और टेक्निकल एनालाइज़र, ने इसे अपने शुरुआती रूप में बनाया. RSI मार्केट की प्राइस मूवमेंट की स्पीड और बदलाव की दर की गणना करता है.
- RSI ऑसिलेटर की रीडिंग, जो आमतौर पर 14-दिन की अवधि में गणना की जाती है, 0 से 100 तक होती है. जब यह 30 से कम हो जाता है और 70 से अधिक हो जाता है, तो रिलेटिव स्ट्रेंथ इंडेक्स मार्केट की स्थितियों को ओवरसोल्ड करता है. स्विंग ट्रेडर नियमित रूप से इसका उपयोग करते हैं.
- वे कमजोरी या गति प्राप्त करने के संकेतों के लिए मार्केट में शॉर्ट-टू-मीडियम-टर्म प्राइस में बदलाव की निगरानी करते हैं. ट्रेडिंग के अवसर प्रदान करने वाले शॉर्ट-टर्म ट्रेंड शिफ्ट से पहले अक्सर ओवरबॉय या ओवरसोल्ड की जाने वाली शर्तें होती हैं.
रिलेटिव स्ट्रेंथ इंडेक्स (आरएसआई) कैसे काम करता है
- जब आरएसआई 70 से अधिक और 30 से कम हो, तो इसे ओवरबॉग किया जाता है, और इसके विपरीत. अगर आवश्यक हो, तो इन पारंपरिक स्तरों को भी बेहतर सुरक्षा के लिए बदला जा सकता है. उदाहरण के लिए, अगर कोई सिक्योरिटी लगातार 70 के ओवरबॉट लेवल पर पहुंच रही है, तो आप इस थ्रेशोल्ड को 80 तक बढ़ाना चाह सकते हैं.
- यह ध्यान रखना चाहिए कि आरएसआई पावरफुल मूव के दौरान ओवरबॉट या ओवरसोल्ड स्थितियों में बहुत समय बिता सकता है. इसके अलावा, RSI अक्सर डबल टॉप और बॉटम और ट्रेंड लाइन जैसे चार्ट पैटर्न बनाता है, जो अंडरलाइंग प्राइस चार्ट पर नहीं देखा जा सकता है. सहायता या प्रतिरोध के संकेतों के लिए भी आरएसआई देखें.
- RSI आमतौर पर अपस्विंग या बुल मार्केट के दौरान 40 से 90 रेंज में रहता है, जिसमें 40-50 रीजन सपोर्ट के रूप में कार्य करता है. RSI आमतौर पर गिरने या बेयर मार्केट के दौरान 10 से 60 के बीच होता है, जिसमें 50-60 क्षेत्र प्रतिरोध के रूप में काम करता है. ये रेंज RSI पैरामीटर और सिक्योरिटीज़ या मार्केट के लिए अंडरलाइंग ट्रेंड की ताकत के आधार पर बदल जाएंगी.
- अगर अंतर्निहित कीमतें नई उच्चता या कम होती हैं, जो RSI द्वारा समर्थित नहीं हैं, तो यह अंतर प्राइस रिवर्सल का संकेत दे सकता है. अगर आरएसआई कम ऊंचाई पर पहुंच जाता है, तो टॉप स्विंग फेलियर हो गया है, जिसके बाद पहले कम से कम नीचे की ओर नीचे की ओर चलना पड़ता है. अगर आरएसआई अधिक कम करता है और फिर पिछले उच्च स्तर से ऊपर की ओर बढ़ने के साथ फॉलो करता है, तो नीचे स्विंग फेलियर हो गया है.
आरएसआई महत्वपूर्ण क्यों है?
- आरएसआई का उपयोग ट्रेडर द्वारा सिक्योरिटी के प्राइस मूवमेंट का पूर्वानुमान लगाने के लिए किया जा सकता है. यह ट्रेडर के लिए ट्रेंड आइडेंटिफिकेशन और ट्रेंड रिवर्सल को सपोर्ट कर सकता है. यह उन इक्विटी को दर्शा सकता है जिन्हें ओवरबॉग या लिक्विडेट किया गया है. यह शॉर्ट-टर्म ट्रेडर को खरीद और बिक्री के संकेत प्रदान कर सकता है. यह एक टेक्निकल इंडिकेटर है जो अन्य लोगों के साथ मिलने पर ट्रेडिंग तकनीकों को सपोर्ट करता है.
ट्रेंड के साथ RSI का उपयोग करना
- RSI रीडिंग को प्रभावी रूप से समझने के लिए, सुरक्षा के मुख्य ट्रेंड को समझना महत्वपूर्ण है. कॉन्स्टेंस ब्राउन, सीएमटी, एक प्रसिद्ध मार्केट एक्सपर्ट, ने सुझाव दिया कि उतार-चढ़ाव में आरएसआई द्वारा ओवरसोल्ड रीडिंग 30 से अधिक होने की संभावना है. डाउनट्रेंड में, ओवरबॉट रीडिंग 70 से काफी कम है. नीचे दिए गए चार्ट से पता चलता है कि कम होने के दौरान RSI 70 की बजाय 50 पर कैसे बढ़ता है. ट्रेडर इसे बेयरिश परिस्थितियों का अधिक निरंतर सुझाव देने के रूप में देख सकते हैं.
- जब मजबूत ट्रेंड मौजूद होता है, तो कई इन्वेस्टर 30 से 70 के स्तरों के बीच क्षैतिज ट्रेंडलाइन आकर्षित करते हैं, ताकि सामान्य ट्रेंड और अत्यंत स्पष्ट रूप से परिभाषित किया जा सके. दूसरी ओर, जब किसी स्टॉक या एसेट की कीमत लॉन्ग-टर्म हॉरिजॉन्टल चैनल या ट्रेडिंग रेंज में होती है (मजबूत ऊपर या नीचे के ट्रेंड के बजाय), तो आमतौर पर ओवरबॉट या ओवरसोल्ड आरएसआई लेवल को बदलना अनावश्यक है.
- ट्रेडिंग रेंज के विपरीत, ट्रेंडिंग मार्केट में रिलेटिव स्ट्रेंथ इंडिकेटर कम विश्वसनीय है. वास्तव में, अधिकांश ट्रेडर जानते हैं कि महत्वपूर्ण ऊपर या नकारात्मक मूवमेंट के दौरान RSI के संकेत अक्सर गलत होते हैं.
ट्रेंड को फिट करने वाले सिग्नल खरीदें और बेचें
- ऐसा ही विचार ट्रेंड-कंफॉर्मिंग ट्रेड सिग्नल और स्ट्रेटेजी पर केंद्रित है. इसे एक और तरीका बनाने के लिए, जिन सिग्नल को अधिकतर बुलिश ट्रेंड में रखा जाता है और मुख्य रूप से जब स्टॉक नेगेटिव ट्रेंड में होता है, तो वे ट्रेडर को ट्रेंडिंग मार्केट में RSI के कारण होने वाले गलत अलार्म से बचने में मदद कर सकते हैं.
अधिक खरीदा या अधिक बेचा गया
- RSI चार्ट पर, RSI इंडिकेटर आमतौर पर बुलिश सिग्नल को इंगित करने के लिए 30 को पार करता है और बेरिश सिग्नल को दर्शाने के लिए 70 को पार करता है. या, इसे एक और तरीके से डालने के लिए, 70 या उससे अधिक की RSI रीडिंग का उपयोग इस बात के लिए किया जा सकता है कि सिक्योरिटी ओवरबॉट या ओवरप्राइज़ होना शुरू कर रही है. ट्रेंड रिवर्सल या सुधारात्मक प्राइस रिट्रीट तुरंत हो सकता है. 30 या उससे कम की आरएसआई रीडिंग द्वारा ओवरसोल्ड या अंडरवैल्यूड स्थिति का संकेत दिया जाता है.
- जब कोई एसेट अपने वास्तविक (या आंतरिक) मूल्य पर ट्रेड करता है, तो इसे ओवरबॉग कहा जाता है. यह दर्शाता है कि इसकी कीमत तकनीकी विश्लेषण या फंडामेंटल एनालिसिस के प्रैक्टिशनर की राय में अधिक है. वे ट्रेडर जो संकेत देखते हैं कि सिक्योरिटी को ओवरबॉट किया जाता है, वे प्राइस में सुधार या ट्रेंड रिवर्सल की उम्मीद कर सकते हैं. इसलिए, वे सिक्योरिटी बेच सकते हैं.
आरएसआई और आरएसआई रेंज की व्याख्या
- ट्रेंड के दौरान RSI वैल्यू बैंड या रेंज में आ सकती है. आरएसआई 30 से अधिक रहता है और अपस्विंग के दौरान नियमित रूप से 70 तक पहुंचना चाहिए. कम से कम RSI में 70 से अधिक की वृद्धि होती है, जबकि मार्केट में गिरावट हो रही है. इंडिकेटर नियमित रूप से 30 या उससे कम होता है, वास्तव में.
- ये मानदंड ट्रेडर को ट्रेंड की ताकत का आकलन करने और संभावित रिवर्सल की पहचान करने में मदद कर सकते हैं. अगर, अपट्रेंड के दौरान, RSI लगातार कई कीमतों के मूवमेंट पर 70 तक नहीं पहुंच सकता है, लेकिन फिर 30 से कम हो जाता है, तो ट्रेंड कमजोर हो गया है और कम हो सकता है. मंदी के लिए, बात सही है. डाउनट्रेंड कमज़ोर हो गया है और अगर यह 30 से कम नहीं हो पाता है और फिर 70 से अधिक बढ़ जाता है, तो उससे ऊपर उठने वाला हो सकता है.
आरएसआई डाइवर्जेंस का उदाहरण
- जब आरएसआई की विपरीत दिशा में कीमत बदल जाती है, तो इसे आरएसआई डाइवर्जेंस के रूप में जाना जाता है. दूसरे शब्दों में, एक चार्ट कीमत में संबंधित बदलाव से पहले मोमेंटम में बदलाव दिखा सकता है.
- जब आरएसआई ओवरसोल्ड रीडिंग दिखाता है, तो उसके बाद उच्च कम कीमत के साथ संबंधित होता है, पॉजिटिव डायवर्जेंस होता है. ओवरसोल्ड एरिया से ऊपर के ब्रेक का उपयोग नए लंबे समय तक ट्रेड शुरू करने के लिए किया जा सकता है क्योंकि इससे बुलिश मोमेंटम विकसित होने का संकेत मिल सकता है.
- जब आरएसआई ओवरबॉइड रीडिंग करता है और फिर कम उच्चता जो कीमत पर उच्च उच्चता के विपरीत होता है, तो इसे बेरिश डाइवर्जेंस के रूप में जाना जाता है.
पॉजिटिव-नेगेटिव आरएसआई रिवर्सल का उदाहरण
- पॉजिटिव और नेगेटिव RSI रिवर्सल कीमत और RSI के बीच एक और लिंक है, जो ट्रेडर देखते हैं. जब आरएसआई अपनी पिछली कम कीमत से कम होती है और सिक्योरिटी की कीमत कम हो जाती है, जो इसकी पूर्व कम कीमत से अधिक होती है, तो पॉजिटिव आरएसआई रिवर्सल हो सकता है. यह कॉन्फ़िगरेशन ट्रेडर द्वारा बाय सिग्नल और पॉजिटिव ओमेन के रूप में देखा जाएगा.
- इसके विपरीत, जब आरएसआई उच्च स्तर पर पहुंचता है, जो पहले की उच्चता से अधिक होता है और एसेट की कीमत कम होती है, तो नेगेटिव आरएसआई रिवर्सल हो सकता है. यह पैटर्न एक सेल सिग्नल और एक नकारात्मक संकेत होगा.
आरएसआई स्विंग रिजेक्शन का उदाहरण
- एक अन्य ट्रेडिंग स्ट्रेटजी यह देखती है कि जब यह ओवरबॉट या ओवरसोल्ड एरिया से बाहर निकलता है, तो RSI कैसे व्यवहार करता है. यह सिग्नल, जिसे बुलिश स्विंग रिजेक्शन भी कहा जाता है, में चार घटक शामिल हैं: आरएसआई ओवरसोल्ड लाइन को पार करता है. आरएसआई 30 से अधिक होने का रिटर्न. आरएसआई एक बार फिर ओवरसोल्ड ज़ोन में प्रवेश किए बिना एक और पलंज लेता है. फिर, RSI एक नई उच्चता तक पहुंच जाता है.
- आरएसआई इंडिकेटर को ओवरसोल्ड किया गया था, 30 में टूट गया था, और रिजेक्शन कम स्थापित किया गया था, जिसके कारण सिग्नल तब भेजा जाता था जब यह उच्चतर बाउंस हो जाता था, जैसा कि साथ के चार्ट में दिखाया गया था. प्राइस चार्ट पर ट्रेंड लाइन ड्रॉ करना इस मामले में RSI का उपयोग कैसे किया जाता है, इसी तरह है. स्विंग रिजेक्शन सिग्नल में एक नेगेटिव काउंटरपार्ट होता है जो बुलिश काउंटरपेंट के ठीक विपरीत होता है. चार तत्व बेरिश स्विंग रिजेक्शन भी करते हैं:
- आरएसआई बढ़ता है और ओवरबॉट जोन में प्रवेश करता है. आरएसआई में 70 के अंदर फिर से गिरावट. आरएसआई एक बार फिर ओवरबॉट जोन में प्रवेश किए बिना एक और ऊंचाई स्थापित करता है. सबसे हाल ही में कम राशि RSI से टूट जाती है. बेरिश स्विंग रिजेक्शन इंडिकेशन निम्नलिखित ग्राफ पर दिखाई देता है.
- अन्य ट्रेडिंग रणनीतियों की तरह, यह सिग्नल सबसे भरोसेमंद होगा जब यह प्रमुख लॉन्ग-टर्म ट्रेंड का पालन करता है. ट्रेंड गिरने पर बेयरिश संकेतों से गलत अलार्म होने की संभावना कम होती है.
RSI और MACD के बीच अंतर
- एक और मोमेंटम ट्रेंड-फॉलोइंग इंडिकेटर जो सिक्योरिटी की कीमत के दो मूविंग एवरेज के बीच संबंध प्रदर्शित करता है, वह मूविंग एवरेज कन्वर्जेंस डाइवर्जेंस (MACD) है. MACD जनरेट करने के लिए 26-पीरियड एक्सपेंशियल मूविंग एवरेज (EMA) को 12-पीरियड EMA से घटा दिया जाता है.
- MACD लाइन कंप्यूटेशन का आउटपुट है. MACD लाइन को तब MACD के नौ-दिन के EMA के शीर्ष पर रखा जाता है, जिसे सिग्नल लाइन के नाम से जाना जाता है. इसमें खरीदने और बेचने के सिग्नल शुरू करने की क्षमता है. जब MACD अपनी सिग्नल लाइन से अधिक हो जाता है, तो ट्रेडर सिक्योरिटी खरीद सकते हैं; जब यह नीचे जाता है, तो वे इसे शॉर्ट बेच सकते हैं.
- हाल ही के प्राइस लेवल के संबंध में सिक्योरिटी की ओवरबॉट या ओवरसोल्ड स्टेटस RSI का उपयोग करके निर्धारित किया जा सकता है. एक विशिष्ट अवधि में औसत कीमत लाभ और नुकसान का उपयोग इसकी गणना करने के लिए किया जाता है. 14-अवधि डिफॉल्ट समय अवधि में 0 से 100 तक की वैल्यू होती है.
- RSI ने हाल ही के प्राइस हाई और लो के संबंध में प्राइस में बदलाव की गति का अनुमान लगाया, जबकि MACD दो EMA के बीच कनेक्शन का अनुमान लगाता है. इन दो इंडिकेटर का कॉम्बिनेशन अक्सर एनालिस्ट को मार्केट के बारे में अधिक पूरी तकनीकी दृश्य प्रदान करता है.
- ये दोनों इंडिकेटर एसेट की गति को ट्रैक करते हैं. वे कई वेरिएबल को मापते हैं, हालांकि, वे टकरावपूर्ण परिणाम प्रदान कर सकते हैं. उदाहरण के लिए, अगर आरएसआई लंबे समय के लिए 70 से अधिक वैल्यू दिखाता है, तो खरीद साइड पर सिक्योरिटी को ओवरएक्सटेंड किया जाता है.
- MACD यह भी दिखा सकता है कि सिक्योरिटी की खरीद की गति बढ़ रही है. कीमत में अंतर दिखाकर (इंडिकेटर कम होने पर कीमत अधिक हो जाती है, या इसके विपरीत), या तो इंडिकेटर आने वाले ट्रेंड में बदलाव की भविष्यवाणी कर सकता है.
आरएसआई की सीमाएं
- प्राइस चार्ट के नीचे स्थित ऑसिलेटर में, RSI बुलिश और बेरिश प्राइस मोमेंटम से विपरीत है. इसके संकेत, अन्य तकनीकी संकेतकों की तरह, लॉन्ग-टर्म ट्रेंड का पालन करते समय सबसे भरोसेमंद होते हैं. वास्तविक रिवर्सल सिग्नल असामान्य हैं, और उन्हें गलत अलार्म से अलग करना चुनौतीपूर्ण हो सकता है.
- उदाहरण के लिए, स्टॉक में तीखी गिरावट के बाद बुलिश क्रॉसिंग गलत पॉजिटिव होगी. अगर बेयरिश क्रॉसिंग होती है, लेकिन स्टॉक में तेजी से वृद्धि होती है, तो गलत नकारात्मक होगा.
- इंडिकेटर मोमेंटम दिखाता है, इसलिए जब किसी आइटम में किसी भी दिशा में मजबूत गति होती है तो इसे लंबे समय तक ओवरबॉग या ओवरसोल्ड किया जा सकता है. इसलिए, आरएसआई एक आसिलेटिंग मार्केट (ट्रेडिंग रेंज) में सबसे उपयोगी है, जहां एसेट की कीमत बुलिश और बेयरिश मूवमेंट के बीच बदलती है.
