कार्वी डीमैट स्कैम: स्टॉक ब्रोकर्स शेयरधारकों को कैसे झटकाते हैं?

कार्वी डीमैट स्कैम वर्ष 2019 के दूसरे छमाही में पब्लिक ग्लेयर के तहत आया. नियामक अधिकारियों को कठिन समय का सामना करना पड़ा क्योंकि सेबी की देखरेख के दायरे में कमी को लेकर बाकी वर्षों के लिए खबरों पर प्रकाश डाला गया था. कार्वी स्टॉक ब्रोकिंग लिमिटेड (KSBL) एक हैदराबाद स्थित स्टॉक ब्रोकिंग फर्म है, जो अपने क्लाइंट के डीमैट अकाउंट में रहने वाली सिक्योरिटीज़ को अपनी अनुमति के बिना गिरवी रखती है और कई बैंकों और फाइनेंशियल संस्थानों से पैसे जुटाती है. यह पहली बार नहीं है जब भारत ने स्टॉक मार्केट घोटाले देखे हैं. लेकिन स्टॉक ब्रोकर ने खुद घोटाले में कई निवेशकों को हैरान कर दिया है. 

बैंक से लोन लेने के लिए, कस्टमर को सिक्योरिटी के रूप में कोलैटरल सबमिट करना होगा. लोन की अधिक राशि कोलैटरल वैल्यू होगी. यह कोलैटरल भी स्टॉक हो सकता है. इन्वेस्टर बैंक में स्टॉक को गिरवी रख सकता है और इस पर लोन ले सकता है. जैसे व्यक्तियों के पास डीमैट अकाउंट होता है, ब्रोकर के पास पूल अकाउंट होता है. पूल अकाउंट को ब्रोकर का डीमैट अकाउंट कहा जाता है.

जब आप शेयर खरीदते हैं या बेचते हैं, तो शेयर विपरीत विक्रेता या खरीदार से आपके खाते में जमा हो जाते हैं. यह पहले ब्रोकर के पूल अकाउंट में जाता है और वहां से आपके डीमैट अकाउंट में आता है. अब, मान लीजिए कि आप अपने शेयरों पर लोन लेना चाहते हैं. फिर, ये शेयर ब्रोकर के पूल अकाउंट में ट्रांसफर किए जाते हैं, और ब्रोकर इसे बैंकों को देते हैं. बैंक ब्रोकर को कोलैटरल के रूप में जमा किए गए शेयरों पर लोन जारी करते हैं. ब्रोकर ब्याज दर को बढ़ाता है और उस व्यक्ति को उधार ली गई राशि पास करता है, जिसके स्टॉक सबमिट किए जाते हैं. दो ब्याज दरों के बीच अंतर ब्रोकर का लाभ है. अब कार्वी स्टॉक ब्रोकिंग लिमिटेड ने इन्वेस्टर्स को झटका दिया.

आइए कार्वी सागा को विस्तार से समझते हैं

कार्वी स्टॉक ब्रोकिंग लिमिटेड- निगमन और सेवाएं प्रदान की गईं

कार्वी समूह की स्थापना वर्ष 1983 में की गई थी और इसकी अध्यक्षता सी. पार्थसारथी ने अध्यक्ष के रूप में की थी. [2][3] एक समय में ग्रुप में 30,000 से अधिक कर्मचारी थे, जो लगभग 400 शहरों और कस्बों में 900 ऑफिस फैले थे. कार्वी ग्रुप की स्थापना वर्ष 1983 में की गई थी और सी. पार्थसारथी ने चेयरमैन के रूप में की थी. एक समय में ग्रुप में 30,000 से अधिक कर्मचारी थे, जो लगभग 400 शहरों और कस्बों में 900 ऑफिस फैले थे. कार्वी स्टॉक ब्रोकिंग लिमिटेड एक गैर-सरकारी कंपनी है, जो 30 मार्च, 1995 को निगमित है. यह एक पब्लिक अनलिस्टेड कंपनी है और इसे शेयरों द्वारा कंपनी लिमिटेड के रूप में वर्गीकृत किया जाता है. कंपनी हैदराबाद (तेलंगाना) रजिस्ट्रार ऑफिस में रजिस्टर्ड है. कार्वी ग्रुप भारत की एक फाइनेंशियल सर्विस कंपनी है. यह इक्विटी, कमोडिटी ट्रेडिंग, डिपॉजिटरी और वेल्थ सर्विसेज़ और अन्य फाइनेंशियल प्रोडक्ट के वितरण जैसी फाइनेंशियल सर्विसेज़ प्रदान करने में शामिल था. इसके अलावा इसमें बहरीन, दुबई, मलेशिया, फिलीपींस और संयुक्त राज्य अमेरिका में भी शाखाएं हैं.

कार्वी डीमैट स्कैम

कार्वी स्टॉक ब्रोकिंग लिमिटेड लाखों ग्राहकों के साथ देश के प्रमुख स्टॉक ब्रोकरों में से एक था. सिस्टम में मौजूद लूफोल्स का लाभ उठाकर स्कैम किया गया था. पहला सवाल जो हमारे मन में आता है, यह है कि निवेशकों के स्टॉक को उनके ज्ञान के बिना बैंक में कैसे गिरवी रखा जा सकता है?? पावर ऑफ अटॉर्नी ब्रोकर्स को अधिकार देता है. शेयर NSDL और CDSL के साथ स्टोर किए जाते हैं जो भारत में दो डिपॉजिटरी हैं. वे इलेक्ट्रॉनिक रूप में कस्टमर के डीमैट अकाउंट में शेयर को सुरक्षित रखने के लिए काम करते हैं. NSDL और CDSL अकाउंट होल्डर्स को किए गए सभी ट्रांज़ैक्शन के बारे में साप्ताहिक या मासिक रिपोर्ट देता है. यहां कार्वी स्टॉक ब्रोकिंग ने उन अकाउंट की पहचान की जो बहुत ऐक्टिव नहीं थे और कुछ इन्वेस्टर जो शेयर खरीदते हैं, उन्हें 2 वर्षों से अधिक समय तक अकाउंट चेक करने में परेशानी नहीं होती है. कार्वी ने कार्वी स्टॉक ब्रोकिंग (बीएसई) नाम के अपने खुद के डीमैट अकाउंट में कुछ डॉर्मेंट अकाउंट शेयर ट्रांसफर किए और लोन लेने के लिए इन स्टॉक को कोलैटरल के रूप में लेंडर को अपनी सिक्योरिटीज़ के रूप में दिखाया.

कंपनी ने 31 मई 2019 तक नौ संबंधित क्लाइंट के माध्यम से ₹ 485 करोड़ की अतिरिक्त सिक्योरिटीज़ बेची थी. उन्होंने 31 मई 2019 तक नौ संबंधित क्लाइंट में से छह में ₹ 162 करोड़ की अतिरिक्त सिक्योरिटी ट्रांसफर की. बाद में, इसने जून - सितंबर 2019 के बीच की कमी को कवर करने के लिए 228.07 करोड़ की सिक्योरिटीज़ को री-पर्चेज़ करने की कोशिश की. अप्रैल 2016 - अक्टूबर 2019 की अवधि के दौरान अपने ग्रुप कंसर्न कार्वी रियल्टी प्राइवेट लिमिटेड को 1096 करोड़ की राशि ट्रांसफर कर दी गई थी.

घोटाला खुला

20 जून, 2019 को मार्केट रेगुलेटर सेबी ने क्लाइंट सिक्योरिटीज़ को संभालने के बारे में एक सर्कुलर जारी किया, जिसमें कहा गया था कि ब्रोकर अपने लिए लोन जुटाने के लिए क्लाइंट सिक्योरिटीज़ को गिरवी नहीं रख सके, जो तब तक एक स्थापित मार्केट प्रैक्टिस थी. सेबी ने ब्रोकरों के लिए क्लाइंट फंड और सिक्योरिटीज़ को अलग करने के लिए सितंबर 30,2019 की समय-सीमा निर्धारित की थी, लेकिन जब कार्वी स्टॉक ब्रोकिंग लिमिटेड दिए गए समय-सीमा तक ऐसा करने में विफल रहा, तो निवेशकों ने सेबी से शिकायत की, जिसके बाद एनएसई से मामले की जांच करने के लिए कहा.

2019 में एनएसई द्वारा आयोजित केएसबीएल के सीमित उद्देश्य निरीक्षण के बाद स्कैम प्रकाश में आया था. यह खुलासा हुआ कि केएसबीएल ने डीपी अकाउंट का खुलासा नहीं किया था और स्टॉक ब्रोकर क्लाइंट अकाउंट के बजाय क्लाइंट सिक्योरिटीज़ को अपने खुद के बैंक अकाउंट के 6 में गिरवी रखकर जुटाए गए फंड को क्रेडिट नहीं किया था. सेबी ने पाया कि कार्वी ने अपने कस्टमर्स की सिक्योरिटीज़ होल्डिंग को गिरवी रखकर ₹2000 करोड़ के इन्वेस्टर फंड में डिफॉल्ट किया था. 

नियामक प्राधिकरण द्वारा की गई कार्रवाई

22 नवंबर, 2019 को, सेबी ने ब्रोकिंग सेवाओं से KSBL पर प्रतिबंध लगाने का आदेश जारी किया और कहा कि फर्म ने अप्रैल 2016 से अक्टूबर 2019 के बीच ग्रुप कंपनी कार्वी रियलिटी को ₹1096 करोड़ ट्रांसफर किए थे. सेबी ने एनएसई को विस्तृत फॉरेंसिक ऑडिट करने के लिए भी कहा और निवेशकों के खातों में अवैध रूप से ट्रांसफर की गई कुछ सिक्योरिटीज़ को तुरंत ट्रांसफर करने का निर्देश दिया. जनवरी 2020 में केंद्रीय कॉर्पोरेट मामलों के मंत्रालय ने कार्वी ग्रुप फाइनेंशियल धोखाधड़ी की जांच करने के लिए कंपनियों के रजिस्ट्रार (ROC) हैदराबाद को भी आदेश दिया. कार्वी स्टॉक ब्रोकिंग के खिलाफ मनी लॉन्ड्रिंग जांच के संबंध में प्रवर्तन निदेशालय ने ₹ 110 करोड़ की नई संपत्ति कुर्क की. प्रवर्तन निदेशालय ने कार्वी ग्रुप के सी पार्थसारथी चेयरमैन और एमडी और जी हरि कृष्णा सीएफओ को भी ₹2000 करोड़ के घोटाले के लिए गिरफ्तार किया. ईडी ने एचडीएफसी बैंक की धोखाधड़ी के लिए आईपीसी की विभिन्न धाराओं के तहत सीसीएस हैदराबाद पुलिस के पास दर्ज एफआईआर के आधार पर मनी लॉन्ड्रिंग की जांच शुरू की. 

इन्वेस्टर की क्षतिपूर्ति

दिसंबर 2019 में घोटाले के तुरंत बाद, सेबी ने कार्वी के डीमैट अकाउंट से 95000 से अधिक स्कैम में से लगभग 83000 की सिक्योरिटीज़ को अपने संबंधित अकाउंट में वापस ट्रांसफर करने के लिए डीपीएस और स्टॉक एक्सचेंज के साथ काम किया. नवंबर 2020 में, एनएसई ने कहा कि उसने लगभग 2.4 लाख केएसबीएल निवेशकों को ₹ 2300 करोड़ के क्लेम सेटल किए थे. सेबी ने इसके बाद निवेशकों को मुआवजा देने के लिए आईआईएफएल सिक्योरिटीज़ और ट्रेडिंग अकाउंट को केएसबीएल डीमैट अकाउंट की नीलामी करने का निर्देश दिया.

कार्वी स्टॉक ब्रोकिंग (केएसबीएल) घोटाले के करीब three-and-a-half साल बाद SEBI ने स्टॉक ब्रोकिंग फर्म और इसके प्रमोटर सी पार्थसारथी को सात साल के लिए स्टॉक मार्केट से प्रतिबंधित करने का आदेश दिया. बाजार नियामकों ने केएसबीएल पर 21 करोड़ रुपये का जुर्माना और पार्थसारथी पर 13 करोड़ रुपये और 8 करोड़ रुपये का जुर्माना लगाया. सेबी ने पार्थसारथी को 10 वर्षों की अवधि के लिए सूचीबद्ध पब्लिक कंपनी के साथ किसी भी क्षमता में निदेशक, प्रमुख प्रबंधकीय पद या खुद को जोड़ने से रोका है.

सेबी ने कार्वी रियलिटी (इंडिया), या KRIL और कार्वी कैपिटल (KCL) को भी लगभग ₹ 1,443 करोड़ वापस करने का आदेश दिया है. तीन महीनों की अवधि के भीतर उन्हें KSBL में डाइवर्ट किया गया. पैसे वापस करने में विफलता के मामले में, मार्केट रेगुलेटर ने एनएसई को क्रिल का नियंत्रण लेने का निर्देश दिया है  ..

कार्वी स्कैम- किसको दोषी ठहराया जाना चाहिए?

स्टॉक मार्केट घोटाले के परिणाम तुरंत नहीं महसूस किए जाते हैं, लेकिन स्टॉक मार्केट को होने वाले नुकसान की सीमा भारतीय अर्थव्यवस्था को प्रतिकूल रूप से प्रभावित कर सकती है, जो पहले से ही मंदी और महंगाई के दबाव से जूझ रही है. इन्वेस्टर को हमेशा विश्वसनीय ब्रोकर्स के माध्यम से इन्वेस्ट करने की सलाह दी जाती है, जो सही हैं और सही तरीके से इन्वेस्ट करने के लिए गाइड करेंगे. लेकिन जब ब्रोकर खुद ऐसी धोखाधड़ी करते हैं, तो क्या निवेशक कभी भारतीय स्टॉक मार्केट पर भरोसा करेंगे? या नियामकों को शुरुआत में ही घोटाले को रोकने के लिए अधिक सतर्क रहने की आवश्यकता है. ₹2300 करोड़ की धोखाधड़ी निवेशकों की कड़ी कमाई थी.

स्टॉक ब्रोकर्स को फंड उधार देने वाले बैंक भी उन निवेशकों के फंड हैं, जो अपने फंड के लिए बैंकों पर भरोसा करते हैं. अंत में यह निवेशक है जो धोखेबाज़ों के कारण पीड़ित हैं. यहां कई सवाल हैं जिनका जवाब नहीं दिया गया था कि पूरे घोटाले का कैसे हुआ और नियामकों की लापरवाही कैसे हो गई. सेबी ने कार्वी ब्रोकर्स द्वारा धोखाधड़ी और क्लाइंट सिक्योरिटीज़ का पता लगाने में एनएसई और बीएसई पर जुर्माना लगाया है.

सिस्टम में हमेशा एक लूफहोल होगा और कई धोखेबाज हैं जिन्होंने पैसे की लालसा ली है. ऐसे घोटाले से निवेशकों को सुरक्षित करने का एकमात्र तरीका यह है कि नियमों और निर्देशों को तोड़ने के लिए सख्त कानून और दंड और एक पारदर्शी प्रणाली हो, जहां सभी लेन-देनों की जांच करने के लिए नियमित रूप से ऑडिट किया जाता है.

डीमैट अकाउंट के लिए पॉइंट इन्वेस्टर को याद रखना चाहिए

• सुनिश्चित करें कि भुगतान की तिथि के 1 कार्य दिवस के भीतर आपके फंड के भुगतान प्राप्त हों.
• सिक्योरिटीज़ को निष्क्रिय और निष्क्रिय न रखें. इसे बार-बार ट्रैक करें.
• अपने ब्रोकर को पावर ऑफ अटॉर्नी देते समय सावधानी बरतें. SEBI के नए नियमों के अनुसार, अपने ब्रोकर को पावर ऑफ अटॉर्नी देना अनिवार्य नहीं है.
• डिमटेरियलाइज्ड अकाउंट पासवर्ड को नियमित रूप से बदलते या अपडेट करते रहें.
• अगर आपको लगता है कि कुछ गलत हो सकता है, तो तुरंत स्टॉकब्रोकर और अधिकारियों को सूचित करें ताकि आपके म्यूचुअल फंड की सुरक्षा सुनिश्चित करने के लिए तुरंत कार्रवाई की जा सके.
• अपना सही संपर्क विवरण जैसे ईमेल एड्रेस और फोन नंबर अपडेट रखना न भूलें.
• ब्रोकर या ब्रोकिंग फर्म द्वारा भेजे गए SMS, ईमेल न्यूज़लेटर और मासिक स्टेटमेंट को ट्रैक करें.