USD/INR जोडी

4.1 करार

Vaसुरू करा: इशा मी ऐकत राहतो की फ्यूचर्समध्ये बहुतांश कृती होते. हे खरे आहे का?

इशा: होय, नक्कीच.. करन्सी आणि कमोडिटीजमध्ये, फ्यूचर्स हा मेरुदंड आहे. जर तुम्ही डेरिव्हेटिव्हसह आरामदायी नसाल तर ही जागा अतिशय जबरदस्त वाटू शकते.

वरुण : मला डेरिव्हेटिव्ह बाबत पूर्ण विश्वास आहे, मला हे समजते की फ्यूचर्स पर्यायांपेक्षा कसे वेगळे आहेत, मार्जिन कसे काम करतात, समाप्ती तारीख आणि लॉट साईझ.

इशा: हे सर्वोत्तम आहे. मग तुम्ही शॉर्ट-टर्म ट्रेडसाठी टेक्निकल ॲनालिसिस देखील वापरू शकता का?

वरुण: निश्चितपणे. मी वेळेत प्रवेश आणि बाहेर पडण्यासाठी चार्ट, इंडिकेटर आणि किंमत कृती सेट-अप्सवर अवलंबून आहे.

इशा: परिपूर्ण. त्यानंतर तुम्ही करन्सी फ्यूचर्समध्ये डायव्ह करण्यास तयार आहात. चला USD-INR काँट्रॅक्टसह सुरू करूया- ही भारतातील सर्वात ट्रेडेड जोडी आहे.

वरुण: चांगले वाटते. करार कसा संरचित आहे आणि लॉजिस्टिक्स कशाप्रकारे दिसतात याबद्दल मी उत्सुक आहे.

1. काँट्रॅक्ट प्रकार

एनएसई, बीएसई आणि एमएसईआय सारख्या भारतीय एक्सचेंजवर फ्यूचर्स आणि ऑप्शन्स दोन्ही फॉरमॅटमध्ये यूएसडी/आयएनआर पेअर उपलब्ध आहे. हे करार सेबीद्वारे नियमित करन्सी डेरिव्हेटिव्ह सेगमेंट अंतर्गत येतात. फ्यूचर्स सामान्यपणे डायरेक्शनल बेट्स आणि हेजिंगसाठी वापरले जातात, तर पर्याय रिस्क आणि अस्थिरता मॅनेज करण्यासाठी धोरणात्मक लवचिकता ऑफर करतात.

2. लॉट साईझ

प्रत्येक USD/INR करार USD 1,000 चे नोशनल मूल्य दर्शविते. हे प्रमाणित लॉट साईझ संस्थात्मक सहभागींसाठी पुरेसा एक्सपोजर राखताना रिटेल ट्रेडर्ससाठी ॲक्सेसिबिलिटी सुनिश्चित करते. हे मार्जिन कॅल्क्युलेशन आणि टिक वॅल्यू असेसमेंट देखील सुलभ करते.

3. तिकीट साईझ

किमान किंमत हालचाली, किंवा टिक साईझ, प्रति USD ₹0.25 आहे. 1,000 USD ची लॉट साईझ दिली आहे, प्रत्येक टिकचा अनुवाद ₹250 आहे. ही ग्रॅन्युलरिटी ट्रेडर्सना रिस्क मॅनेज करण्याची आणि अचूक स्ट्रॅटेजीज अंमलात आणण्याची परवानगी देते, विशेषत: अस्थिर करन्सी वातावरणात.

4. ट्रेडिंग तास

USD/INR सह करन्सी डेरिव्हेटिव्ह, सोमवार ते शुक्रवार 9:00 AM ते 5:00 PM IST पर्यंत ट्रेड. हे तास व्यापक भारतीय फायनान्शियल मार्केटसह संरेखित करतात आणि सहभागींना दिवसादरम्यान देशांतर्गत आणि जागतिक मॅक्रोइकॉनॉमिक घडामोडींना प्रतिसाद देण्यास अनुमती देतात.

5. समाप्ती सायकल

यूएसडी/आयएनआर करार साप्ताहिक आणि मासिक दोन्ही फॉरमॅटमध्ये उपलब्ध आहेत. मासिक काँट्रॅक्ट्स महिन्याच्या शेवटच्या बिझनेस दिवसापूर्वी दोन कामकाजाचे दिवस कालबाह्य होतात, तर आठवड्याचे काँट्रॅक्ट्स शुक्रवारी कालबाह्य होतात. ही रचना शॉर्ट-टर्म आणि लाँग-टर्म हेजिंग किंवा स्पेक्युलेटिव्ह स्ट्रॅटेजीसाठी लवचिकता प्रदान करते.

6. अंतिम सेटलमेंट

अंतिम सेटलमेंट दिवशी प्रकाशित RBI संदर्भ दरावर आधारित USD/INR काँट्रॅक्ट्ससाठी सेटलमेंट कॅशमध्ये केले जाते. हे प्रत्यक्ष डिलिव्हरीची जटिलता टाळते आणि पोझिशन्स सुरळीत बंद करण्याची खात्री देते. अंतिम सेटलमेंट दिवस हा महिन्याचा शेवटचा कामकाजाचा दिवस आहे.

7. मार्जिन आवश्यकता

ट्रेडिंग यूएसडी/आयएनआर करारांसाठी स्पॅन आणि एक्सपोजर मार्जिन राखणे आवश्यक आहे. हे मार्जिन सामान्यपणे करन्सी मार्केटमध्ये तुलनेने कमी अस्थिरतेमुळे इक्विटी डेरिव्हेटिव्हच्या तुलनेत कमी असतात. यामुळे हेजर्स आणि स्पेक्युलेटर्ससाठी करन्सी ट्रेडिंग अधिक कॅपिटल-कार्यक्षम बनते.

8. नियामक ओव्हरसाईट

करार सेबीद्वारे नियंत्रित केले जातात आणि क्लिअरिंग कॉर्पोरेशन ऑफ इंडिया लिमिटेड (CCIL) द्वारे क्लिअर केले जातात. हे पारदर्शकता, रिस्क मॅनेजमेंट आणि जागतिक सर्वोत्तम पद्धतींचे अनुपालन सुनिश्चित करते. सर्व सहभागींनी पोझिशन लिमिट आणि सर्वेलन्स वरील सेबीच्या मार्गदर्शक तत्त्वांचे पालन करणे आवश्यक आहे.

9. अंतर्निहित संदर्भ दर

यूएसडी/आयएनआर करारांसाठी अंतर्निहित हा आरबीआय संदर्भ दर आहे, जो दररोज प्रकाशित केला जातो. हा रेट USD/INR साठी सरासरी मार्केट रेट दर्शवतो आणि सेटलमेंटसाठी बेंचमार्क म्हणून काम करतो. हे सर्व एक्सचेंजमध्ये किंमतीमध्ये सातत्य आणि विश्वसनीयता सुनिश्चित करते.

10. केस वापरा

यूएसडी/आयएनआर करार आयातदार, निर्यातदार, पोर्टफोलिओ व्यवस्थापक आणि रिटेल व्यापाऱ्यांद्वारे व्यापकपणे वापरले जातात. ते परकीय चलन एक्सपोजर हेज करण्यास, चलन हालचालींवर अंदाज लावण्यास आणि पोर्टफोलिओमध्ये विविधता आणण्यास मदत करतात. कॅश-सेटल केलेले स्वरूप आणि नियामक स्पष्टता त्यांना भारतात करन्सी रिस्क मॅनेज करण्यासाठी प्राधान्यित टूल बनवते.

उदाहरणार्थ

हा USD-INR जोडीचा 15-मिनिटांचा चार्ट आहे. तुम्ही पाहू शकता, एनसर्कल्ड मोमबत्तीने बेरिश मारुबुझो तयार केला आहे, जो विक्रीचा दबाव मजबूत सिग्नल आहे. स्टॉपलॉस म्हणून उच्च मॅरुबुझो मोमबत्तीचा वापर करून ट्रेडर या पॅटर्नवर आधारित शॉर्ट पोझिशन सुरू करू शकतो.

स्पष्ट होण्यासाठी, ही ट्रेड शिफारस नाही. यूएसडी-आयएनआर फ्यूचर्स काँट्रॅक्ट प्रॅक्टिसमध्ये कसे कार्य करते हे दर्शविणे हे येथे उद्दिष्ट आहे.

ट्रेड उदाहरण:

• तारीख: ऑक्टोबर 16, 2025
• स्थान: लहान
• एन्ट्री प्राईस:₹87.6770
• स्टॉपलॉस (एसएल):₹87.7930
• लॉट्सची संख्या:10
• लॉट साईझ:$1,000 प्रति लॉट

काँट्रॅक्ट वॅल्यू कॅल्क्युलेशन:

प्रत्येक लॉट $1,000 दर्शविते, त्यामुळे एका लॉटसाठी काँट्रॅक्ट मूल्य आहे:

हा सेट-अप USD-INR फ्यूचर्स मार्केटमध्ये मार्जिन, टिक साईझ आणि किंमतीतील हालचाली वास्तविक ट्रेड लॉजिस्टिक्समध्ये कसे रूपांतरित करते हे स्पष्ट करण्यास मदत करतो.

मार्जिन आवश्यकता

2.5% (स्पॅन + एक्सपोजर) चे मार्जिन गृहीत धरणे:

पुढे, कल्पना 10 लॉट्स कमी करणे आहे, त्यामुळे एकूण मार्जिन आवश्यक आहे –

10*  = 21,919.25

तुम्ही पाहू शकता, USD INR मध्ये नवीन पोझिशन सुरू करण्यासाठी आवश्यक मार्जिन जवळपास ₹ आहे.. त्यामुळे 87,677 च्या कराराच्या आकारावर, हे काम करते –

2191.925/87677

= 2.5%

यापैकी, जवळपास 1.5% एसएपीएन मार्जिन आवश्यकता असेल आणि उर्वरित एक्स्पोजर मार्जिन म्हणून असेल.

त्यामुळे, ही शॉर्ट पोझिशन सुरू करण्यासाठी, ट्रेडरला अंदाजे ₹ मार्जिनची आवश्यकता असेल.

याचा अर्थ असा की एकूण करार मूल्याच्या केवळ 2.5% पोझिशन सुरू करण्यासाठी ट्रेडरला ₹21,919 आवश्यक आहे. याची तुलना इक्विटी फ्यूचर्सशी करा, जिथे मार्जिन 15% ते 65% पर्यंत असते आणि तुम्हाला दिसेल की करन्सी फ्यूचर्स जास्त लिव्हरेज कसे ऑफर करतात.

टिक साईझ आणि हालचाली

• तिकीट साईझ: ₹0.0025
• टिक वॅल्यू:
• 10 लॉट्ससाठी: ₹25 प्रति तिकीट

त्यामुळे, प्रत्येक 1-पैसा मूव्ह (₹0.01) USD-INR मध्ये 10 लॉट्ससाठी P&L मध्ये ₹100 समान.

रिस्क मॅनेजमेंट स्नॅपशॉट

• स्टॉपलॉस अंतर:
• प्रति लॉट रिस्क:
• एकूण रिस्क (10 लॉट्स): ₹1,160

हे सेट-अप शॉर्ट-टर्म टॅक्टिकल ट्रेड्ससाठी परिभाषित रिस्क, टायट स्टॉपलॉस आणि उच्च लिव्हरेज-आदर्श ऑफर करते.

नोंद :

15-मिनिटांचा चार्ट

एक कॅंडलस्टिक चार्ट जिथे प्रत्येक कँडल किंमत हालचालीच्या 15 मिनिटांचे प्रतिनिधित्व करते. सामान्यपणे शॉर्ट-टर्म ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजी आणि इंट्राडे ॲनालिसिससाठी वापरले जाते.

बेरिश मारुबुझो

दीर्घ लाल शरीरासह कॅंडलस्टिक आणि कोणतेही विक नाही. हे उच्च आणि कमी पातळीवर उघडते, ज्यामुळे मजबूत विक्री दबाव आणि बेरिश सेंटिमेंट दर्शविते.

एन्ट्री प्राईस

किंमत ज्यावर ट्रेडर पोझिशन सुरू करतो. या उदाहरणामध्ये, मारुबुझो सिग्नलवर आधारित ₹87.6770 ही शॉर्ट एंट्री लेव्हल आहे.

स्टॉपलॉस (एसएल)

नुकसान मर्यादित करण्यासाठी गमावलेल्या ट्रेडमधून बाहेर पडण्यासाठी पूर्वनिर्धारित किंमत स्तर. येथे, ₹87.7930 SL आहे, केवळ मारुबुझो हायच्या वर ठेवले आहे.

लॉट साईझ

फ्यूचर्स काँट्रॅक्टमध्ये ॲसेटची प्रमाणित संख्या. USD-INR साठी, 1 लॉट समान $1,000.

करार मूल्य

फ्यूचर्स काँट्रॅक्टचे एकूण रुपये मूल्य, याप्रमाणे कॅल्क्युलेट केले जाते: काँट्रॅक्ट वॅल्यू = लॉट साईझ × ₹87.700 मध्ये 10 लॉट्ससाठी प्रवेश किंमत, हे ₹877,000 समान आहे.

मार्जिन आवश्यकता

फ्यूचर्स पोझिशन सुरू करण्यासाठी ट्रेडरने डिपॉझिट करावयाची रक्कम. यामध्ये समाविष्ट आहे:

• स्पॅन मार्जिन: अस्थिरतेवर आधारित एक्सचेंजद्वारे अनिवार्य किमान मार्जिन.
• एक्सपोजर मार्जिन: संभाव्य नुकसान कव्हर करण्यासाठी अतिरिक्त बफर.
• एकूण मार्जिन: स्पॅन + एक्स्पोजर. या प्रकरणात, ₹876,770 पैकी 2.5% = ₹21,919.25.
• तिकीट साईझ: फ्यूचर्स काँट्रॅक्टमध्ये सर्वात लहान किंमतीतील हालचाली. USD-INR साठी, हे ₹0.0025 आहे.
• टिक वॅल्यू: वन टिक मूव्हमेंटचा आर्थिक परिणाम: टिक वॅल्यू = टिक साईझ x 1 लॉटसाठी लॉट साईझ : ₹0.0025 x 1,000 = 10 लॉट्ससाठी ₹2.50 : ₹25 प्रति टिक
• लिव्हरेज: लहान मार्जिनसह मोठ्या कराराचे मूल्य नियंत्रित करण्याची क्षमता. कमी मार्जिन आवश्यकता आणि कठोर किंमत श्रेणीमुळे करन्सी फ्यूचर्स उच्च लाभ ऑफर करतात.
• शॉर्ट पोझिशन: एक ट्रेड सेट-अप जिथे किंमत कमी झाल्यास ट्रेडरचा नफा होतो. या प्रकरणात, ट्रेडरने USD-INR फ्यूचर्सची विक्री केली आहे, ज्यामुळे रुपया मजबूत होण्याची अपेक्षा आहे.
• स्पॅन मार्जिन: सर्वात वाईट-केस दैनंदिन नुकसान कव्हर करण्यासाठी एक्सचेंजद्वारे कॅल्क्युलेट केलेल्या रिस्क मार्जिनचे स्टँडर्ड पोर्टफोलिओ विश्लेषण.
• एक्सपोजर मार्जिन : इंट्राडे अस्थिरता आणि संभाव्य मार्क-टू-मार्केट नुकसान कव्हर करण्यासाठी आकारले जाणारे अतिरिक्त मार्जिन.
• P&L (नफा आणि तोटा) : व्यापाराचे आर्थिक परिणाम. फ्यूचर्समध्ये, P&L ची गणना टिक मूव्हमेंट आणि लॉट साईझवर आधारित केली जाते.

4.2 करन्सी लॉजिस्टिक्स

वरुण: ओके, त्यामुळे आम्हाला मारुबुझो कॅंडल-एन्ट्री मधून ₹87.6770 मध्ये शॉर्ट ट्रेड सेट-अप मिळाले आहे, स्टॉपलॉस केवळ ₹87.7930, 10 लॉट्स मध्ये. परंतु इशा, मी नेहमीच आश्चर्यचकित आहे... हे करन्सी कोट्स चौथ्या दशांशपर्यंत का जातात? माझ्या म्हणण्यानुसार, इक्विटी हे करत नाहीत.

इशा: उत्तम निरीक्षण, वरुण. हे चौथे दशांश खरेतर करन्सी ट्रेडिंगमध्ये एक मोठे डील आहे. चला ते तोडूया.

वरुण: सुरू ठेवा.

इशा: करन्सी फ्यूचर्स-विशेषत: USD-INR- चार दशांश ठिकाणांपर्यंत कोट केले जातात कारण 0.0025 सारख्या लहान पाऊलाचा अर्थपूर्ण परिणाम होऊ शकतो. या सर्वात लहान युनिटला टिक किंवा पीआयपी म्हणतात.

वरुण: तर जेव्हा USD-INR ₹87.9000 ते ₹87.9025 पर्यंत हलवते, तेव्हा हे एक pip आहे?

इशा: अचूकपणे. आणि हे पिप केवळ प्रतीकात्मक नाही. जेव्हा आरबीआय त्याचा रेफरन्स रेट प्रकाशित करते, तेव्हा ते चौथ्या दशांशावर जाते. अगदी किरकोळ शिफ्ट देखील परदेशी रिझर्व्ह, ट्रेड सेटलमेंट आणि हेजिंग परिणामांवर परिणाम करू शकते.

वरुण: अर्थपूर्ण. पण हे खरे पैसे कसे व्यापाऱ्यासाठी आहेत?

इशा: सिम्पल मॅथ. टिक मूल्य = लॉट साईझ x टिक साईझ = 1,000 x 0.0025 = ₹2.50 प्रति लॉट

वरुण: तर 10 लॉट्ससह, प्रत्येक पिप मूव्ह ₹25 आहे?

इशा: उजवा. म्हणूनच करन्सी फ्यूचर्समध्ये अचूकता खूप महत्त्वाची आहे. अगदी लहान हालचाली देखील वाढू शकतात, विशेषत: लिव्हरेजसह.

वरुण: समजले. त्यामुळे आमच्या मारुबुझो सेट-अपवर परत जा, आमच्या पसंतीतील प्रत्येक टिक P&L मध्ये ₹25 भरते. हे स्वच्छ आहे.

चला गृहीत धरूया की ते सप्टेंबर 30, 2025 आहे आणि USD-INR जोडीने संपूर्ण महिन्यात मजबूत अपवर्ड ट्रेंड दाखविला आहे. "यूएसडी/आयएनआर एस्कलेशन" शीर्षक असलेला चार्ट ₹87.4000 पेक्षा कमी (रेड सर्कलद्वारे चिन्हांकित) ते ₹88.7290 पर्यंत वाढणारा जोडी दर्शविते, जिथे ते सध्या कन्सोलिडेट करीत आहे (ब्लू ओव्हलद्वारे हायलाईट केलेले). हा झोन बुलिश मोमेंटमच्या संभाव्य थकवापासून सूचवतो.

हे जाणून घेताना, ट्रेडर येथे शॉर्ट पोझिशन सुरू करतो:

• एन्ट्री प्राईस: ₹88.7290
• स्टॉपलॉस: ₹88.9000
• लॉट्सची संख्या: 10
• लॉट साईझ: $1,000 प्रति लॉट

इंट्राडे प्रॉफिट कॅल्क्युलेशन

नंतर दिवसात, किंमत ₹88.6000 पर्यंत कमी होते, ज्यामुळे बाहेर पडण्याची संधी मिळते.

• कॅप्चर केलेले पॉईंट्स= ₹88.7290 – ₹88.6000 = ₹0.1290
• पीआयपी साईझ= ₹0.0025
• पिप्सची संख्या= ₹ 0.1290 ÷ ₹ 0.0025 = 51.6 पिप्स

नफा = लॉट साईझ x लॉट्सची संख्या x कॅप्चर केलेले पॉईंट्स = 1,000 × 10 × ₹0.1290 = ₹1,290

जर पोझिशन ₹88.6000 मध्ये एक्झिट झाली असेल तर हा इंट्राडे नफा आहे.

कालबाह्यतेसाठी पुढे नेत आहे

जर ट्रेडरने पोझिशन धारण करण्याची निवड केली तर त्यांना मार्जिन राखणे आवश्यक आहे. 2.5% मध्ये, मार्जिन प्रति लॉट ₹2,183.23 आहे, 10 लॉट्ससाठी एकूण ₹21,832.30.

सप्टेंबर 30, 2025 हा महिन्याचा शेवटचा कामकाजाचा दिवस आहे असे गृहित धरून, सप्टेंबर कराराची समाप्ती तारीख सप्टेंबर 26, 2025 असेल (दोन कामकाजाचे दिवस आधी), ट्रेडिंग 12:30 PM ला बंद होईल.

सेटलमेंट परिस्थिती

जर सप्टेंबर 26 रोजी आरबीआय रेफरन्स रेट ₹88.4000 असेल तर:

• कॅप्चर केलेले पॉईंट्स= ₹88.7290 – ₹88.4000 = ₹0.3290
• नफा = 1,000 x 10 x ₹0.3290 = ₹3,290

ही रक्कम सप्टेंबर 27 रोजी ट्रेडरच्या अकाउंटमध्ये जमा केली जाईल आणि कालबाह्य होईपर्यंत पोझिशन दररोज मार्केटमध्ये चिन्हांकित केली जाईल.

4.3 यूएसडी/आयएनआर पर्याय करार

USD-INR पर्याय करार कसा संरचित केला जातो हे जाणून घेऊया. आतापर्यंत, पर्याय केवळ USD-INR जोडीवर उपलब्ध आहेत. आशा आहे की, भविष्यात, आम्ही EUR-INR किंवा GBP-INR सारख्या इतर करन्सी पेअर्सवर पर्याय पाहू.

अनेक मापदंड मिरर फ्यूचर्स काँट्रॅक्ट असताना, काही वैशिष्ट्ये पर्यायांसाठी युनिक आहेत:

• समाप्ती स्टाईल:युरोपियन (केवळ कालबाह्यतेवरच वापरता येऊ शकतो)
• प्रीमियम:कोट केलेले ₹ मध्ये
• काँट्रॅक्ट सायकल:वर्तमान आणि पुढील दोन महिन्यांसाठी पर्याय उपलब्ध आहेत. त्यामुळे ऑक्टोबरमध्ये, करार ऑक्टोबर, नोव्हेंबर आणि डिसेंबरसाठी उपलब्ध आहेत.
• स्ट्राईक उपलब्धता:सामान्यपणे 25 स्ट्राइक-12 इन-मनी (आयटीएम), 12 आऊट-ऑफ-मनी (ओटीएम) आणि 1 निअर-मनी (एनटीएम). स्ट्राईक्स ₹0.25 अंतराळात जागा आहेत.
• सेटलमेंट:कालबाह्य दिवशी RBI संदर्भ दरावर आधारित INR मध्ये सेटल केले

उदाहरण: USD-INR कॉल पर्याय (ऑक्टोबर 2025)

समजा तुम्ही खालील पर्याय कोट पाहत आहात:

• ऑप्शन प्रकार:कॉल पर्याय
• स्ट्राईक किंमत: ₹88.0000
• स्पॉट किंमत (आरबीआय संदर्भ दर):₹88.1875
• कालबाह्य तारीख:28 ऑक्टोबर 2025
• स्थान:मोठा
• प्रीमियम: ₹0.8200
• लॉट साईझ:$1,000

प्रीमियम खर्च

हा पर्याय खरेदी करण्यासाठी, प्रीमियम खर्च आहे: कालबाह्यतेवर ₹88.0000 मध्ये USD खरेदी करण्यासाठी हा अपफ्रंट खर्च आहे (परंतु दायित्व नाही).

बाहेर पडण्याची परिस्थिती

चला सांगूया की प्रीमियम ₹0.8650 पर्यंत वाढतो आणि तुम्ही तुमची पोझिशन स्क्वेअर ऑफ करण्याचा निर्णय घेता:

विक्री पर्याय

• जर तुम्हाला याऐवजी हा पर्याय लिहायचा (विक्री) असेल तर तुम्हाला ₹820 अपफ्रंट प्राप्त होईल परंतु मार्जिन डिपॉझिट करणे आवश्यक आहे. वर्तमान मार्जिन अंदाजानुसार, हा पर्याय लिहिण्यासाठी आवश्यक मार्जिन अंदाजे आहे:
• जर पर्याय तुमच्या विरोधात असेल तर हे मार्जिन संभाव्य नुकसानासाठी बफर म्हणून कार्य करते.
• हे उदाहरण तुम्हाला USD-INR पर्याय करार कसे कार्य करतात याची व्यावहारिक अर्थ देते, कन्व्हेन्शन उद्धृत करण्यापासून ते प्रीमियम कॅल्क्युलेशन आणि मार्जिन लॉजिस्टिक्सपर्यंत. पुढील विभागात, आम्ही USD-INR जोडीचे काही संख्यात्मक पैलू पाहू आणि इतर करन्सी काँट्रॅक्ट्स कसे संरचित केले जातात ते पाहू.

4.4 मुख्य टेकअवे

• USD-INR जोडी हा भारतातील सर्वात सक्रियपणे ट्रेड केलेला करन्सी करार आहे, जो फ्यूचर्स आणि ऑप्शन्स दोन्ही फॉरमॅटमध्ये उपलब्ध आहे.
• प्रत्येक USD-INR काँट्रॅक्ट ₹0.0025 च्या टिक साईझसह $1,000 दर्शविते, ज्याचा अनुवाद प्रति लॉट ₹2.50 आहे.
• फ्यूचर्स काँट्रॅक्ट्स हे RBI रेफरन्स रेटवर आधारित कॅश-सेटल केले जातात आणि साप्ताहिक आणि मासिक एक्स्पायरी सायकल दोन्ही ऑफर करतात.
• भारतातील करन्सी डेरिव्हेटिव्हसाठी ट्रेडिंग तास सोमवार ते शुक्रवार 9:00 AM ते 5:00 PM IST पर्यंत आहेत.
• USD-INR फ्यूचर्ससाठी मार्जिन आवश्यकता तुलनेने कमी आहेत, सामान्यपणे जवळपास 2.5%, उच्च लाभ ऑफर करते.
• करन्सी कोट्स चार दशांश ठिकाणी जातात कारण लहान हालचाली देखील फायद्यामुळे P&L वर लक्षणीयरित्या परिणाम करतात.
• कॅंडलस्टिक पॅटर्न आणि इंट्राडे चार्ट सारखे टेक्निकल ॲनालिसिस टूल्स सामान्यपणे शॉर्ट-टर्म USD-INR ट्रेडसाठी वापरले जातात.
• USD-INR पर्याय युरोपियन-स्टाईल आहेत, ₹ मध्ये सेटल केले जातात आणि रुपयांमध्ये प्रीमियमसह कोट केले जातात.
• ₹0.25 अंतराळाने 25 स्ट्राईक प्राईससह सलग तीन महिन्यांसाठी ऑप्शन काँट्रॅक्ट्स उपलब्ध आहेत.
• लेखन पर्यायांसाठी मार्जिन आवश्यक आहे, खरेदी पर्यायांमध्ये केवळ प्रीमियम खर्च समाविष्ट आहे, जे विविध रिस्क-रिवॉर्ड प्रोफाईल्स ऑफर करते.

4.5 मजेदार कृती-“तुमचा स्वत:चा USD-INR ट्रेड बनवा!”

तुम्ही आता करन्सी ट्रेडर आहात. संपूर्ण USD-INR फ्यूचर्स ट्रेड सेट-अप तयार करण्यासाठी खालील क्ल्यूज वापरा. रिक्त भरा आणि तुमचा संभाव्य नफा किंवा तोटा कॅल्क्युलेट करा.

परिस्थिती:

हे ऑक्टोबर 28, 2025 आहे. तुम्हाला 15-मिनिटांच्या चार्टवर बेरिश मारुबुझो मोमबत्ती आढळली आहे आणि कमी होण्याचा निर्णय घेता येईल.

• एन्ट्री प्राईस: ₹88.6500
• स्टॉपलॉस: ₹88.7500
• टार्गेट किंमत: ₹88.5000
• लॉट्सची संख्या: 5
• लॉट साईझ: $1,000
• तिकीट साईझ: ₹0.0025

प्रश्न:

1. एका लॉटसाठी काँट्रॅक्ट वॅल्यू म्हणजे काय?
2. जर मार्जिन 2.5% असेल तर एकूण मार्जिन किती आवश्यक आहे?
3. एन्ट्री आणि टार्गेट दरम्यान किती टिक्स?
4. 5 लॉट्ससाठी टिक वॅल्यू म्हणजे काय?
5. जर टार्गेट हिट झाला तर एकूण नफा काय आहे?

उत्तर की:

1. करार मूल्य (1 लॉट)= ₹88.6500 × 1,000 = ₹88,650
2. मार्जिन (2.5%)= ₹88,650 × 2.5% = ₹2,216.25 → 5 लॉट्ससाठी = ₹11,081.25
3. टार्गेट करण्यासाठी टिक्स= (₹88.6500 - ₹88.5000) ÷ ₹0.0025 = 60 टिक्स
4. टिक वॅल्यू (5 लॉट्स)= ₹0.0025 × 1,000 × 5 = ₹12.50
5. एकूण नफा= 60 टिक्स × ₹12.50 = ₹750