સ્ટૉક માર્કેટમાં આકર્ષક સૂચકોને સમજવું

8.1. પરિચય

ઑસ્સિલેટિંગ ઇન્ડિકેટર્સ, જેમ તેમના નામ સૂચવે છે, તે સૂચકો છે જે કરન્સી જોડીઓ વધે છે અને ઘટે છે ત્યારે પાછા અને આગળ વધે છે. ઑસ્સિલેટિંગ ઇન્ડિકેટર તમને કરન્સી જોડીનું વર્તમાન ટ્રેન્ડ કેટલું મજબૂત છે અને ક્યારે તે ટ્રેન્ડ ગતિ ગુમાવવાનું અને આસપાસ ફેરવવાનું જોખમ રહે છે તે નક્કી કરવામાં મદદ કરી શકે છે.

જ્યારે કોઈ આસ્કિલેટિંગ ઇન્ડિકેટર ખૂબ ઊંચું ખસે છે, ત્યારે સ્ટૉકને ઓવરબોઇંગ માનવામાં આવે છે (ઘણા લોકોએ સ્ટોક ખરીદ્યો છે અને શેરને વધુ દબાણ કરવા માટે બજારમાં પૂરતા ખરીદદારો બાકી નથી). આ સૂચવે છે કે સ્ટૉક ગતિ ગુમાવવાનું જોખમ ધરાવે છે અને નીચે અથવા બાજુએ ખસેડવાનું જોખમ રહે છે. જ્યારે એક આસ્કિલેટિંગ ઇન્ડિકેટર ખૂબ ઓછું ખસે છે, ત્યારે સ્ટોકને ઓવરસોલ્ડ માનવામાં આવે છે (ઘણા લોકોએ સ્ટોક વેચી દીધો છે અને સ્ટોકને નીચે ધકેલવા માટે બજારમાં પૂરતા વેચાણકર્તા બાકી નથી). આ સૂચવે છે કે સ્ટૉક ગતિ ગુમાવવાનું જોખમ ધરાવે છે અને વધુ અથવા બાજુએ ખસેડવાનું જોખમ રહે છે.

વિવિધ ઑસિલેટરને વધુ સમજતા પહેલાં, મોમેન્ટમનો અર્થ શું છે તે સમજવું એક સારો વિચાર છે. મોમેન્ટમ એ દર છે જેના પર કિંમત બદલાય છે. ઉદાહરણ તરીકે, જો સ્ટૉકની કિંમત આજે ₹100 છે અને તે આગામી દિવસે ₹105 અને ₹115, દિવસ પછી, અમે કહીએ છીએ કે માત્ર 3 દિવસમાં સ્ટૉકની કિંમત 15% સુધી બદલાઈ ગઈ હોવાથી મોમેન્ટમ વધુ છે. જો કે, જો 3 મહિના કહેવા માટે સમાન 15% ફેરફાર થયો હોય, તો આપણે નિષ્કર્ષ કરી શકીએ કે ગતિ ઓછી છે. તેથી વધુ ઝડપી કિંમતમાં ફેરફાર, વધુ ગતિ.

મહત્વપૂર્ણ આકર્ષક સૂચકો છે:

1. મૂવિંગ એવરેજ કન્વર્જન્સ ડાઇવર્જન્સ (MACD)
2. સ્ટોકાસ્ટિક
3. રિલેટિવ સ્ટ્રેન્થ ઇન્ડેક્સ (આરએસઆઇ)

8.2 મૂવિંગ એવરેજ કન્વર્જન્સ એન્ડ ડાઇવર્જન્સ (MACD)

સત્તરના અંતમાં, જેરાલ્ડ એપલએ મૂવિંગ એવરેજ કન્વર્જન્સ એન્ડ ડાઇવર્જન્સ (MACD) ઇન્ડિકેટર વિકસિત કર્યું. વેપારીઓ MACD ને ઇન્ડિકેટર્સના ગ્રાન્ડ ઓલ્ડ ડેડી તરીકે માને છે. સત્તરમાં શોધાયેલ હોવા છતાં, MACD હજુ પણ સૌથી વિશ્વસનીય મોમેન્ટમ ટ્રેડર્સના સૂચકોમાંથી એક ગણવામાં આવે છે.

જેમ નામ સૂચવે છે તેમ, MACD એ બે મૂવિંગ એવરેજના કન્વર્જન્સ અને ડાઇવર્જન્સ વિશે છે. જ્યારે બે મૂવિંગ એવરેજ એકબીજા તરફ આગળ વધે છે ત્યારે કન્વર્જન્સ થાય છે, અને સરેરાશ ખસેડતી વખતે તફાવત થાય છે.

સ્ટાન્ડર્ડ MACD ની ગણતરી 12 દિવસના EMA અને 26 દિવસના EMA નો ઉપયોગ કરીને કરવામાં આવે છે. કૃપા કરીને નોંધ કરો, બંને ઇએમએ બંધ કિંમતો પર આધારિત છે. કન્વર્જન્સ અને ડાઇવર્જન્સ (CD) મૂલ્યનો અંદાજ લગાવવા માટે અમે 12 દિવસના EMA થી 26 EMA બાદ કરીએ છીએ. આની એક સરળ લાઇન ગ્રાફને ઘણીવાર 'MACD લાઇન' તરીકે ઓળખવામાં આવે છે'.

ઉદાહરણ તરીકે- જો 6^મી જાન્યુઆરી 2014, 12 દિવસના સ્ટૉક માટે ઇએમએ 6153 હતું, અને 26 દિવસનું ઇએમએ 6198 હતું. તેથી MACD 6153-6198=- 45 હશે

MACD સાથે સંકળાયેલ સાઇન માત્ર સ્ટૉકની ચાલની દિશા સૂચવે છે. ઉદાહરણ તરીકે, જો 12 દિવસનો EMA 6380 છે, અને 26 દિવસનો EMA 6220 છે, તો MACD મૂલ્ય +160 છે. તમને લાગે છે કે 12 દિવસનું EMA 26 દિવસના EMA કરતાં વધુ હશે? જ્યારે- ટૂંકા ગાળાની સરેરાશ સામાન્ય રીતે લાંબા ગાળાની સરખામણીમાં વધુ હશે જ્યારે સ્ટૉકની કિંમત વધશે.

યાદ રાખો, ટૂંકા ગાળાની સરેરાશ હંમેશા લાંબા ગાળાની સરેરાશ કરતાં વર્તમાન બજાર કિંમત પર વધુ પ્રતિક્રિયાશીલ રહેશે. એક સકારાત્મક સંકેત અમને કહે છે કે સ્ટૉકમાં સકારાત્મક ગતિ છે, અને સ્ટૉક ઉપર તરફ જઈ રહ્યું છે. ઉચ્ચ ગતિ, ઉચ્ચ પરિમાણ છે. ઉદાહરણ તરીકે, +160 એક સકારાત્મક વલણ સૂચવે છે જે +120 કરતાં વધુ મજબૂત છે.

જ્યારે MACD નેગેટિવ હોય, ત્યારે તેનો અર્થ એ છે કે 12 દિવસનો EMA 26 દિવસથી ઓછો હોય છે. તેથી મોમેન્ટમ નેગેટિવ છે. MACD ની ઉચ્ચ માત્રા, નીચેના વલણમાં વધુ શક્તિ.

સિગ્નલ લાઇન એ MACD ઇન્ડિકેટરનો અન્ય ભાગ છે. તેના મૂલ્ય મુજબ, અમે MACD લાઇનના 9-સમયગાળાના EMA નો ઉપયોગ કરીએ છીએ. તેનો હેતુ ટ્રેન્ડમાં ટર્નિંગ પોઇન્ટ હોય ત્યારે ઓળખીને ટ્રેડિંગ સિગ્નલ બનાવવામાં મદદ કરવાનો છે. ઇન્ડિકેટરનો અંતિમ ભાગ સરેરાશ કન્વર્જન્સ ડાઇવર્જન્સ હિસ્ટોગ્રામ ખસેડવાનો છે. તે MACD લાઇન અને સિગ્નલ લાઇન વચ્ચેનું અંતર દર્શાવે છે. જો MACD લાઇન સિગ્નલ લાઇનથી ઉપર હોય, તો હિસ્ટોગ્રામ પોઝિટિવ છે, અને તેનાથી વિપરીત છે.

ઇન્ડિકેટરનું વાંચન:

ઇન્ડિકેટરમાં ત્રણ તત્વો શામેલ છે જે ઝીરો લાઇનની આસપાસ ખસેડે છે: MACD લાઇન, સિગ્નલ લાઇન અને હિસ્ટોગ્રામ. અહીં દરેક વિશે થોડું વધુ છે:

1. મૅક લાઇન (12-પીરિયડ ઇએમએ - 26-પીરિયડ ઇએમએ) - તે વેપારીઓને આગામી બુલિશ અને બેરિશ માર્કેટ ટ્રેન્ડ નિર્ધારિત કરવામાં મદદ કરે છે;
2. સિગ્નલ લાઇન (MACD લાઇનનું 9-સમયગાળાનું EMA)- તેનું વિશ્લેષણ MACD લાઇન ઉપરાંત કરવામાં આવે છે જે સ્પૉટ ટ્રેન્ડ રિવર્સલ અને સૌથી યોગ્ય એન્ટ્રી અને એક્ઝિટ પૉઇન્ટને ચિહ્નિત કરવામાં મદદ કરે છે;
3. હિસ્ટોગ્રામ (MACD લાઇન - સિગ્નલ લાઇન) - હિસ્ટોગ્રામ પાછલા બે, MACD અને સિગ્નલ લાઇન્સના કન્વર્જન્સ અને ડાઇવર્જન્સનું ગ્રાફિકલ પ્રતિનિધિત્વ પ્રદાન કરે છે;

આ દરેક લાઇનનું અલગ મૂલ્ય છે. સકારાત્મક મૂલ્ય સાથેની MACD લાઇન સૂચવે છે કે ટૂંકા EMA લાંબા EMA થી વધુ છે. વધુ ટૂંકા ઇએમએ લાંબા સમયથી છે, એમએસીડી લાઇનના સકારાત્મક મૂલ્યમાં મોટો વધારો. આ ઉપરની ગતિને વધારવાનો સંકેત છે. બીજી તરફ, નેગેટિવ MACD સૂચવે છે કે ટૂંકા EMA લાંબા સમયથી નીચે છે. ફરીથી એકવાર, નકારાત્મક મૂલ્યો વધે છે કારણ કે બંને રેખાઓ આગળ વધી જાય છે. તે કિસ્સામાં, અમારી પાસે વધતી જતી ડાઉનસાઇડ મોમેન્ટમ છે.

એક્સપોનેન્શિયલ મૂવિંગ એવરેજની હિલચાલના આધારે, તેમની વચ્ચેનો સહસંબંધ કાં તો અલગ અથવા એકરૂપ હોઈ શકે છે. જ્યારે બંને એકબીજાથી દૂર થઈ રહ્યા હોય ત્યારે વિવિધતા થાય છે, જ્યારે કન્વર્જન્સ ત્યારે થાય છે જ્યારે તેઓ નજીક આવી રહ્યા હોય.

8.3. MACD નો ઉપયોગ ક્યારે કરવો?

• ક્રોસિંગ પૉઇન્ટ - જો એમએસીડી શૂન્યથી ઉપર જાય, તો સિગ્નલ બુલિશ હોય છે. જો તે શૂન્યથી નીચે જાય, તો તે સૂચવે છે કે દરિયાકિનારાઓ બજારને ઓવરટેક કરી રહ્યા છે.
• જ્યાંથી તે શરૂ થાય છે - જો MACD ઉપરના શૂન્યથી નીચે આવે છે, તો આ રીંછનું સિગ્નલ છે. બીજી તરફ, જો તે શૂન્યથી નીચે આવે છે, તો તેને બુલિશ સિગ્નલ માને છે.
• ક્રોસ કરવાની દિશા – જો MACD નીચેથી ઉપર સુધી ઓળખે છે, તો સિગ્નલ બુલિશ છે, અને તેનાથી વિપરીત છે. શૂન્યથી વધુ દૂર, મજબૂત બનાવેલ સિગ્નલ છે.
  
  MACD નો ઉપયોગ કરીને ટ્રેડિંગ સિગ્નલ્સ

મૂવિંગ એવરેજ કન્વર્જન્સ ડાઇવર્જન્સ સાથે, જ્યારે તે સિગ્નલ લાઇનને પાર કરે છે ત્યારે જોવા માટે પ્રાથમિક બાય સાઇન છે. આ સૂચવે છે કે મોમેન્ટમ શિફ્ટ થઈ રહ્યું છે, અને બુલ્સ અપનાવી રહ્યા છે. જ્યારે MACD સિગ્નલ લાઇનની નીચે હોય ત્યારે અન્ય બાય સિગ્નલ પણ ટ્રિગર થાય છે, અને તે બંને ઝીરો લાઇનથી નીચે હોય છે. જો MACD લાઇન પછી સિગ્નલ લાઇન ઉપર ખસેડવામાં આવે છે, તો તમારી પાસે ખરીદ સિગ્નલ છે. જ્યારે ઑર્ડર વેચવાની વાત આવે ત્યારે તે જ કેસ છે. એકવાર MACD લાઇન સિગ્નલ લાઇનની નીચે નીકળી જાય પછી, ડાઉનસાઇડ મોમેન્ટમ શિફ્ટ થાય છે.

સારાંશમાં,

એન્ટ્રી સિગ્નલ - જ્યારે MACD ટ્રિગર લાઇનથી ઉપર નીકળી જાય છે, ત્યારે તમે સ્ટૉક ખરીદી શકો છો કે મોમેન્ટમ બેરીશમાંથી બુલિશ બની ગયું છે. જ્યારે MACD ટ્રિગર લાઇનથી નીચે જાય છે, ત્યારે તમે સ્ટૉક વેચી શકો છો કે મોમેન્ટમ બુલિશ બનવાથી બેઅરિશ થઈ ગયું છે.

એક્ઝિટ સિગ્નલ - જ્યારે તમે સ્ટૉક ખરીદ્યું હોય ત્યારે MACD ટ્રિગર લાઇનની નીચે પાછું નીકળી જાય છે, ત્યારે તમે સ્ટૉકને પાછા વેચી શકો છો કે મોમેન્ટમ બુલિશ બનવાથી બેયરિશ બની ગયું છે. જ્યારે તમે સ્ટૉક વેચ્યો હોય ત્યારે MACD ટ્રિગર લાઇન ઉપર પાછા જાય છે, ત્યારે તમે સ્ટૉક પાછા ખરીદી શકો છો કારણ કે મોમેન્ટમ મંદીમાંથી બુલિશ બની ગયું છે.

જો તમે એમએસીડી ઇન્ડિકેટરને માત્ર બંને રેખાઓ જોઈને સમજવા માટે સંઘર્ષ કરો છો, તો તમે તેના બદલે હિસ્ટોગ્રામનો ઉપયોગ કરી શકો છો. અહીં સ્પષ્ટીકરણ ખૂબ જ સરળ છે - જો હિસ્ટોગ્રામ ઉપર તરફ આગળ વધી રહ્યું છે, તો તમારી પાસે બુલિશ સિગ્નલ છે, અને તમે ખરીદી શકો છો. જો તે નીચે ખસેડવામાં આવે છે, તો તમારી પાસે બિયરિશ સિગ્નલ છે, અને તમે વેચી શકો છો. જો કે, બારની સાઇઝ પણ જોવાની ખાતરી કરો. જ્યારે હિસ્ટોગ્રામ શૂન્યથી નીચે હોય, ત્યારે બાર અપસાઇડ-ડાઉન થાય છે. તે કિસ્સામાં, જો તેઓ નાના થઈ રહ્યા હોય, તો તેનો અર્થ એ છે કે દરિયાકિનારા નબળા થઈ રહ્યા છે. જો કે, જ્યારે બાર શૂન્ય લાઇનથી ઉપર આવે ત્યારે જ ખરીદવાનું સુનિશ્ચિત કરો.

MACD ક્રૉસઓવરના 8.4 પ્રકારો

ક્રૉસઓવર મહત્વપૂર્ણ સંકેતો છે જે MACD તમને ઓળખવામાં મદદ કરી શકે છે. જ્યારે MACD લાઇન શૂન્ય અથવા તેનાથી નીચે અથવા સિગ્નલ લાઇનને પાર કરે છે ત્યારે ક્રૉસઓવર થાય છે. MACD તમને પ્રમાણમાં ઉચ્ચ સચોટતા સાથે સિગ્નલ લાઇન ક્રૉસઓવર અને ઝીરો લાઇન ક્રૉસઓવર બંનેને ઓળખવામાં મદદ કરી શકે છે. હવે ચાલો ક્રૉસઓવરના પ્રકારો પર એક નજર કરીએ:

સિગ્નલ લાઇન ક્રૉસઓવર

આ સૌથી સામાન્ય સિગ્નલ છે જે MACD ઉત્પન્ન કરી શકે છે. સિગ્નલ લાઇન મૂળભૂત રીતે સૂચકનું સૂચક છે કારણ કે તે MACD લાઇનના EMA ની ગણતરી કરે છે, આ જ કારણ છે કે તે પાછળ પડે છે.

તેથી, જ્યારે MACD લાઇન સિગ્નલ લાઇનથી ઉપર અથવા નીચે ક્રોસ કરે ત્યારે સિગ્નલ લાઇન ક્રોસઓવર થાય છે. ચાલની તાકાત નક્કી કરે છે કે કેટલો સમય સુધી ક્રોસઓવર રહેશે. જ્યારે MACD લાઇન સિગ્નલ લાઇનની ઉપર ક્રોસ કરે ત્યારે બુલિશ સિગ્નલ લાઇન ક્રોસઓવર જોઈ શકાય છે. તેનાથી વિપરીત, જ્યારે MACD લાઇન સિગ્નલ લાઇનની નીચે પાર કરે ત્યારે બેરિશ ક્રોસઓવર થાય છે.

નીચેના ચાર્ટ પર, તમને બુલિશ અને બિયરિશ સિગ્નલ લાઇન ક્રોસઓવરના બે હાઇલાઇટ કરેલા ઉદાહરણો દેખાશે. ટ્રેડેડ ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટ ES છે. બ્લૂ લાઇન MACD લાઇન છે, જ્યારે રેડ લાઇન સિગ્નલ લાઇન છે.

ઝીરો લાઇન ક્રૉસઓવર

ઝીરો લાઇન ક્રોસઓવર, જેને "સેન્ટરલાઇન ક્રોસઓવર" તરીકે પણ ઓળખવામાં આવે છે જ્યારે MACD લાઇન ઝીરો લાઇનને પાર કરે છે અને પૉઝિટિવ અથવા નેગેટિવ બને છે. જો MACD ઝીરો લાઇનથી વધુ અને પૉઝિટિવ બને છે, તો અમારી પાસે બુલિશ ક્રોસઓવર છે. જો તે નીચેથી પસાર થાય છે અને નકારાત્મક બની જાય છે, તો અમારી પાસે એક બિયરિશ ક્રૉસઓવર છે.

નીચેના ચાર્ટ પર, તમે જોવામાં આવેલ સમયગાળા દરમિયાન ઘણી વખત બુલિશ અને બેરિશ ઝીરો લાઇન ક્રૉસઓવરના ઉદાહરણો જોશો. ટ્રેડેડ ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટ એએપીએલ છે. બ્લૂ લાઇન MACD લાઇન છે, જ્યારે ઑરેન્જ લાઇન સિગ્નલ લાઇન છે.

MACD ડાઇવર્જન્સ

MACD દ્વારા બનાવેલ અન્ય અત્યંત મૂલ્યવાન સિગ્નલ વિવિધતા છે. વિવિધતા એવી પરિસ્થિતિનું વર્ણન કરે છે જેમાં MACD લાઇન અને ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટની કિંમત વિપરીત દિશામાં આગળ વધે છે. તેની મર્યાદાઓને કારણે, તમારે MACD ડાઇવર્જેન્સનું સાવચેતીપૂર્વક અને હંમેશા અન્ય સિગ્નલ ઉપરાંત વિશ્લેષણ કરવું જોઈએ. આનું કારણ એ છે કે તે ઘણીવાર ખોટી હકારાત્મકતાઓ પેદા કરી શકે છે (એટલે કે, સંભવિત ટ્રેન્ડ રિવર્સલને સૂચવે છે જે પાછળથી ક્યારેય મટીરિયલ થતું નથી). તે સિવાય, તે ભાગ્યે જ થતા તમામ રિવર્સલની આગાહી કરે છે. ટૂંકમાં, MACD ડાઇવર્જન્સ ઘણા રિવર્સલની આગાહી કરી શકે છે જે થતી નથી, તેમજ વાસ્તવિક વસ્તુઓને ચૂકી શકે છે.

બે પ્રકારના એમએસીડી વિવિધતા છે - બુલિશ અને બેયરિશ. જ્યારે ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટની કિંમત ઓછી હોય ત્યારે ડાઇવર્જન્સ બુલિશ હોય છે જ્યારે MACD વધુ ઓછી હોય છે. બીજી તરફ, મંદીનો તફાવત, એવી પરિસ્થિતિનું વર્ણન કરે છે જ્યાં MACD નીચી ઊંચી નોંધ કરે છે, જ્યારે કિંમત ઊંચી હોય છે. બુલિશ ડાયવર્જન્સ સામાન્ય રીતે મજબૂત ડાઉનટ્રેન્ડ દરમિયાન થાય છે, જ્યારે બૅરિશ ડાઇવર્જન્સ મજબૂત અપટ્રેન્ડમાં થાય છે. નીચેના ચાર્ટ પર, તમે બંને પ્રકારોનું ઉદાહરણ જોઈ શકો છો.

8.5. રિલેટિવ સ્ટ્રેન્થ ઇન્ડેક્સ (આરએસઆઇ)

રિલેટીવ સ્ટ્રેન્થ Index (RSI) ટેક્નિકલ એનાલિસિસમાં સૌથી વધુ ઉપયોગમાં લેવાતી ટ્રેડિંગ સૂચકાંકોમાંનું એક છે. તેને 1978 માં જે. વેલ્સ વાઇલ્ડર જૂનિયર દ્વારા વિકસિત કરવામાં આવ્યું હતું, જેને 1980 માં ફોર્બ્સ મેગેઝિન દ્વારા "આજે પોતાનું કાર્ય પ્રકાશિત કરનાર પ્રીમિયર ટેક્નિકલ ટ્રેડર" તરીકે એકીકૃત કરવામાં આવ્યું હતું. યોગ્ય રીતે લાગુ કરવામાં આવે છે, આરએસઆઈ ટ્રેડરને ઓવરબૉટ અને ઓવરસોલ્ડ માર્કેટના સંકેતોને ઓળખવામાં મદદ કરી શકે છે

રિલેટિવ સ્ટ્રેન્થ Index એક સૂચક છે જે વેપારીઓને કિંમતની વધઘટની તીવ્રતાને માપતા બજારની ગતિ કૅપ્ચર કરવામાં મદદ કરે છે. ટ્રેડર્સ ઓવરસોલ્ડ અને ઓવરબૉટ માર્કેટને ઓળખવા માટે અને જ્યારે કોઈ પોઝિશન ખોલવી તે નક્કી કરવા માટે RSI નો ઉપયોગ કરે છે. આમ, આરએસઆઇ પૂર્વનિર્ધારિત સમયગાળા દરમિયાન તેની શક્તિ અને નબળાઈ વિશે અનુમાન લગાવવા માટે સરેરાશ લાભ અને સુરક્ષાના સરેરાશ નુકસાનની તુલના કરે છે.

આરએસઆઈ સ્કેલ 70 અને 30 સ્તરો પર ડ્રો કરેલી હોરિઝોન્ટલ લાઇન સાથે 0 થી 100 સુધી પ્લોટ કરવામાં આવે છે. 70 થી વધુનું RSI વાંચન ઓવરબૉટ માનવામાં આવે છે. 30 થી ઓછાના RSI રીડિંગને ઓવરસોલ્ડ માનવામાં આવે છે. આરએસઆઇ માટે સૌથી લોકપ્રિય સમયગાળો 9 અને 14 દિવસ છે.

RSI સુરક્ષાની આંતરિક શક્તિ દર્શાવે છે.

RSI ની ગણતરી કરવાની ફોર્મ્યુલા નીચે મુજબ છે:

આરએસઆઇ = 100- (100/1 + રૂ)

₹ = સરેરાશ લાભ/સરેરાશ નુકસાન

ચાલો નીચેના ઉદાહરણની મદદથી આ ઇન્ડિકેટરને સમજીએ:

ધારો કે સ્ટૉક 0 દિવસે 199 પર ટ્રેડિંગ કરી રહ્યું છે, આ પરિપ્રેક્ષ્યમાં; નીચેના ડેટા પૉઇન્ટને ધ્યાનમાં લો:

ઉપરોક્ત ટેબલમાં, મેળવેલ/ખોવાયેલ પૉઇન્ટ અગાઉના દિવસના બંધના સંદર્ભમાં મેળવેલ/ખોવાયેલ પૉઇન્ટની સંખ્યા દર્શાવે છે. ઉદાહરણ તરીકે, જો આજનું બંધ 204 છે અને ગઇકાલનું બંધ 200 હતું, તો મેળવેલ પૉઇન્ટ 4 હશે અને ખોવાયેલ પૉઇન્ટ 0 હશે. તેવી જ રીતે, જો આજનું બંધ 204 હતું અને અગાઉના દિવસની બંધ 207 હતી, તો મેળવેલ પૉઇન્ટ 0 હશે અને ખોવાયેલ પૉઇન્ટ 3 હશે. કૃપા કરીને નોંધ કરો કે નુકસાનની ગણતરી સકારાત્મક મૂલ્યો તરીકે કરવામાં આવે છે.

અમે ગણતરી માટે 14 ડેટા પૉઇન્ટનો ઉપયોગ કર્યો છે, ચાર્ટિંગ સૉફ્ટવેરમાં ડિફૉલ્ટ સમયગાળાની સેટિંગ. આને 'લુક-બૅક પીરિયડ' પણ કહેવામાં આવે છે'. જો તમે કલાકના ચાર્ટનું વિશ્લેષણ કરી રહ્યા છો, તો ડિફૉલ્ટ સમયગાળો 14 કલાક છે, અને જો તમે દૈનિક ચાર્ટનું વિશ્લેષણ કરી રહ્યા છો, તો ડિફૉલ્ટ સમયગાળો 14 દિવસ છે.

પ્રથમ પગલું એ 'RS' ને RSI પરિબળ તરીકે પણ ઓળખવામાં આવે છે. જેમ તમે ફોર્મ્યુલામાં જોઈ શકો છો, ₹ એ ખોવાયેલ સરેરાશ પૉઇન્ટ્સ દ્વારા મેળવેલ સરેરાશ પૉઇન્ટ્સનો રેશિયો છે.

મેળવેલ સરેરાશ પૉઇન્ટ્સ = 29/14

= 2.07

ખોવાયેલ સરેરાશ પૉઇન્ટ્સ = 10/14

= 0.714

₹ = 2.07/0.714

= 2.8991

આરએસઆઈ ફોર્મ્યુલામાં રૂ. ના મૂલ્યમાં પ્લગિંગ,

= 100 – [100/ (1+2.8991)]

= 100 – [100/3.8991]

= 100 – 25.6469

આરએસઆઈ = 74.3531

RSI ની ગણતરી એકદમ સરળ છે. આરએસઆઈનો ઉપયોગ કરવાનો હેતુ વેપારીને ઓવરસોલ્ડ અને ઓવરબૉટ કિંમતના વિસ્તારોને ઓળખવામાં મદદ કરવાનો છે. ઓવરબૉટનો અર્થ એ છે કે સ્ટૉકની સકારાત્મક ગતિ એટલી વધુ છે કે તે લાંબા સમય સુધી ટકાઉ ન હોઈ શકે, અને તેથી તેમાં સુધારો થઈ શકે છે. તેવી જ રીતે, ઓવરસોલ્ડ પોઝિશન સૂચવે છે કે નકારાત્મક મોમેન્ટમ વધુ છે, જે સંભવિત રિવર્સલ તરફ દોરી જાય છે.

RSI માં રેન્જ

જ્યારે RSI વાંચન 30 અને 0 ની વચ્ચે હોય, ત્યારે સિક્યોરિટી ઓવરસોલ્ડ થવી જોઈએ અને ઉપરના સુધારા માટે તૈયાર હોવી જોઈએ. જ્યારે સિક્યોરિટી રીડિંગ 70 અને 100 ની વચ્ચે હોય, ત્યારે સિક્યોરિટી ભારે ખરીદી કરવાની રહેશે અને તે નીચે તરફના સુધારા માટે તૈયાર છે.

8.6 RSI ઇન્ડિકેટર ખરીદી અને વેચાણ સિગ્નલ્સ

સિગ્નલ્સ ખરીદો
અમે ટ્રેન્ડ રિવર્સલ અને ટ્રેન્ડ કન્ફર્મેશન ઇન્ડિકેશન સંબંધિત ત્રણ પરિસ્થિતિઓ પર નજર કરીશું. તેઓ બધા ડાઉનવર્ડ માર્કેટ મૂવમેન્ટ દરમિયાન જોવામાં આવે છે.

બુલિશ ઓવરસોલ્ડ સિગ્નલ
બુલિશ ઓવરસોલ્ડ સિગ્નલ એક ટ્રેન્ડ રિવર્સલ સિગ્નલ છે જે એવી પરિસ્થિતિઓમાં થાય છે જ્યાં આરએસઆઇ 30% થી નીચે આવે છે અને પાછા બાઉન્સ થાય છે. તે કેટલું ઓછું થશે તેમાં કોઈ તફાવત નથી. અહીં મહત્વપૂર્ણ બાબત એ છે કે તે ફરીથી 30% માર્કથી ઉપર ઊભું થાય. એકવાર તે થઈ જાય પછી, તે એક સંકેત છે કે બુલ્સ હાથ ધરી રહ્યા છે, અને એક નવો ઉપર તરફનો ટ્રેન્ડ નિર્માણ કરી રહ્યો છે.

તેને કેવી રીતે ટ્રેડ કરવું? ઓપન પોઝિશન વગરના ટ્રેડર્સ લાંબા સમય સુધી જઈ શકે છે. જે વેપારીઓએ તેમના વેચાણના ઑર્ડરને પહેલેથી જ બંધ કર્યા છે તેઓ નફાને લૉક કરી શકે છે અને ખરીદીનો ઑર્ડર ખોલી શકે છે.

બુલિશ (સકારાત્મક) ડાયવર્જન્સ સિગ્નલ
આ એક અન્ય ટ્રેન્ડ રિવર્સલ સિગ્નલ છે જે જ્યારે RSI અને કિંમત એકબીજાથી ડાઇવર્ટ થાય ત્યારે થાય છે. આવું ત્યારે થાય છે જ્યારે કિંમત ઓછી થાય છે જ્યારે RSI વધુ નીચી હોય છે. આ ઇવેન્ટ કેટલી વખત પુનરાવર્તિત કરે છે તેના આધારે, ટ્રેડર સિગ્નલ બનાવવાની શક્તિની આગાહી કરી શકે છે (વધુ, બુલ્સ માટે વધુ સારું). આ બતાવવામાં આવે છે કે આરએસઆઇ અને કિંમતની હિલચાલ બંનેને જોવું જરૂરી છે.

સકારાત્મક વિવિધતા સંકેતો ધરાવતા વેપારીઓએ જાણવું જોઈએ કે ટૂંકા ગાળાના લાભો નજીક છે. ઓવરસોલ્ડ માર્કેટના સંકેત સાથે, આ સિગ્નલને ખરીદીના ઑર્ડર માટે ખૂબ જ શક્તિશાળી ટ્રિગર માનવામાં આવે છે.

વેચાણ સિગ્નલ્સ
અહીં અમે ત્રણ પરિસ્થિતિઓ પર પણ એક નજર કરીશું, જે ટ્રેન્ડ રિવર્સલ અથવા કન્ફર્મેશન સિગ્નલને સૂચવે છે. તેઓ માર્કેટની ઉપરની હિલચાલ દરમિયાન જોવા મળે છે જ્યાં આરએસઆઈ સંભવિત વેચાણ દબાણને સૂચવે છે.

બિયરિશ ઓવરબૉટ સિગ્નલ
જ્યારે ટ્રેન્ડ રિવર્સલ થવાની હોય ત્યારે બિયરિશ ઓવરબૉટ સિગ્નલ સૂચવે છે. આવા સંકેતને શોધવા માટે, એવી પરિસ્થિતિઓ શોધો જ્યાં આરએસઆઈ 70% માર્કને વટાવી જાય અને પછી તેના નીચે પાછા આવે. આને એક પુષ્ટિ તરીકે લો કે રીંછ મજબૂત થઈ રહી છે, અને ટ્રેન્ડ રિવર્સલ ટૂંક સમયમાં થશે.

લાંબા પોઝિશન ધરાવતા વેપારીઓ તેમના નફાને લૉક કરી શકે છે અને તેમની ઓપન પોઝિશન બંધ કરી શકે છે જેથી તેઓ વેચાણ સાથે માર્કેટમાંથી બહાર નીકળી શકે. ઓપન પોઝિશન વગરના વેપારીઓ આ સિગ્નલને ટૂંકા પોઝિશન ખોલવા માટે ગ્રીન લાઇટ તરીકે વિચારી શકે છે.

બેરિશ (નેગેટિવ) ડાઇવર્જન્સ સિગ્નલ
બુલિશ ડાઇવર્જન્સ સિગ્નલની વિપરીત, જ્યારે આરએસઆઇ ઓછી ઊંચી હોય ત્યારે બેરિશ દેખાય છે, અને કિંમત વધુ હોય છે. ફરી એકવાર, વધુ પુનરાવર્તિત આ પ્રક્રિયા છે, મજબૂત આગામી બિયરિશ સિગ્નલ હશે. આ એક અન્ય ટ્રેન્ડ રિવર્સલ સિગ્નલ છે જે આરએસઆઇ અને કિંમતની હિલચાલ બંનેનેને ધ્યાનમાં લેવાના મહત્વની પુષ્ટિ કરે છે અને તેમાંથી કોઈનું આઇસોલેશનમાં વિશ્લેષણ ન કરે છે.

નકારાત્મક તફાવતની હાજરી સૂચવે છે કે ટ્રેડરને ટ્રેડેડ એસેટની કિંમતોમાં ટૂંકા ગાળાના ઘટાડાની અપેક્ષા રાખવી જોઈએ. ટેક્નિકલ એનાલિસ્ટ તમને ક્યારે વેચવું જોઈએ તેનો વધુ સારો સંકેત મેળવવા માટે તેને ઓવરબોટ સિગ્નલ સાથે જોડવાની સલાહ આપે છે.

8.7 રિયલ લાઇફ એપ્લિકેશન

કેટલીકવાર અન્ય ટેક્નિકલ ઇન્ડિકેટર્સ અને RSI ટ્રેન્ડની ઘટનાની કન્ફર્મ કરવા માટે સંપૂર્ણપણે સંરેખિત નથી. આ પરિસ્થિતિમાં- આરએસઆઈનું અર્થઘટન કરવાની અન્ય રસપ્રદ રીત છે. નીચેની બે પરિસ્થિતિઓની કલ્પના કરો:

પરિસ્થિતિ 1) એક સ્ટૉક જે સતત અપટ્રેન્ડમાં છે (યાદ રાખો કે અપટ્રેન્ડ થોડા દિવસથી થોડા વર્ષો સુધી ટકી શકે છે) RSI લાંબા સમય સુધી ઓવરબૉટ પ્રદેશમાં અટકી રહેશે, અને આનું કારણ એ છે કે RSI 100 થી ઉપર છે. તે 100 થી વધુ ન હોઈ શકે. કાયમી ધોરણે વેપારી તકોને શોર્ટ કરવા માંગે છે, પરંતુ સ્ટૉક, બીજી તરફ, એક અલગ કક્ષામાં હશે.

પરિસ્થિતિ 2)સતત ડાઉનટ્રેન્ડમાં રહેલા સ્ટૉક, RSI ઓવરસોલ્ડ પ્રદેશમાં અટવાઈ જશે કારણ કે તે 0 સુધી નીચું છે. તે 0 થી વધુ ન હોઈ શકે. આ કિસ્સામાં, વેપારી ખરીદીની તકો શોધી રહ્યા છે, પરંતુ સ્ટૉક ઓછું થશે.

આ આપણને શાસ્ત્રીય અર્થઘટન ઉપરાંત ઘણી અલગ રીતે આરએસઆઇનો અર્થઘટન કરવા તરફ દોરી જાય છે –

• જો આરએસઆઇ લાંબા સમય સુધી ઓવરબૉઉટ કરેલા પ્રદેશમાં નક્કી કરવામાં આવે છે, તો ટૂંકા ગાળવાને બદલે ખરીદીની તકો શોધો. વધારાની હકારાત્મક ગતિને કારણે આરએસઆઇ લાંબા સમય સુધી ઓવરબાઉટ ક્ષેત્રમાં રહે છે.
• જો આરએસઆઇ લાંબા સમય સુધી ઓવરસોલ્ડ પ્રદેશમાં નક્કી કરવામાં આવે છે, તો ખરીદવાને બદલે વેચાણની તકો શોધો. વધારાની નકારાત્મક ગતિને કારણે RSI લાંબા સમય સુધી ઓવરસોલ્ડ પ્રદેશમાં રહે છે
• જો આરએસઆઇ મૂલ્ય લાંબા સમય પછી ઓવરસોલ્ડ વેલ્યૂથી દૂર થવાનું શરૂ કરે છે, તો ખરીદીની તકો શોધો. ઉદાહરણ તરીકે, આરએસઆઇ લાંબા સમય પછી 30 થી વધુ ખસેડવામાં આવે છે તેનો અર્થ એ થઈ શકે છે કે સ્ટૉક નીચે આવી ગયો હોઈ શકે છે, તેથી લાંબા સમય સુધી જવાનો કેસ છે.
• જો આરએસઆઇ મૂલ્ય લાંબા સમયગાળા પછી ઓવરબાઉટ મૂલ્યથી દૂર થવાનું શરૂ કરે છે, તો વેચાણની તકો શોધો. ઉદાહરણ તરીકે, આરએસઆઇ લાંબા સમય પછી 70 થી નીચે ખસેડવામાં આવે છે. આનો અર્થ એ છે કે સ્ટૉકને ટોપ આઉટ કરવું પડી શકે છે, તેથી શોર્ટિંગ માટેનો કેસ હોઈ શકે છે.

8.8 સ્ટોકેસ્ટિક્સ

સ્ટોકેસ્ટિક ઑસિલેટર ચાર્ટ તમને ફાઇનાન્શિયલ સંપત્તિની કિંમતમાં ગતિને ઓળખવાની મંજૂરી આપે છે. આ ઇન્ડિકેટરના મૂળમાં સ્ટોકેસ્ટિક ઑસિલેટર ફોર્મ્યુલા છે. તે સિક્યોરિટીની ક્લોઝિંગ કિંમતની તાજેતરની ઉચ્ચ અને ઓછી કિંમતો સાથે તુલના કરે છે. પછી તમે તેને 0 અને 100 વચ્ચેના આંકડામાં રૂપાંતરિત કરો છો જે વાસ્તવિક સ્ટોકેસ્ટિક ઑસિલેટર મૂલ્ય છે.

એક તરફ, સ્ટોકેસ્ટિક ઑસિલેટર ઉપર અને નીચે બંનેની ગતિનું સૂચક છે. બીજી તરફ, કેટલાક વેપારીઓ તેને ઓવરબૉટ અને ઓવરસોલ્ડ કિંમતોના સૂચક તરીકે જુએ છે. બંને સિદ્ધાંતમાં સાચા છે. મહત્વપૂર્ણ તફાવત એ છે કે તમે તમારી ઇન્વેસ્ટમેન્ટ વ્યૂહરચનામાં ઇન્ડિકેટરનો ઉપયોગ કેવી રીતે કરો છો.

સ્ટોકેસ્ટિક ઑસિલેટર કેવી રીતે કામ કરે છે?

સ્ટોકેસ્ટિક ઑસિલેટર પાછળનો મૂળભૂત ખ્યાલ મોમેન્ટમ છે. તે તમને સંપત્તિની કિંમતની ગતિને મૉનિટર કરવાની ક્ષમતા આપે છે. આમ કરવાથી તમે જોઈ શકો છો કે તે તાજેતરની ઊંચાઈઓ અને નીચીની તુલનામાં સંભવિત રીતે ઓવરસોલ્ડ છે કે ઓવરબોઇંગ છે કે નહીં. જો કે, તેમાં એક સંભવિત અવરોધ છે.

એક સરળ ઉદાહરણ

આકાશમાં રૉકેટને ગોળીબાર કરવાનું ચિત્રનું ઉદાહરણ. તે ફક્ત ઇંધણ સમાપ્ત થયા પછી તરત જ અચાનક બંધ થઈ જશે અને પૃથ્વી પર પાછા આવશે નહીં. ફેડિંગ મોમેન્ટમ તેને ભારે ઘટતી ઝડપ પર વધુ ધકેલવાનું ચાલુ રાખશે. જો કે, જ્યારે સકારાત્મક ગતિ આખરે સમાપ્ત થાય છે, ત્યારે રૉકેટ પૃથ્વી તરફ વળશે અને પાછા આવશે. પરિણામે, તે માર્ગ પર નવી ગતિનું નિર્માણ કરે છે. આ સ્ટોકેસ્ટિક ઑસિલેટર પાછળનો વિચાર છે. તુલના માટે તાજેતરની ઊંચી અને નીચી સપાટીનો ઉપયોગ કરીને, તમે ગતિમાં ફેરફારને ઓળખી શકશો. તે પરિણામ ચાર્ટમાં પણ દેખાવું જોઈએ.

એક સામાન્ય સંમતિ છે કે જ્યારે સ્ટોકેસ્ટિક ઑસિલેટરનું સ્તર 20 થી નીચે આવે છે, ત્યારે તે સંપત્તિનું વધુ વેચાણ સૂચવે છે. દરમિયાન, જો તે 80 થી વધુ હોય, તો તે સૂચવે છે કે સંપત્તિ ઓવરબૉટ છે. ચાલો અમારા મિડ-વેલ્યૂ તરીકે 50 લઈએ. સિદ્ધાંતમાં, સકારાત્મક ગતિ રેખાથી ઉપર છે, જ્યારે નકારાત્મક મોમેન્ટમ તેની નીચે છે.

સ્ટોકેસ્ટિક ઑસિલેટર ફોર્મ્યુલા

C= સૌથી તાજેતરની ક્લોઝિંગ કિંમત

L14 = છેલ્લા 14 ટ્રેડિંગ સત્રોમાં સૌથી ઓછી કિંમત ટ્રેડ કરવામાં આવી છે

H14 = છેલ્લા 14 ટ્રેડિંગ સત્રોમાં સૌથી વધુ ટ્રેડ કરેલી કિંમત

%K = ટકાવારી તરીકે સ્ટોકેસ્ટિક ઇન્ડિકેટરનું વર્તમાન મૂલ્ય

ચાલો એક ઉદાહરણ લઈએ- ઉદાહરણ તરીકે, ચાલો ધારીએ કે બ્રિટાનિયા પાસે નીચેના સ્તર છે

વર્તમાન લેવલ = 3555

લો પૉઇન્ટ છેલ્લા 14 ટ્રેડિંગ સત્રો = 3430

હાઇ પૉઇન્ટ છેલ્લા 14 ટ્રેડિંગ સત્રો = 3800

તેથી ગણતરી નીચે મુજબ છે:-

3500-3430/3800-3430 = 125/370

(125/370) x 100 = 33%

તેથી, સ્ટોકેસ્ટિક ઑસિલેટર ઇન્ડિકેટર મુજબ, બ્રિટાનિયામાં નબળી ગતિ છે અને સંભવિત રીતે "ઓવરસોલ્ડ" પ્રદેશમાં છે. ઘણા લોકો તેને 14 ટ્રેડિંગ સત્રોના આધારે સ્ટાન્ડર્ડ સ્ટોકેસ્ટિક ઑસિલેટર ઇન્ડિકેટર ગણતરી તરીકે વર્ગીકૃત કરશે.

સારાંશમાં,

• સામાન્ય રીતે, 80 થી વધુ વિસ્તાર ઓવરબૉટ પ્રદેશને સૂચવે છે, જ્યારે 20 થી નીચેના વિસ્તારને ઓવરસોલ્ડ પ્રદેશ માનવામાં આવે છે.
• જ્યારે ઑસિલેટર 80 સ્તરથી ઉપર હોય અને પછી 80 થી નીચે પાછું જાય ત્યારે વેચાણ સિગ્નલ આપવામાં આવે છે.

તેનાથી વિપરીત, જ્યારે ઑસિલેટર 20 થી નીચે હોય અને પછી 20 થી વધુને પાર કરે ત્યારે ખરીદીનું સિગ્નલ આપવામાં આવે છે.