म्युच्युअल फंड कोर्समधून एनएफओ म्हणजे काय आणि ऑफर डॉक्युमेंट्स जाणून घ्या

2.1. एनएफओ म्हणजे काय?

आनंद: रिद्धिमा, एनएफओ म्हणजे काय?

रिधिमा: ही नवीन फंड ऑफर आहे. म्युच्युअल फंड हाऊसने नवीन स्कीम सुरू केली आणि इन्व्हेस्टर त्याचे युनिट्स खरेदी करू शकतात. ही नवीन स्कीम आहेत त्यामुळे प्रत्येक युनिटची किंमत ₹10 आहे. SBI म्युच्युअल फंडने एप्रिल 2025 मध्ये एनर्जी ट्रान्झिशन फंड नावाचा नवीन फंड सुरू केला आहे.

एनएफओ किंवा नवीन फंड ऑफर ही मूलत: प्रोसेस आहे ज्याद्वारे म्युच्युअल फंड कंपनी लोकांना नवीन स्कीम ऑफर करते. हे एखाद्या कंपनीसारखे आहे जे पहिल्यांदाच मार्केटमध्ये त्यांचे शेअर्स सूचीबद्ध करते आणि त्यांना सार्वजनिक ऑफर करते. येथे वगळता तुम्ही म्युच्युअल फंड स्कीमचे युनिट्स खरेदी करीत आहात. भारतात हे म्युच्युअल फंड युनिट्स सामान्यपणे ₹10 प्रति युनिटच्या किंमतीवर जारी केले जातात. लाँच नंतर, ही स्कीम इतर कोणत्याही म्युच्युअल फंड स्कीम प्रमाणे ट्रेडिंग सुरू करेल आणि इन्व्हेस्टर फंडच्या दैनंदिन नेट ॲसेट वॅल्यू (एनएव्ही) नुसार ₹10 पेक्षा जास्त किंवा कमी किंमतीत युनिट्स खरेदी करतील.

उदाहरणार्थ, SBI म्युच्युअल फंडाने एप्रिल 2025 मध्ये SBI एनर्जी ट्रान्झिशन फंडच्या नवीन फंड ऑफर (NFO) ची घोषणा केली. ऊर्जा क्षेत्रातील कंपन्यांमध्ये इन्व्हेस्टमेंट करण्यासाठी ही स्कीम आहे आणि त्याची प्रारंभिक किंमत ₹10 प्रति युनिट आहे.

आनंद: लोक एनएफओमध्ये कोणत्या प्रकारे इन्व्हेस्ट करू शकतात?

रिधिमा: तुम्ही एनएफओसाठी अप्लाय करू शकता असे दोन मार्ग आहेत:

ब्रोकरद्वारे जे तुम्हाला प्रक्रियेत मदत करतात, जरी ते काही शुल्क आकारू शकतात

किंवा

ऑनलाईन पोर्टल्स जे प्रोसेस पेपरलेस, जलद करतात आणि तुम्हाला तुमच्या इन्व्हेस्टमेंटवर अधिक नियंत्रण देतात.

एनएफओचा प्रकार –

ओपन-एंडेड वर्सिज क्लोज-एंडेड: सर्व NFO त्यांच्या नंतरच्या वर्तनात एकच नाहीत. ओपन-एंडेड फंड तुम्हाला लिस्टिंग नंतर कोणत्याही वेळी युनिट्स खरेदी आणि विक्री करण्याची परवानगी देतात. क्लोज-एंडेड फंड तुमचे पैसे निश्चित कालावधीसाठी लॉक-इन ठेवतात (काही थीमॅटिक किंवा एफएमपी-स्टाईल फंड). या कालावधीदरम्यान, तुम्ही केवळ स्टॉक एक्सचेंजवर युनिट्स ट्रेड करू शकता.

₹10 ही 'डिस्काउंट' का नाही: मिथक 1: ₹10 हे ₹150 एनएव्हीवर ट्रेड केलेल्या विद्यमान फंडच्या तुलनेत स्वस्त आहे. हे खूपच अचूक नाही - ₹10 ही केवळ एक काल्पनिक किंमत आहे, तेथे फंड कसे काम करते, प्रवेश किंमती नाही.

आनंद: मग एकदा NFO कालावधी सुरू झाल्यानंतर, मला कोणत्या महत्त्वाच्या तारखा पाहणे आवश्यक आहे?

रिधिमा: तीन आहेत.

• उघडण्याची तारीख – पब्लिकद्वारे सबस्क्रिप्शनसाठी फंड उघडण्याची तारीख;
• समाप्ती तारीख - सबस्क्रिप्शनसाठी फंड बंद होण्याची तारीख. यानंतर, ₹10 ऑफर किंमतीवर कोणतेही नवीन युनिट्स खरेदी केले जाऊ शकत नाहीत.
• सबस्क्रिप्शन पुन्हा उघडण्याची तारीख – स्कीम (ओपन एंडेड असल्यास) एनएफओ बंद झाल्यानंतर निरंतर सबस्क्रिप्शन आणि रिडेम्पशनसाठी पुन्हा उघडली जाईल आणि त्यांच्या दैनंदिन एनएव्हीवर नियमित सूचीबद्ध म्युच्युअल फंड प्रमाणे ट्रेड केली जाईल.

सामान्यपणे बंद होण्याची तारीख आणि सबस्क्रिप्शन पुन्हा उघडण्याच्या तारखेदरम्यान एक लहान विंडो (सामान्यत: काही कामकाजाचे दिवस) असते जिथे फंड हाऊस युनिट्स वाटप करते आणि एनएव्ही अंतिम करते - इन्व्हेस्टर या विंडो दरम्यान युनिट्स खरेदी किंवा विक्री करू शकत नाहीत. सबस्क्रिप्शन पुन्हा उघडण्याच्या तारखेला नियमित इन्व्हेस्टरसह फंड "लाईव्ह" होत आहे, जे प्रभावीपणे नियमित इन्व्हेस्टर खरेदी करू शकतात - त्यापूर्वी ते केवळ प्रारंभिक ऑफर आहे आणि मार्केट चालित एनएव्हीवर खरेदी नाही.

2.2. एनएफओमध्ये इन्व्हेस्ट करण्याची प्रक्रिया

ब्रोकरद्वारे

ब्रोकरेज हाऊस म्युच्युअल फंड स्कीममध्ये इन्व्हेस्टरचा सहभाग सुलभ करतात आणि अनेक इन्व्हेस्टर या मार्गाला प्राधान्य देतात कारण ते त्यांना मार्गदर्शन आणि सहाय्य प्रदान करतात.

• सपोर्ट:  ब्रोकर सामान्यपणे इन्व्हेस्टरला फॉर्म अचूकपणे भरण्यास मदत करतो आणि त्यांना अनुपालन प्रक्रियेद्वारे मार्गदर्शन करतो.
• सुविधा: आवश्यक डॉक्युमेंट्स आणि स्वाक्षरी कलेक्ट करण्यासाठी ब्रोकर अनेकदा इन्व्हेस्टरच्या ऑफिस किंवा घरामध्ये येतो. विश्वास काही इन्व्हेस्टरना विश्वसनीय व्यक्ती असल्याचे पुन्हा आश्वासन दिले जाते.
• किंमत : तथापि, ब्रोकर इन्व्हेस्टरकडून कमिशन आकारू शकतो, जे म्युच्युअल फंड स्कीमच्या एकूण रिटर्नमध्ये कपात करू शकते; तथापि, अनेक इन्व्हेस्टर विश्वसनीय म्युच्युअल फंड सल्लागाराचे मार्गदर्शन मिळवण्यासाठी अतिरिक्त देय करण्यास तयार असतात.

ऑनलाईन प्लॅटफॉर्मद्वारे

आजकाल म्युच्युअल फंड इन्व्हेस्टर डिजिटल प्लॅटफॉर्मद्वारे एनएफओचा ॲक्सेस सहजपणे मिळवू शकतात, ज्याने सबस्क्रिप्शन प्रोसेस लक्षणीयरित्या सुलभ केली आहे.

• ॲक्सेसिबिलिटी : डिजिटल प्लॅटफॉर्म इन्व्हेस्टरला एनएफओसाठी साईन-अप करण्यासाठी सोयीस्कर पर्याय प्रदान करते. स्पीड संपूर्ण प्रक्रिया जलद आहे आणि पूर्ण होण्यासाठी फक्त काही मिनिटे लागतात.
• पेपरवर्क:  ऑनलाईन पोर्टल इन्व्हेस्टरला कोणत्याही त्रासाशिवाय ॲप्लिकेशन प्रोसेस पूर्ण करण्यास मदत करते.
• माहिती : ऑनलाईन पोर्टल इन्व्हेस्टरला त्यांच्या इन्व्हेस्टमेंटविषयी माहितीपूर्ण निर्णय घेण्यासाठी आवश्यक माहिती प्रदान करते.
• किफायतशीरपणा : म्युच्युअल फंड सल्लागाराची गरज दूर करून इन्व्हेस्टर ब्रोकरेज शुल्कावर बचत करू शकतो. नियंत्रण इन्व्हेस्टर जे त्यांच्या इन्व्हेस्टमेंटसह थेट डील करण्यास प्राधान्य देतात ते सोयीस्करपणे असे करू शकतात.

आनंद: एनएफओमध्ये इन्व्हेस्ट करण्यापूर्वी मी काय तपासावे?

रिधिमा: फंड हाऊसची विश्वसनीयता, स्कीमची उद्दिष्टे आणि जोखीम, लॉक-इन कालावधी, सबस्क्रिप्शन रक्कम, खर्च आणि जर थीम तुम्हाला अपील केली असेल तर पाहा.

नवीन फंड ऑफरमध्ये इन्व्हेस्ट करताना विचारात घेण्याचे 2.3 पॉईंट्स

आनंद: ठीक आहे, त्यामुळे मी कोणत्याही एनएफओमध्ये पैसे देण्यापूर्वी, मी खरोखरच काय तपासले पाहिजे?

रिधिमा: चांगली भावना - एनएफओ कडे कोणताही ट्रॅक रेकॉर्ड नसल्याने, तुम्ही त्याचे जवळपास पूर्णपणे पेपरवर मूल्यांकन करीत आहात. मला प्रत्येक घटकाचा सखोल अभ्यास करू द्या.

1. फंड हाऊस प्रतिष्ठा

योजनेमध्ये काहीही सिद्ध होण्यापूर्वी तुम्ही तुमच्या पैशांसह फंड हाऊसवर विश्वास ठेवत आहात, त्यामुळे त्यांचा एकूण ट्रॅक रेकॉर्ड खूपच महत्त्वाचा आहे.

• कसे ते पाहा विद्यमान स्कीमने मार्केट सायकलमध्ये 5-10 वर्षांपेक्षा जास्त कामगिरी केली आहे (केवळ बुल रन मध्ये नाही).
• त्यांचा एयूएम (ॲसेट अंडर मॅनेजमेंट) आकार आणि स्थिरता तपासा - सातत्यपूर्ण प्रवाह असलेले घर इतर इन्व्हेस्टरद्वारे देखील अधिक विश्वासपात्र ठरते.
• फंड मॅनेजमेंट टीमचा अनुभव आणि फंड मॅनेजर सामान्यपणे किती काळ राहतात ते पाहा (उच्च उलाढाल रेड फ्लॅग असू शकते).
• उदाहरण: एच डी एफ सी म्युच्युअल फंड आणि आयसीआयसीआय प्रुडेन्शियल हे दशकांच्या इतिहासासह सुस्थापित घर आहेत आणि अनेक मार्केट सायकलवर हवामान ठेवलेल्या फंडची विस्तृत श्रेणी आहे - त्यामुळे त्यांच्याकडून एक एनएफओ त्याच्या स्वत:च्या इतिहासाशिवायही काही वारसासह विश्वासार्हता बाळगते.

2. फंड उद्दिष्टे

हे येथे लिहिले आहे स्कीम इन्फॉर्मेशन डॉक्युमेंट (SID) प्रत्येक NFO प्रकाशित करणे आवश्यक असलेले कायदेशीर ऑफर दस्तऐवज.

• हे फंड काय इन्व्हेस्ट करेल हे अचूकपणे सांगते: सेक्टर, मार्केट कॅप (लार्ज/मिड/ स्मॉल), भौगोलिक क्षेत्र, ॲसेट वाटप श्रेणी आणि धोरण.
• फंडच्या आकर्षक नावाने जाण्याऐवजी हे काळजीपूर्वक वाचा - कधीकधी नाव केवळ स्टोरीचा भाग सांगते.
• उदाहरण: कोटक ग्लोबल टेक फंड एनएफओचे उद्दीष्ट जागतिक तंत्रज्ञान कंपन्यांमध्ये गुंतवणूक करणे होते. इन्व्हेस्टरने विशेषत: तपासणे आवश्यक आहे: कोणते देश, कसे कॉन्सन्ट्रेटेड (टॉप 10 होल्डिंग्स %), आणि ते सक्रियपणे किंवा निष्क्रियपणे (इंडेक्स-ट्रॅकिंग) मॅनेज केले आहे का.

3. रिस्क प्रोफाईल

कोणताही ऐतिहासिक NAV चार्ट नसल्याने किंवा अभ्यासासाठी डाटा परत करत नसल्याने, तुम्ही पूर्णपणे यावर अवलंबून आहात श्रेणी रिस्क फंड संबंधित.

• वैविध्यपूर्ण/फ्लेक्सी-कॅप एनएफओ सामान्यपणे सेक्टर किंवा थीमॅटिक पेक्षा कमी रिस्क असतात, कारण ते एका उद्योगाच्या भागाशी संबंधित नाहीत.
• सेक्टर-विशिष्ट एनएफओ (ऊर्जा, तंत्रज्ञान, पायाभूत सुविधा, फार्मा) अस्थिर असू शकतात - जर ते एक सेक्टर खराब कामगिरी करत असेल तर संपूर्ण फंडाला नुकसान होते, त्याला कुशन करण्यासाठी इतर कोणतेही क्षेत्र नाहीत.
• अंगठ्याचा नियम: जर तुम्ही जोखीम-विरोधी असाल तर सेक्टर/थीमॅटिक एनएफओ पूर्णपणे टाळा आणि वैविध्यपूर्ण इक्विटी किंवा हायब्रिड फंड एनएफओ कडे राहा (किंवा एनएफओ पूर्णपणे वगळा आणि ट्रॅक रेकॉर्डसह विद्यमान फंडची प्रतीक्षा करा).

4. इन्व्हेस्टमेंट हॉरिझॉन (लॉक-इन कालावधी)

काही NFOs लिक्विड वाटल्याप्रमाणे नाहीत.

• ईएलएसएस (इक्विटी लिंक्ड सेव्हिंग्स स्कीम) NFO अनिवार्यतेसह येतात 3-वर्ष लॉक-इन, ते सेक्शन 80C अंतर्गत टॅक्स कपातीसाठी पात्र असल्याने - तुम्ही 3 वर्षांपूर्वी रिडीम करू शकत नाही, काहीही असो.
• क्लोज-एंडेड एनएफओ (कधीकधी थीमॅटिक किंवा एफएमपी-स्टाईल) तुम्हाला पूर्ण कालावधीसाठी (3, 5, किंवा अगदी 10 वर्षे) लॉक-इन करू शकतात, केवळ स्टॉक एक्सचेंजद्वारे (असामान्यपणे कमी ट्रेडिंग वॉल्यूम मुळे एनएव्हीवर सवलत मिळते).
• गुंतवणूक करण्यापूर्वी, नेहमी तपासा: हे ओपन-एंडेड किंवा क्लोज-एंडेड आहे का आणि लॉक-इन आहे का? लिक्विडिटीसाठी तुमच्या गरजेनुसार हे मॅच करा.

5. किमान सबस्क्रिप्शन रक्कम

• बहुतांश NFO ₹500-₹5,000 श्रेणीमध्ये कुठेही किमान लंपसम इन्व्हेस्टमेंट सेट करतात, ज्यामुळे त्यांना बहुतांश रिटेल इन्व्हेस्टरसाठी ॲक्सेस करता येते.
• अनेक NFO देखील स्वीकारतात SIP (सिस्टीमॅटिक इन्व्हेस्टमेंट प्लॅन्स) सुरुवातीपासून - त्यामुळे ऑफर विंडो दरम्यान एकरकमी रक्कम देण्याऐवजी, तुम्ही एनएफओ कालावधीदरम्यान/नंतरही लहान मासिक इन्व्हेस्टमेंटसह सुरू करू शकता.
• हे विशेषत: तपासणे योग्य आहे, कारण SIP उपलब्धता आणि किमान SIP रक्कम फंड हाऊसनुसार बदलू शकते.

6. खर्च (खर्च गुणोत्तर)

• खर्च रेशिओ हे तुमचे पैसे मॅनेज करण्यासाठी वार्षिक फी (तुमच्या इन्व्हेस्टमेंटचे % म्हणून) फंड शुल्क आहे - ते थेट तुमच्या रिटर्नमध्ये कमवते.
• SEBI कॅप्स हे: इक्विटी फंडसाठी, एकूण खर्च रेशिओ (टीईआर) सीलिंग 2.25 % आहे (फंडचे एयूएम मोठे होत असल्याने स्लॅबमध्ये ही कॅप प्रत्यक्षात कमी होते - 2.25% लहान इक्विटी फंड साईझसाठी उच्च लिमिट आहे).
• डायरेक्ट प्लॅन्स नियमित प्लॅनपेक्षा (कोणतेही वितरक कमिशन नाही) लक्षणीयरीत्या कमी खर्चाचे प्रमाण आहे, जे दीर्घ कालावधीत अर्थपूर्णपणे एकत्रित होते.
• नेहमी त्याच कॅटेगरीमध्ये सारख्याच विद्यमान फंडशी एनएफओच्या प्रस्तावित खर्चाचे रेशिओची तुलना करा - असामान्यपणे जास्त असलेला हा सावधगिरीचा संकेत आहे.

7. थीम तुमच्या आउटलूकशी जुळत आहे का?

हे अधिक अधीनस्थ आहे, "गट-चेक" घटक - चेकलिस्टच्या पलीकडे.

• थीमॅटिक/सेक्टर NFO मूलत: एक शरत आहे: हे केवळ अर्थपूर्ण आहे जर तुम्ही आगामी वर्षांमध्ये त्या थीमच्या वाढीवर विश्वास ठेवा.
• उदाहरण: जर तुम्हाला वाटत असेल की भारतातील पायाभूत सुविधा क्षेत्र (रस्ते, वीज, बंदरे, बांधकाम) पुढील दशकात मजबूत वाढीसाठी सज्ज आहे, तर एच डी एफ सी इन्फ्रास्ट्रक्चर फंड सारखा NFO त्या खात्रीला अनुरूप आहे. परंतु जर तुमच्याकडे ते विशिष्ट व्ह्यू नसेल तर सेक्टर फंडच्या कॉन्सन्ट्रेटेड रिस्क घेण्याचे काही कारण नाही - तुम्ही डायव्हर्सिफाईड फंडमध्ये चांगले असाल.

2.4. एनएफओमध्ये गुंतवणूक करण्याचे तोटे

आनंद: मग NFOs त्यांच्यावर कोणताही परिणाम करत नाहीत?

रिधिमा: एनएफओमध्ये गुंतवणूक करण्याचे काही तोटे आहेत जे आपल्याला एका चमकदार नवीन थीमच्या फायद्याविरूद्ध पाहणे आवश्यक आहे. मला ते पाहू द्या.

एनएफओचे तोटे

1. कोणताही ट्रॅक रेकॉर्ड नाही : विद्यमान फंडसाठी, आम्ही 3 वर्ष / 5 वर्ष / 10 वर्षाचे रिटर्न पाहू शकतो, 2020 मध्ये किंवा 2008 मध्ये वादळ कसे वातावरण केले आहे ते पाहू शकतो, फंड मॅनेजरच्या सातत्यपूर्णतेचे विश्लेषण करू शकतो. NFO साठी यापैकी काहीही आमच्याकडे उपलब्ध नाही. आणि तुम्ही फंड मॅनेजरचा विचारसरणीचा मार्ग जाणून घेतल्याशिवाय त्याची अंमलबजावणी करण्याचा ट्रॅक रेकॉर्ड जाणून घेत आहात. लक्षात ठेवा की सर्वोत्तम फंड हाऊसची देखील चांगली कामगिरी करणारी स्कीम असू शकते.

2. उच्च प्रारंभिक खर्च : जाहिरात आणि वितरण खर्च, एजंट खर्च, रजिस्ट्रार खर्च, प्रशासकीय खर्च इ. सारख्या नवीन स्कीम सुरू करण्यासाठी विविध खर्च आहेत. जे सामान्यपणे योजनेवर लोड केले जातात (सेबीद्वारे सेट केलेल्या काही मर्यादेच्या आत). हे विद्यमान स्कीमच्या विपरीत आहे जेथे हे खर्च आधीच ॲसेट मॅनेजमेंट कंपनी (एएमसी) द्वारे केले जातील आणि त्यामुळे सध्या स्कीमच्या एनएव्हीमध्ये दिसून येत नाही. याचा अर्थ असा की जेव्हा तुम्ही एनएफओमध्ये इन्व्हेस्ट करता, तेव्हा खर्च रिकव्हर होईपर्यंत (ज्याला काही वेळ लागू शकतो), विद्यमान स्कीमच्या तुलनेत रिटर्न कमी असेल.

3. स्वस्त नाही:  एनएफओ विषयी सर्वात मोठा गैरसमज आहे की पहिल्यांदा इन्व्हेस्टर्सकडे आहे की एनएफओचे एनएव्ही हे 85 रुपयांच्या विद्यमान स्कीमच्या तुलनेत 10 रुपये आहे, त्यामुळे पैशांसाठी अधिक मूल्य मिळते. तथापि, स्कीमचे एनएव्ही हे पूर्णपणे बाजारातील थकित युनिट्सच्या संख्येचे सूचक आहे आणि ते पैसे किंवा रिस्क समायोजित परताव्याचे कोणतेही मूल्य दर्शवत नाही. त्यामुळे सारांशात 10 रुपये वर्सिज 85 रुपये स्कीम, जर त्यांनी त्याच मार्केट परिस्थितीत इन्व्हेस्ट केली असेल तर समान रिटर्न (पूर्ण अटी आणि टक्केवारी अटींमध्ये) असेल. पोर्टफोलिओमध्ये काय आहे जे रिटर्न निर्धारित करते आणि प्रारंभिक किंमत बिंदू नाही.

4. कमी विविधता : अनेक एनएफओ त्यांच्यासाठी विशिष्ट थीमसह सुरू केले जातात, ज्यामुळे ते मार्केटमधील विद्यमान स्कीमच्या गर्दीतून बाहेर पडतात. उदाहरणार्थ EV फंड, एनर्जी ट्रान्झिशन फंड, स्मॉल कॅप फंड, ग्लोबल टेक फंड इ. जर थीम चांगली असेल तर हे स्कीमला एक धार देते, परंतु जर थीम अपेक्षेप्रमाणे खेळत नसेल तर ते कमकुवतपणा देखील सादर करते.

फंडमध्ये विविधता नसल्याचा अर्थ असा असू शकतो की विशिष्ट सेगमेंट किंवा मार्केट कॅपमध्ये मार्केटच्या चढउतारांविरुद्ध कोणतेही हेज नाही. उदाहरणार्थ, स्मॉल कॅप एनएफओला केवळ स्मॉल कॅप्समध्ये इन्व्हेस्ट करावे लागेल. जर स्मॉल कॅप सेगमेंट काही वर्षांसाठी सातत्याने कामगिरी करत असेल (ते करण्यास ज्ञात आहे), तर स्कीममध्ये त्यापासून संरक्षण करण्यासाठी कोणतेही विविधता नाही.

2.5 ऑफर दस्तऐवज

आनंद: मला एनएफओ विषयी सर्व तपशील कसे जाणून घेता येईल?

रिधिमा: तर, तुम्ही त्यांना ऑफर डॉक्युमेंट्समध्ये शोधू शकता. ऑफर कागदपत्रांच्या चार श्रेणी आहेत ज्या आम्हाला पाहणे आवश्यक आहे.

चार ऑफर दस्तऐवज

1. स्कीम इन्फॉर्मेशन डॉक्युमेंट (SID):  हे सर्वात मोठे डॉक्युमेंट आहे आणि मूलभूतपणे स्कीमची रचना म्हणून कार्य करते. यामध्ये योजनेचे गुंतवणूक उद्दीष्ट, वाटप पॅटर्न (उदाहरणार्थ 65-100% इक्विटी किंवा 0-35% कर्ज), योजनेमध्ये वापरली जाणारी थीम आणि धोरण, ज्या इंडेक्सवर ते बेंचमार्क केले जाईल, फंड मॅनेजर, योजनेसाठी विशिष्ट जोखीम घटक, लोड संरचना (फंड एन्टर करण्यासाठी आणि बाहेर पडण्यासाठी शुल्क), फोलिओ उघडण्यासाठी किमान गुंतवणूक इ. तपशील समाविष्ट आहेत. हे डॉक्युमेंट तुम्हाला वाचणे आवश्यक आहे जर तुम्हाला जाणून घ्यायचे असेल की स्कीम तुमच्या पैशांसह काय करेल (उद्देश) आणि ते कसे करेल (धोरण).

2. अतिरिक्त माहितीचे स्टेटमेंट (SAI) : हे एक अतिशय तपशीलवार डॉक्युमेंट आहे (परंतु सरासरी इन्व्हेस्टरसाठी कमी मजेशीर) जे AMC च्या सर्व योजनांशी संबंधित आहे (आणि विशिष्ट स्कीम नाही). यामध्ये कर आकारणी, एनएव्हीची गणना, शेअरहोल्डर्सचे अधिकार, एएमसीची रचना, ट्रस्टी, प्रायोजक इ. सारखी माहिती समाविष्ट आहे. बहुतांश रिटेल इन्व्हेस्टर हे डॉक्युमेंट एंड टू एंड वाचणार नाहीत, तथापि जर तुम्हाला फंडवर टॅक्स कसा आकारला जातो किंवा त्याच्या एनएव्हीची गणना कशी केली जाते याबद्दल नितांत स्वारस्य असेल तर ते उपयुक्त संसाधन सिद्ध करू शकते.

3. की इन्फॉर्मेशन मेमोरँडम (किम)

हे SID चा अधिक सुलभ डायजेस्टिबल फॉरमॅटमध्ये (आणि म्हणून नाव) सारांश आहे आणि इन्व्हेस्ट करताना इन्व्हेस्टर्सना दिले जाईल / उपलब्ध करून दिले जाईल (अन्य शब्दांमध्ये, तुम्ही डॉटेड लाईनवर साईन कराल). यामध्ये फंडचा उद्देश, वाटप पॅटर्न, रिस्क घटक, फंड मॅनेजर, किमान इन्व्हेस्टमेंट, लोड संरचना आणि अप्लाय करण्याची प्रक्रिया यासारख्या प्रमुख तथ्यांचा समावेश होतो.

4. फंड फॅक्टशीट

ही फॅक्टशीट प्रत्येक महिन्याला प्रकाशित केली जाते (आणि एनएफओ सुरू करताना नाही) आणि यामध्ये एनएव्ही, एयूएम, खर्चाचा रेशिओ, पोर्टफोलिओ (फंडने धारण केलेले टॉप स्टॉक आणि क्षेत्र), वाटप पॅटर्न, रिस्क उपाय (स्टँडर्ड डेव्हिएशन, बीटा, शार्प रेशिओ) आणि बेंचमार्कच्या तुलनेत रिटर्न यासारख्या माहिती समाविष्ट आहे. एकदा एनएफओ कालावधी संपल्यानंतर, हे फॅक्टशीट केवळ फंड पोस्ट करत असलेल्या रिटर्नचा ट्रॅक ठेवण्यासाठीच नाही तर तुमचे पैसे जेथे इन्व्हेस्ट केले जातात याचाही ट्रॅक ठेवण्यासाठी तुमचे कंपॅनियन डॉक्युमेंट बनते.