મ્યુચ્યુઅલ ફંડના મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન્સ વિશે જાણો

9.1 સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન (SIP) શું છે?

આનંદ રિદ્ધિમાને પૂછે છે કે સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન શું છે.

રિધિમા કહે છે કે સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન એ છે જેમાં તમે એક જ સમયે ઘણા પૈસા લગાવવાને બદલે દર મહિને અથવા દર ત્રિમાસિક જેવી ચોક્કસ રકમ મૂકો છો.

આનંદ તે કેવી રીતે કામ કરે છે તે જાણવા માંગે છે.

રિધિમા સમજાવે છે કે જ્યારે પણ તમે પૈસા મૂકો ત્યારે તે તે દિવસની કિંમત પર ફંડના એકમો ખરીદે છે. જ્યારે બજાર નીચે આવે છે ત્યારે તમને તમારા પૈસા માટે એકમો મળે છે. જ્યારે માર્કેટ ઉપર હોય ત્યારે તમને તમારા પૈસા માટે એકમો મળે છે. સમય જતાં આને રૂપી કોસ્ટ એવરેજિંગ કહેવામાં આવે છે.

આનંદ પૂછે છે કે આ સંપત્તિ બનાવવામાં મદદ કરે છે કે નહીં.

રિધિમા કહે છે હા. તે તમને શિસ્તબદ્ધ રહેવામાં પણ મદદ કરે છે. તમારે તમારા પૈસા બચાવવા પડશે અને પછી તમે તેને ખર્ચ કરી શકો છો જેથી તમે ખાતરી કરો કે તમે સતત રોકાણ કરી રહ્યા છો.

• એક સામટી રકમની પેમેન્ટ કરવાને બદલે, મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન (SIP) ઓફર કરે છે, જે રોકાણકારોને નિયમિત અંતરાલ પર - માસિક અથવા ત્રિમાસિક, ઉદાહરણ તરીકે. આ હપતો, રિકરિંગ ડિપોઝિટની જેમ, ₹500 જેટલી ઓછી હોઈ શકે છે, અને તે સુવિધાજનક છે કારણ કે તમે ફક્ત તમારા બેંક એકાઉન્ટમાંથી ઓટો-ડેબિટ સેટ કરી શકો છો.
• SIP ભારતીય મ્યુચ્યુઅલ ફંડ રોકાણકારોમાં વધુને વધુ લોકપ્રિય બની છે કારણ કે તેઓ બજારના સમયના દબાણ વિના અથવા ટૂંકા ગાળાની અસ્થિરતા વિશે ચિંતા કર્યા વિના શિસ્તબદ્ધ રોકાણને પ્રોત્સાહિત કરે છે. કારણ કે તમે નજીકના ગાળાના પરફોર્મન્સને ધ્યાનમાં લીધા વિના રોકાણ કરતા રહો છો, SIP ને ઘણીવાર નિષ્ક્રિય રોકાણ અભિગમ તરીકે વર્ણવવામાં આવે છે.

એસઆઇપી કેવી રીતે કામ કરે છે?

• દરેક SIP હપ્તા ઇન્વેસ્ટ કરેલી રકમ અનુસાર ચોક્કસ સંખ્યામાં ફંડ એકમો ખરીદે છે. તમારે SIP સાથે માર્કેટને સમય આપવાની જરૂર નથી, કારણ કે તમને સ્વાભાવિક રીતે બુલિશ અને બેરિશ બંને તબક્કાઓનો લાભ મળે છે.
• જ્યારે બજારો ઘટે છે, ત્યારે તમે સમાન રકમ માટે વધુ એકમો ખરીદી શકો છો; જ્યારે બજારો વધે છે, ત્યારે તમે ઓછું ખરીદી કરો છો. ફંડનું એનએવી દરરોજ અપડેટ કરવામાં આવે છે, તેથી ખરીદીનો ખર્ચ એક હપ્તાથી બીજા હપ્તામાં થોડો અલગ હોય છે, અને સમય જતાં આ ખર્ચ સરેરાશ તરીકે ઓળખાય છે - એક લાભ કે જેને રુપી કોસ્ટ એવરેજિંગ તરીકે ઓળખવામાં આવે છે, જે એકસામટી ઇન્વેસ્ટમેન્ટ માત્ર ઑફર કરતું નથી.
• SIP સતત સંપત્તિ બનાવવામાં પણ મદદ કરે છે. ધારો કે મ્યુચ્યુઅલ ફંડનું NAV ₹100 છે, અને તમે ₹10,000 નું રોકાણ કરો છો - તમને 100 એકમો ફાળવવામાં આવશે. જો એનએવી આગામી વર્ષ ₹130 સુધી વધે છે, તો તે સમાન 100 એકમોની કિંમત ₹13,000 હશે. આ રીતે શિસ્તબદ્ધ SIP ઇન્વેસ્ટમેન્ટ લાંબા ગાળે સંપત્તિમાં વધારો કરે છે.

એસઆઇપીનો અર્થ એ પણ શિસ્તબદ્ધ રોકાણ છે

• SIP દ્વારા રોકાણ કરવાથી વાસ્તવિક ફાઇનાન્શિયલ શિસ્ત આવે છે. અનુભવી રોકાણકારો ઘણીવાર તમારા માસિક નાણાંને સરળ સૂત્રની આસપાસ બનાવવાની ભલામણ કરે છે: કમાણી − બચત = ખર્ચ.
• જો તમે દર મહિને ચોક્કસ રકમ કમાવો છો અને નિર્ધારિત બજેટમાં તમારા ખર્ચને નિયંત્રિત કરતા નથી, તો તમે મહિનાના અંત સુધી બચત કરવા માટે કંઈ પણ બાકી નથી.

એક SIP જે આદત કરે છે, તમારે પ્રથમ બચત કરવાની અને પછી ખર્ચ કરવાની ફરજ પડે છે. એકવાર તમે તમારા ખર્ચ વિશે ક્લિયર થઈ જાઓ પછી, તેમની અંદર બજેટ બનાવવું એ બીજી પ્રકૃતિ બની જાય છે. આ રીતે પ્રથમ બચત કરીને તમારા ફાઇનાન્સનું માળખું બનાવવું, પછી ખર્ચ કરવાથી તમને ફાઇનાન્શિયલ તણાવથી બચવામાં અને તમારા લક્ષ્યો તરફ સતત કામ કરવામાં મદદ મળે છે, કારણ કે તમે ખરેખર શિસ્તબદ્ધ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ અભિગમને અનુસરી રહ્યા છો.

9.2. સિસ્ટમેટિક ટ્રાન્સફર પ્લાન (એસટીપી) શું છે?

આનંદ રિદ્ધિમાને પૂછે છે કે સિસ્ટમેટિક ટ્રાન્સફર પ્લાન સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાનથી કેવી રીતે અલગ છે.

રિધિમા કહે છે કે સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન તમારા બેંક એકાઉન્ટમાંથી ફંડમાં પૈસા મૂકે છે. સિસ્ટમેટિક ટ્રાન્સફર પ્લાન ડેબ્ટ ફંડમાંથી મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં નાણાં ટ્રાન્સફર કરે છે.

આનંદ જાણવા માંગે છે કે કોઈ સિસ્ટમેટિક ટ્રાન્સફર પ્લાનનો ઉપયોગ શા માટે કરશે.

રિધિમા કહે છે કે તે તમારા પોર્ટફોલિયોને સંતુલિત કરવામાં મદદ કરે છે. તે સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન જેવા ખર્ચને સરેરાશ કરવામાં પણ મદદ કરે છે. જ્યાં સુધી તમારા પૈસા ઇક્વિટી ફંડમાં ખસેડવામાં ન આવે ત્યાં સુધી તમે ડેબ્ટ ફંડમાંથી વળતર મેળવી શકો છો.

આનંદ પૂછે છે કે સિસ્ટમેટિક ટ્રાન્સફર પ્લાનના પ્રકારો છે કે નહીં.

રિધિમા કહે છે હા. એક નિશ્ચિત સિસ્ટમેટિક ટ્રાન્સફર પ્લાન છે, જેમાં તમે નિશ્ચિત રકમ ટ્રાન્સફર કરો છો. કેપિટલ એપ્રિસિયેશન સિસ્ટમેટિક ટ્રાન્સફર પ્લાન છે, જેમાં તમે એક ફંડમાંથી બીજા ફંડમાં નફો ખસેડો છો.. એક ફ્લૅક્સી સિસ્ટમેટિક ટ્રાન્સફર પ્લાન છે, જેમાં તમે બજારના આધારે વેરિએબલ રકમ ટ્રાન્સફર કરી શકો છો.

• એસટીપી એક મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સ્કીમથી બીજામાં નાણાં ટ્રાન્સફર કરે છે, જ્યારે એસઆઇપી બચત બેંક ખાતામાંથી મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં નાણાં ખસેડે છે. એસટીપી એક નિર્ધારિત સમયગાળામાં રોકાણ કરીને જોખમ અને સંતુલન વળતરનું સંચાલન કરવાની એક સ્માર્ટ રીત છે.
• બીજા શબ્દોમાં કહીએ તો, સિસ્ટમેટિક ટ્રાન્સફર પ્લાન રોકાણકારોને એક સ્કીમમાંથી બીજા સ્કીમમાં સરળતાથી અને સમયાંતરે તેમના પૈસા શિફ્ટ કરવાની સુવિધા આપે છે, જે તેમને બજારની વધઘટની અસરને ઘટાડતી વખતે વધુ સારી તકો પ્રાપ્ત કરવાની સુવિધા આપે છે.

એસટીપી કેવી રીતે કામ કરે છે?

ધારો કે તમે એસટીપી દ્વારા ઇક્વિટી ફંડમાં ₹12 લાખનું રોકાણ કરી રહ્યા છો. તમે પ્રથમ ડેબ્ટ ફંડ પસંદ કરશો જે તે ચોક્કસ ઇક્વિટી ફંડમાં એસટીપીને સપોર્ટ કરે છે, સંપૂર્ણ ₹12 લાખ ડેબ્ટ ફંડમાં રોકાણ કરો અને પછી ટ્રાન્સફર શેડ્યૂલ સેટ કરો - જે ફ્રીક્વન્સી પર પૈસા ડેબ્ટ ફંડમાંથી ઇક્વિટી ફંડમાં ખસેડવામાં આવે છે તે પસંદ કરો.

એસટીપીના લાભો

તમારા રોકાણને સંતુલિત કરવું

એસટીપી જરૂરિયાત મુજબ ડેબ્ટ અને ઇક્વિટી વચ્ચે પૈસા શિફ્ટ કરીને પોર્ટફોલિયોને રિબૅલેન્સ કરવામાં મદદ કરે છે.

ખર્ચની સરેરાશ

એસટીપી SIP સાથે કેટલાક મુખ્ય લક્ષણો શેર કરે છે - મુખ્ય તફાવત એ પૈસાનો સ્ત્રોત છે. એસટીપી સાથે, ફંડ સામાન્ય રીતે ડેબ્ટ ફંડમાંથી ચાલે છે; SIP સાથે, તેઓ સીધા રોકાણકારના બેંક એકાઉન્ટમાંથી આવે છે. આ સમાનતાને કારણે, એસટીપી રૂપી કોસ્ટ એવરેજિંગનો લાભ પણ આપે છે.

ઉચ્ચ રિટર્નનું લક્ષ્ય

ડેબ્ટ ફંડમાં બેઠેલા નાણાં ઇક્વિટી ફંડમાં ટ્રાન્સફર ન થાય ત્યાં સુધી વળતર મેળવવાનું ચાલુ રાખે છે. ડેબ્ટ ફંડ રિટર્ન સામાન્ય રીતે સેવિંગ એકાઉન્ટ કરતાં વધુ હોવાથી, આ અભિગમનો હેતુ ટ્રાન્ઝિશન સમયગાળા દરમિયાન પ્રમાણમાં વધુ સારી એકંદર પરફોર્મન્સ પ્રદાન કરવાનો છે.

એસટીપીના પ્રકારો

કેટલાક વિવિધ પ્રકારના એસટીપી છે. ફિક્સ્ડ એસટીપી હેઠળ, રોકાણકારો નિયમિત અંતરાલ પર એક ફંડમાંથી બીજા ફંડમાં સેટ રકમ ટ્રાન્સફર કરે છે. કેપિટલ એપ્રિસિએશન એસટીપી હેઠળ, સ્રોત રોકાણ પર કમાયેલ નફો માત્ર અન્ય ફંડમાં ટ્રાન્સફર કરવામાં આવે છે. ફ્લૅક્સી એસટીપી હેઠળ, રોકાણકારો પરિવર્તનશીલ રકમ ટ્રાન્સફર કરી શકે છે - એક નિશ્ચિત ન્યૂનતમ સાથે, માર્કેટની સ્થિતિઓ પર આધારિત વેરિયેબલ ભાગ દ્વારા ટોપ અપ કરી શકે છે.

9.3. સિસ્ટમેટિક ઉપાડ પ્લાન (SWP) શું છે?(SWP)?

આનંદ રિદ્ધિમાને પૂછે છે કે સિસ્ટમેટિક ઉપાડ પ્લાન શું છે.

રિધિમા કહે છે કે આ એક પ્લાન છે જે તમને દર મહિને અથવા દર વર્ષે નિયમિત સમયે તમારા ફંડમાંથી નિશ્ચિત રકમ લેવાની સુવિધા આપે છે.

આનંદ તે કેવી રીતે કામ કરે છે તે જાણવા માંગે છે.

રિધિમા સમજાવે છે કે મ્યુચ્યુઅલ ફંડ કંપની તમને કૅશ આપવા માટે તમારા ફંડમાંથી એકમો લે છે. જો તમે પૈસા લઈ રહ્યા છો તેના કરતા યુનિટ્સની કિંમત ઝડપથી વધી જાય તો તમારું ઇન્વેસ્ટમેન્ટ વધશે. જો એકમોની કિંમત ઘટી જાય તો તમને રોકડ રકમ આપવા માટે વધુ એકમો લેવામાં આવશે.

આનંદ પૂછે છે કે સિસ્ટમેટિક ઉપાડ પ્લાનથી સૌથી વધુ લાભ કોને મળે છે.

રિધિમા કહે છે કે તે એવા લોકો છે જે નિવૃત્ત છે અથવા જેમને આવકની જરૂર છે. તે સુવિધાજનક છે. તે તમને રોકડનો નિયમિત પ્રવાહ આપે છે.. જો તમે દેશમાં રહો છો તો તમારે તમારા પૈસા પર ટૅક્સ ચૂકવવો પડશે નહીં.

• SWP એ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન છે જે રોકાણકારને માસિક, ત્રિમાસિક અથવા વાર્ષિક ધોરણે તેમના હોલ્ડિંગમાંથી ચોક્કસ રકમ ઉપાડવાની મંજૂરી આપે છે.
• AMC દરેક સમયગાળા માટે પસંદ કરેલી તારીખે રોકાણકારના બેંક એકાઉન્ટમાં આ રકમ જમા કરી શકે છે. SWP આ પૂર્વનિર્ધારિત અંતરાલ પર ફંડ એકમોને રિડીમ કરીને રોકડ પ્રવાહ પેદા કરે છે, અને જ્યાં સુધી એકમો યોજનામાં રહે છે ત્યાં સુધી ઇન્વેસ્ટર તેના પર ઉપાડ ચાલુ રાખી શકે છે.
• ઉદાહરણએક રોકાણકાર ₹20 ની ખરીદી NAV પર મ્યુચ્યુઅલ ફંડ યોજનામાં ₹10 લાખની એકસામટી રકમ મૂકે છે, જે 50,000 એકમો મેળવે છે. ધારો કે તેઓ કોઈપણ એક્ઝિટ લોડને બાજુએ રાખવા માટે, રોકાણ કર્યા પછી એક વર્ષ પછી ₹6,000 નું માસિક એસડબ્લ્યુપી શરૂ કરે છે.
• SWP ના પ્રથમ મહિનામાં, ધારો કે સ્કીમનું NAV ₹22 છે. ₹6,000 બનાવવા માટે, AMC 272.728 એકમો (₹6,000 / 22) રિડીમ કરે છે, જે 49,727.272 નું બૅલેન્સ છોડી દે છે એકમો. બીજા મહિનામાં, એનએવી ₹22.50 સાથે, એએમસી 266.667 એકમો રિડીમ કરે છે, જે 49,460.605 છોડે છે એકમો. ત્રીજા મહિનામાં, એનએવી ₹23.00 સાથે, તે 260.870 એકમો રિડીમ કરે છે, જે 49,199.735 છોડે છે એકમો - અને આ પ્રક્રિયા SWP ના સમયગાળા માટે દર મહિને ચાલુ રહે છે.
• આ ઉદાહરણ બતાવે છે કે, SWP હેઠળ સમય જતાં યુનિટ બૅલેન્સ સતત ઘટી જાય છે, પરંતુ જો એનએવી ઉપાડના રેટ કરતાં ઝડપથી વધે છે, તો એકંદર ઇન્વેસ્ટમેન્ટ મૂલ્ય હજુ પણ વધી શકે છે. ઉપરની ત્રીજી SWP ચુકવણી પછી, ફંડ વેલ્યૂ ₹11,31,593.91 (49,199.7354 એકમો × ₹23 એનએવી) ₹10 લાખના મૂળ રોકાણ સામે - ₹1,31,593.91ની વૃદ્ધિ. જો એનએવી તેના બદલે આવે છે, તો અસર રિવર્સ થાય છે: સમાન રોકડ રકમ બનાવવા માટે વધુ એકમોને રિડીમ કરવાની જરૂર છે, જે ઇન્વેસ્ટમેન્ટ મૂલ્યને ઝડપી ઘટાડે છે.

SWP ના લાભો

સુગમતા

રોકાણકારો તેમની જરૂરિયાતોને અનુરૂપ ઉપાડની રકમ, ફ્રીક્વન્સી અને તારીખ પસંદ કરી શકે છે, અને કોઈપણ સમયે એસડબ્લ્યુપીને અટકાવી શકે છે, વધુ રોકાણ ઉમેરી શકે છે અથવા જો જરૂરી હોય તો નિશ્ચિત એસડબ્લ્યુપી રકમ કરતાં વધુ ઉપાડી શકે છે.

નિયમિત આવક

એસડબ્લ્યુપી રોકાણકારોને તેમના રોકાણોમાંથી સ્થિર, નિયમિત ઇન્કમ પ્રવાહ પ્રદાન કરે છે - જે કોઈપણ વ્યક્તિ માટે નિયમિત ખર્ચને કવર કરવા માટે સતત રોકડ પ્રવાહની જરૂર હોય તે માટે વાસ્તવિક સુવિધાજનક ઓપ્શન.

મૂડીમાં વધારો

ઉપરોક્ત ઉદાહરણ દર્શાવે છે કે, જો ઉપાડનો રેટ ભંડોળના વાસ્તવિક વળતરથી નીચે રહે છે, તો ઇન્વેસ્ટર હજુ પણ લાંબા ગાળે મૂડી વધારાનો આનંદ માણી શકે છે.

કોઈ TDS નથી

નિવાસી વ્યક્તિગત રોકાણકારો માટે, SWP ઉપાડ પર કોઈ TDS લાગુ પડતો નથી.

9.4 મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પ્લાન

આનંદ રિધિમાને પૂછે છે કે મ્યુચ્યુઅલ ફંડ કયા પ્રકારના પ્લાન ઑફર કરે છે.

રિધિમા કહે છે કે ત્રણ પ્લાન છે.

• ડિવિડન્ડ પેઆઉટ પ્લાન. મ્યુચ્યુઅલ ફંડ કંપની તમને સીધા ડિવિડન્ડ ચૂકવે છે, જે યુનિટની કિંમત ઘટાડે છે. આ એવા લોકો માટે સારું છે જેમને આવકની જરૂર છે.
• ડિવિડન્ડ રીઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન. ડિવિડન્ડનો ઉપયોગ એકમો ખરીદવા માટે કરવામાં આવે છે, જે તમારા ઇન્વેસ્ટમેન્ટને ઝડપથી વધારવામાં મદદ કરે છે તમારે ડિવિડન્ડ પર ટૅક્સ ચૂકવવો પડશે, જેમ કે તેઓ ઇન્કમ હતા.
• વૃદ્ધિનો વિકલ્પ. નફો ફંડમાં ફરીથી રોકાણ કરવામાં આવે છે, જે સમય જતાં એકમોની કિંમત વધે છે. જો તમારે નિયમિતપણે પૈસા લેવાની જરૂર ન હોય તો આ વિકલ્પ છે.

આનંદ પૂછે છે કે શું વૃદ્ધિ ઓપ્શન અને ડિવિડન્ડ ઓપ્શન વચ્ચેની પસંદગી તમને રોકડની જરૂર છે કે નહીં તેના પર આધાર રાખે છે.

રિધિમા કહે છે હા યોગ્ય છે. જો તમે સમય જતાં સંપત્તિ બનાવવા માંગો છો તો વૃદ્ધિ ઓપ્શન વધુ સારો છે. જો તમારે ક્યારેક પૈસા લેવાની જરૂર હોય તો ડિવિડન્ડનો ઓપ્શન વધુ સારો છે.

ડિવિડન્ડ પેઆઉટ પ્લાન

• આ યોજના હેઠળ, ફંડ નફામાંથી ડિવિડન્ડ જાહેર કરે છે - ક્યારેય મૂડીમાંથી નહીં - અને આ ઇક્વિટી અને ડેબ્ટ બંને માટે છે. ડિવિડન્ડ પ્લાનનું એનએવી ચૂકવવામાં આવતા ડિવિડન્ડની રકમથી આવે છે, તેથી જ ડિવિડન્ડ પ્લાનની એનએવી સામાન્ય રીતે સંબંધિત વિકાસ યોજના કરતાં હંમેશા ઓછી હોય છે.
• આ ડિવિડન્ડ સીધા રોકાણકારને ચૂકવવામાં આવે છે, સામાન્ય રીતે સીધા બેંક એકાઉન્ટમાં, અથવા જો પસંદગી હોય તો ક્યારેક ચેક દ્વારા. મોટાભાગના કિસ્સાઓમાં, રોકાણકારો આ રીતે ડિવિડન્ડ મેળવવા માટે કોઈ વધારાની ફી ચૂકવતા નથી.
• ડિવિડન્ડની ટૅક્સ સારવાર એ જ છે કે તે ચૂકવવામાં આવે છે અથવા ફરીથી રોકાણ કરવામાં આવે છે - ટૅક્સ દૃષ્ટિબિંદુથી, બંનેને સમાન રીતે ગણવામાં આવે છે. આ પ્લાન એવા રોકાણકારોને અનુકૂળ છે જેમને તેમના મ્યુચ્યુઅલ ફંડ હોલ્ડિંગ્સમાંથી નિયમિત આવકની જરૂર હોય છે, જોકે ટ્રેડ-ઑફ એ ફરીથી રોકાણ કરવાની અને તે પૈસાને વધુ કમ્પાઉન્ડ કરવાની તક ગુમાવી રહી છે.

ટૅક્સની અસર:

ઇક્વિટી

• ડિવિડન્ડ ડિસ્ટ્રિબ્યુશન ટૅક્સ: શૂન્ય
• ટૂંકા ગાળાના (1 વર્ષથી ઓછા અથવા તેના સમાન હોલ્ડિંગનો સમયગાળો): મૂડી લાભ પર 15%
• લાંબા ગાળાના (1 વર્ષથી વધુનો હોલ્ડિંગ સમયગાળો): મૂડી લાભ પર શૂન્ય ટૅક્સ

ડેબ્ટ:

• ડિવિડન્ડ(Dividend) વિતરણ ટૅક્સ: જાહેર કરાયેલા ડિવિડન્ડ(Dividend) ના 28.33%
• ટૂંકા ગાળાના મૂડી લાભ ટૅક્સ (3 વર્ષથી ઓછા અથવા તેના સમાન હોલ્ડિંગ અવધિ): આ રેટ મૂડી લાભ પર ઇન્કમ ટેક્સ સ્લેબ મુજબ છે
• લાંબા ગાળાના મૂડી લાભ ટૅક્સ (3 વર્ષથી વધુનો હોલ્ડિંગ સમયગાળો): ઇન્ડેક્સેશન લાભ સાથે મૂડી લાભ પર 20%

ડિવિડન્ડ રીઇન્વેસ્ટમેન્ટ

• ડિવિડન્ડ રીઇનવેસ્ટમેન્ટ પ્લાન (DRIP) ડિવિડન્ડની ચુકવણીની તારીખ પર વધુ એકમો ખરીદવા માટે રોકાણકારના રોકડ ડિવિડન્ડનો ઉપયોગ કરે છે, સામાન્ય રીતે કોઈપણ કમિશન અને પ્રવર્તમાન એનએવી પર મફત.
• રોકડમાં ડિવિડન્ડ ચૂકવવાને બદલે, આ ઓપ્શન તે નાણાંનો ઉપયોગ ઇન્વેસ્ટર વતી વધારાના ફંડ એકમો ખરીદવા માટે કરે છે, જે પછી તેમના હોલ્ડિંગમાં જમા થાય છે.
• સમય જતાં, એક ઇન્વેસ્ટર જે એકમો ધરાવે છે તેની સંખ્યા આ પુનઃઇન્વેસ્ટમેન્ટ દ્વારા વધે છે, તેથી ઇન્વેસ્ટમેન્ટનું મૂલ્ય તેના કરતા વધુ ઝડપથી વધે છે જો ડિવિડન્ડ ચૂકવવામાં આવે તો.
• કારણ કે ડિવિડન્ડ પ્લાનનું એનએવી પહેલેથી જાહેર કરેલા ડિવિડન્ડને પ્રતિબિંબિત કરે છે, તે વૃદ્ધિ વિકલ્પના એનએવી કરતાં ઓછું રહે છે - જોકે રોકાણના સમયગાળાના અંત સુધીમાં, યુનિટ-હોલ્ડર વધુ એકમોની માલિકી ધરાવે છે. વર્તમાન આવકવેરા નિયમો હેઠળ, 1 એપ્રિલ, 2020 પછી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ યોજનાઓમાંથી મેળવેલા તમામ ડિવિડન્ડ પર તેમના ટેક્સ સ્લેબ મુજબ રોકાણકારોના હાથમાં કરપાત્ર છે, અને જ્યારે ડિવિડન્ડની ચુકવણી કરવાને બદલે ફરીથી રોકાણ કરવામાં આવે ત્યારે પણ તે લાગુ પડે છે - આવકવેરા વિભાગ હજુ પણ તેને ઇન્કમ તરીકે ગણે છે, અને તે મુજબ ટેક્સ ચૂકવવો પડે છે.
• તેથી, 30% ટેક્સ બ્રેકેટમાં ઇન્વેસ્ટર આપેલ નાણાકીય વર્ષમાં રીઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન હેઠળ જાહેર કરાયેલા ડિવિડન્ડ પર 30% ટેક્સ ચૂકવશે, જે રોકાણમાંથી અસરકારક વળતરને ઘટાડે છે.

ઇક્વિટી:

• ડિવિડન્ડ ડિસ્ટ્રિબ્યુશન ટૅક્સ: શૂન્ય
• ટૂંકા ગાળાના (1 વર્ષથી ઓછા અથવા તેના સમાન હોલ્ડિંગનો સમયગાળો): મૂડી લાભ પર 15%
• લાંબા ગાળાના (1 વર્ષથી વધુનો હોલ્ડિંગ સમયગાળો): મૂડી લાભ પર શૂન્ય ટૅક્સ

ડેબ્ટ:

• ડિવિડન્ડ(Dividend) વિતરણ ટૅક્સ: જાહેર કરાયેલા ડિવિડન્ડ(Dividend) ના 28.33%
• ટૂંકા ગાળાના મૂડી લાભ ટૅક્સ (3 વર્ષથી ઓછા અથવા તેના સમાન હોલ્ડિંગ અવધિ): આ રેટ મૂડી લાભ પર ઇન્કમ ટેક્સ સ્લેબ મુજબ છે
• લાંબા ગાળાના મૂડી લાભ ટૅક્સ (3 વર્ષથી વધુનો હોલ્ડિંગ સમયગાળો): ઇન્ડેક્સેશન લાભ સાથે મૂડી લાભ પર 20%

વૃદ્ધિનો વિકલ્પ

• ગ્રોથ ઓપ્શન હેઠળ, સ્કીમ દ્વારા કરવામાં આવેલા નફાને રોકાણકારોને ચૂકવવામાં કરવાને બદલે ફરીથી રોકાણ કરવામાં આવે છે. કારણ કે નફા સતત ફરીથી રોકાણ કરવામાં આવે છે, તેથી રોકાણકારો તેમના રિટર્ન પર અસરકારક રીતે રિટર્ન કમાવે છે, જે કમ્પાઉન્ડિંગનો લાભ લે છે.
• જ્યારે પણ સ્કીમ નફો કરે છે, ત્યારે તેનું એનએવી આપોઆપ વધે છે; જ્યારે તેને નુકસાન થાય છે, ત્યારે એનએવી ઘટે છે. નફો મેળવવાનો એકમાત્ર રસ્તો તમારા એકમો વેચવાનો છે. ધારો કે તમે ₹40 ના એનએવી પર ઇક્વિટી ફંડના 100 એકમો ખરીદો છો, અને વૃદ્ધિના ઓપ્શન હેઠળ એનએવી એક વર્ષમાં ₹50 સુધી વધે છે. તે એકમોનું વેચાણ તમને ₹5,000 - ₹1,000 નો નફો (₹5,000 −₹4,000).
• આ વિકલ્પ એવા રોકાણકારોને શ્રેષ્ઠ રીતે અનુકૂળ છે જેમને ડિવિડન્ડના રૂપમાં નિયમિત આવકની જરૂર નથી.

ઇક્વિટી: ફક્ત મૂડી લાભ ટૅક્સ

• ટૂંકા ગાળાના (1 વર્ષથી ઓછા અથવા તેના સમાન હોલ્ડિંગનો સમયગાળો): મૂડી લાભ પર 15%
• લાંબા ગાળાના (1 વર્ષથી વધુનો હોલ્ડિંગ સમયગાળો): મૂડી લાભ પર શૂન્ય ટૅક્સ

ડેબ્ટ: માત્ર મૂડી લાભ ટૅક્સ

• ટૂંકા ગાળાના (3 વર્ષથી ઓછા અથવા તેના સમાન હોલ્ડિંગ અવધિ): આ રેટ મૂડી લાભ પર ઇન્કમ ટેક્સ સ્લેબ મુજબ છે
• લોન્ગ ટર્મ (3 વર્ષથી વધુનો હોલ્ડિંગ પીરિયડ): ઇન્ડેક્સેશન લાભ સાથે મૂડી લાભ પર 20%

ડિવિડન્ડ વર્સેસ ગ્રોથ પ્લાન વચ્ચેનો મુખ્ય તફાવત

ગ્રોથ પ્લાન અને ડિવિડન્ડ પ્લાન વચ્ચેનો તફાવત એક ઉદાહરણ દ્વારા શ્રેષ્ઠ રીતે સમજી શકાય છે.

1. ધારો કે તમારી પાસે ફંડના દરેક વૃદ્ધિ અને ડિવિડન્ડ વિકલ્પોમાં ₹1,000 રોકાણ કરેલ છે, જે દરેકમાં 100 એકમો પ્રાપ્ત કરે છે.
2. બંને વિકલ્પોનું NAV ₹20 થી શરૂ થાય છે.
3. ધારો કે ફંડ 20% ડિવિડન્ડ જાહેર કરે છે. પ્રતિ એકમ ₹10 ની ફેસ વેલ્યૂ પર, જે પ્રતિ એકમ ₹2 ની ચુકવણી માટે કામ કરે છે.
4. ડિવિડન્ડ વિકલ્પમાં તમારું ઇન્વેસ્ટમેન્ટ ₹200 (₹2 × 100 એકમો) નું ડિવિડન્ડ આપશે, અને ડિવિડન્ડ વિકલ્પનું NAV ₹18 (₹20 −₹2 ડિવિડન્ડ) પર આવશે.
5. જો તમે હવે બંને વિકલ્પોમાં તમારા તમામ એકમોને રિડીમ કરો છો, તો વૃદ્ધિ ઓપ્શન ₹2,000 (₹20 × 100 એકમો) ની ઉપજ આપશે, જ્યારે ડિવિડન્ડ ઓપ્શન ₹1,800 (₹18 × 100 એકમો) ની ઉપજ આપશે.
6. જો કે, તમને પહેલેથી જ ડિવિડન્ડમાં ₹200 પ્રાપ્ત થયા હોવાથી, બંને રોકાણોમાંથી કુલ ઉપજ સમાન છે - ₹2,000 વૃદ્ધિના વિકલ્પમાંથી ₹1,800 રિડમ્પશનમાંથી વત્તા ₹200 ડિવિડન્ડના વિકલ્પથી.

તેથી આ બે વિકલ્પો વચ્ચેની પસંદગી મુખ્યત્વે તમારી રોકડ પ્રવાહની જરૂરિયાતો દ્વારા ચલાવવી જોઈએ. જો તમારી પાસે સમયાંતરે લિક્વિડિટીની કોઈ જરૂરિયાતો નથી, તો ગ્રોથ ઓપ્શન અર્થપૂર્ણ છે, કારણ કે તેના રિટર્ન સંપૂર્ણપણે સ્કીમના એનએવીમાં દેખાય છે. જો તમને તમારા રોકાણોમાંથી નિયમિત રોકડ પ્રવાહની જરૂર હોય, તો ડિવિડન્ડ ઓપ્શન વધુ યોગ્ય છે - જો કે તે યાદ રાખવું યોગ્ય છે કે ડિવિડન્ડની ચૂકવણી ક્યારેય બાંયધરી આપવામાં આવતી નથી, અને એક વર્ષમાં કોઈ પણ ફંડ સરપ્લસ પેદા કરતું નથી.

ગ્રોથ વિરુદ્ધ ડિવિડન્ડ રીઇન્વેસ્ટમેન્ટ વચ્ચેનો તફાવત

• પ્રથમ નજરમાં, બે પ્લાન ખૂબ જ સમાન દેખાય છે. નજીક જુઓ, જોકે, અને તમે જોશો કે નફો સીધા વૃદ્ધિ વિકલ્પમાં ફરીથી રોકાણ કરવામાં આવે છે, તે તકનીકી રીતે ડિવિડન્ડ રીઇન્વેસ્ટમેન્ટ ઓપ્શન હેઠળ જાહેર ડિવિડન્ડ તરીકે ફરીથી રોકાણ કરવામાં આવે છે.
• ફરીથી રોકાણ કરાયેલા આ ડિવિડન્ડ હજુ પણ જાહેર કરેલી રકમ પર 28.84% નો ડિવિડન્ડ વિતરણ ટૅક્સ આકર્ષે છે.
• તે ટૅક્સ ચોક્કસપણે શા માટે સમજવા યોગ્ય છે કે ટૅક્સ બચતના દૃષ્ટિકોણથી કયા ઓપ્શન તમારા માટે વધુ સારી રીતે કામ કરે છે.