ઇલિયટ વેવ સિદ્ધાંતોનો પરિચય

2.1. પરિચય

વેવ સિદ્ધાંત રાલ્ફ નેલ્સન એલિયટની શોધ હતી કે કેવી રીતે સામાજિક અથવા ભીડ વર્તણૂક વલણો અને માન્ય પેટર્નમાં ઉલટાવે છે. આ નાણાંકીય બજારો કેવી રીતે વર્તન કરે છે તેનું વિગતવાર વર્ણન છે. વર્ણન જાહેર કરે છે કે તમામ પ્રતિનિધિ ફાઇનાન્શિયલ માર્કેટ સિરીઝમાં ભીડની માનસિકતા છે. ભીડ એ ભૌતિક ભીડ નથી પરંતુ મનોવૈજ્ઞાનિક ભીડ છે. તે નિરાશાવાદથી આશાવાદ સુધી, ભયથી લાલચ સુધી અને યુફોરિયાથી ઘબરાઈને અને કુદરતી મનોવૈજ્ઞાનિક ક્રમમાં પાછા ફરવા માટે સતત ચાલે છે, જે કિંમતની હિલચાલમાં ચોક્કસ પેટર્ન બનાવે છે.

ફાઇનાન્શિયલ બજારોમાં (તેમની અસ્થિર પ્રકૃતિ) ફાઇનર અને ફાઇનર સ્કેલમાં રિકર્સિવ પેટર્નની આ કલ્પના 1930 ના દાયકામાં એલિયટ દ્વારા પ્રસ્તાવિત કરવામાં આવી હતી, જે નૉન-લિનિયર ડાયનેમિક્સ અને અરાજકતાના આજના ઔપચારિક અભ્યાસને પૂર્વાનુમાનિત કરે છે. ઇલિયટ વેવ કન્સેપ્ટમાંથી ઉદભવતા મુખ્ય બિંદુ એ છે કે બજારોમાં એક ફોર્મ (પેટર્ન) છે. અહીં છે કે રોકાણકારને લાગે છે કે યાદૃચ્છિક પ્રક્રિયામાં નિર્ધારણવાદ મળે છે.

એલિયટે શોધ્યું કે કોઝ થિયરીના મુખ્ય પ્રારંભિક, બેનોઇટ મેન્ડેલબ્રોટે 50 વર્ષ પછી હાર્વર્ડના અર્થશાસ્ત્રના પ્રોફેસર હેનરી હુથક્કરના સહયોગથી પુષ્ટિ કરી હતી: તે પેટર્ન સ્ટોક કિંમતોના ટૂંકા ગાળાના "સ્નેપશૉટ્સ" લઈને બનાવવામાં આવે છે, ઉદાહરણ તરીકે, દરરોજ અઠવાડિયે એક વખત લેવામાં આવેલા સ્નૅપશૉટ્સ દ્વારા અથવા મહિનામાં એકવાર લેવામાં આવેલા પેટર્ન જેવા જ હોય છે. ઇલિયટ આઇસોલેટેડ તેર પેટર્ન. તેમણે તેમને કેટલોગ કર્યું અને સમજાવ્યું કે તેઓ એક સાથે જોડાય છે, અને જ્યાં તેઓ બજાર વિકાસના એકંદર માર્ગમાં થવાની સંભાવના છે.

2.2 લહેરની વિગતો

મૂળભૂત પેટર્ન દર્શાવે છે કે બજારો મનોવૈજ્ઞાનિક વિકાસની 5 લહેરોની શ્રેણીમાં આગળ વધે છે (નિરાશાવાદથી આશાવાદ સુધી). જ્યારે આ 5 ફોરવર્ડ વેવ્સ પૂર્ણ થાય છે, ત્યારે 3 વેવ્સમાં (આશાવાદથી લઈને નિરાશાવાદ સુધી) એક પ્રતિક્રિયા સેટ થાય છે.

નીચેના ચાર્ટમાં- આકૃતિમાં નંબરનો ઉપયોગ "5-વેવ" પેટર્ન અને "3-વેવ" પેટર્નને નિયુક્ત કરવા માટે અક્ષરોમાં કરવામાં આવે છે. આ 8 લહેરો પછી એક ચક્ર પૂર્ણ કરે છે જેમાંથી 5 તરંગોની નવી શ્રેણી શરૂ થાય છે, જે 5 તરંગોના અન્ય સેટ દ્વારા અનુસરવામાં આવે છે. અને છેલ્લે, 5 તરંગો (1) અને (3) ના બે સેટ અને ત્રણ વેવ પેટર્ન (2) અને (4) ના બે સેટ પછી, 5 તરંગોનો અંતિમ સેટ મટીરિયલાઇઝ કરે છે અને સંપૂર્ણ પૅટર્ન પૂર્ણ કરે છે.

આ બિંદુએ, લહેર (5) પૂર્ણ થયા પછી, હવે 3 તરંગો (a), (b) અને (c) નો એક સેટ અગાઉના બે સુધારાઓ કરતાં વધુ તીવ્રતાનો છે. આ સેટ સંપૂર્ણ 5 ઉપરની લહેરોને સુધારશે, જે પોતાને દરેક 5 અને 3 નાની લહેરોમાં તૂટી ગયા હતા.

ઇમ્પલ્સિવ વેવ્સનું કેટલોગ

સુધારાત્મક પેટર્નનું કેટલોગ

2.3. ઇલિયટ વેવ થિયરીની સમજૂતી

એલિયટ વેવ થિયરીને સંપૂર્ણપણે સમજવા માટે, વેવ સ્ટ્રક્ચરની કલ્પના અને બજારના વર્તનને નિર્ધારિત કરવામાં તેમના મહત્વને સમજવું આવશ્યક છે. સિદ્ધાંતમાં દરખાસ્ત કરવામાં આવે છે કે લહેરો ફ્રેકલ છે, જેનો અર્થ છે કે તેઓ બહુવિધ સમયસીમામાં જોઈ શકાય છે અને મોટા વેવ પેટર્નમાં હાજર છે. આ અસ્થિર પ્રકૃતિ વેપારીઓને ટૂંકા ગાળાના ચાર્ટથી લઈને લાંબા ગાળાના ટ્રેન્ડ સુધી વિવિધ સ્કેલ પર બજારની હિલચાલનું વિશ્લેષણ કરવાની મંજૂરી આપે છે.

ઇલિયટ વેવ થિયરી બે વ્યાપક શ્રેણીઓમાં તરંગોને વર્ગીકૃત કરે છે: પ્રેરક અને સુધારાત્મક. મોટિવ વેવ્સને આગળ ઇમ્પલ્સ વેવ્સ અને ડાયગોનલ વેવ્સમાં વિભાજિત કરવામાં આવે છે. ઇન્ટેન્સ, ટ્રેન્ડિંગ મૂવ્સ પ્રાથમિક ટ્રેન્ડની દિશામાં આવે છે, જે ઇમ્પલ્સ વેવ્સની લાક્ષણિકતા ધરાવે છે. તેમાં મૂવમેન્ટના ક્રમમાં પાંચ નાની તરંગો-ત્રણ (જેને "ઇમ્પલ્સ વેવ્સ" કહેવાય છે) અને ટ્રેન્ડ સામે બે (જેને "સુધારાત્મક તરંગો" તરીકે ઓળખવામાં આવે છે) શામેલ છે.

બીજી તરફ, સુધારાત્મક તરંગોનો હેતુ ઇમ્પલ્સ વેવ્સની કિંમતની હિલચાલને સુધારવાનો છે. આ લહેરો ટ્રેન્ડ સામે આગળ વધે છે અને તેમાં ત્રણ નાની તરંગો શામેલ છે. સુધારાત્મક લહેરોને A, B, અને C લેબલ કરવામાં આવે છે અને ઝિગઝૅગ્સ, ફ્લેટ્સ અથવા ત્રિકોણ જેવા વિવિધ સ્વરૂપો લઈ શકે છે. આ વેવ સ્ટ્રક્ચરને ઓળખીને અને મોટા પેટર્નમાં તેમની સ્થિતિને ઓળખીને, વેપારીઓ સંભવિત કિંમત રિવર્સલ અથવા ચાલુ રાખવા વિશે જાણકારી મેળવી શકે છે.

2.4 ઇલિયટ વેવ્સ કેવી રીતે કામ કરે છે

ઇલિયટ વેવ્સ બજારની હિલચાલની પાછળ મનોવિજ્ઞાનને સમજવા માટે વેપારીઓ અને રોકાણકારોને ફ્રેમવર્ક પ્રદાન કરીને કામ કરે છે. સિદ્ધાંત સૂચવે છે કે પ્રથમ બે ઇમ્પલ્સ વેવ્સ (1 અને 3) આશાવાદના સમયગાળાને રજૂ કરે છે કારણ કે ખરીદીના દબાણમાં વધારો થવાને કારણે કિંમતો વધે છે. વેવ 2 એક સુધારાત્મક લહેર છે જે પ્રારંભિક અપટ્રેન્ડના ભાગને પાછું ખેંચે છે, જેના કારણે અસ્થાયી ઘટાડો થાય છે.

થર્ડ ઇમ્પલ્સ વેવ (વેવ 3) સામાન્ય રીતે સૌથી લાંબી અને મજબૂત છે, જે બજાર ચક્રના સૌથી આશાવાદી તબક્કાનું પ્રતિનિધિત્વ કરે છે. આ લહેર દરમિયાન કિંમતોમાં નોંધપાત્ર વધારો થાય છે, જે ઘણીવાર પ્રથમ લહેરની ટોચને વટાવે છે. વેવ 4 સુધારાત્મક લહેર તરીકે કાર્ય કરે છે, જે 3 ની લહેરમાં કેટલાક લાભોને પાછું ખેંચે છે. છેવટે, વેવ 5 માર્કેટ સાઇકલના મોટિવ ફેઝને પૂર્ણ કરે છે અને પ્રાઇસ પીકને દર્શાવે છે.

પાંચ-વેવ ઇમ્પલ્સ પેટર્ન પછી, બજાર ત્રણ લહેરો (એ, બી, અને સી) ધરાવતા સુધારાત્મક તબક્કામાં પ્રવેશ કરે છે. વેવ A એ પ્રાથમિક વલણ સામે કાઉન્ટરટ્રેન્ડનું પગલું છે, ત્યારબાદ વેવ B, જે આંશિક રીતે વેવ A. અંતિમ વેવ, વેવ C ને પાછું ખેંચે છે, પ્રાથમિક વલણ તરફ આગળ વધે છે અને સુધારો પૂર્ણ કરે છે.

2.5 ઇમ્પલ્સ વેવ્સ

ઇમ્પલ્સ વેવ્સ એલિયટ વેવ થિયરીની રીઢ છે. તેઓ ટ્રેન્ડની દિશાત્મક હિલચાલનું પ્રતિનિધિત્વ કરે છે અને તેમાં પાંચ નાની લહેરો શામેલ છે. આ લહેરોને 1, 2, 3, 4, અને 5 તરીકે લેબલ કરવામાં આવે છે અને ચોક્કસ માળખાને અનુસરે છે. વેવ્સ 1, 3, અને 5 પ્રાઇમરી ટ્રેન્ડ તરફ આગળ વધો, "ઇમ્પલ્સ વેવ્સ" વેવ્સ 2 અને 4 એ સુધારાત્મક વેવ્સ છે જે અગાઉની ઇમ્પલ્સ વેવના એક ભાગને પાછું ખેંચે છે.

ફર્સ્ટ ઇમ્પલ્સ વેવ (વેવ 1) એક નવું ટ્રેન્ડ શરૂ કરે છે અને ઘણીવાર કિંમતમાં મજબૂત ચાલ દ્વારા વર્ગીકૃત કરવામાં આવે છે. વેવ 2 એક સુધારાત્મક લહેર તરીકે અનુસરે છે જે લહેર 1 માં કરેલા લાભના ભાગને પાછું ખેંચે છે. વેવ 3 સામાન્ય રીતે સૌથી મજબૂત અને સૌથી વધુ વિસ્તૃત ઇમ્પલ્સ વેવ છે. તે પ્રાથમિક વલણની દિશામાં નિર્ણાયક પગલાંનું પ્રતિનિધિત્વ કરે છે, જે ઘણીવાર લહેર 1 ના પ્રારંભિક બિંદુથી વધુ હોય છે.

વેવ 4 એક સુધારાત્મક લહેર છે જે વેવ 3 માં કરેલા કેટલાક લાભોને દૂર કરે છે. એ નોંધવું મહત્વપૂર્ણ છે કે વેવ 4 એ માત્ર વેવ 1 ના અંતિમ બિંદુ સુધી જ ફરવું જોઈએ. છેવટે, વેવ 5 ઇમ્પલ્સ વેવ પેટર્ન પૂર્ણ કરે છે અને ઘણીવાર વૉલ્યુમ અને મોમેન્ટમમાં ઘટાડો થાય છે. એકવાર વેવ 5 તેની ટોચ પર પહોંચી જાય પછી, સુધારાને અનુસરવાની સંભાવના છે.

2.6 સુધારાત્મક તરંગો

ઇમ્પલ્સ વેવ પૂર્ણ થયા પછી, બજાર સુધારાત્મક તબક્કામાં પ્રવેશ કરે છે. સુધારાત્મક તરંગોનો હેતુ અગાઉના ઇમ્પલ્સ વેવ્સની કિંમતની હિલચાલને સુધારવાનો છે. આ તરંગો પ્રાથમિક વલણ સામે આગળ વધે છે અને તેમાં ત્રણ નાના લૉક શામેલ છે: A, B, અને C.

વેવ A એ પ્રથમ સુધારાત્મક લહેર છે અને ટ્રેન્ડ સામે ખસેડે છે. તે સામાન્ય રીતે અગાઉની ઇમ્પલ્સ વેવના નોંધપાત્ર ભાગને પાછું ખેંચે છે. વેવ બી સુધારાત્મક લહેર તરીકે અનુસરે છે, પરંતુ તે વેવના શરૂઆતના બિંદુથી પછી ફરવું જોઈએ નહીં એ. વેવ સી સુધારા પૂર્ણ કરે છે અને પ્રાથમિક વલણ તરફ આગળ વધે છે. તે ઘણીવાર વેવ A ના અંત બિંદુથી આગળ વધે છે, જે સંભવિત ટ્રેન્ડ રિવર્સલ તરફ દોરી જાય છે.

સુધારાત્મક તરંગો બજારની સ્થિતિઓના આધારે ઝિગઝેગ, ફ્લેટ અથવા ત્રિકોણ જેવા વિવિધ આકારો લઈ શકે છે. ઝિગઝૅગ્સને એક દિશામાં તીક્ષ્ણ ગતિઓ દ્વારા વર્ગીકૃત કરવામાં આવે છે, ત્યારબાદ વિપરીત દિશામાં સુધારાત્મક કાર્યવાહી કરવામાં આવે છે. ફ્લેટમાં મધ્યમાં હળવા સુધારા સાથે ત્રણ તરંગો શામેલ છે. ત્રિકોણ એ ઓવરલેપિંગ વેવ્સ સાથે એકત્રીકરણ પેટર્ન છે.

2.7 એલિયટ વેવ થિયરી વર્સેસ. અન્ય સૂચકો

જ્યારે વેપારીઓ માટે વિવિધ તકનીકી સૂચકો ઉપલબ્ધ છે, ત્યારે એલિયટ વેવ થિયરી બજાર વિશ્લેષણ પર એક અનન્ય પરિપ્રેક્ષ્ય પ્રદાન કરે છે. ગણિતની ગણતરીઓ અથવા કિંમતની પેટર્ન પર આધાર રાખતા મોટાભાગના સૂચકોથી વિપરીત, એલિયટ વેવ થિયરી બજારના સહભાગીઓના મનોવૈજ્ઞાનિક પાસા પર ધ્યાન કેન્દ્રિત કરે છે.

ઇલિયટ વેવ થિયરીનો એક ફાયદો એ બજારના વલણો પર લાંબા ગાળાના દૃષ્ટિકોણ પ્રદાન કરવાની તેની ક્ષમતા છે. મોટા સમયસીમા પર વેવ પેટર્નને ઓળખીને, વેપારીઓ બજારમાં નોંધપાત્ર ટર્નિંગ પોઇન્ટની અપેક્ષા રાખી શકે છે અને તે અનુસાર તેમની વ્યૂહરચનાઓને ઍડજસ્ટ કરી શકે છે. વધુમાં, સિદ્ધાંત એક સાથે બહુવિધ સમયસીમાઓનું વિશ્લેષણ કરવાની મંજૂરી આપે છે, જે બજારના વર્તનનું વ્યાપક દૃશ્ય પ્રદાન કરે છે.

જો કે, એ નોંધવું જરૂરી છે કે એલિયટવેવ સિદ્ધાંત વિશ્લેષણનું વ્યક્તિગત સ્વરૂપ છે અને અસરકારક રીતે લાગુ કરવા માટે કુશળતા અને અનુભવની જરૂર છે. વેવ પેટર્નને સચોટ રીતે ઓળખવું અને અર્થઘટન કરવું પડકારજનક હોઈ શકે છે, જે ગણતરીમાં સંભવિત ભૂલો તરફ દોરી જાય છે. વધુમાં, સિદ્ધાંતને વધુ સંપૂર્ણ અને ભવિષ્યની કિંમતની હિલચાલની સચોટ આગાહીની ગેરંટી આપવાની જરૂર છે.

ઇલિયટ વેવ થિયરીની અન્ય સૂચકો સાથે તુલના કરતી વખતે, વ્યક્તિગત ટ્રેડિંગ પસંદગીઓ અને લક્ષ્યોને ધ્યાનમાં લેવું આવશ્યક છે. કેટલાક વેપારીઓ તેમના વિશ્લેષણને માન્ય કરવા અને તેમની નિર્ણય લેવાની પ્રક્રિયાને વધારવા માટે મૂવિંગ એવરેજ અથવા ઑસિલેટર જેવા અન્ય તકનીકી સૂચકો સાથે ઇલિયટ વેવ થિયરીને જોડવામાં મૂલ્ય શોધી શકે છે.

2.8. ઇલિયટ વેવ થિયરીનો ઉપયોગ કરીને વેપાર કેવી રીતે કરવો?

ઇલિયટ વેવ થિયરીનો ઉપયોગ કરીને ટ્રેડિંગમાં માહિતગાર ટ્રેડિંગ નિર્ણયો લેવા માટે વેવ પેટર્નની ઓળખ અને વિશ્લેષણ શામેલ છે. આ સિદ્ધાંતને લાગુ કરતી વખતે ધ્યાનમાં લેવાના કેટલાક પગલાં અહીં આપેલ છે:

• ટ્રેન્ડ ઓળખો: વેવ પેટર્નનું વિશ્લેષણ કરીને પ્રાથમિક ટ્રેન્ડની દિશા નિર્ધારિત કરો. માર્કેટ સ્ટ્રક્ચરને સમજવા માટે ઇમ્પલ્સ વેવ્સ અને સુધારાત્મક વેવ્સને ઓળખો.
• સંભવિત પ્રવેશ બિંદુઓને ઓળખો: એકવાર ટ્રેન્ડ સ્થાપિત થયા પછી, સુધારાત્મક તરંગો પૂર્ણ કરવાના આધારે સંભવિત પ્રવેશ બિંદુઓ શોધો. આ બિંદુઓ ઘણીવાર સપોર્ટ અથવા રેઝિસ્ટન્સ લેવલ સાથે જોડાય છે.
• જોખમને મેનેજ કરો: તમારી મૂડીને સુરક્ષિત કરવા માટે રિસ્ક મેનેજમેન્ટ સ્ટ્રેટેજીને અમલમાં મૂકો. સંભવિત નુકસાનને મર્યાદિત કરવા અને અંદાજિત કિંમતના લક્ષ્યોના આધારે નફાના લક્ષ્યોને સેટ કરવા માટે સ્ટૉપ-લૉસ ઑર્ડર આપો.
• અન્ય સૂચકો સાથે માન્ય કરો: ઇલિયટ વેવ થિયરી દ્વારા પ્રદાન કરેલા સિગ્નલની પુષ્ટિ કરવા માટે અતિરિક્ત ટેક્નિકલ ઇન્ડિકેટર અથવા ટૂલ્સનો ઉપયોગ કરવાનું વિચારો. આ તમારા વિશ્લેષણની વિશ્વસનીયતા વધારવામાં મદદ કરી શકે છે.
• તરંગોનું નિરીક્ષણ કરો: નવી તરંગો વિકસિત થવાથી તમારા વિશ્લેષણને ઍડજસ્ટ કરવા માટે બજારને મૉનિટર કરો. લહેરો તેમના માળખાને બદલી શકે છે અથવા પ્રારંભિક અપેક્ષાઓથી આગળ વધારી શકે છે, જેમાં તમારા ટ્રેડિંગ પ્લાનમાં ઍડજસ્ટમેન્ટની જરૂર છે.
• ફન્ડામેન્ટલ એનાલિસિસ સાથે જોડાઓ: તમારા ટેક્નિકલ એનાલિસિસને પૂર્ણ કરવા માટે ફંડામેન્ટલ એનાલિસિસિસને શામેલ કરવાનું વિચારો. આર્થિક સૂચકો, સમાચાર ઘટનાઓ અને બજારની ભાવનાઓને સમજવાથી સંભવિત કિંમતના હલનચલન વિશે વધારાની જાણકારી મળી શકે છે.

યાદ રાખો કે ટ્રેડિંગમાં જોખમ શામેલ છે, અને કોઈ ટ્રેડિંગ વ્યૂહરચના સફળતાની ગેરંટી આપવામાં આવતી નથી. કોમ્પ્રિહેન્સિવ ટ્રેડિંગ પ્લાનના ભાગ રૂપે યોગ્ય રિસ્ક મેનેજમેન્ટ અને ઇલિયટ વેવ થિયરીનો ઉપયોગ કરવો આવશ્યક છે.

નિષ્કર્ષ

નિષ્કર્ષમાં, ઇલિયટ વેવ થિયરી એ નાણાંકીય બજારોનું વિશ્લેષણ કરવા માટે વ્યાપકપણે માન્ય અભિગમ છે. તે વેપારીઓને પુનરાવર્તિત વેવ પેટર્નને ઓળખીને બજારના વર્તનને સમજવા માટે ફ્રેમવર્ક પ્રદાન કરે છે. પ્રેરણા અને સુધારાત્મક લહેરોને ઓળખીને, વેપારીઓ સંભવિત કિંમતના રિવર્સલ અથવા ચાલુ રાખવા વિશે જાણકારી મેળવી શકે છે.

એલિયટ વેવ થિયરીનો કાળજીપૂર્વક સંપર્ક કરવો અને તેની મર્યાદાઓને સમજવું જરૂરી છે. જ્યારે તે બજારના વલણો વિશે મૂલ્યવાન માહિતી પ્રદાન કરી શકે છે, ત્યારે ભવિષ્યની કિંમતના હલનચલનની આગાહી કરવા માટે વધુ સારી પદ્ધતિઓ છે. સિદ્ધાંતના સફળ ઉપયોગ માટે અન્ય તકનીકી અને મૂળભૂત વિશ્લેષણ સાધનોના અનુભવ, કુશળતા અને એકીકરણની જરૂર છે.

તમારી ટ્રેડિંગ વ્યૂહરચનામાં એલિયટ વેવ થિયરીને શામેલ કરીને, તમે બજારની ગતિશીલતાને વધુ સારી રીતે સમજી શકો છો અને વધુ માહિતગાર ટ્રેડિંગ નિર્ણયો લઈ શકો છો. રિસ્ક મેનેજમેન્ટને પ્રેક્ટિસ કરવાનું યાદ રાખો અને બજારની બદલાતી સ્થિતિઓને અનુરૂપ તમારા વિશ્લેષણને સતત સુધારવું.