मूलभूत स्टॉक स्क्रीनर

मूलभूत स्टॉक स्क्रीनर म्हणजे काय? 

स्टॉक मार्केटमध्ये इन्व्हेस्टमेंट करताना, इन्व्हेस्टमेंट मूल्य नफा करण्यासाठी आणि गमावणे टाळण्यासाठी इन्व्हेस्टमेंट स्ट्रॅटेजी महत्त्वाची आहे. इन्व्हेस्टर त्यांची इन्व्हेस्टमेंट योग्य आहे का हे निर्धारित करण्यासाठी स्टॉक शोधण्यासाठी इन्व्हेस्टमेंट धोरण तयार करण्यासाठी त्यांची कॅपिटल रक्कम, इन्व्हेस्टमेंट हॉरिझॉन (कालावधी), करंट मार्केट ट्रेंड, अस्थिरता इ. चे विश्लेषण करतात. 

गुंतवणूकदार दोन स्वरूपात स्टॉक विश्लेषण अंमलबजावणी करतात: मूलभूत विश्लेषण आणि तांत्रिक विश्लेषण. मूलभूत विश्लेषण कंपनीच्या मूलभूत गोष्टींवर आधारित भविष्यातील किंमतीच्या बदलाचा अंदाज घेत असताना, तांत्रिक विश्लेषण भविष्यातील किंमतीच्या परिणामांचा अंदाज लावण्यासाठी मागील मार्केट डाटा जसे की किंमत आणि वॉल्यूमचा वापर करते. 

स्क्रीनर मूलभूत विश्लेषण इन्व्हेस्टरना हजारो भारतीय स्टॉक फिल्टर करण्याची आणि इन्व्हेस्टरद्वारे प्रविष्ट केलेल्या मूलभूत परिवर्तनांशी जुळणाऱ्या स्टॉकची लिस्ट तयार करण्याची परवानगी देते. मूलभूत स्क्रीनर प्रभावी तांत्रिक सूचकांचा अभ्यास न करता स्टॉक एक्सचेंजवर सूचीबद्ध सर्व कंपन्यांच्या मूलभूत तत्त्वांचे विश्लेषण करून परिणाम देते. 

स्क्रीनर मूलभूत विश्लेषण स्टॉकची यादी म्हणून डिलिव्हर करते हे परिणाम कंपन्यांचे वार्षिक किंवा तिमाही महसूल, कॅश फ्लो, मार्केट कॅपिटलायझेशन इ. सारख्या मूलभूत घटकांवर आधारित आहेत. 

मूलभूत स्टॉक स्क्रीनरचे विश्लेषण कसे करावे?

मूलभूत विश्लेषण स्क्रीनर फिल्टरचा वापर करते आणि मूलभूत घटकांवर आधारित स्टॉकचे विश्लेषण करते जसे की फायनान्शियल स्टेटमेंट, मार्केट ट्रेंड आणि उद्योगाची तुलना. मूलभूत विश्लेषण स्क्रीनर वापरून स्टॉकची तपासणी करण्याच्या स्टेप्स येथे आहेत: 

1. तुमच्या निकषांची परिभाषा करा: मूलभूत स्टॉक स्क्रीनिंगसाठी तुम्हाला वापरायचे असलेले निकष परिभाषित करणे सर्वात महत्त्वाचे आहे. काही सामान्य निकषांमध्ये पी/ई गुणोत्तर, पी/बी गुणोत्तर, ईपीएस वाढ, लाभांश उत्पन्न आणि बाजारपेठ भांडवलीकरण यांचा समावेश होतो.

2. परिणाम विश्लेषण: तुम्ही निकष निश्चित केल्यानंतर आणि तुमच्या इन्व्हेस्टमेंट स्ट्रॅटेजीचे मूलभूत परिवर्तन एन्टर केल्यानंतर, तुम्हाला स्क्रीनरद्वारे निर्माण केलेल्या स्टॉकची यादी रिव्ह्यू करणे आवश्यक आहे. तुम्ही उच्च किंमत/उत्पन्न रेशिओ किंवा कमी लाभांश उत्पन्न यासारख्या ट्रेंड आणि पॅटर्नद्वारे स्टॉकच्या लिस्टचा रिव्ह्यू करू शकता.

3. वैयक्तिक संशोधन: वैयक्तिक स्टॉकसाठी मूलभूत स्क्रीनरने स्टॉक लिस्ट डिलिव्हर केल्यानंतर, तुम्ही स्टॉक वैयक्तिकरित्या रिसर्च करण्यासाठी पुढील विश्लेषण करणे आवश्यक आहे. विश्लेषण कंपनी आणि त्याच्या आर्थिक कामगिरीची सखोल समज प्रदान करेल आणि तुमचे भांडवल वाटप करण्यासाठी सर्वोत्तम स्टॉक निवडण्यास तुम्हाला मदत करेल. 

4. निर्णय घ्या: मूलभूत स्टॉक स्क्रीनरद्वारे प्रदान केलेल्या यादीमधील सर्व स्टॉकचे विश्लेषण केल्यानंतर, एकाच स्टॉकमध्ये इन्व्हेस्टमेंट करायची की तुमचे कॅपिटल एकाधिक स्टॉकमध्ये वाटप करायचे हे ठरवा.

मूलभूत स्टॉक स्क्रीनर काय दर्शविते?

गुंतवणूकदार त्यांच्या आर्थिक गुणोत्तरांवर आधारित मूल्यवान किंवा अतिमौल्यवान कंपन्यांना ओळखण्यासाठी मूलभूत विश्लेषणासाठी कमाई आणि महसूल वाढीद्वारे त्यांना क्रमबद्ध करून स्टॉक स्क्रीनरचा वापर करू शकतात. हे गुंतवणूकदारांना मजबूत आर्थिक मूलभूत गोष्टी जसे की सातत्यपूर्ण कमाई वाढ, इक्विटीवर उच्च रिटर्न आणि कमी डेब्ट-टू-इक्विटी रेशिओ असलेल्या कंपन्यांची ओळख करण्यास देखील मदत करू शकते. 

याव्यतिरिक्त, इन्व्हेस्टर त्यांच्या उद्योग, क्षेत्र किंवा मार्केट कॅपिटलायझेशनवर आधारित कंपन्यांना फिल्टर करण्यासाठी स्क्रीनरचा वापर करू शकतात. तथापि, स्क्रीनरचे मूलभूत विश्लेषण दर्शविणारे अनेक मापदंड आहेत. ते खाली तपशीलवारपणे नमूद केले आहेत: 

● मार्केट कॅपिटलायझेशन
सामान्यपणे मार्केट कॅप म्हणून ओळखले जाते, थकित शेअर्सवर आधारित कंपनीचे एकूण मार्केट मूल्य मोजते. प्रत्येक शेअरच्या वर्तमान बाजारभावाद्वारे एकूण थकित शेअर्सची संख्या गुणवत्ता करून याची गणना केली जाते. गुंतवणूकदार त्याच क्षेत्रातील कंपन्यांची तुलना करण्यासाठी बाजारपेठ भांडवलीकरणाचा वापर करतात. 

जर स्क्रीनरने त्याच क्षेत्रातील दोन कंपन्या असलेले परिणाम दिले तर तुम्ही त्यांच्या मार्केट कॅपिटलायझेशनवर आधारित त्यांची तुलना करू शकता. सामान्यपणे, इन्व्हेस्टर उच्च मार्केट कॅपिटलायझेशन असलेल्या कंपनीचा विचार करतात जे कमी मार्केट कॅपिटलायझेशन असलेल्या कंपन्यांपेक्षा अधिक स्थिर आणि उच्च-नफा क्षमता असते. 

● महसूल
कंपनीची उलाढाल म्हणूनही ओळखली जाते, ही एका वित्तीय वर्षात कंपनीच्या व्यवसाय ऑपरेशन्समधून मिळणारी एकूण रक्कम आहे. कंपनीने त्यांची उत्पादने किंवा सेवा त्यांच्या ग्राहकांना विक्री करण्यापासून निर्माण केलेले उत्पन्न आहे. 

महसूल हा मूलभूत स्टॉक स्क्रीनरद्वारे दर्शविलेला एक प्रमुख मेट्रिक देखील आहे, कारण कंपनी त्यांची उत्पादने आणि सेवा विक्रीच्या बाबतीत कशी कार्य करीत आहे याविषयी मौल्यवान अंतर्दृष्टी प्रदान करते. तथापि, कंपनीने केलेल्या नफ्याप्रमाणेच महसूल नाही, कारण एकूण खर्च कमी करण्यापूर्वी व्यवसायाने निर्माण केलेली एकूण रक्कम ही आहे. महसूल हा गुंतवणूकदारांसाठी कंपन्यांची तुलना करण्यासाठी एक महत्त्वाचा मेट्रिक आहे, कारण तो एकूण नफा मार्जिन, नफा मार्जिन ऑपरेट करणे आणि निव्वळ नफा मार्जिन यासारख्या रेशिओची गणना करतो.

● रोख प्रवाह
स्क्रीनर मूलभूत विश्लेषणाद्वारे निर्देशित महत्त्वाचे मेट्रिक, हे इन्व्हेस्टरना कंपनीचे विश्लेषण करण्यास आणि त्याच्या स्टॉकच्या भविष्यातील किंमतीच्या दिशेचा अंदाज घेण्यास अनुमती देते. कॅश फ्लो ही एकूण कॅश आणि कॅश इक्विव्हॅलंट्सची रक्कम आहे जी कंपनीमधून येते आणि बाहेर जाते. 

प्राप्त कॅशला इनफ्लो म्हणतात, तर खर्चावर खर्च केलेले पैसे आऊटफ्लो आहेत. इन्व्हेस्टर कॅश फ्लो महत्त्वाचा विचार करतात कारण हा एक घटक आहे जो शेअरधारकांसाठी मूल्य निर्माण करण्याची कंपनीच्या क्षमतेचे प्रतिनिधित्व करतो. म्हणून, इन्व्हेस्टर जास्त कॅश फ्लो असलेल्या कंपनीमध्ये इन्व्हेस्ट करण्यास प्राधान्य देतात. 

● कर्ज
प्रत्येक बिझनेसला वर्तमान दायित्वांना कव्हर करण्यासाठी किंवा बिझनेसचा विस्तार करण्यासाठी खर्च करण्यासाठी सतत भांडवलाची आवश्यकता असते. बहुतांश उद्योजक पुरेसे भांडवल उभारण्यासाठी बिझनेस लोनचा लाभ घेतात ज्यासाठी ते कायदेशीररित्या रिपेमेंटसाठी बंधनकारक आहेत. तसेच, काही सूचीबद्ध कंपन्या बाँड्ससारख्या डेब्ट साधने जारी करून निधी उभारतात, जेथे ते कायदेशीररित्या नियमित व्याज देण्यास आणि धारकांना मुद्दल परत करण्यास जबाबदार असतात.

मूलभूत शेअर स्क्रीनरद्वारे केलेले स्टॉक स्क्रीनर आणि मूलभूत विश्लेषण कंपनीचा कर्ज भाग दर्शविते. इन्व्हेस्टर कमी कर्ज असलेल्या कंपनीमध्ये इन्व्हेस्ट करण्यास प्राधान्य देतात. 

● संस्थात्मक गुंतवणूक
म्युच्युअल फंड हाऊस किंवा प्रायव्हेट इक्विटी इन्व्हेस्टमेंट फर्म सारख्या बिग फंड हाऊस त्यांच्या इन्व्हेस्टरना रिटर्न प्रदान करण्यासाठी चांगल्या कंपन्यांच्या स्टॉकमध्ये इन्व्हेस्ट करतात. स्क्रीनर मूलभूत विश्लेषण हे बँक आणि हेज फंड सारख्या मोठ्या आर्थिक संस्थांनी केलेल्या कंपनीमधील संस्थात्मक गुंतवणूकीची टक्केवारी दर्शविते. 

गुंतवणूकदार अशा कंपन्यांमध्ये गुंतवणूक करण्यास प्राधान्य देतात ज्यांच्याकडे संस्थात्मक गुंतवणूकीची उच्च टक्केवारी आहे कारण मोठ्या आर्थिक संस्था व्यापक विश्लेषणानंतरच कंपन्यांमध्ये गुंतवणूक करतात आणि ते गुंतवणूक करण्यास सुरक्षित असल्यासच. 

मूलभूत स्टॉक स्क्रीनरचे काही उदाहरणे काय आहेत?

इन्व्हेस्टरच्या इन्व्हेस्टमेंट स्ट्रॅटेजीमध्ये समाविष्ट असलेल्या परिवर्तनांशी जुळण्यासाठी अनेक प्रकारचे मूलभूत स्टॉक स्क्रीनर आहेत. येथे काही उदाहरणे आहेत: 

● निफ्टी 50 स्क्रीनरचे स्टॉक्स: निफ्टी 50 हे नॅशनल स्टॉक एक्सचेंजवर सूचीबद्ध भारताच्या टॉप 50 सर्वात मोठ्या कंपन्यांचे भारतीय स्टॉक मार्केट इंडेक्स प्रतिनिधित्व करणारे भारतीय स्टॉक मार्केट इंडेक्स आहे. स्टॉक स्क्रीनर या 50 कंपन्यांचे विश्लेषण आणि फिल्टर करते जेणेकरून त्यांच्या मूलभूत गोष्टींवर आधारित सर्वोच्च नफा मिळवण्याच्या क्षमतेसह पाच स्टार रेटिंग दिलेली कंपन्यांची शॉर्ट लिस्ट कंपाईल करता येईल. 

● उच्च वाढीचे स्टॉक स्क्रीनर: उच्च वाढीचे स्टॉक हे असे आहेत जे इतर कंपन्यांपेक्षा वेगाने कमाई आणि विक्री वाढवण्याची अपेक्षा आहेत. उच्च-वाढीचे स्टॉक स्क्रीनर स्टॉक एक्सचेंजवर सूचीबद्ध सर्व कंपन्यांच्या मूलभूत गोष्टींचे विश्लेषण करून अशा कंपन्यांची ओळख करते. स्क्रीनरने संकलित केलेली यादी वापरून, इन्व्हेस्टर त्वरित नफा करण्यासाठी उच्च-वाढीच्या कंपन्यांमध्ये इन्व्हेस्ट करू शकतात. 

● अंडरवॅल्यूड स्मॉल कॅप स्क्रीनर: स्मॉल कॅप कंपन्यांकडे लहान मार्केट कॅपिटलायझेशन आहे आणि शेअरची किंमत सामान्यपणे ₹100 पेक्षा कमी आहे. अशा कंपन्यांमध्ये उच्च रिवॉर्ड इन्व्हेस्टमेंटसाठी जास्त जोखीम घेण्याची इच्छा असलेले इन्व्हेस्टर. तथापि, बहुतांश इन्व्हेस्टर अशा स्मॉल-कॅप स्टॉकचा अन्वेषण करू इच्छितात की ते अमूल्य आहेत का हे पाहण्यासाठी, त्यांना शॉर्ट टर्ममध्ये किंमत वाढविण्यासाठी पोझिशन करतात. अशा स्क्रीनर फिल्टर करतात आणि अंडरवॅल्यूड स्मॉल-कॅप स्टॉकची लिस्ट तयार करतात. 

निष्कर्ष
स्क्रीनरचे मूलभूत विश्लेषण हे विविध प्रकारच्या मूलभूत सूचकांवर आधारित स्टॉक फिल्टर आणि विश्लेषण करण्यासाठी एक शक्तिशाली साधन आहे. हे इन्व्हेस्टरना विशिष्ट इन्व्हेस्टमेंट निकषांवर आधारित संभाव्य इन्व्हेस्टमेंट संधी ओळखण्यास मदत करते आणि कंपनीच्या फायनान्शियल हेल्थ आणि परफॉर्मन्सचे विश्लेषण करण्याचा मार्ग प्रदान करते. तथापि, कोणतेही इन्व्हेस्टमेंट निर्णय घेण्यापूर्वी तुम्ही वैयक्तिक कंपन्यांचे संपूर्ण संशोधन आणि विश्लेषण करणे आवश्यक आहे. 

यामध्ये कंपनीचे आर्थिक विवरण, कमाई अहवाल, विश्लेषक अहवाल आणि उद्योग ट्रेंडची तपासणी समाविष्ट आहे. म्हणून, तुम्ही कंपनीच्या मूलभूत गोष्टींवर आधारित तुमच्या शोधाला संकुचित करण्यासाठी आणि माहितीपूर्ण गुंतवणूक निर्णय घेण्यासाठी पुढील संशोधन करण्यासाठी स्क्रीनरचा उत्तम प्रारंभ बिंदू म्हणून वापर करू शकता.