स्मॉल-कॅप फंडबद्दल जाणून घेण्यासारखी प्रत्येक गोष्ट

5Paisa रिसर्च टीम

अंतिम अद्ययावत: 31 मे, 2023 05:10 PM IST

banner
Listen

तुमचा इन्व्हेस्टमेंट प्रवास सुरू करायचा आहे का?

+91

सामग्री

स्मॉल कॅप म्युच्युअल फंड्स

स्मॉल-कॅप फंड हे असे आहेत ज्यांच्याकडे ₹5,000 कोटीपेक्षा कमी मार्केट कॅप आहेत, परंतु सेबीने खालील सूचीबद्ध रँकिंगवर आधारित स्मॉल-कॅप फंडच्या व्याख्यामध्ये काही सुधारणा केल्या आहेत:

  • मार्केट कॅपवर असलेले सर्वोत्तम 100 स्टॉकमध्ये लार्ज-कॅप फंड आहेत 
  • मिड-कॅप फंड हे मार्केट कॅपवरील पुढील 101 ते 250 रँक असलेले स्टॉक आहेत 
  • स्मॉल-कॅप फंड आणि स्टॉक हे 251 आणि खाली रँक केलेले आहेत.

स्मॉल-कॅप फंड म्हणजे काय?

स्मॉल-कॅप इक्विटी फंड हे ₹5,000 कोटीपेक्षा कमी मार्केट कॅपिटलायझेशन असलेल्या कंपन्यांच्या स्टॉकमध्ये एक इन्व्हेस्टमेंट आहे. या कंपन्या तरुण आणि आक्रमकरित्या विस्तारीत आहेत, त्यामुळे ते तांत्रिकदृष्ट्या अस्थिर असतात आणि बाजारातील अडथळ्यांच्या स्थितीत नुकसान होतात.

हे कसे काम करते?

स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंडमध्ये, फंड मॅनेजर स्मॉल-कॅप स्टॉकमध्ये किमान 65% पोर्टफोलिओ इन्व्हेस्ट करतात. स्मॉल-कॅप स्टॉकला सामान्यपणे जोखीम लक्षात न ठेवणाऱ्यांना प्राधान्य दिले जाते आणि स्थिरतेवर सकारात्मक रिटर्न प्राधान्य देतात. फंड रचना स्मॉल-कॅप फंडमध्ये महत्त्वाची भूमिका बजावते आणि आकर्षक निर्णय तुमची इन्व्हेस्टमेंट रिस्कमध्ये ठेवू शकतात.

इक्विटी पोर्टफोलिओमध्ये काय ठेवणे आवश्यक आहे हे ठरविण्यासाठी इन्व्हेस्टिंग कंपनीचे कॅपिटलायझेशन प्रमुख वेरिएबलपैकी एक आहे. स्मॉल-कॅप फंड सर्व कंपन्यांमध्ये मार्केट कॅपिटलायझेशनद्वारे टॉप 250 मध्ये गुंतवणूक करण्याची अपेक्षा आहे. हे फंड अल्प ते मध्यम मुदतीतील इतर इक्विटी-केंद्रित फंडपेक्षा तुलनेने रिस्कर आणि अधिक परिवर्तनीय आहेत परंतु दीर्घकाळात उच्च रिटर्नचे वचन देतात. या कंपन्यांचा वाटा खूपच कमी कालावधीत दुप्पट किंवा तीन वेळा होऊ शकतो. तथापि, बाजारातील अधिकांश इन्व्हेस्टमेंटप्रमाणेच, रिस्क नेहमीच राहते.

स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंडमध्ये इन्व्हेस्टमेंट करण्यापूर्वी विचारात घेण्याच्या गोष्टी

स्मॉल-कॅप फंड मार्केटमध्ये मोठ्या प्रमाणात रिस्क घेतात आणि या फंडच्या परफॉर्मन्सवर परिणाम करणाऱ्या सर्व घटकांचा विचार करण्याचा सल्ला दिला जातो. तुम्हाला खालील घटकांविषयी विचार करणे आवश्यक आहे:

  • इन्व्हेस्टमेंट रिस्क: सर्वोत्तम स्मॉल-कॅप फंड रिस्क ठेवतात परंतु फळदायी रिटर्न निर्माण करतात. चांगले रिटर्न सुनिश्चित करण्यासाठी तुम्ही स्मॉल-कॅप बेंचमार्क आणि इतर स्मॉल-कॅप फंड आऊटपरफॉर्म करणारे फंड विचारात घेणे आवश्यक आहे.
  • इन्व्हेस्टमेंटवर रिटर्न: लहान इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्ट सामान्यपणे उच्च रिटर्न रेट निर्माण करतात आणि पोर्टफोलिओमध्ये महत्त्वाचा समावेश असू शकतो. मोठ्या प्रमाणात जोखीम असल्यामुळे, हे फंड पोर्टफोलिओमध्ये बफर म्हणून कार्य करू शकतात आणि मार्केट चांगले काम करत असताना उत्कृष्ट मूल्य प्रदान करू शकतात.
  • इन्व्हेस्टमेंट खर्च: स्मॉल-कॅप इक्विटी फंड खर्चासह जोडलेले आहेत, त्यामुळे तुमची इन्व्हेस्टमेंट चांगली व्यवस्थापित केली जाते. याला निधीचा खर्च गुणोत्तर म्हणून ओळखले जाते. सेबीद्वारे सेट केलेली मार्गदर्शक तत्त्वे निधीचा खर्च गुणोत्तर 2.50% पर्यंत मर्यादित आहेत. फंड निवडताना, खर्चानंतर तुमचे निव्वळ नफा पाहणे चांगले आहे.
  • इन्व्हेस्टमेंट उद्दिष्टे: जेव्हा मार्केट पडते, तेव्हा टॉप स्मॉल इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्ट सुद्धा रिटर्नमध्ये महत्त्वपूर्ण ड्रॉपचा सामना करू शकतात. त्यामुळे, जर तुम्हाला तुमच्या इन्व्हेस्टमेंटमधून सर्वाधिक प्राप्त करायचे असेल तर मुलांच्या शिक्षण, रिटायरमेंट सेव्हिंग्स आणि घर खरेदी यासारख्या दीर्घकालीन ध्येयांमध्ये इन्व्हेस्ट करा.
  • टॅक्सेशन: स्मॉल-कॅप फंडच्या रिडेम्पशनद्वारे प्राप्त झालेल्या कॅपिटल गेनवर इन्व्हेस्टमेंट होल्ड केलेल्या कालावधीवर आधारित टॅक्स आकारला जातो, म्हणजेच, होल्डिंग कालावधी. एका वर्षापर्यंत आयोजित केलेल्या विमोचनापासून भांडवली नफा शॉर्ट-टर्म कॅपिटल गेन (एसटीसीजी) म्हणतात आणि 15% वर करपात्र आहेत. एकापेक्षा जास्त वर्षाच्या होल्डिंग कालावधीपासून प्राप्तीला लाँग-टर्म कॅपिटल गेन (एलटीसीजी) म्हणतात आणि एक लाख रुपयांपेक्षा जास्त कालावधीसाठी, रकमेवर 10% कर आकारला जातो.

स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंडमध्ये कोण इन्व्हेस्टमेंट करावी?

त्यांच्या पोर्टफोलिओमधून सर्वोत्तम रिटर्न मिळविण्यासाठी जोखीम घेण्यास इच्छुक व्यक्तींनी लहान इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्टमध्ये इन्व्हेस्टमेंटचा विचार करावा. मार्केट डाउन असतानाही हे फंड उच्च रिटर्न देतात. परंतु मार्केट पडल्यास हे कठोर परिश्रम करू शकतात. स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंड पोर्टफोलिओसाठी लहान रचना आवश्यक आहे. जेव्हा इन्व्हेस्टर त्यांचे इक्विटी पोर्टफोलिओ तयार करतात, तेव्हा रिटर्नची तुलना करण्यासाठी बेंचमार्क असणे महत्त्वाचे आहे. बेंचमार्कसह तुलना इन्व्हेस्टरना त्यांच्या पोर्टफोलिओच्या वास्तविक कामगिरीचे अचूकपणे मूल्यांकन करण्याची परवानगी देते.

स्मॉल-कॅप फंड इन्व्हेस्टमेंट लार्ज-कॅप फंडपेक्षा चांगली आहे का?

असे दिसून येत आहे की स्मॉल-कॅप फंड सामान्यपणे मार्केट कॅपिटलायझेशन किंवा खालील कारणांसाठी लार्ज-कॅप फंड आऊटपेस करतात:

  1. जेव्हा ऑईलच्या किंमतीमध्ये रिसेशन असेल किंवा जेव्हा इंटरेस्ट रेट्स कमी असेल तेव्हा स्मॉल-कॅप फंड चांगले मिळतात.
  2. स्मॉल-कॅप फंड हे स्टॉकपासून बनवले जातात जे अधिक विविधतापूर्ण नसतात. ते एका केंद्रित गटाशी संबंधित आहेत जे त्यांना वाढविण्यास आणि त्यांच्या कामगिरीला बाहेर पडण्यास मदत करतात.
  3. स्मॉल-कॅप फंड कमी फायदेशीर इक्विटीपासून बनवले जातात. ऊर्जा, दूरसंचार, पायाभूत सुविधा आणि धातू यासारख्या क्षेत्रांमधील मोठ्या कॅप स्टॉकचा परिपक्व प्रकल्पांसाठी फायदा होतो. कमी भांडवली तीव्रता असलेल्या क्षेत्रात लहान कॅप स्टॉक आहेत.
  4. मोठ्या कंपन्या परतावा देण्यासाठी आणि गुंतवणूकदारांच्या आरओआय वाढविण्यासाठी वेळ घेतात, परंतु स्मॉल-कॅप स्टॉक अधिक लवचिक आहेत. यामुळे, स्मॉल-कॅप स्टॉकची उत्कृष्ट परफॉर्मन्स काही स्मॉल-कॅप फंडच्या परफॉर्मन्सवर परिणाम करते. तथापि, मीडियम-कॅप फंड हा लार्ज-कॅप फंडपेक्षा थोडाफार वेगळा बॉल गेम आहे हे समजून घेणे महत्त्वाचे आहे, कारण त्यामध्ये विविधता नसते.
  5. स्मॉल-कॅप फंड विचित्र आहेत, परंतु तुम्ही त्यांच्यामध्ये कमाई केलेल्या पैशांची इन्व्हेस्टमेंट करण्यापूर्वी, स्टॉक खूपच अपेक्षित नसल्याची खात्री करा. 
     

स्मॉल-कॅप फंडमध्ये इन्व्हेस्टमेंट करण्यासाठी चेकलिस्ट

स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंड मध्ये इन्व्हेस्टमेंट करण्यासाठी कोणतीही कठोर चेकलिस्ट नाही. तथापि, स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंड इन्व्हेस्टर प्रभावीपणे अप्लाय करू शकणारे मूलभूत नियम खालीलप्रमाणे आहेत:

1. मागील काही वर्षांच्या करंट अकाउंट बॅलन्सवर लक्ष केंद्रित करा
तुम्ही स्मॉल-कॅप फंडच्या परफॉर्मन्सची सातत्य तपासणी करणे आवश्यक आहे. मोठ्या कॅप्सच्या विपरीत, लहान कॅप्स खूपच असमान आहेत. त्यामुळे, व्यवसाय चक्रांना कमी असुरक्षित आहे. हे फंड अशा स्टॉकसाठी बॉटम-अप स्टॉक निवड वापरतात. त्यामुळे, काही वर्षांच्या शाश्वत कामगिरीमुळे उत्तम कामगिरी दर्शवू शकते.

2. हे रिस्क किंमतीचे असल्याची खात्री करा
निफ्टी आणि सेन्सेक्सच्या रिटर्नपेक्षा अधिक असलेले चांगले रिटर्न पाहा. चांगला स्मॉल-कॅप फंड निवडल्यानंतर, मिडकॅप आणि स्मॉल-कॅप फंडसाठी तुमचा एकूण एक्सपोजर इक्विटी फंडमध्ये तुमच्या एकूण एक्सपोजरच्या 25% पेक्षा जास्त नसेल याची खात्री करा.

3. त्याची लिक्विडिटी तपासा
CRISIL मोठ्या, मध्यम आणि स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंडसाठी लिक्विडिटी स्कोअरची गणना करते. वर्तमान गुणोत्तर किंमतीवर प्रतिकूल परिणाम न करता संपूर्ण पोर्टफोलिओ बंद करण्यासाठी फंड मॅनेजरला लागणाऱ्या दिवसांची संख्या दर्शविते. लार्ज-कॅप फंडसाठी लिक्विडिटी रेशिओ अंदाजे 1.3 दिवस आहे, तर मीडियम-कॅप फंडसाठी लिक्विडिटी रेशिओ 9-11 दिवस आणि स्मॉल-कॅप फंडसाठी 25 दिवस आहे. वर्तमान गुणोत्तरापेक्षा कमी, चांगले. पर्याय दिल्याप्रमाणे, मुख्य व्यवस्थापन टीम नेहमीच अपेक्षेपेक्षा स्थिर असलेल्या स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंडला प्राधान्य देते.

4. त्याची स्थिरता पडताळा
केवळ फंड मॅनेजमेंट टीमची सातत्यपूर्णता अशा परफॉर्मन्सच्या सातत्याची हमी देऊ शकते. स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंडच्या बाबतीत सातत्यपूर्ण रद्दीकरण टाळावे.

5. द बिअर मार्केट इफेक्ट
स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंड बिअर मार्केट किंवा डाउन मार्केटमधील अस्थिरता आणि कामगिरीवर अवलंबून असतात. स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंड सामान्यपणे चांगल्या मार्केटमध्ये चांगले परिणाम देतात, त्यामुळे कोणताही फंड मॅनेजर रिसेशन दरम्यान योग्यरित्या काम करू शकतो आणि उभे राहू शकतो.

6. उपलब्धता
मार्केटवर उपलब्ध उच्च-दर्जाच्या स्मॉल-कॅप स्टॉकची संख्या मर्यादित आहे. स्मॉल-कॅप स्टॉकसाठी फंड वाटप करताना हे लक्षात ठेवा.

स्मॉल-कॅप फंडमध्ये इन्व्हेस्टमेंटचे लाभ

  1. उच्च वाढीची क्षमता: विस्तार आणि विविधता साठी खोलीसह स्टार्ट-अप्स किंवा उदयोन्मुख संस्थांमध्ये गुंतवणूक केली जाते. त्यामुळे, स्मॉल-कॅप फंडमध्ये उच्च वाढीची क्षमता आहे.
     
  2. अंडरवॅल्यूड ॲसेट्स: लहान बिझनेसचे मूल्य कमी आहेत कारण ते कदाचित आढळतात. यामुळे, स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंड हा एक चांगला इन्व्हेस्टमेंट पर्याय आहे आणि जोखीम घेण्यास मनाई नसलेल्या इन्व्हेस्टरसाठी उत्तम आहेत. 
  3. डायव्हर्सिफिकेशन इफेक्ट: संपूर्ण पोर्टफोलिओमध्ये स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंड जोडल्याने रिस्क-रिवॉर्ड ट्रेड-ऑफ बॅलन्स करण्यास मदत होते. त्यामुळे, तुम्ही जोखीम कमी करू शकता आणि या फंडद्वारे तुमची इन्व्हेस्टमेंट विविधता करू शकता.
  4. एम&ए ची शक्यता (विलीनीकरण आणि संपादन): लहान व्यवसायांसाठी, एम&ए ची शक्यता जास्त आहे. तुम्ही एकतर त्यांना मिळवू शकता किंवा त्यांना विकसित करण्यासाठी मोठ्या प्रमाणावर विलीन करू शकता. त्यामुळे, लहान व्यवसायांचे स्टॉक किंमत वाढू शकते आणि अखेरीस स्मॉल-कॅप म्युच्युअल फंडचे मूल्य वाढू शकते.
  5. लिक्विडिटी: लहान बिझनेस स्टॉक एक्सचेंजवर कधीही ट्रेड केले जातात. हे गुंतवणूकदारांना फायदेशीर आहे. जेव्हा कंपनीची कमाई व्यवस्थापनाद्वारे उघड केली जाते, तेव्हा अनेक गुंतवणूकदार स्टॉक तपासू शकतात, ज्यामुळे वेगाने वाढत्या किंमतीपर्यंत पोहोचतात.
     

स्मॉल-कॅप इक्विटी फंडमध्ये इन्व्हेस्टमेंट कशी करावी?

पेपरलेस आणि त्रासमुक्त प्रक्रिया असलेल्या सर्वोत्तम स्मॉल-कॅप फंडमध्ये इन्व्हेस्ट करण्यासाठी या स्टेप्सचे अनुसरण करा:

स्टेप 1: अधिकृत पोर्टलवर लॉग-इन करा आणि तुमचे वैयक्तिक, व्यावसायिक आणि आर्थिक तपशील (विचारल्याप्रमाणे) प्रविष्ट करा.
स्टेप 2: EKYC पूर्ण करा. जर तुम्हाला तुमचे PAN किंवा ID पुरावे सारखे कागदपत्रे अपलोड करण्यास सांगितले असतील तर तुम्ही ते लगेच करणे आवश्यक आहे.
स्टेप 3: काळजीपूर्वक निवडलेल्या इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्टमधून निवडलेल्या स्मॉल-कॅप फंडमध्ये इन्व्हेस्ट करा, विविध अँगल्समधून त्याचे विश्लेषण करा.
स्टेप 4: तुम्ही पैसे इन्व्हेस्ट करण्याचा निर्णय घेण्यापूर्वी, फायनान्शियल लक्ष्ये, रिस्क टॉलरन्स आणि इन्व्हेस्टमेंट कालावधी लक्षात ठेवणे उपयुक्त आहे.
 

निष्कर्ष

तुम्ही इन-हाऊस तज्ज्ञांनी काळजीपूर्वक निवडलेल्या फंडमध्ये सहजपणे इन्व्हेस्ट करू शकता. तुमच्या दीर्घकालीन आर्थिक गरजांचे विश्लेषण केल्यानंतर, तुम्ही स्मॉल-कॅप फंड मध्ये इन्व्हेस्टमेंट करून तुमचा पोर्टफोलिओ विस्तारू शकता. तुम्ही फायनान्शियल मार्केटविषयी पुरेशी माहिती मिळवल्यानंतर किंवा तुमच्या रिस्क आणि रिटर्नविषयी तज्ज्ञ तुम्हाला मार्गदर्शन केल्यानंतरच इन्व्हेस्ट करावे

म्युच्युअल फंडविषयी अधिक

मोफत डीमॅट अकाउंट उघडा

5paisa कम्युनिटीचा भाग बना - भारताचा पहिला सूचीबद्ध सवलत ब्रोकर.

+91