રોકાણ કરતા પહેલાં તમારે જરૂરી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સ વિશે 21 તથ્યો
નૂતન ગુપ્તા
14 માર્ચ 2023 - 03:38 pm
આ જાહેર પ્રોવિડન્ટ ફંડ (PPF), ફિક્સ્ડ ડિપોઝિટ (FD), ગોલ્ડ અને અન્ય સુરક્ષિત ઇન્વેસ્ટમેન્ટ વિકલ્પોમાંથી ખસેડવાનો સમય છે. બજારમાં એક નવી ઉચ્ચ અને નાણાંકીય ગુરુઓને મારવામાં આવી રહી છે જે રોકાણમાંથી વળતરને સંતોષવા કરતાં વધુ આગાહી કરી રહી છે. તમને સુરક્ષિત રોકાણ પદ્ધતિથી બહાર લાવવા અને જોખમ અને મ્યુચ્યુઅલ ફંડ અને ઇક્વિટીમાં રોકાણ વિકલ્પ તરીકે રસ વિકસિત કરવા માટે આ પૂરતું હોવું જોઈએ. પરંતુ મોટી ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લન્જ લેતા પહેલાં, તમારા તથ્યોને સાચી બનાવો અને એક સાઉન્ડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટની પસંદગી કરો.
અમે તમને નાણાંકીય રોકાણ સંપત્તિ મ્યુચ્યુઅલ ફંડની રસ્તાઓ શીખવામાં મદદ કરીશું. અમને ખાતરી છે કે તમારી સ્ટ્રાઇડની માહિતી સાથે; તમારી ભૂલ કરવાની સંભાવના ઓછામાં ઓછી રહેશે.
મ્યુચ્યુઅલ ફંડ વિશે 21 મહત્વપૂર્ણ અને રસપ્રદ તથ્યો અહીં રજૂ કરવામાં આવ્યા છે.
મૂળભૂત બાબતો:
મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સ ભારતમાં 3 ટાયર સ્ટ્રક્ચર હેઠળ સંચાલિત છે. ત્રણ સ્તરની રચના એક પ્રાયોજક, વિશ્વાસ અને સંપત્તિ વ્યવસ્થાપન કંપની દ્વારા બનાવવામાં આવે છે. અમે માત્ર તમારા માટે 3 ટાયર સ્ટ્રક્ચરને વ્યાખ્યાયિત કરીએ છીએ.
મ્યુચ્યુઅલ ફંડના કામગીરી માટે એક પ્રાયોજક એ વ્યક્તિ છે.
મ્યુચ્યુઅલ ફંડની જવાબદારીઓ અને ફરજો સંચાલિત કરનાર પ્રાયોજક ટ્રસ્ટ બનાવે છે. ટ્રસ્ટ ઓફ ઇન્ડિયન ટ્રસ્ટ્સ એક્ટ, 1882 દ્વારા સંચાલિત કરવામાં આવે છે. રોકાણકારોના પૈસા ટ્રસ્ટ હેઠળ આયોજિત છે.
પ્રાયોજકનો સામૂહિક નિર્ણય અને ટ્રસ્ટનું પરિણામ એક સંપત્તિ વ્યવસ્થાપન કંપની (એએમસી)ની નિમણૂકમાં થાય છે. AMC ટ્રસ્ટની દેખરેખ હેઠળ તમામ રોકાણકારો અથવા શેરધારકોના પૈસાનું સંચાલન કરે છે.
રોકાણના પ્રકારો:
જ્યારે મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઇન્વેસ્ટ કરવાની વાત આવે છે ત્યારે રોકાણ પ્રકારના બે પ્રકારો પસંદ કરી શકે છે; એક સક્રિય રીતે ભંડોળ અને અન્ય નિષ્ક્રિય રીતે સંચાલિત ભંડોળ છે.
સક્રિય રીતે સંચાલિત ભંડોળ સેન્સેક્સ અને નિફ્ટીના ઇન્ડેક્સ બેન્ચમાર્કને હરાવવાનો પ્રયત્ન કરીને તેના રોકાણકારો માટે વધુ વળતર પેદા કરે છે. જો કે, રોકાણકારો ભંડોળ સાથે સંતુષ્ટ અને સંયુક્ત રહે તેની ખાતરી કરવા માટે ઉચ્ચ વળતરની પણ સંશોધન અને સક્રિય ભંડોળ વ્યવસ્થાપન ટીમને પણ લાવે છે.
નિષ્ક્રિય રીતે સંચાલિત ભંડોળનો કોઈપણ સંભવિત હદ સુધી ઇન્ડેક્સ બેન્ચમાર્કના રિટર્નને પુનરાવર્તન કરવાનો એકમાત્ર હેતુ છે. જો કે, આ ભંડોળ ક્યારેય નવા બેંચમાર્ક રિટર્ન રેકોર્ડ અથવા સમાન કોઈપણ વસ્તુ બનાવવાનો પ્રયત્ન કરતું નથી.
*બધા ઇન્ડેક્સ ફંડ્સ નિષ્ક્રિય રીતે મેનેજ કરવામાં આવે છે.
મ્યુચ્યુઅલ ફંડનું મૂલ્ય:
મ્યુચ્યુઅલ ફંડનું મૂલ્ય તેના ચોખ્ખી સંપત્તિ મૂલ્ય અથવા એનએવી દ્વારા નક્કી કરી શકાય છે. મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં ચોખ્ખી સંપત્તિ મૂલ્ય દરેક એકમ નંબર માટે નક્કી કરવામાં આવે છે અને આ ભંડોળના કુલ એનએવીની ગણતરી ભંડોળ દ્વારા કરવામાં આવેલા તમામ ખર્ચના મૂલ્યને ધ્યાનમાં રાખીને કરવામાં આવે છે.
ઇક્વિટી અથવા ડેબ્ટ?
તે ધ્યાનમાં રાખવું જોઈએ કે મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પરના રિટર્ન કરને આકર્ષિત કરે છે અને આ મ્યુચ્યુઅલ ફંડના આધારે ઇક્વિટી અથવા ડેબ્ટના વ્યાપક વર્ગીકરણમાં વિભાજિત કરવામાં આવે છે.
ઇક્વિટી અને ઇક્વિટી સંબંધિત સંપત્તિઓમાં 65% કરતાં વધુ રોકાણ કરનાર ભંડોળને ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ તરીકે વર્ગીકૃત કરવામાં આવે છે જ્યારે 65% કરતાં ઓછા રોકાણ કરવામાં આવે છે, તેને ડેબ્ટ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ તરીકે ગણવામાં આવે છે. કર કાયદા ભંડોળના આ વ્યાપક વર્ગીકરણના આધારે વળતર પર લાગુ પડે છે.
કરનાં લાભો
ઇક્વિટી ફંડ: કારણ કે ઉપરોક્ત વિસ્તૃત શ્રેણીઓ કર પર આધારિત છે, હવે ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પર લાગુ કર નિયમોની નિટી દૃઢતા જાણો. આ મૂડી લાભોને આધિન છે અને સંબંધિત કર લાભોનો પણ આનંદ માણો. જો તે 1 વર્ષથી વધુ સમય માટે ભંડોળમાં રોકાણ રહે તો ઇક્વિટી ફંડ પર રોકાણકાર પર કોઈ લાંબા ગાળાના મૂડી લાભ કર વસૂલવામાં આવતો નથી. જો રોકાણકાર એક વર્ષની અંદર પોતાનો ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ વેચે તો 15% નો ઓછું ટૂંકા ગાળાનો મૂડી લાભ કર લેવામાં આવે છે. ઇક્વિટી ફંડ્સ પર ડિવિડન્ડ વિતરણ કર લાગુ નથી.
ડેબ્ટ ફંડ: ત્રણ વર્ષની ટૂંકા ગાળાની અંદર ડેબ્ટ ફંડ વેચવા માટે ટૂંકા ગાળાના મૂડી લાભ કર વસૂલવામાં આવે છે. આ કર માર્જિનલ ઇન્કમ ટેક્સ રેટ પર વસૂલવામાં આવે છે. જો રોકાણકાર ત્રણ વર્ષની પરિપક્વતા પછી ભંડોળમાં તેના શેર વેચે છે, તો લાંબા ગાળાના મૂડી લાભ કર લાગુ પડે છે. લાંબા ગાળાના મૂડી લાભ માટે કર દર 20% પર સૂચના સાથે વસૂલવામાં આવે છે. ડિવિડન્ડની ઘોષણા પર ડેબ્ટ ફંડ 25% + સરચાર્જીસ (અસરકારક રીતે 28.84%) ના દરે ડિવિડન્ડ ડિસ્ટ્રીબ્યુશન ટેક્સની ચુકવણી કરવા માટે જવાબદાર છે. જો કે, રોકાણકાર માટે રાહત એ છે કે તેમને પ્રાપ્ત થયેલ ડિવિડન્ડ પહેલેથી જ લાગુ થયેલ કર પછી છે અને તેથી રિટર્ન પછી તેને ટેક્સ પર ધ્યાન આપવું પડતું નથી.
સંતુલિત ભંડોળ: હાઇબ્રિડ ફંડ્સ તરીકે પણ ઓળખાય છે, એક સંતુલિત ભંડોળ ઋણ તેમજ ઇક્વિટી ફંડ્સ બંનેમાં પૈસા રોકાણ કરીને રોકાણોની પરફેક્ટ સમન્વય પ્રાપ્ત કરે છે. રસપ્રદ રીતે, સમાન શેર અથવા ઇક્વિટી અને ડેબ્ટમાં 50:50 રોકાણ કરવા હાઇબ્રિડ ફંડ માટે આવશ્યક નથી. તેમાંથી કેટલાક પાસે ઇક્વિટી માટે 65% અથવા વધુ એક્સપોઝર છે અને તેઓ ઇક્વિટી ફંડ્સની ક્ષેત્ર હેઠળ કર લાભોનો આનંદ માણો.
સંપત્તિ કર:
સંપત્તિ કરની ગણતરી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સ પર નથી કરવામાં આવે અને તેથી તેઓ સંપત્તિ તરીકે વર્ગીકરણ કરતા નથી.
રોકાણના નિયમો:
એ સમજવું મહત્વપૂર્ણ છે કે મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણ કરેલી સંપૂર્ણ રકમ સંપત્તિમાં ક્યારેય રોકાણ કરવામાં આવતી નથી. દરેક મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પાસે તેના ફંડ મેનેજર અને તેમની ટીમ દ્વારા નક્કી કરેલ એક મેન્ડેટ છે. જ્યારે રોકાણ કરેલા કેટલાક પૈસાને સંપત્તિઓ ખરીદવા માટે વિતરિત કરી શકાય છે ત્યારે કેટલાકને લિક્વિડ/કૅશમાં રાખી શકાય છે, જેથી રિડમ્પશન/ઉપાડ અથવા ટૂંકા ગાળાના ખર્ચને પહોંચી વળવા માટે પ્રદાન કરી શકાય. સારી રોકાણની તકોનો અભાવ પણ પરિણામ લઈ શકે છે જેના પરિણામે પૈસા હાથમાં રાખી શકાય છે.
સેક્ટોરલ ફંડ્સ:
કેટલાક ક્ષેત્રોમાં રોકાણ કરવા વિશે ચોક્કસ ભંડોળ અસ્તિત્વમાં છે. કેટલાક ભંડોળ માત્ર ચોક્કસ ક્ષેત્રોમાં જ રોકાણ કરશે જેમ કે ઑટો, સહાયક, બેંકિંગ, સીમેન્ટ, ફાર્મા વગેરે. એક સેક્ટોરલ ફંડ સ્ટૉક્સના મર્યાદિત યુનિવર્સની પડકારનો સામનો કરી શકે છે અને ભવિષ્યમાં રોકાણ કરવા માટે ઉપલબ્ધ સારા વિકલ્પોનો અભાવ હોવાને કારણે મેન્ડેટ પૂર્ણ કરવા માટે તકોમાં રોકાણ કરવા મળશે.
ઇન્વેસ્ટમેન્ટ સ્ટાઇલ: મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં ઇન્વેસ્ટમેન્ટની ત્રણ રીતો છે ,
વૃદ્ધિ: ઉચ્ચ વૃદ્ધિ કંપનીઓમાં રોકાણ કરે છે
મૂલ્ય: કંપનીઓમાં તેમના મૂલ્ય કરતાં ઓછી કિંમત પર રોકાણ કરે છે
હાઇબ્રિડ: વૃદ્ધિ અને મૂલ્યમાં બંને રોકાણોનું સ્વસ્થ મિશ્રણ.
પોર્ટફોલિયો ટર્નઓવર:
શું તમારે તમારા ફંડ મેનેજર દ્વારા કરેલા પોર્ટફોલિયોમાં ઓવરહૉલ માટે ચિંતા કરવાની જરૂર છે? હા અને ના.
જો એક મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સતત પોર્ટફોલિયો ટર્નઓવર માટે જાય, તો તેના પરિણામે ઉચ્ચ બ્રોકરેજ ખર્ચ થશે તેમજ તે અસ્થિર રોકાણ સ્ટાઇલ દર્શાવે છે. જો કે, આ હંમેશા કેસ ન હોઈ શકે. કેટલીકવાર નવા રોકાણ વ્યૂહરચનાના ભાગ રૂપે ભંડોળ વ્યવસ્થાપક દ્વારા પોર્ટફોલિયોમાં મોટા ફેરફારો કરવામાં આવે છે. આ અસ્થાયી રૂપે ટર્નઓવર રેશિયોમાં સ્પાઇકનું કારણ બની શકે છે. પોર્ટફોલિયો ટર્નઓવર ઉચ્ચ છે જ્યારે ફંડ મેનેજર લિક્વિડ ફંડ માટે ખૂબ ટૂંકા ગાળાના સાધનોમાં રોકાણ કરે છે અને સતત ખરીદી અને વેચાણમાં છે.
આંતરરાષ્ટ્રીય ભંડોળ:
કેટલાક ભંડોળ વ્યવસ્થાપકો પોર્ટફોલિયોમાં વિવિધતાની સ્તર ઉમેરવા માટે આંતરરાષ્ટ્રીય સ્ટૉક્સ અથવા અન્ય દેશોના સ્ટૉક્સમાં રોકાણ કરવાના મેન્ડેટને અનુસરે છે. જોકે, આંતરરાષ્ટ્રીય ભંડોળમાં રોકાણ સાથે બે જોખમો શામેલ છે- એક આંતરરાષ્ટ્રીય બજારો અને અન્ય કરન્સીના દરમાં સતત ફેરફાર કરવામાં આવે છે.
માસિક આવક પ્લાન:
માસિક આવક યોજના (MIP) માસિક આવક ઑફર કરતી નથી કારણ કે નામ સૂચવે છે. આ એક ડેબ્ટ ઓરિએન્ટેડ હાઇબ્રિડ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ છે જ્યાં રોકાણનો મોટો ભાગ ઋણ મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં છે અને રોકાણનો ઓછો ભાગ ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં છે. આ મ્યુચ્યુઅલ ફંડનો ઇક્વિટી ઘટક સામાન્ય રીતે કુલ પોર્ટફોલિયોના 30% રોકાણોથી વધુ નથી. MIPs પર ડેબ્ટ ફંડ્સ તરીકે કર લગાવવામાં આવે છે.
ફિક્સ્ડ મેચ્યોરિટી પ્લાન:
એક ફિક્સ્ડ મેચ્યોરિટી પ્લાન અથવા એફએમપી માત્ર ફિક્સ્ડ ડિપોઝિટ જેવું છે કે અહીં રોકાણ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ દ્વારા થાય છે. ફિક્સ્ડ મેચ્યોરિટી પ્લાન એક નિશ્ચિત સમયગાળા અને નિશ્ચિત વ્યાજ દર માટે રોકાણ જોઈ શકે છે.
FMPs સામાન્ય રીતે 3, 6, 12 અથવા 24 મહિનાના રોકાણ અવધિ માટે ઉપલબ્ધ છે. એફએમપીએસ બેંક એફડી કરતાં વધુ વળતર આપે છે. અલ્ટ્રા-શૉર્ટ ટર્મ ફંડ્સ પણ એક વિકલ્પ હોઈ શકે છે જે એક વર્ષથી વધુ સમય માટે તેમના પૈસાનું રોકાણ કરવાની યોજના ધરાવતા લોકો માટે.
વ્યાજ વર્સેસ મૂલ્ય:
વ્યાજ દરો વચ્ચેનો સંબંધ ઋણ ભંડોળના મૂલ્યનો પ્રમાણમાં પ્રમાણમાં છે. વ્યાજ દરોમાં વધવાથી ઋણ ભંડોળના મૂલ્યને અસર થાય છે, જે ઘટાડો થાય છે અને તેનાથી વિપરીત થાય છે.
ટ્રેકિંગમાં ભૂલ:
ટ્રેકિંગમાં ભૂલ એ માર્જિન છે જેના દ્વારા ફંડ ઇન્ડેક્સને ટ્રેલ કરે છે. આને રોકાણ માટે સારા સૂચક ભંડોળની ઓળખ કરવા માટે ટ્રૅક કરવામાં આવે છે. ટ્રેકિંગ ભૂલ એ ઇન્ડેક્સમાં ફંડને ઍડજસ્ટ કરવા માટે થયેલ ટ્રાન્ઝૅક્શન ખર્ચનું પરિણામ છે.
ગોલ્ડ ETF:
ગોલ્ડ ETF એ કોઈ સ્ટોરેજ ખર્ચ વગરના રોકાણ માટે એક શ્રેષ્ઠ નાણાંકીય સંપત્તિ છે, કોઈ ઇન્શ્યોરન્સ પ્રીમિયમ નથી, ચોરીનો કોઈ જોખમ નથી અને ઉચ્ચ લિક્વિડિટીના લાભો છે. જ્યારે ભૌતિક સોનું રોકાણ માટે પ્રીમિયમની પસંદગી રહે છે, ત્યારે ધ્યાન આપવામાં આવે છે કે વ્યક્તિગત જ્વેલરી સિવાય કોઈપણ બાબત સંપત્તિ કરને આધિન છે. સોનાના ઇટીએફને સંપત્તિ કરથી મુક્તિ આપવામાં આવે છે અને તેને ઓછામાં ઓછા અર્ધ ગ્રામ માટે ટ્રેડિંગ એકાઉન્ટ દ્વારા સરળતાથી ખરીદી શકાય છે.
ગ્રોથ વર્સેસ ડિવિડન્ડ:
મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણ નીચેના બે વિકલ્પો પ્રદાન કરે છે: વૃદ્ધિ અને લાભો. વિકાસ વિકલ્પ રોકાણને વધવાની મંજૂરી આપે છે અને તે એનએવીમાં વધારો સાથે સ્પષ્ટપણે દેખાય છે. ડિવિડન્ડ વિકલ્પ સાથે, આ ફંડ તમને નિયમિત અંતરાલ પર ડિવિડન્ડ પ્રાપ્ત કરવાની મંજૂરી આપે છે જે રોકાણકાર સમાન ફંડમાં પ્રાપ્ત કરવા અથવા ફરીથી ઇન્વેસ્ટ કરવાનું પસંદ કરે છે. ડિવિડન્ડનું રિઇન્વેસ્ટમેન્ટ એકમોમાં વધારો કરે છે અને ઉચ્ચ કર બ્રેકેટ કેટેગરીમાંથી કર રાહત મેળવવા માંગતા લોકો માટે, ડેબ્ટ ફંડ્સમાં પૈસા ઇન્વેસ્ટ કરવું જોઈએ અને કર બચાવવા માટે ડિવિડન્ડ વિકલ્પ પસંદ કરવો જોઈએ.
રેગ્યુલર વર્સેસ ડાયરેક્ટ પ્લાન:
નિયમિત પ્લાન્સ વિતરકો દ્વારા વેચાય છે અને તેઓ રોકાણમાંથી કમિશનની ચુકવણી ઑફર કરે છે.
ડાયરેક્ટ પ્લાન્સમાં કોઈ કમિશન ચુકવણી નથી અને તેથી ટેબલ પર વધુ પૈસા છે અને પરોક્ષ રીતે રોકાણકાર માટે વધુ વળતર છે.
SIP અને STP:
વ્યવસ્થિત રોકાણ યોજના અથવા એસઆઈપી ઘણીવાર ભંડોળ માટે ભૂલ કરવામાં આવે છે પરંતુ આદર્શ રીતે તે એક માસિક યોજના છે જે રોકાણકારને રોકાણકારની પસંદગીના પસંદગીના પસંદગીના મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં નિયમિતપણે હપ્તાઓ પર રોકાણ કરવાની મંજૂરી આપે છે. સિસ્ટમેટિક ટ્રાન્સફર પ્લાન અથવા એસટીપી પૈસા ઇન્વેસ્ટ કરવાની અન્ય પદ્ધતિ છે. સિસ્ટમેટિક ઉપાડ યોજના હપ્તામાં પૈસા ઉપાડવાની મંજૂરી આપે છે.
મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સ વિશે આ 21 તથ્યોના જ્ઞાન સાથે, મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સ પર એક મજબૂત ફાઉન્ડેશન સાથે રોકાણ કરવા માટે ગર્વ કરવું સેટ કરો.
તનુશ્રી જૈસ્વાલ