LIC IPO - તમારે જે વિશે જાણવાની જરૂર છે તે બધું

જીવન વીમા કંપનીઓનું મૂલ્યાંકન કરવા માટે વૈશ્વિક બેંચમાર્ક 2.60 ગણી એમ્બેડેડ મૂલ્ય અને 4.00 ગણી એમ્બેડેડ મૂલ્ય વચ્ચે બહુવિધ હોય છે. ભારતીય લાઇફ ઇન્શ્યોરન્સ બજારમાં સ્ટિફ સ્પર્ધા અને નોંધપાત્ર સરકારી માલિકી તેમજ ખૂબ મોટા ઇલિક્વિડ ડેબ્ટ પોર્ટફોલિયોના જોખમને ધ્યાનમાં રાખીને, અમે મૂલ્યાંકન સ્પેક્ટ્રમના નીચેના તરફથી 2.60 ગણા એમ્બેડેડ મૂલ્યમાં મૂલ્યાંકન કરી શકીએ છીએ. તે LIC માટે લગભગ ₹14,03,184 કરોડના એકંદર મૂલ્યાંકન પર કામ કરશે અથવા $186 અબજ તરીકે અનુવાદિત કરશે.

$186 અબજના વેલ્યુએશન બેંચમાર્ક સાથે, સરકાર દ્વારા 5% હિસ્સેદારીનો વેચાણ $9.3 અબજ અથવા ₹70,000 કરોડના ઓએફએસ કદમાં રૂપાંતરિત કરશે. જો કોઈ ખાનગી ક્ષેત્રના ઇન્શ્યોરન્સ ખેલાડીઓના સરખામણીય મૂલ્યાંકન પર ધ્યાન દે છે, તો આ રોકાણકારો માટેના ટેબલ પર પણ રિટર્ન આપે છે, જે નિવેશના લક્ષ્યને પહોંચી વળવા ઉપરાંત છે.

ભારતમાં જીવન વીમા ક્ષેત્રની સંભાવના

ભારતમાં જીવન વીમો અજોડ તકની વાર્તા છે. સ્વિસ રિપોર્ટ દ્વારા પ્રદાન કરેલા કેટલાક આંકડાઓ જુઓ.

1) ભારતમાં ઇન્શ્યોરન્સનો પ્રવેશ ખૂબ જ ઓછો છે. ઉદાહરણ તરીકે, નાણાંકીય વર્ષ 21 સુધી, એકંદર ઇન્શ્યોરન્સ પ્રવેશ (પ્રીમિયમ/જીડીપી) 7.4% ના વૈશ્વિક સરેરાશ સામે ભારત માટે 4.2% છે, જે તેની નોંધપાત્ર રીતે ઓછી હતી. જો તમે વિકસિત દેશો સાથે તુલના કરો છો તો તે ઘણું ઓછું છે.

2) ભારતમાં જીવન વીમાનો પ્રવેશ, રસપ્રદ, 3.2% એ 3.3% ની વૈશ્વિક સરેરાશ સાથે તુલના કરી શકાય છે. તે બિન-લાઇફ ઇન્શ્યોરન્સ પ્રવેશમાં છે કે ભારત 4.2% પર વૈશ્વિક સરેરાશ પાછળ 1% લાગ્સ છે.

3) જો કે, ભારતમાં હજુ પણ ઇન્શ્યોરન્સની ઘનતા છે, જે પ્રતિ વ્યક્તિ પ્રીમિયમ છે. આ આંકડો નાણાંકીય વર્ષ 21 માટે $809 ની વૈશ્વિક સરેરાશ સામે ભારત માટે $78 છે. ભારત જીવન અને બિન-જીવન ઘનતામાં વૈશ્વિક સરેરાશનો અભાવ ધરાવે છે.

4) સારા સમાચાર એ છે કે જીવન વીમા પ્રવેશથી ભારતમાં છેલ્લા 1 વર્ષથી વધુ 2.82% થી 3.2% સુધીમાં સુધારો થયો છે, મોટાભાગે છેલ્લા 2 વર્ષોમાં કોવિડ મહામારી દ્વારા બનાવેલ વીમા જાગૃતિના કારણે.

કુલ ઇન્શ્યોરન્સ પ્રીમિયમ પૂલ હાલમાં નાણાંકીય વર્ષ 21 માં ₹ 620,000 કરોડ છે, જેમાં છેલ્લા 5 વર્ષોમાં 11% સીએજીઆર વૃદ્ધિને ઘડી રહ્યા છે. હકીકતમાં, સીઆરઆઇએસઆઇએલએ આગામી 5 વર્ષોમાં 14-15% સીએજીઆરમાં વૃદ્ધિ કરવા માટે સંપૂર્ણપણે ઇન્શ્યોરન્સ સેગમેન્ટના કુલ પ્રીમિયમની આગાહી કરી છે, જે નાણાંકીય વર્ષ 26 સુધીમાં ₹ 12,40,000 કરોડ સુધી બમણી થઈ રહી છે. 

LIC ઇન્શ્યોરન્સ માર્કેટમાં કેવી રીતે વધારો કરે છે

ભારતમાં લાઇફ ઇન્શ્યોરન્સ જગ્યામાં અગ્રણી હોવાના કારણે, LIC સ્પષ્ટપણે માર્કેટ શેરમાં વધારો કરે છે. રસપ્રદ એ છે કે તેણે ખાનગી ક્ષેત્રની લગભગ 25 વર્ષની સ્પર્ધા પછી પણ નેતૃત્વ જાળવી રાખ્યું છે. અહીં કેટલાક નંબરો છે જે LIC સ્ટોરી હેઠળ છે.

a) LIC નવા બિઝનેસ પ્રીમિયમ (NBP), એકંદર પ્રીમિયમના 64.1% માં 66% માર્કેટ શેરનો આનંદ માણે છે, પરંતુ વેચાયેલી પૉલિસીઓનો હિસ્સો 74.6% કરતાં વધુ છે, જે સૂચવે છે કે LIC હજુ પણ માસ ઇન્શ્યોરન્સ માર્કેટમાં વધારો કરે છે. આ 28.30 દ્વારા પ્રાપ્ત કરવામાં આવ્યું છે 25 કરોડ પૉલિસીધારકોમાં કરોડ લાઇફ પૉલિસીઓ અને 14 લાખ ફૂટ-ઑન-સ્ટ્રીટ એજન્ટ્સ દ્વારા માર્કેટ કરવામાં આવી છે. 

b) LIC પાસે વ્યક્તિગત જીવન અને ગ્રુપ લાઇફ બિઝનેસનો પ્રમુખ હિસ્સો છે. ઉદાહરણ તરીકે, એલઆઈસી પાસે જારી કરેલી વ્યક્તિગત પૉલિસીઓની સંખ્યાનો 74.6% બજાર હિસ્સો છે અને નાણાંકીય વર્ષ 21 માં જારી કરેલી ગ્રુપ પૉલિસીઓની સંખ્યાનો વિશાળ 81.1% બજાર હિસ્સો છે. LIC વ્યક્તિગત એજન્ટ નેટવર્ક IRDA મુજબ ઑલ-ઇન્ડિયા એજન્ટ નેટવર્કનું 55% છે.

c) નાણાંકીય વર્ષ 22ના પ્રથમ 6 મહિનામાં, એલઆઈસીએ નેટ પ્રીમિયમ તરીકે ₹187,000 કરોડ કમાવ્યા. આ ઉપરાંત, તેને H1 માં વ્યાજ અને લાભાંશથી ₹124,000 કરોડ વત્તા રોકાણોના વેચાણ પર મૂડી લાભથી અન્ય ₹23,246 કરોડ મળ્યા હતા. નાણાંકીય વર્ષ 21 માં, એલઆઈસીએ ₹2,908 કરોડના ચોખ્ખા નફાની જાણ કરી હતી અને એચ1 નાણાંકીય વર્ષ 22 માટે, ચોખ્ખા નફા ₹1,504 કરોડની સમાન છે. 

d) ડેબ્ટ પોર્ટફોલિયોના કુલ NPA ના નાણાંકીય વર્ષ 21 માં 7.78% થી H1-FY22 માં 6.57% થયા છે. 0.05% પર નેટ NPA કેવી રીતે સૂચવે છે કે NPA જોખમ નોંધપાત્ર રીતે પ્રદાન કરવામાં આવે છે.

e) LIC પાસે 8 ઝોનલ ઑફિસ, 113 ડિવિઝનલ ઑફિસ અને 4,700 થી વધુ શાખા અને સેટેલાઇટ ઑફિસ છે. અલબત્ત, તેની વ્યક્તિગત એજન્ટની શક્તિ ઇન્શ્યોરન્સ બજારની વિશાળ 55% બનાવે છે.

f) H1-FY22 તરીકે LIC નો કુલ AUM ₹39.6 ટ્રિલિયન છે. આ 3.3X ભારતમાં બાકીના ખાનગી વીમાદાતાઓની AUM છે અને SBI જીવનની AUM જે બીજા સૌથી મોટા જીવન વીમાદાતા છે, તેના 16 ગણા કરતાં વધુ છે. વધુ મહત્વપૂર્ણ રીતે, એલઆઈસીનો એયૂએમ ભારતમાં સંપૂર્ણ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઉદ્યોગ કરતાં વધુ છે.
 

પ્રી IPO પ્લેસમેન્ટ અને ડિસ્કાઉન્ટ

આઈપીઓમાં અનિશ્ચિતતાને ટાળવા માટે એલઆઈસી કોઈ પણ પ્રી-આઈપીઓ પ્લેસમેન્ટ કરશે નહીં પરંતુ ક્યૂઆઈબી ભાગના 60% એન્કર રોકાણકારો માટે આરક્ષિત કરવાની સંભાવના છે. LIC IPO પાસે પૉલિસીધારકો માટે 10% આરક્ષણ છે. આ ઉપરાંત, પૉલિસીધારકો, કર્મચારીઓ અને રિટેલ રોકાણકારો માટે વિશેષ છૂટ હોવાની સંભાવના છે. તેની વિગતો IPO ખોલવાની તારીખની નજીક જાહેર કરવામાં આવશે.

પણ વાંચો:-

ફેબ્રુઆરી 2022માં આગામી IPO

2022 માં આગામી IPO