फ्यूचर्स प्राईसिंग फॉर्म्युलासाठी सर्वात सोपा गाईड
5Paisa रिसर्च टीम
अंतिम अपडेट: 15 जून, 2022 09:19 PM IST
![banner banner](/themes/custom/fivepaisa/images/banner-img.png)
![demat demat](/themes/custom/fivepaisa/images/demat-img.png)
तुमचा इन्व्हेस्टमेंट प्रवास सुरू करायचा आहे का?
सामग्री
- परिचय
- फ्यूचर्स ट्रेडिंग म्हणजे काय?
- फ्यूचर्स काँट्रॅक्ट फॉर्म्युला स्पष्ट केला
- 5paisa सह सुपर-प्रॉफिटेबल फ्यूचर्स ट्रेडिंगचा अनुभव घ्या
परिचय
तुम्ही सामान्यपणे मार्केटमध्ये चार प्रकारचे ट्रेडर्स शोधू शकता - प्राईस ॲक्शन ट्रेडर्स, टेक्निकल ट्रेडर्स, न्यूज-आधारित ट्रेडर्स आणि क्वांटिटेटिव्ह ट्रेडर्स. मागील तीन प्रकारचे ट्रेडर्स सामान्यपणे भविष्यातील किंमतीबद्दल विचार करत नसताना, क्वांटिटेटिव्ह ट्रेडर्स लाईफ फ्यूचर्स प्राईसिंग फॉर्म्युला, फ्यूचर्स प्राईस कॅल्क्युलेशन, फ्यूचर्स काँट्रॅक्ट फॉर्म्युला आणि लाईक्स यासारख्या गोष्टींविषयी चढत आहे. त्यांच्याद्वारे अंमलबजावणी केलेल्या सर्व भविष्यातील व्यापार धोरणांमध्ये भविष्यातील किंमतीची गणना करण्याच्या पद्धतीची गहन समज समाविष्ट आहे. फ्यूचर्स ट्रेडिंग करण्यापूर्वी फ्यूचर्स काँट्रॅक्टच्या किंमतीची गणना करण्यासाठी ही लेख सर्वोत्तम तंत्र चर्चा करते.
फ्यूचर्स ट्रेडिंग म्हणजे काय?
फ्यूचर्स प्राईस कॅल्क्युलेशन विषयी जाणून घेण्यापूर्वी, फ्यूचर्स काँट्रॅक्ट्स विषयी जाणून घेणे योग्य आहे. फ्यूचर्स काँट्रॅक्ट हा विक्रेता आणि खरेदीदार दरम्यानचा प्रमाणित कायदेशीर करार आहे. फ्यूचर्स काँट्रॅक्टमुळे विक्रेत्याला विक्री करणे बंधनकारक होते आणि खरेदीदाराला भविष्यातील विशिष्ट तारखेला अंतर्निहित मालमत्ता खरेदी करणे शक्य होते. सर्व भविष्यातील व्यापार धोरणे अंतर्निहित मालमत्तेच्या किंमतीच्या संदर्भात भविष्यातील किंमतीमधील फरकावर जातात. खरेदी किंवा विक्रीपूर्वी कराराचे योग्य मूल्य जाणून घेण्यासाठी भविष्यातील किंमतीचा फॉर्म्युला समजून घेणे महत्त्वाचे आहे.
फ्यूचर्स काँट्रॅक्ट फॉर्म्युला स्पष्ट केला
सर्व भविष्यातील करारांची किंमत अंतर्निहित मालमत्तेवर अवलंबून असते. उदाहरणार्थ, निफ्टीची भविष्यातील किंमत निफ्टी इंडेक्सच्या मूल्याद्वारे निर्धारित केली जाते. जर अंतर्निहित मालमत्ता किंमत वाढत असेल तर फ्यूचर्स काँट्रॅक्टमध्ये बहुतेक वाढ होण्याची शक्यता आहे आणि त्याउलट. परंतु, फ्यूचर्स काँट्रॅक्टची किंमत सामान्यत: अंतर्निहित ॲसेटच्या किंमतीप्रमाणेच नाही. फ्यूचर्स काँट्रॅक्ट किंमत आणि अंतर्निहित ॲसेटच्या किंमतीमधील फरक 'स्पॉट फ्यूचर पॅरिटी' म्हणून ओळखले जाते.'
त्यामुळे, फ्यूचर्स काँट्रॅक्टची किंमत सामान्यपणे अंतर्निहित ॲसेट किंमतीपेक्षा भिन्न का आहे आणि फ्यूचर्स प्राईस कॅल्क्युलेशन फॉर्म्युला काय आहे?
प्रश्नाचे उत्तर काँट्रॅक्ट समाप्ती, इंटरेस्ट रेट, लाभांश आणि समाप्ती वेळेच्या तारखेला लपविले आहे. त्यामुळे, समाप्ती तारखेनुसार त्याच अंतर्निहित ॲसेट किंमतीच्या फ्यूचर्स काँट्रॅक्टची किंमत भिन्न आहे. चला हे एका उदाहरणासह समजून घेऊया.
समजा, 1 जुलै रोजी, तुम्ही निफ्टीची स्पॉट किंमत 17000 असेल तेव्हा तीन वेगवेगळ्या समाप्ती तारखेसाठी 18000CE चे तीन निफ्टी फ्यूचर्स काँट्रॅक्ट्स खरेदी करा - 30 जुलै, 30 ऑगस्ट आणि 30 सप्टेंबर. जरी स्ट्राईक प्राईस (18000) सर्व तीन एक्स्पायरी तारखेलाच राहील, तरीही 30 सप्टेंबर काँट्रॅक्टची प्राईस 30 ऑगस्टपेक्षा जास्त असेल. त्याचप्रमाणे, 30 ऑगस्ट काँट्रॅक्टची किंमत 30 जुलै पेक्षा जास्त असेल. हे करार किंमतीच्या कालबाह्य तारखेपर्यंतच्या वेळेच्या कारणामुळे आहे.
वर नमूद केलेले घटक भविष्यातील किंमतीच्या फॉर्म्युलावर परिणाम करतात. म्हणूनच, फ्यूचर्स काँट्रॅक्ट फॉर्म्युला म्हणजे बाजारपेठेतील गतिशीलता किंवा परिवर्तनीय संदर्भात फ्यूचर्स काँट्रॅक्ट किंमतीचे गणितीय प्रतिनिधित्व.
फ्यूचर्स काँट्रॅक्टच्या किंमतीची गणना करण्यासाठी फ्यूचर्स प्राईसिंग फॉर्म्युला येथे दिला आहे:
फ्यूचर्स किंमत = स्पॉट किंमत *(1+ आरएफ – डी)
येथे, 'आरएफ' म्हणजे जोखीम-मुक्त दर आणि 'डी' म्हणजे लाभांश. आरएफ म्हणजे तुम्ही वर्षातून कोणत्याही रिस्कशिवाय कमवू शकता. उदाहरणार्थ, जर तुम्ही अशा मालमत्तेचा फ्यूचर्स काँट्रॅक्ट खरेदी करण्याचा निर्णय घेत असाल ज्याची स्पॉट किंमत 1000 आहे, तर जोखीम-मुक्त दर 8% आहे आणि समाप्ती होण्याचे दिवस 7 दिवस आहेत. त्यामुळे, फ्यूचर्स प्राईस खालील फ्यूचर्स प्राईसिंग फॉर्म्युलानुसार असेल:
फ्यूचर्स किंमत = 1000 * [1+ 8*(7/365) – d]
फ्यूचर्स काँट्रॅक्ट फॉर्म्युलाचा वापर करून, तुम्ही तुमचे ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजी लागू करण्यापूर्वी कोणत्याही समाप्तीच्या फ्यूचर्स काँट्रॅक्टचे योग्य मूल्य शोधू शकता. जर तुम्हाला अद्याप न्याय्य मूल्य आणि मार्केट किंमतीमध्ये फरक आढळल्यास, ट्रान्झॅक्शन शुल्क, ब्रोकरेज शुल्क, मार्जिन शुल्क आणि त्यासारख्या गोष्टींवर दोष दिसून येईल.
5paisa सह सुपर-प्रॉफिटेबल फ्यूचर्स ट्रेडिंगचा अनुभव घ्या
फ्यूचर्स मार्केटमध्ये ट्रेड करण्यास इच्छुक लोकांसाठी 5paisa हा एक प्राधान्यित गेटवे आहे. अल्ट्रा-लो ब्रोकरेज फी आणि मोफत डिमॅट आणि ट्रेडिंग अकाउंटसह तुमच्या फ्यूचर्स प्राईसिंग फॉर्म्युला विंग्स द्या. ट्रेडिंग करण्यापूर्वी काही फ्यूचर्स ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजी निवडणे लक्षात ठेवा, तरीही.
डेरिव्हेटिव्ह ट्रेडिंग बेसिक्सविषयी अधिक
- राष्ट्रीय मूल्य
- स्टॉक मार्केटमध्ये फ्यूचर्स आणि ऑप्शन्स ट्रेडिंगसाठी मार्गदर्शन
- कव्हर केलेला कॉल
- पुट रायटिंग म्हणजे काय?
- डेल्टा हेजिंग
- क्रेडिट स्प्रेड
- करन्सी ऑप्शन्स
- हेजिंग धोरण पर्याय
- ऑप्शन्स आणि फ्यूचर्स: फंक्शनिंग, प्रकार आणि इतर घटक समजून घ्या
- बिगिनर्ससाठी ऑप्शन्स ट्रेडिंग: तुमच्यासाठी सर्वसमावेशक मार्गदर्शक
- सर्वोत्तम ऑप्शन्स ट्रेडिंग कोर्सेस: जाणून घेण्याच्या गोष्टी
- शॉर्ट स्ट्रँगल: ते 2023 मध्ये कसे काम करते
- बटरफ्लाय ऑप्शन स्ट्रॅटेजी
- विक्रीचे पर्याय
- स्टॉक पर्याय काय आहेत: संपूर्ण मार्गदर्शक 2023
- कॉल आणि पुट ऑप्शन म्हणजे काय?
- फ्यूचर्स आणि ऑप्शन्स म्हणजे काय?
- सूचित अस्थिरता म्हणजे काय?
- ऑप्शनमध्ये ओपन इंटरेस्ट
- स्ट्राईक किंमत म्हणजे काय?
- कॉल ऑप्शन म्हणजे काय?
- पुट ऑप्शन म्हणजे काय?
- ऑप्शन ट्रेडिंगसाठी सर्वोत्तम स्टॉक कसे निवडावे?
- ऑप्शन्स ट्रेडिंग टिप्स
- ट्रेड पर्याय कसे द्यावे?
- पर्यायांचे प्रकार
- विविध पर्यायांचे व्यापार धोरणे समजून घेणे
- पर्याय काय आहेत?
- पुट-कॉल रेशिओ म्हणजे काय?
- मार्जिन मनी म्हणजे काय?
- ओपन इंटरेस्ट म्हणजे काय?
- कॉल ऑप्शन्स बेसिक्स आणि ते कसे काम करते?
- फ्यूचर्स प्राईसिंग फॉर्म्युलासाठी सर्वात सोपा गाईड
- बुलिश ऑप्शन स्ट्रॅटेजी काय आहेत?
- विविध प्रकारचे डेरिव्हेटिव्ह कोणते आहेत?
- बरमुडा पर्याय म्हणजे काय?
- स्वॅप्स डेरिव्हेटिव्ह म्हणजे काय?
- इंडेक्स कॉल म्हणजे काय? इंडेक्स कॉल पर्यायांचा आढावा
- फॉरवर्ड मार्केट म्हणजे काय?
- प्रगत ट्रेडिंगसाठी पर्याय अस्थिरता आणि किंमतीचे धोरण काय आहे
- सेटलमेंट प्रक्रिया म्हणजे काय?
- मार्जिन फंडिंग म्हणजे काय?
- भारतातील डेरिव्हेटिव्ह ट्रेडिंग
- इक्विटी आणि डेरिव्हेटिव्ह दरम्यान फरक
- करन्सी डेरिव्हेटिव्ह म्हणजे काय?
- डेरिव्हेटिव्ह फायदे आणि तोटे
- फॉरवर्ड करार काय आहेत?
- फॉरवर्ड आणि फ्यूचर्स करारामध्ये फरक
- फ्यूचर्स आणि ऑप्शन्समध्ये ट्रेड कसे करावे?
- ट्रेडिंगमधील फ्यूचर्स म्हणजे काय?
- स्टॉक इंडेक्स फ्यूचर्स
- स्टॉक वर्सिज फ्यूचर्स
- एक्स्चेंज ट्रेडेड डेरिव्हेटिव्ह म्हणजे काय?
- फ्यूचर्स काँट्रॅक्ट: अर्थ, व्याख्या, फायदे आणि तोटे
- ऑप्शन ट्रेडिंग म्हणजे काय?
- डेरिव्हेटिव्ह ट्रेडिंग म्हणजे काय?
- फ्यूचर्स ट्रेडिंग म्हणजे काय?
- डेरिव्हेटिव्ह म्हणजे काय?
- स्ट्रॅडल स्ट्रॅटेजी
- पर्याय धोरणे
- हेजिंग धोरण
- ऑप्शन्स आणि फ्यूचर्स मधील फरक
- डेरिव्हेटिव्ह ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजी अधिक वाचा
डिस्कलेमर: सिक्युरिटीज मार्केटमधील इन्व्हेस्टमेंट मार्केट रिस्कच्या अधीन आहेत, इन्व्हेस्टमेंट करण्यापूर्वी सर्व संबंधित डॉक्युमेंट्स काळजीपूर्वक वाचा. तपशीलवार डिस्क्लेमरसाठी कृपया येथे क्लिक करा.
मोफत डीमॅट अकाउंट उघडा
5paisa कम्युनिटीचा भाग बना - भारताचा पहिला सूचीबद्ध सवलत ब्रोकर.