મીડિયમ ડ્યૂરેશન ફંડ શું છે?
મધ્યમ-ગાળાનું ફંડ એક પ્રકારનું ડેબ્ટ ફંડ છે જે સામાન્ય રીતે 3 અને 4 વર્ષની વચ્ચે મેકોલે અવધિ જાળવવા માટે સંરેખિત મેચ્યોરિટી સાથે બોન્ડ્સ અને મની માર્કેટ ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટમાં રોકાણ કરે છે. ધ્યેય મધ્યમ-ગાળાના રોકાણકારો માટે સ્વીકાર્ય મર્યાદાની અંદર અસ્થિરતા રાખતી વખતે મધ્યમ મૂડી લાભો સાથે વ્યાજની આવકને જોડીને રિટર્નને ઑપ્ટિમાઇઝ કરવાનો છે.
મીડિયમ ડ્યૂરેશન ફંડ કેવી રીતે કામ કરે છે?
મધ્યમ અવધિના ફંડ ફિક્સ્ડ-ઇન્કમ સિક્યોરિટીઝના વિવિધ મિશ્રણમાં રોકાણ કરીને કામ કરે છે જે સામાન્ય રીતે 3 થી 4 વર્ષમાં મેચ્યોર થાય છે. ફંડ મેનેજરનું લક્ષ્ય સ્થિર વ્યાજની આવક કમાવવાનું છે અને જો બોન્ડની કિંમતો વધે તો સંભવિત લાભોને પણ કૅપ્ચર કરવાનું છે - સામાન્ય રીતે જ્યારે વ્યાજ દરો ઘટે છે.
નિશ્ચિત વ્યૂહરચના પર અંકુશ લગાવવાને બદલે, આ ભંડોળ સક્રિય રીતે સંચાલિત કરવામાં આવે છે. ફંડ મેનેજરો મુખ્ય આર્થિક સૂચકાંકો પર નજીકથી નજર રાખે છે-જેમ કે આરબીઆઇના દરના નિર્ણયો, ફુગાવાના ડેટા અને જરૂર પડે ત્યારે રિબૅલેન્સ પોર્ટફોલિયો. આ વર્તમાન બજારની સ્થિતિઓ સાથે ફંડના જોખમ અને રિટર્ન પ્રોફાઇલને સંરેખિત કરવામાં મદદ કરે છે.
વ્યાજ દરના આઉટલુક, ક્રેડિટ ક્વૉલિટી અને લિક્વિડિટીની જરૂરિયાતોના આધારે પસંદ કરેલ સરકારી બોન્ડ્સ, કોર્પોરેટ બોન્ડ્સ અને અન્ય ફિક્સ્ડ-ઇન્કમ ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટના સંતુલિત મિશ્રણમાં ઇન્વેસ્ટમેન્ટનો સમાવેશ થાય છે.
મધ્યમ સમયગાળાના ભંડોળમાં રિટર્ન મુખ્યત્વે આ બોન્ડ્સ દ્વારા કરવામાં આવતી વ્યાજ (કૂપન) ચુકવણીમાંથી આવે છે. જો કે, જો તમારા ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પછી વ્યાજ દરો ઘટી જાય તો મૂડી વધારવાની જગ્યા પણ છે-જે હાલના બોન્ડ્સને સેકન્ડરી માર્કેટમાં વધુ મૂલ્યવાન બનાવે છે.
કારણ કે આ ફંડ ઇન્ટરમીડિયેટ ઝોનમાં બેસે છે, તેમનું નેટ એસેટ વેલ્યૂ (એનએવી) ઓછા સમયગાળાના ફંડ કરતાં વધુ વધઘટ કરી શકે છે-પરંતુ લાંબા ગાળાના ફંડ્સ કરતાં ઓછું હોઈ શકે છે. વ્યાજ દર ચક્ર દ્વારા ઇન્વેસ્ટ કરનાર ઇન્વેસ્ટર ઘણીવાર એક્રુઅલ અને ગ્રોથના આ બૅલેન્સનો લાભ લે છે.
મધ્યમ સમયગાળાના ભંડોળનું કરવેરો
મધ્યમ સમયગાળાના ફંડને કરવેરાના હેતુઓ માટે ડેબ્ટ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ તરીકે વર્ગીકૃત કરવામાં આવે છે. વર્તમાન ટૅક્સ નિયમો મુજબ, આ ફંડમાંથી કમાયેલ કોઈપણ કેપિટલ ગેઇન પર તમારા લાગુ ઇન્કમ ટૅક્સ સ્લેબના આધારે ટૅક્સ લગાવવામાં આવે છે. આ હોલ્ડિંગ પીરિયડને ધ્યાનમાં લીધા વિના લાગુ પડે છે-ભલે તમે ત્રણ વર્ષથી ઓછા સમય માટે ઇન્વેસ્ટ કરો છો, ટેક્સેશન માટે ટૂંકા ગાળાના અને લાંબા ગાળાના મૂડી લાભ વચ્ચે કોઈ તફાવત નથી. તમને વિગતવાર ઓવરવ્યૂ આપવા માટે, મધ્યમ સમયગાળાના ફંડ પર કેવી રીતે કર લાદવામાં આવે છે તે અહીં આપેલ છે:
| રોકાણની તારીખ | હોલ્ડિંગ સમયગાળો | કર સારવાર | કરનો દર |
| એપ્રિલ 1, 2023 પહેલાં | ≥ 24 મહિના | એલટીસીજી | 12.5% (કોઈ ઇન્ડેક્સેશન નથી) |
| એપ્રિલ 1, 2023 પહેલાં | < 24 મહિના | એસટીસીજી | ઇન્કમ ટૅક્સ સ્લેબ મુજબ |
| એપ્રિલ 1, 2023 ના રોજ/પછી | કોઈપણ સમયગાળો | એસટીસીજી | ઇન્કમ ટૅક્સ સ્લેબ મુજબ |
જો તમે ઉચ્ચ ટૅક્સ બ્રૅકેટ હેઠળ આવો છો, તો આ તમારા પોસ્ટ-ટૅક્સ રિટર્નને અસર કરી શકે છે, તેથી ઇન્વેસ્ટ કરતા પહેલાં આને ધ્યાનમાં લેવું મહત્વપૂર્ણ છે. તમારી નાણાંકીય પરિસ્થિતિને અનુરૂપ સલાહ માટે અને ટૅક્સના નિયમોમાં કોઈપણ ફેરફારો વિશે માહિતગાર રહેવા માટે હંમેશા યોગ્ય ટૅક્સ પ્રોફેશનલની સલાહ લો.