મ્યુચ્યુઅલ ફંડ વર્સેસ બોન્ડ: મુખ્ય તફાવતોને સમજો અને સમજદારીપૂર્વક પસંદ કરો

મ્યુચ્યુઅલ ફંડ શું છે?

ઘણા રોકાણકારો પાસેથી એકત્રિત કરેલા નાણાંના મોટા પૂલ તરીકે મ્યુચ્યુઅલ ફંડ વિશે વિચારો, જે પછી વિવિધ વસ્તુઓ, શેરો, બોન્ડ્સ, મની માર્કેટ ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટ્સ અને વધુમાં રોકાણ કરવામાં આવે છે. તમારે દરેક રોકાણને જાતે સંશોધન અથવા પસંદ કરવાની જરૂર નથી. પ્રોફેશનલ ફંડ મેનેજર તેની કાળજી લે છે, જેનો હેતુ ફંડના લક્ષ્યોને અનુરૂપ તમારા પૈસા વધારવાનો છે.

અહીં મુખ્ય પ્રકારો છે:

• ઇક્વિટી ફંડ: આ સ્ટૉક્સમાં ઇન્વેસ્ટ કરે છે અને જો તમે લાંબા સમય માટે છો અને કેટલાક જોખમ સાથે ઠીક છે તો તે શ્રેષ્ઠ છે.
• ડેટ ફંડ: આ બોન્ડ્સ જેવી ફિક્સ્ડ-ઇન્કમ એસેટ પર ધ્યાન કેન્દ્રિત કરે છે, જે તેમને વધુ સ્થિર બનાવે છે.
• હાઇબ્રિડ ફંડ: આ બંનેનું મિશ્રણ પ્રદાન કરે છે, જે વૃદ્ધિ અને સુરક્ષા વચ્ચે સંતુલન જાળવે છે.

ભારતમાં, મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સરળતાથી ઍક્સેસ કરી શકાય છે, આ માટે આભાર સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન્સ (SIPs). જો તમે બજેટમાં છો અથવા હમણાં જ શરૂ કરી રહ્યા છો, તો તમે દર મહિને માત્ર ₹500 સાથે ઇન્વેસ્ટ કરવાનું શરૂ કરી શકો છો.
 

ભારતમાં મ્યુચ્યુઅલ ફંડના લાભો

ભારતમાં મ્યુચ્યુઅલ ફંડ શા માટે લોકપ્રિય છે તે અહીં આપેલ છે:

• ડાઇવર્સિફિકેશન: તમારા પૈસા વિવિધ એસેટમાં ફેલાયેલ છે, જે કોઈપણ એક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ સાથે જોડાયેલ જોખમને ઘટાડે છે.
• નિષ્ણાત મેનેજમેન્ટ: પ્રોફેશનલ ફંડ મેનેજર્સ સંશોધન અને ડેટાનો ઉપયોગ કરીને હાર્ડ સ્ટફને હેન્ડલ કરે છે.
• લિક્વિડિટી: મોટાભાગના મ્યુચ્યુઅલ ફંડ (ખાસ કરીને ઓપન-એન્ડેડ) તમને સરળતાથી કૅશ આઉટ કરવાની સુવિધા આપે છે.
• ઓછા પ્રવેશ બિંદુ: એસઆઇપીનો આભાર, શરૂ કરવા માટે ₹500/મહિને પણ પૂરતું છે.
• સેબી દ્વારા નિયંત્રિત: સિક્યોરિટીઝ એન્ડ એક્સચેન્જ બોર્ડ ઑફ ઇન્ડિયા વસ્તુઓને પારદર્શક અને રોકાણકાર-અનુકૂળ રાખે છે.
• ટૅક્સ લાભો: ઇએલએસએસ ફંડ સેક્શન 80C હેઠળ ટૅક્સ કપાત ઑફર કરે છે.
• સુવિધા: તમે તમારા જોખમના સ્તર, લક્ષ્યો અને સમયસીમાને અનુરૂપ ફંડ પસંદ કરી શકો છો.

બોન્ડ્સ શું છે?

બોન્ડ્સ એ એક પ્રકારના છે જેમ તમે ધિરાણકર્તા બનો છો. તમે કોઈ કંપની અથવા સરકારને તમારા પૈસા આપો છો, અને તેઓ તમને નિયમિત વ્યાજ ચૂકવવા અને બોન્ડ મેચ્યોર થયા પછી સંપૂર્ણ રકમ પરત આપવા માટે સંમત થાય છે. સ્ટૉક્સથી વિપરીત, તમે પાર્ટ-ઓનર નથી, તમે માત્ર પૈસા લોન કરી રહ્યા છો. તેનો અર્થ એ છે કે ઓછું જોખમ અને વધુ આગાહી, તેથી જ બોન્ડ રૂઢિચુસ્ત રોકાણકારો અને નિવૃત્ત વ્યક્તિઓ વચ્ચે મનપસંદ છે.

શેરબજારમાં બોન્ડ શું છે

ભારતીય સ્ટૉક માર્કેટમાં, બોન્ડ્સને ફિક્સ્ડ-ઇન્કમ ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટ તરીકે ઓળખવામાં આવે છે. તેઓ નાણાં એકત્ર કરવા માટે સરકારો, જાહેર-ક્ષેત્રના ઉદ્યોગો અને ખાનગી કંપનીઓ દ્વારા જારી કરવામાં આવે છે. જ્યારે તમે બોન્ડ ખરીદો છો, ત્યારે તમે તે જારીકર્તાને તમારા પૈસા ધિરાણ આપી રહ્યા છો. બદલામાં, તેઓ તમને વ્યાજ ચૂકવે છે, જેને કૂપન કહેવામાં આવે છે, અને નિર્ધારિત સમય પછી મૂળ રકમની ચુકવણી કરે છે.

આ બોન્ડ્સ BSE, NSE અથવા ખાનગી બજારોમાં પણ ટ્રેડ કરવામાં આવે છે. સામાન્ય પ્રકારોમાં શામેલ છે:

• સરકારી બોન્ડ્સ (G-Secs): ખૂબ ઓછું જોખમ.
• કોર્પોરેટ બોન્ડ્સ: વધુ રિટર્ન, પરંતુ થોડું વધુ જોખમ.
• ટેક્સ-ફ્રી બોન્ડ્સઃ તમે જે વ્યાજ કમાવો છો તે કરપાત્ર નથી.

સેબી અને ભારતીય રિઝર્વ બેંક (આરબીઆઈ) બંને રોકાણકારોનું રક્ષણ કરવા માટે બોન્ડ માર્કેટ પર નજર રાખે છે. સ્થિર આવક અને મૂડીની સુરક્ષા મેળવવા માંગતા કોઈપણ વ્યક્તિ માટે, બોન્ડ્સ મિશ્રિત કરવા માટે એક નક્કર ઉમેરો છે. તેઓ તમારા રોકાણોને વિવિધતા આપવાની અને જોખમને સંતુલિત કરવાની એક સરસ રીત છે.
 

મ્યુચ્યુઅલ ફંડ વર્સેસ બોન્ડ: કયું વધુ સારું છે?

બંને રોકાણ સાધનો છે, પરંતુ તેઓ વિવિધ હેતુઓ પૂરા પાડે છે.

મ્યુચ્યુઅલ ફંડ વૈવિધ્યસભર છે અને ઘણીવાર નિષ્ણાતો દ્વારા સક્રિય રીતે સંચાલિત થાય છે.
બોન્ડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ એ સિંગલ-ઇન્વેસ્ટમેન્ટ ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટ છે, તમારું રિટર્ન કરજદાર પર આધારિત છે જે તમને પરત ચુકવણી કરે છે.

જો કે, તમે બોન્ડ ફંડ પણ ખરીદી શકો છો, જે મ્યુચ્યુઅલ ફંડ છે જે બહુવિધ બોન્ડમાં રોકાણ કરે છે. તેથી તમને ફિક્સ્ડ-ઇન્કમ એસેટ પર ધ્યાન કેન્દ્રિત કરતી વખતે વિવિધતા અને નિષ્ણાત મેનેજમેન્ટના લાભો મળે છે.

તમને નક્કી કરવામાં મદદ કરવા માટે અહીં એક ઝડપી તુલના છે:

શું મંદી દરમિયાન બોન્ડ સારો રોકાણ છે?

હા, તેઓ સામાન્ય રીતે. જ્યારે અર્થતંત્ર ધીમું થાય છે, ત્યારે સ્ટૉક માર્કેટ ખૂબ જ અણધાર્યા હોઈ શકે છે. તે સમયે બોન્ડ, ખાસ કરીને સરકારી કંપનીઓ, તમારા પૈસા રોકવા માટે એક સુરક્ષિત સ્થળ જેવું જોવાનું શરૂ કરે છે.

અહીં શા માટે છે: મંદી દરમિયાન આરબીઆઇ જેવી કેન્દ્રીય બેંકો ઘણીવાર ખર્ચ અને રોકાણને વેગ આપવા માટે વ્યાજ દરોમાં ઘટાડો કરે છે. જ્યારે આવું થાય છે, ત્યારે હાલના બોન્ડની કિંમતમાં વધારો થાય છે, જેનો અર્થ એ છે કે બોન્ડધારકો માટે વધુ સારું રિટર્ન. તેથી, મુશ્કેલ સમયમાં, બોન્ડ્સ ફાઇનાન્શિયલ કુશનની જેમ કાર્ય કરી શકે છે.
 

શું મ્યુચ્યુઅલ ફંડ તેમનું મૂલ્ય ગુમાવી શકે છે?

ચોક્કસપણે, તેઓ, ખાસ કરીને જો તેઓ સ્ટૉક માર્કેટ સાથે જોડાયેલ હોય અથવા જોખમી દેવુંમાં રોકાણ કરી શકે છે. મ્યુચ્યુઅલ ફંડનું મૂલ્ય (જેને એનએવી અથવા નેટ એસેટ વેલ્યૂ કહેવામાં આવે છે) તેના ઇન્વેસ્ટમેન્ટ કેવી રીતે કામ કરે છે તેના આધારે બદલાય છે. તેથી જો બજારોમાં હિટ થાય છે, તો તમારા મ્યુચ્યુઅલ ફંડનું મૂલ્ય પણ ઘટી શકે છે.

પરંતુ અહીં સિલ્વર લાઇનિંગ છે: મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઑટોમેટિક રીતે જોખમી નથી. લાંબા ગાળે, તેઓ ઘણીવાર મજબૂત વળતર આપે છે. અને સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન (એસઆઇપી) જેવા ટૂલ્સ બમ્પને સરળ બનાવવામાં મદદ કરે છે. એસઆઇપી તમને નિયમિતપણે નાની રકમનું ઇન્વેસ્ટમેન્ટ કરવાની સુવિધા આપે છે, જેનો અર્થ એ છે કે જ્યારે કિંમતો ઓછી હોય ત્યારે તમે વધુ એકમો ખરીદો છો અને જ્યારે તે ઉચ્ચ હોય ત્યારે ઓછી હોય, ત્યારે આ વ્યૂહરચનાને રૂપિયાની સરેરાશ કિંમત કહેવામાં આવે છે, અને તે ટૂંકા ગાળાના જોખમને મેનેજ કરવામાં મદદ કરે છે.
 

મ્યુચ્યુઅલ ફંડ અથવા બોન્ડ્સ, કયા વધુ સુરક્ષિત છે?

જો અમે સુરક્ષા અને આગાહી વિશે વાત કરી રહ્યા છીએ, તો બોન્ડ્સ સામાન્ય રીતે જીતે છે, ખાસ કરીને સરકાર દ્વારા સમર્થિત અથવા સારી ક્રેડિટ રેટિંગ ધરાવતી કંપનીઓ દ્વારા જારી કરવામાં આવે છે. તેઓ તમને સ્થિર વ્યાજ ચૂકવવા અને મેચ્યોરિટી પર તમારા પૈસા પરત કરવા માટે ડિઝાઇન કરેલ છે અને ભારત સરકાર દ્વારા સમર્થિત છે.

બીજી તરફ, મ્યુચ્યુઅલ ફંડ, વસ્તુઓ, સ્ટૉક્સ, બોન્ડ્સ અને વધુના મિશ્રણમાં ઇન્વેસ્ટ કરો. તેનો અર્થ એ છે કે તેઓ બજારનું જોખમ ધરાવે છે, જોકે તમામ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સમાન રીતે જોખમી નથી. ડેટ ફંડ અને લિક્વિડ ફંડ ઘણીવાર સુરક્ષાના સંદર્ભમાં બોન્ડ જેવા જ વર્તવે છે.

• બોન્ડ્સ, ખાસ કરીને સરકારી બોન્ડ્સ, વધુ સુરક્ષિત છે અને અંદાજિત રિટર્ન પ્રદાન કરે છે.
• મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઉચ્ચ સંભવિત રિવૉર્ડ ઑફર કરે છે, પરંતુ માર્કેટ રિસ્ક સાથે આવે છે.

તેથી, જો સુરક્ષા અને સાતત્યપૂર્ણ રિટર્ન તમારી પ્રાથમિકતાઓ છે, તો બોન્ડ્સ સાથે જાઓ. પરંતુ જો તમે ઉચ્ચ રિવૉર્ડની તક માટે થોડું જોખમ ધરાવતા હોવ, તો મ્યુચ્યુઅલ ફંડ વધુ સારી પસંદગી હોઈ શકે છે.
 

શું મ્યુચ્યુઅલ ફંડ દ્વારા બોન્ડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ કરી શકાય છે?

હા, તેઓ સંપૂર્ણપણે કરી શકે છે, અને ઘણા લોકો કરી શકે છે. ડેબ્ટ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ બોન્ડ્સ અને અન્ય ફિક્સ્ડ-ઇન્કમ એસેટની આસપાસ બનાવવામાં આવે છે. આનો અર્થ એ છે કે તમને મ્યુચ્યુઅલ ફંડની સરળતા અને લવચીકતા સાથે બોન્ડની વિશ્વસનીયતા મળે છે.

ડેટ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સામાન્ય રીતે આમાં રોકાણ કરે છે:

• કોર્પોરેટ બૉન્ડ્સ
• સરકારી સિક્યોરિટીઝ
• ટ્રેઝરી બિલ
• કમર્શિયલ પેપર્સ
• ડિપોઝિટના પ્રમાણપત્રો

જો તમે સ્થિર આવક, ઓછું જોખમ અને પ્રોફેશનલ મેનેજમેન્ટ ઈચ્છો છો, તો આ ફંડ શ્રેષ્ઠ છે, જે તમામ એકમાં શામેલ છે.
 

જ્યારે વ્યાજ દરો વધે છે, બોન્ડ ફંડનું શું થાય છે?

જ્યારે વ્યાજ દરો વધે છે, ત્યારે હાલના બોન્ડનું મૂલ્ય સામાન્ય રીતે ઘટી જાય છે. તેના કારણે બોન્ડ ફંડ એનએવી ઘટી શકે છે, ખાસ કરીને જો ફંડ લાંબા ગાળાના બોન્ડ ધરાવે છે.

પરંતુ વાર્તા માટે વધુ છે. ફંડ મેનેજરો ઘણીવાર ટૂંકા ગાળાના અથવા ફ્લોટિંગ-રેટ બોન્ડ્સ પર ધ્યાન કેન્દ્રિત કરીને વ્યૂહરચનાને ઍડજસ્ટ કરે છે, જે દર વધે ત્યારે ઝડપથી મૂલ્ય ગુમાવતા નથી. વધુમાં, કારણ કે ફંડ જૂના, ઓછી ઉપજવાળા બોન્ડને બદલે ઉચ્ચ રિટર્ન ઑફર કરતા નવા બોન્ડ્સને બદલે છે, તેથી ફંડમાંથી તમારી આવક ધીમે ધીમે રિકવર થઈ શકે છે.
 

તારણ

મ્યુચ્યુઅલ ફંડ અને બોન્ડ બંને એક નક્કર ફાઇનાન્શિયલ પ્લાનમાં મહત્વપૂર્ણ ભૂમિકા ભજવે છે. બોન્ડ તમને સ્થિરતા, અંદાજિત વળતર અને મનની શાંતિ આપે છે. મ્યુચ્યુઅલ ફંડ વધુ વૃદ્ધિની ક્ષમતા અને નિષ્ણાત મેનેજમેન્ટ પ્રદાન કરે છે, જો કે તેઓ કેટલાક જોખમ સાથે આવે છે.

સૌથી સ્માર્ટ અભિગમ? તમારા લક્ષ્યોના આધારે મિશ્રણ કરો અને મૅચ કરો. જો તમે સલામતી અને આવક ઈચ્છો છો, તો બોન્ડ્સ પર લીન કરો. જો તમે લાંબા ગાળાની વૃદ્ધિ માટે તેમાં છો, તો મિશ્રણ માટે મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઉમેરો. બૅલેન્સ ચાવીરૂપ છે.

જ્યારે તમે સમજો છો કે આ ટૂલ્સ કેવી રીતે કામ કરે છે, ત્યારે તમે માત્ર ઇન્વેસ્ટમેન્ટ જ નથી કરતા, ત્યારે તમે તમારા ભવિષ્યને સપોર્ટ કરતી અને તમને રાત્રે વધુ સારી રીતે ઊંઘવામાં મદદ કરતી પસંદગીઓ કરી રહ્યા છો.