या आठवड्यात महागाईचा डेटा, एफआयआय प्रवाह, ट्रम्प शुल्क आणि जागतिक संकेत

भारतीय स्टॉक मार्केटने तीन आठवड्यांचा गमाव झाला, ज्यामुळे सकारात्मक जागतिक आणि देशांतर्गत घडामोडींमुळे, विशेषत: यूएस टॅरिफ संबंधित अपडेट्सच्या आजूबाजूला मजबूत रिबाउंड पोस्ट केला. दालाल स्ट्रीटवरील गुंतवणूकदारांमध्ये ही नवीन आशावाद.

आगामी आठवड्यात, मार्केट सहभागी अनेक प्रमुख घटकांवर बारीक लक्ष ठेवतील. किरकोळ महागाईचा डेटा, शुल्क, रुपया-डॉलरच्या विनिमय दरात चढ-उतार, परकीय निधीचा प्रवाह आणि देशांतर्गत आणि जागतिक मॅक्रोइकॉनॉमिक इंडिकेटर्स यासंदर्भात अमेरिकेचे माजी राष्ट्राध्यक्ष डोनाल्ड ट्रम्प यांची घोषणा बाजारपेठेतील भावना आकारण्यात महत्त्वाची भूमिका बजावतील.

भारतीय मार्केटमध्ये इन्व्हेस्ट करा आणि 5paisa सह भविष्यातील क्षमता अनलॉक करा!

आत्ताच अकाउंट उघडा

बेंचमार्क इंडायसेस, सेन्सेक्स आणि निफ्टी 50 मध्ये लक्षणीय रिकव्हरी दिसून आली, प्रामुख्याने शॉर्ट कव्हरिंगद्वारे प्रेरित. या इंडायसेसला महत्त्वाच्या सपोर्ट लेव्हल जवळ असल्याने, ट्रेडर्स आणि इन्व्हेस्टर्सनी त्यांच्या बेअरिश पोझिशन्स अनवाइंड करण्याची निवड केली.

या आठवड्यात, निफ्टी 50 ने 1.9% लाभ नोंदविला, ज्यामुळे तीन महिन्यांमध्ये तिची सर्वात मजबूत साप्ताहिक कामगिरी चिन्हांकित केली, तर सेन्सेक्स 1.6% ने वाढली, जानेवारीच्या अखेरीपासून त्याचे सर्वोत्तम साप्ताहिक लाभ प्राप्त केले. व्यापक मार्केटमध्ये लवचिकता दर्शवली, मिड-कॅप आणि स्मॉल-कॅप इंडायसेस अनुक्रमे 2.6% आणि 5.5% वाढत आहेत.

जरी देशांतर्गत बाजारपेठेत ओव्हरसेल्ड स्तरांपासून पुन्हा वाढ झाली असली तरी, शाश्वत अपट्रेंड कॉर्पोरेट कमाईची रिकव्हरी आणि टॅरिफ संबंधित अनिश्चितता कमी करण्यावर अवलंबून असेल. जिओजित फायनान्शियल सर्व्हिसेसचे रिसर्च हेड विनोद नायर म्हणाले, "विस्तृत इंडायसेसचे प्रीमियम मूल्यांकन अल्प मुदतीत व्यापक मार्केट रॅलीला मर्यादित करू शकतात, तर लार्ज-कॅप स्टॉक अधिक आकर्षक दिसू शकतात.

प्रायमरी मार्केटमध्ये मर्यादित IPO ॲक्टिव्हिटी

मुख्य मंडळावर कोणत्याही नवीन प्रारंभिक सार्वजनिक ऑफरिंग्स (आयपीओ) निर्धारित नसल्यास प्रायमरी मार्केटमध्ये सबड्यूड ॲक्टिव्हिटी दिसण्याची अपेक्षा आहे. तथापि, दोन एसएमई आयपीओ सबस्क्रिप्शनसाठी उघडतील. याव्यतिरिक्त, नवीन एसएमई लिस्टिंग या आठवड्यात बीएसई एसएमई किंवा एनएसई एसएमई प्लॅटफॉर्मवर प्रारंभ करण्यासाठी तयार आहे.

पुढील आठवड्यासाठी प्रमुख मार्केट ट्रिगर

महागाईचा डाटा

मॅक्रोइकॉनॉमिक फ्रंटवर, गुंतवणूकदार ग्राहक किंमत निर्देशांक (सीपीआय) महागाई डाटा आणि औद्योगिक उत्पादन निर्देशांक (आयआयपी) जारी करण्यावर लक्ष केंद्रित करतील. युनियन बँक ऑफ इंडियाचे विश्लेषक सूचवितात की जून 2023 नंतर पहिल्यांदा अन्नधान्य महागाई 5% पेक्षा कमी होण्याची शक्यता आहे. तसेच, भारतातील रिटेल महागाई फेब्रुवारी 2025 मध्ये 4% पेक्षा कमी झाल्याचा अंदाज आहे, प्रामुख्याने भाज्यांच्या किंमतीत घट झाल्यामुळे.

परदेशी संस्थात्मक गुंतवणूकदार (एफआयआय) उपक्रम

परदेशी संस्थात्मक गुंतवणूकदार (एफआयआय) कॅश सेगमेंटमध्ये ₹15,501 कोटींचा निव्वळ आऊटफ्लो रेकॉर्ड केला, तर देशांतर्गत संस्थात्मक गुंतवणूकदार (डीआयआय) ने ₹20,950 कोटी इंजेक्ट केले, ज्यामुळे मार्केट स्थिर होण्यास मदत झाली.

“भारतात एफआयआय विक्रीचा ट्रेंड मार्चच्या सुरुवातीला कायम राहिला, परंतु अलीकडील दिवसांमध्ये आऊटफ्लोची तीव्रता थोडी कमी झाल्याचे संकेत आहेत," असे जिओजित फायनान्शियल सर्व्हिसेसचे मुख्य गुंतवणूक धोरणकार डॉ. व्ही.के. विजयकुमार यांनी नमूद केले.

दरम्यान, चीनी शेअर बाजारांना आकर्षक मूल्यांकन आणि चीन सरकारच्या अलीकडील व्यवसाय अनुकूल उपक्रमांमुळे खरेदीचा आकर्षण झाला. तथापि, ही शॉर्ट-टर्म सायकल ट्रेंड असण्याची शक्यता आहे, कारण चायनीज कॉर्पोरेट कमाई 2008 पासून सातत्याने कमी कामगिरी केली आहे.

डेझर्व्हचे सह-संस्थापक वैभव पोरवाल यांच्या मते, एफआयआय आऊटफ्लो मागील सहा महिन्यांमध्ये सातत्यपूर्ण ऑफलोडिंगसह विस्तृत-आधारित विक्री दर्शवितात. भारतीय मार्केटमध्ये सुधारणा होत आहे, प्रमुख इंडायसेस अंदाजे 11% ते 25% ने घटत आहेत.

उच्च यूएस बाँड उत्पन्न, जे उदयोन्मुख मार्केट इक्विटीशी संबंधित अस्थिरता आणि करन्सी जोखमीशिवाय स्थिरता ऑफर करतात, त्यांनी एफआयआय निर्णयांवर देखील परिणाम केला आहे. याव्यतिरिक्त, भारतीय रुपयातील 3% डेप्रीसिएशनमुळे परदेशी गुंतवणूकदारांसाठी परतावा आणखी कमी झाला आहे, ज्यामुळे त्यांना चीन, अमेरिका आणि ब्राझील सारख्या बाजारात निधी पुन्हा वितरित करण्यास प्रवृत्त केले आहे, जिथे त्यांना चांगल्या मूल्यांकनाच्या संधी सापडतात.

ग्लोबल मार्केट ट्रेंड्स

US शुल्कांमध्ये विलंब झाल्याचे आणि पुढील वाटाघाटीची शक्यता आल्यानंतर जागतिक भावनेमध्ये सुधारणा झाली, ज्यामुळे फायनान्शियल मार्केट स्थिर होण्यास मदत झाली. डॉलर कमकुवत आणि कच्च्या तेलाच्या किमतीत घट झाल्यामुळे गुंतवणूकदारांचा आत्मविश्वास वाढला.

येत्या आठवड्यात, पाहण्याच्या प्रमुख जागतिक घटकांमध्ये US शुल्क वाटाघाटी, भू-राजकीय घडामोडी आणि करन्सी मूव्हमेंट आणि क्रूड ऑईलच्या किंमतीवर त्यांचा परिणाम समाविष्ट आहे.

जिओजितचे विनोद नायर म्हणाले की, डॉलरच्या निर्देशांकात घसरण झाल्याने गुंतवणूकदारांचे उभरत्या बाजारात भाव वाढले आहेत, तर ट्रम्प यांच्या आर्थिक धोरणांबाबतच्या अनिश्चिततेमुळे अमेरिकन शेअर बाजारावर परिणाम झाला आहे.

"प्रारंभिकरित्या अंमलात आणलेल्या टॅरिफना नंतर विलंब झाला, ज्यामुळे गुंतवणूकदारांमध्ये अनिश्चितता निर्माण झाली. शेअर बाजारातील सहभागी इंटरेस्ट रेट दिशा निर्देशांकावरील अधिक माहितीसाठी US पेरोल डेटा आणि महागाईच्या आकडेवारीवर बारकाईने लक्ष ठेवेल, असेही नायर यांनी सांगितले.

ऑईल मार्केट ट्रेंड

आंतरराष्ट्रीय कच्च्या तेलाच्या किंमतीमध्ये मागील सत्रात चढउतारांचा अनुभव आला, सुरुवातीला इंट्राडे हाय पासून पुन्हा प्रयत्न करण्यापूर्वी वाढ झाली. युक्रेनसोबत युद्धविराम वाटाघाटी करण्यात अपयशी ठरल्यास रशियावर संभाव्य निर्बंध लादण्याची अमेरिकेचे राष्ट्राध्यक्ष डोनाल्ड ट्रम्प यांच्या चेतावणीमुळे हे घडले आहे. युक्रेनमध्ये तात्पुरत्या युद्धाच्या संभाव्यतेमुळे टॅरिफ संबंधित मार्केट अस्थिरतेचा मध्यम परिणाम दिसून येतो.

ब्रेन्ट क्रूड फ्यूचर्स 90 सेंट किंवा 1.3% वाढून $70.36 प्रति बॅरलवर बंद झाले, तर US वेस्ट टेक्सास इंटरमीडिएट क्रूड $67.04 ने बंद झाले, 68 सेंट किंवा 1.02% ने वाढले. तथापि, आठवड्यासाठी, ब्रेंटमध्ये 3.8% घट झाली, जी नोव्हेंबरच्या मध्यापासून तिची सर्वात मोठी साप्ताहिक घसरण ठरली आहे, तर WTI ने जानेवारी नंतर 3.9% घट नोंदवली - तिची सर्वात मोठी साप्ताहिक घसरण.

कॉर्पोरेट ॲक्शन्स

भारत इलेक्ट्रॉनिक्स लिमिटेड, जी आर इन्फ्राप्रोजेक्ट्स लिमिटेड आणि हाऊसिंग अँड अर्बन डेव्हलपमेंट कॉर्पोरेशन लिमिटेड यांसह अनेक कंपन्या सोमवार, मार्च 11 पासून एक्स-डिविडेंडला व्यापार करतील. याव्यतिरिक्त, या आठवड्यात काही स्टॉक एक्स-स्लिट आणि एक्स-बोनस ट्रेड करण्यासाठी सेट केले आहेत.

टेक्निकल आऊटलूक

तांत्रिक दृष्टीकोनातून, निफ्टी 50 ला त्यांच्या 20-दिवसांच्या एक्स्पोनेन्शियल मूव्हिंग ॲव्हरेज (DEMA) जवळ जवळपास जवळपास 22,700 प्रतिरोधक आहे. 22,250 पेक्षा कमी निर्णायक क्लोज रिकव्हरी थांबवू शकते आणि इंडेक्सला 22,000 रोजी सर्वात महत्त्वाच्या सपोर्ट लेव्हलच्या दिशेने ठेऊ शकते.