ભારતમાં મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પર ટૅક્સ - STCG, LTCG, ડિવિડન્ડ અને ELSS ગાઇડ

મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પર ટૅક્સના પ્રકારો

મ્યુચ્યુઅલ ફંડના કરવેરામાં મુખ્યત્વે મૂડી લાભ ટૅક્સ, સિક્યોરિટીઝ ટ્રાન્ઝેક્શન ટેક્સ (એસટીટી) અને આઇડીસીડબલ્યુ ઓપ્શન હેઠળ પ્રાપ્ત ડિવિડન્ડની ઇન્કમ પર ટેક્સનો સમાવેશ થાય છે.

કેપિટલ ગેઈન્સ ટેક્સ શું છે?

કેપિટલ ગેઇન ટેક્સ એ સંપાદનની પ્રારંભિક કિંમત કરતા મ્યુચ્યુઅલ ફંડ એકમોના વેચાણ અથવા રિડીમ કરવાથી પ્રાપ્ત થતા મૂડી લાભ પર ચૂકવવાપાત્ર ટૅક્સનો સંદર્ભ આપે છે. ચૂકવણીનો ટૅક્સ મ્યુચ્યુઅલ ફંડના પ્રકાર અને રોકાણના સમયગાળા સાથે બદલાય છે.

ઉદાહરણ:

ધારો કે તમે ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં ₹2,00,000 નું રોકાણ કરો છો. થોડા વર્ષો પછી, તમે ₹2,60,000 માટે ઇન્વેસ્ટમેન્ટ રિડીમ કરો છો.

• ખરીદી મૂલ્ય = ₹2,00,000
• રિડમ્પશન વેલ્યૂ = ₹2,60,000
• મૂડી લાભ = ₹60,000

મ્યુચ્યુઅલ ફંડ કેપિટલ ગેઇન્સ પર ચૂકવવાપાત્ર ટૅક્સ ટૂંકા ગાળાના મૂડી લાભ (એસટીસીજી) અથવા લાંબા ગાળાના મૂડી લાભ (એલટીસીજી) ની કેટેગરીમાં આવે છે કે નહીં તેના આધારે અલગ હોય છે.
 

ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પર શૉર્ટ-ટર્મ કેપિટલ ગેઇન (એસટીસીજી) ટૅક્સ

જ્યારે ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ એકમો લાંબા ગાળાના લાભને વર્ગીકૃત કરવા માટે નિર્ધારિત સમયગાળાને પૂર્ણ કરતા પહેલાં વેચવામાં આવે છે, ત્યારે મૂડી લાભને ટૂંકા ગાળાના મૂડી લાભ (એસટીસીજી) તરીકે ગણવામાં આવે છે. 

વર્તમાન કરવેરાના ધોરણો અનુસાર, ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડોમાંથી ટૂંકા ગાળાના મૂડી લાભ (એસટીસીજી) પર 20% ટૅક્સ લાદવામાં આવે છે.

ઉદાહરણ:

ધારો કે ઇન્વેસ્ટર ₹1,50,000 માટે ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ એકમો ખરીદે છે અને ₹1,90,000 માટે આઠ મહિના પછી તેમને રિડીમ કરે છે.

• ખરીદી મૂલ્ય = ₹1,50,000
• રિડમ્પશન વેલ્યૂ = ₹1,90,000
• ટૂંકા ગાળાના મૂડી લાભ = ₹40,000

યુનિટને ટૂંકા ગાળાના હોલ્ડિંગ સમયગાળામાં રિડીમ કરવામાં આવ્યા હોવાથી, મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પર લાગુ એસટીસીજીની ગણતરી પ્રવર્તમાન ટૅક્સ દરે ₹40,000 ના લાભ પર કરવામાં આવે છે.
 

ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પર લોન્ગ-ટર્મ કેપિટલ ગેઇન (એલટીસીજી) ટૅક્સ

લોન્ગ-ટર્મ કેપિટલ ગેઇન લાગુ પડે છે જ્યાં ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં લાંબા ગાળાના ઇન્વેસ્ટમેન્ટ માટે જરૂરી નિર્ધારિત હોલ્ડિંગ સમયગાળાને પૂર્ણ કર્યા પછી રિડમ્પશન થાય છે. 

નવીનતમ ટૅક્સ ધોરણો હેઠળ, મ્યુચ્યુઅલ ફંડોથી ઉદ્ભવતા લાંબા ગાળાના મૂડી લાભ પર વાર્ષિક ₹1.25 લાખથી વધુના લાભના 12.5% ના દરે ટૅક્સ લાદવામાં આવે છે.

ઉદાહરણ:

એક ઇન્વેસ્ટર ₹5,00,000 માટે ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ એકમો ખરીદે છે અને ₹7,20,000 માટે ત્રણ વર્ષ પછી તેમને રિડીમ કરે છે.

• ખરીદી મૂલ્ય = ₹5,00,000
• રિડમ્પશન વેલ્યૂ = ₹7,20,000
• લાંબા ગાળાના મૂડી લાભ = ₹2,20,000

લાગુ મુક્તિ મર્યાદાને ધ્યાનમાં લીધા પછી, પ્રવર્તમાન એલટીસીજી જોગવાઈઓ મુજબ લાંબા ગાળાના મૂડી લાભના કરપાત્ર ભાગ પર ટૅક્સની ગણતરી કરવામાં આવે છે.
 

ડેબ્ટ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પર ટૅક્સ

ડેબ્ટ મ્યુચ્યુઅલ ફંડની ટૅક્સ સારવાર સ્કીમના પ્રકાર અને લાગુ ટૅક્સ જોગવાઈઓ પર આધારિત છે.

વર્તમાન ટૅક્સ નિયમો હેઠળ લાગુ તારીખે અથવા પછી ખરીદેલા નિર્દિષ્ટ ડેટ મ્યુચ્યુઅલ ફંડો માટે, કેપિટલ ગેઇન્સ પર સામાન્ય રીતે રોકાણકારના લાગુ આવકવેરા સ્લેબ મુજબ ટેક્સ લગાવવામાં આવે છે, પછી ભલે તે હોલ્ડિંગ સમયગાળાને ધ્યાનમાં લીધા વિના.

ડેબ્ટ-ઓરિએન્ટેડ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ કે જે નિર્દિષ્ટ કેટેગરી હેઠળ આવતા નથી, તેમના વર્ગીકરણ પર લાગુ પ્રવર્તમાન કેપિટલ ગેઇન જોગવાઈઓ મુજબ કર લાદવામાં આવે છે. રોકાણકારોએ રોકાણ કરતા પહેલાં યોજનાની ટૅક્સ સારવારની સમીક્ષા કરવી જોઈએ, કારણ કે ફંડની પ્રકૃતિના આધારે ટેક્સેશન અલગ હોઈ શકે છે.
 

હાઇબ્રિડ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પર ટૅક્સ

હાઇબ્રિડ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઇક્વિટી અને ડેબ્ટ સિક્યોરિટીઝના સંયોજનમાં રોકાણ કરે છે. તેમની ટૅક્સ સારવાર લાગુ ટૅક્સ નિયમો હેઠળ વ્યાખ્યાયિત સ્કીમમાં ઇક્વિટી એક્સપોઝરના પ્રમાણ પર આધારિત છે.

*લાગુ ટૅક્સ સારવાર પ્રવર્તમાન ઇન્કમ ટૅક્સ જોગવાઈઓ અને મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સ્કીમના વર્ગીકરણ પર આધારિત છે.

SIP ટૅક્સેશન - દરેક હપ્તા પર કેવી રીતે ટૅક્સ લગાવવામાં આવે છે

સિસ્ટમેટિક ઈન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન (એસઆઈપી) એવી ઇન્વેસ્ટમેન્ટ યોજના છે, જેમાં રોકાણકાર નિશ્ચિત અંતરે, સમયાંતરે મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સમાં ઇન્વેસ્ટમેન્ટ કરી શકે છે. કરવેરાના નિયમો દરેક SIP હપ્તાને વ્યક્તિગત રોકાણ તરીકે ધ્યાનમાં લે છે. આમ, દરેક હપ્તા માટે હોલ્ડિંગ સમયગાળાની અલગથી ગણતરી કરવામાં આવે છે.

રિડમ્પશન સમયે, FIFO સિદ્ધાંત લાગુ કરવામાં આવે છે. તે પ્રથમ પ્રાપ્ત કરેલા એકમોના રિડમ્પશનના સિદ્ધાંત પર આધારિત છે.

ઉદાહરણ:

ધારો કે કોઈ ઇન્વેસ્ટર ₹5,000 ની માસિક SIP શરૂ કરે છે.

• જાન્યુઆરી: 250 યુનિટ ખરીદેલ છે
• ફેબ્રુઆરી: 230 યુનિટ ખરીદેલ છે
• માર્ચ: 240 યુનિટ ખરીદેલ છે

જો ઇન્વેસ્ટર 300 એકમો રિડીમ કરે છે, તો રિડમ્પશનની ગણતરી નીચે મુજબ કરવામાં આવે છે:

• પ્રથમ 250 એકમોને જાન્યુઆરીના હપ્તાથી ધ્યાનમાં લેવામાં આવે છે.
• બાકીના 50 એકમોને ફેબ્રુઆરીના હપ્તાથી ધ્યાનમાં લેવામાં આવે છે.

હોલ્ડિંગ પીરિયડ અને લાગુ ટૅક્સ તેની ખરીદીની તારીખના આધારે દરેક હપ્તા માટે અલગથી નિર્ધારિત કરવામાં આવે છે.
 

મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પર ડિવિડન્ડ ટૅક્સ (IDCW)

કેટલીક મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સ્કીમ ઇન્કમ ડિસ્ટ્રિબ્યુશન કમ કેપિટલ વિથડ્રોવલ (IDCW) ઓપ્શન પ્રદાન કરે છે, જેના હેઠળ રોકાણકારોને સ્કીમમાંથી સમયાંતરે ચુકવણી પ્રાપ્ત થઈ શકે છે.

IDCW ઓપ્શન હેઠળ પ્રાપ્ત ડિવિડન્ડની ઇન્કમ લાગુ આવકવેરા સ્લેબ મુજબ રોકાણકારના હાથમાં કરપાત્ર છે. એસેટ મેનેજમેન્ટ કંપની (AMC) પ્રવર્તમાન ઇન્કમ ટૅક્સ જોગવાઈઓ હેઠળ જ્યાં લાગુ પડે ત્યાં સ્રોત પર કપાત કરેલ ટૅક્સ (TDS) પણ કપાત કરી શકે છે.

રોકાણકારોએ નોંધ લેવી જોઈએ કે IDCW ડિસ્ટ્રિબ્યુશન વિતરિત રકમ દ્વારા સ્કીમના NAV ને ઘટાડે છે અને તેમની એકંદર કરપાત્ર આવકના આધારે ટૅક્સની અસરો હોઈ શકે છે.
 

સિક્યોરિટીઝ ટ્રાન્ઝૅક્શન ટૅક્સ (STT)

સિક્યોરિટીઝ ટ્રાન્ઝૅક્શન ટૅક્સ (એસટીટી) માન્યતા પ્રાપ્ત સ્ટૉક એક્સચેન્જ દ્વારા અથવા રિડમ્પશન દરમિયાન કરવામાં આવેલા નિર્દિષ્ટ ઇક્વિટી-ઓરિએન્ટેડ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ટ્રાન્ઝૅક્શન પર વસૂલવામાં આવે છે, જ્યાં પણ લાગુ પડે.

*એસટીટી દરો લાગુ ટૅક્સ કાયદા હેઠળ ફેરફારોને આધિન છે.

કેપિટલ ગેઇન ટેક્સથી વિપરીત, એસટીટી ટ્રાન્ઝૅક્શન સમયે એકત્રિત કરવામાં આવે છે અને મૂડી લાભ પર ચૂકવવાપાત્ર ટૅક્સથી અલગ છે.
 

ઇક્વિટી લિંક્ડ સેવિંગ સ્કીમ (ઇએલએસએસ) એ ઇક્વિટી-ઓરિએન્ટેડ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ છે જે લાગુ શરતોને આધિન, ઇન્કમ-ટૅક્સ ઍક્ટના સેક્શન 80C હેઠળ ટૅક્સ કપાત માટે પાત્ર છે.

ELSSમાં ત્રણ વર્ષના ફરજિયાત લૉક-ઇન પીરિયડ હોય છે, જે તેમને સેક્શન 80C હેઠળ ઉપલબ્ધ ટૅક્સ બચતના ઇન્વેસ્ટમેન્ટ વિકલ્પોમાંથી એક બનાવે છે.

જૂની અને નવી ટૅક્સ વ્યવસ્થા હેઠળ ELSS

ઈએલએસએસમાં રોકાણ કરતા પહેલા રોકાણકારોએ મૂલ્યાંકન કરવું જોઈએ કે તેમને કઈ ટૅક્સ વ્યવસ્થા લાગુ પડે છે અને તેઓ કલમ 80સી હેઠળ કપાતનો ક્લેઇમ કરવા માટે પાત્ર છે કે નહીં.

મ્યુચ્યુઅલ ફંડ રોકાણકારો માટે ટૅક્સ-બચત વ્યૂહરચનાઓ

રોકાણકારો લાગુ ટૅક્સ નિયમોને સમજીને અને તેમના રોકાણોનું કાળજીપૂર્વક આયોજન કરીને તેમની મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ટૅક્સ જવાબદારીને મેનેજ કરી શકે છે.

• લાંબા ગાળા માટે રોકાણ કરો: લાંબા ગાળા માટે પાત્ર ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ રાખવાના પરિણામે ટૂંકા ગાળાના રિડેમ્પશનની તુલનામાં વિવિધ ટૅક્સ સારવાર થઈ શકે છે.
• ટૅક્સ બચત માટે ELSS ને ધ્યાનમાં લો: જૂની ટૅક્સ પ્રણાલીને અનુસરતા રોકાણકારો કલમ 80C હેઠળ કપાતનો ક્લેઇમ કરવા માટે ELSS રોકાણોને ધ્યાનમાં લઈ શકે છે, જે નિર્ધારિત મર્યાદાને આધિન છે.
• પ્લાન રિડમ્પશન કાળજીપૂર્વક પ્લાન કરો: વિવિધ ફાઇનાન્શિયલ વર્ષોમાં રોકાણો રિડીમ કરવાથી રોકાણકારોને ઉપલબ્ધ એલટીસીજી મુક્તિનો ઉપયોગ કરવામાં મદદ મળી શકે છે, જ્યાં પણ લાગુ પડે.
• એસઆઇપી ટૅક્સેશનને સમજો: દરેક એસઆઇપી હપ્તામાં તેની પોતાની હોલ્ડિંગ અવધિ હોય છે, તેથી રિડમ્પશન પહેલાં ખરીદીની તારીખોની સમીક્ષા કરવાથી લાગુ કેપિટલ ગેઇન ટૅક્સનો અંદાજ લગાવવામાં મદદ મળી શકે છે.
• ઇન્વેસ્ટમેન્ટ રેકોર્ડ જાળવી રાખો: ખરીદીની તારીખો, રિડમ્પશન મૂલ્યો અને મૂડી લાભોના રેકોર્ડ રાખવાથી ટૅક્સની ગણતરી અને રિટર્ન ફાઇલિંગને સરળ બનાવી શકાય છે.
   

નિષ્કર્ષ

મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પરનો ટૅક્સ વિવિધ માપદંડો દ્વારા નક્કી કરવામાં આવે છે જેમ કે મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સ્કીમનો પ્રકાર, મ્યુચ્યુઅલ ફંડ હોલ્ડિંગનો સમયગાળો અને તેમાંથી કરેલા વળતરનો પ્રકાર. મ્યુચ્યુઅલ ફંડ માટે એસટીસીજી, મ્યુચ્યુઅલ ફંડ માટે એલટીસીજી, ડિવિડન્ડ અને ઇએલએસએસ પર કેવી રીતે ટૅક્સ વસૂલવામાં આવે છે તે જાણવું મહત્વપૂર્ણ છે. વિવિધ મ્યુચ્યુઅલ ફંડના ટૅક્સની અસરનું જ્ઞાન કોઈપણ વ્યક્તિને ચુકવણી કરવાના ટૅક્સને નિર્ધારિત કરવામાં અને અસરકારક રીતે રોકાણ કરવામાં મદદ કરે છે.