એનએવીની ગણતરી કેવી રીતે કરવામાં આવે છે?

એનએવી શું છે?

એનએવી આપેલ તારીખે સ્કીમના એક યુનિટના મૂલ્ય વિશે બજારને જાણ કરે છે. સ્કીમના કિસ્સામાં જ્યાં ચોખ્ખી સંપત્તિ ₹500 કરોડ છે જ્યારે એકમોની સંખ્યા 25 કરોડ છે, ત્યારે દરેક એકમનું મૂલ્ય ₹20 છે. આનો અર્થ એ છે કે જો કોઈ આવા ફંડમાં ₹10,000 નું રોકાણ કરે છે, તો તેને/તેણીને 500 એકમો મળશે.

NAV વર્સેસ શેરની કિંમત: વાસ્તવિક માંગ અને સપ્લાયના આધારે ટ્રેડિંગ સમયગાળા દરમિયાન સ્ટૉકની કિંમતમાં દર સેકન્ડમાં વધઘટ થાય છે. એનએવી અલગ રીતે કામ કરે છે કારણ કે તે ફંડના પોર્ટફોલિયોની બંધ કિંમત પર માર્કેટ ટ્રેડિંગ સમયગાળાના અંતે નક્કી કરવામાં આવે છે.

NAV ફોર્મ્યુલા

એનએવી = (કુલ સંપત્તિ − કુલ જવાબદારીઓ) ÷ કુલ બાકી એકમો

• કુલ સંપત્તિ - ફંડ હોલ્ડ કરેલ તમામ સિક્યોરિટીઝનું માર્કેટ મૂલ્ય, વત્તા કૅશ, ઉપાર્જિત ઇન્કમ અને પ્રાપ્ત કરી શકાય તેવી રકમ
• કુલ જવાબદારીઓ - ફી, ઑપરેટિંગ ખર્ચ અને કોઈપણ મની ફંડની બાકી રકમ
• બાકી એકમો - યોજનામાં તમામ રોકાણકારો દ્વારા રાખવામાં આવેલા કુલ એકમો

તે દિવસે ₹8,400 માં મૂકવામાં આવતા રોકાણકારને 1,000 એકમો પ્રાપ્ત થાય છે. આ જ સૂત્ર સ્પ્રેડશીટમાં કામ કરે છે: કુલ અસ્કયામતો, જવાબદારીઓ અને એકમોને ત્રણ કોશિકાઓ અને ઉપયોગમાં મૂકો = (A1-B1)/C1.

એનએવીમાં જતા ઘટકો

એક્સપેન્સ રેશિયો એનએવીને કેવી રીતે અસર કરે છે

ખર્ચ રેશિયો એ વાર્ષિક ખર્ચ છે જે તમારા પૈસાને મેનેજ કરવા માટે ફંડ શુલ્ક છે, જે એનએવી જાહેર થાય તે પહેલાં ફંડની સંપત્તિમાંથી કાપવામાં આવે છે. તે મેનેજમેન્ટ ફી, ઑપરેટિંગ ખર્ચ, ટ્રાન્સફર એજન્ટ ખર્ચ, કસ્ટોડિયન અને ઑડિટ શુલ્ક અને વિતરણ ખર્ચને કવર કરે છે.
કપાત દરરોજ ફેલાય છે, એક વખતના કટ તરીકે લેવામાં આવતી નથી, તેથી તમે દરરોજ જે NAV જુઓ છો તે પહેલેથી જ તે દિવસની સ્લાઇસ કાઢી નાખવામાં આવી છે. એક ચાર્જિંગ 0.5% સામે 1.5% ચાર્જ કરતું ફંડ દર વર્ષે મૂલ્યના વધારાના 1% ગુમાવે છે, જે એક દાયકામાં અર્થપૂર્ણ અંતરમાં સંયોજન કરે છે - આ મુખ્ય કારણ પણ છે કે ડાયરેક્ટ પ્લાન એ જ સ્કીમની નિયમિત યોજનાઓ કરતાં વધુ NAV દર્શાવે છે, કારણ કે ડાયરેક્ટ પ્લાન વિતરક કમિશનને સ્કિપ કરે છે.
 

એનએવી દિવસે શું ચાલે છે

• શેર અને બોન્ડ ફંડમાં માર્કેટની હલનચલન
• ઇન્ટરેસ્ટ દરમાં ફેરફારો, જે ખાસ કરીને ડેબ્ટ ફંડ હોલ્ડિંગ્સને અસર કરે છે
• ડિવિડન્ડ અને વ્યાજની ઇન્કમ, અથવા રોકાણકારોને જાહેર ચૂકવણી
• દૈનિક ખર્ચ રેશિયો કપાત
• મોટા રોકાણકારનો પ્રવાહ અને આઉટફ્લો
• વિદેશી સંપત્તિઓ ધરાવતા ફંડ માટે કરન્સી મૂવમેન્ટ
   

જ્યારે એનએવીની ગણતરી કરવામાં આવે છે અને કટ-ઑફ નિયમો

એનએવીની ગણતરી બજાર બંધ થયા પછી દરેક બિઝનેસ દિવસ પછી એકવાર કરવામાં આવે છે, તે બંધ કિંમતોના આધારે કરવામાં આવે છે અને તે જ સાંજે જાહેર કરવામાં આવે છે. તમને પ્રાપ્ત થયેલ એનએવી તમારી વિનંતી ફંડ સુધી ક્યારે પહોંચે છે અને જ્યારે તમારા પૈસાની પ્રાપ્તિ થાય છે તેના પર આધારિત છે.

સેબીના વસૂલાત-આધારિત નિયમ હેઠળ, એનએવીની લાગુતા મુખ્યત્વે ભંડોળ ક્યારે પ્રાપ્ત થાય છે તેના પર આધારિત છે, તેથી જો ક્રેડિટમાં વિલંબ થાય તો કટ-ઑફ પહેલાં કરવામાં આવેલી વિનંતી પણ આગામી દિવસની એનએવી મેળવી શકે છે. અસ્થિર દિવસે સમયસીમા પહેલાં સારી રીતે રોકાણ કરવું એ સુરક્ષિત અભિગમ છે.

ફંડની NAV કેવી રીતે તપાસવી

• AMFI વેબસાઇટ - ભારતમાં દરેક યોજનાની દૈનિક NAV ની યાદી આપે છે, જે દરેક સાંજે અપડેટ કરવામાં આવે છે
• એએમસી વેબસાઇટ - દરેક ફંડ હાઉસ તેની પોતાની સ્કીમની એનએવી પ્રકાશિત કરે છે, સામાન્ય રીતે ફેક્ટ શીટ સાથે
• ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લેટફોર્મ - 5paisa જેવી એપ લાઇવ NAV વત્તા તમારા હોલ્ડિંગ મૂલ્યને એકસાથે દર્શાવે છે

ખરેખર ઉચ્ચ અથવા ઓછી NAV નો અર્થ શું છે

પોતાના પર ઉચ્ચ અથવા ઓછી એનએવી એ ફંડ સારું મૂલ્ય છે કે નહીં તે વિશે કંઈ કહેતું નથી. પિક્ચર બે ફંડ - ₹10 પર ફંડ A અને ₹150 પર ફંડ B. જો બંને એક વર્ષમાં 10 % વધે છે, તો બંને સમાન 10 % રિટર્ન ડિલિવર કરે છે.

ઓછી એનએવીનો અર્થ સામાન્ય રીતે આ સ્કીમને તાજેતરમાં જ લોન્ચ કરવામાં આવે છે, ઘણીવાર ₹10 પર. ઉચ્ચ એનએવી ઘણીવાર લાંબા ટ્રેક રેકોર્ડનું સંકેત આપે છે જેનું મૂલ્ય વર્ષોથી કમ્પાઉન્ડ થઈ ગયું છે. વાસ્તવમાં શું મહત્વપૂર્ણ છે તે લાંબા ગાળાની કામગીરી, માર્કેટ સાઇકલમાં સાતત્ય, ખર્ચનો રેશિયો અને ફંડનો ઉદ્દેશ તમારા લક્ષ્યને કેટલી સારી રીતે અનુકૂળ છે.

સામાન્ય માન્યતાઓ:

SIP રોકાણમાં NAV

દરેક SIP હપ્તા તે દિવસના લાગુ NAV પર એકમો ખરીદે છે, તેથી ₹5,000 માસિક SIP જ્યારે NAV ₹50 હોય ત્યારે 100 એકમો ખરીદે છે, પરંતુ જો NAV તે મહિને ₹40 સુધી ઘટે તો 125 એકમો. આ રૂપિયાની સરેરાશ કિંમત છે, જ્યારે કિંમતો ઓછી હોય ત્યારે વધુ એકમો ખરીદવા અને જ્યારે વધુ હોય ત્યારે ઓછા, સમય જતાં તમારા સરેરાશ ખરીદી ખર્ચને સરળ બનાવે છે.

મ્યુચ્યુઅલ ફંડ એનએવીના પ્રકારો

• ઓપન-એન્ડેડ ફંડ - દરેક બિઝનેસ દિવસે એનએવી જાહેર કરવામાં આવે છે; તમે તે કિંમત પર ખરીદો અથવા વેચો છો
• ક્લોઝ્ડ-એન્ડેડ ફંડ - ફિક્સ્ડ યુનિટ; એનએવીની ગણતરી હજુ પણ કરવામાં આવે છે, પરંતુ યુનિટ એક્સચેન્જ પર ટ્રેડ કરે છે જ્યાં ટ્રેડ કરેલી કિંમત એનએવીથી અલગ હોઈ શકે છે
• ઈટીએફ - એનએવી દિવસના અંતે સેટ કરવામાં આવે છે, પરંતુ યુનિટ્સ સેશન દ્વારા એક્સચેન્જ પર લાઇવ ટ્રેડ કરે છે, તેથી માર્કેટ કિંમત એનએવીની આસપાસ હોય છે

નિષ્કર્ષ

મ્યુચ્યુઅલ ફંડની એનએવીની ગણતરી એક ફોર્મ્યુલા પર આવે છે: કુલ સંપત્તિ બાદ જવાબદારીઓ, બાકી એકમો દ્વારા વિભાજિત. તે દૈનિક મૂલ્યાંકન આંકડો છે, ફંડ સસ્તું, ખર્ચાળ અથવા બીજા કરતાં વધુ સારું છે કે નહીં તેનો સંકેત નથી. તમારા વળતરને શું પ્રેરિત કરે છે તે છે કે ખર્ચ ગુણોત્તર અને ફંડની સાતત્ય સાથે એનએવી સમય જતાં કેવી રીતે વધે છે.