ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ એયુએમ પાંચ વર્ષમાં 335% નો વધારો, જુલાઈ 2025 માં ₹33.32 લાખ કરોડને પહોંચી ગયું

ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ રિટેલ રોકાણકારો માટે સૌથી વધુ પસંદગીના ઇન્વેસ્ટમેન્ટ માર્ગોમાંથી એક તરીકે ઉભરી આવ્યા છે, જેમાં એસેટ અંડર મેનેજમેન્ટ (એયુએમ)માં છેલ્લા પાંચ વર્ષમાં તીવ્ર ઉછાળો જોવા મળ્યો છે. ICRA એનાલિટિક્સ મુજબ, ઇક્વિટી MF AUM 335.31% સુધી વધી ગયું છે, જુલાઈ 2025 માં ₹33.32 લાખ કરોડ સુધી પહોંચી ગયું છે, જે જુલાઈ 2020 માં ₹7.65 લાખ કરોડ હતું.

આ વૃદ્ધિ એવા રોકાણકારોના વધતા વિશ્વાસને પ્રતિબિંબિત કરે છે જેઓ બજારની અસ્થિરતા હોવા છતાં લાંબા ગાળાની સંપત્તિ નિર્માણ વ્યૂહરચનાઓ અપનાવી રહ્યા છે. સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન (SIP) માં સતત વધારો એ એક મુખ્ય પરિબળ છે, જે રોકાણકારોને શિસ્તબદ્ધ રહેવામાં અને બજારના તીવ્ર ફેરફારો સામે સુરક્ષિત રહેવામાં મદદ કરે છે.

SIP કુશન માર્કેટ વોલેટિલિટી

ભારતીય બજારોમાં ઇન્વેસ્ટ કરો અને 5paisa સાથે ભવિષ્યની ક્ષમતાને અનલૉક કરો!

હમણાં જ એકાઉન્ટ ખોલો

ICRA એ નોંધ્યું છે કે SIP રોકાણકારોને રૂપિયા-ખર્ચ સરેરાશથી લાભ મેળવવાની મંજૂરી આપે છે, જ્યાં બજારના ઘટાડા દરમિયાન વધુ એકમો ખરીદવામાં આવે છે અને ઊંચા સમયગાળા દરમિયાન ઓછા હોય છે. આ શિસ્તબદ્ધ અભિગમ વોલેટિલિટીની અસરને ઘટાડે છે અને અનિશ્ચિત સમયગાળા દરમિયાન પણ રોકાણ કરવા માટે રોકાણકારોને પ્રોત્સાહિત કરે છે.

ઇક્વિટી પ્રવાહમાં નોંધપાત્ર ટર્નઅરાઉન્ડ જોવા મળ્યું છે. જુલાઈ 2020 માં ₹3,845 કરોડના ચોખ્ખા આઉટફ્લોથી, જુલાઈ 2025 માં પ્રવાહ વધીને ₹42,673 કરોડ થયો. દર વર્ષે, જુલાઈ 2024 ની તુલનામાં પ્રવાહ 15.08% વધ્યો હતો, જ્યારે દર મહિને, જૂન 2025 ની સામે પ્રવાહમાં 81.06% નો વધારો થયો હતો, જે રોકાણકારોની ભાવનામાં મજબૂત પુનરુત્થાનનો સંકેત આપે છે.

આઇસીઆરએ એનાલિટિક્સના માર્કેટ ડેટાના સિનિયર વાઇસ પ્રેસિડેન્ટ અને વાઇસ પ્રેસિડેન્ટ અશ્વિની કુમારે જણાવ્યું હતું કે રોકાણકારો વધુને વધુ સમજી રહ્યા છે કે ટૂંકા ગાળાની અસ્થિરતા એ સંપત્તિ નિર્માણની મુસાફરીનો ભાગ છે. તેમણે ઉમેર્યું હતું કે, સેક્ટોરલ અને થીમેટિક ફંડે ₹9,426 કરોડનો સૌથી વધુ પ્રવાહ નોંધાવ્યો છે, ત્યારબાદ ફ્લૅક્સી-કેપ ફંડ ₹7,654 કરોડ અને સ્મોલ-કેપ ફંડ ₹6,484 કરોડ નોંધાયા છે. આ વૈવિધ્યકરણ અને વિકાસની નવી તકો માટે રોકાણકારોની ભૂખ દર્શાવે છે.

મજબૂત લાંબા ગાળાનું પરફોર્મન્સ

ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પરંપરાગત ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટ જેમ કે ફિક્સ્ડ ડિપોઝિટ, ખાસ કરીને મધ્યમથી લાંબા ગાળા માટે વધુ રિટર્ન પ્રદાન કરવાનું ચાલુ રાખે છે. અસ્થિર તબક્કાઓ દરમિયાન પણ, મોટાભાગની કેટેગરીમાં ત્રણ વર્ષનું રિટર્ન સકારાત્મક રહ્યું છે, જે તેમને યુવા રોકાણકારો માટે આકર્ષક બનાવે છે.

જો કે, આઇસીઆરએ એ પણ હાઇલાઇટ કર્યું છે કે મોટા પ્રવાહ અને રિડેમ્પશન પોતે વોલેટિલિટીને ચલાવી શકે છે, ખાસ કરીને મિડ અને સ્મોલ-કેપ સેગમેન્ટમાં. આ છતાં, SIP રોકાણકારો સામાન્ય રીતે રોકાણ કરે છે, સ્થિરતા પ્રદાન કરે છે.

ડેટા દર્શાવે છે કે જ્યારે અસ્થિરતાને કારણે એક વર્ષનું વળતર ઘણી કેટેગરીમાં નકારાત્મક હતું - ડિવિડન્ડ યીલ્ડ ફંડ્સ 5.40% ઘટી રહ્યા છે અને કોન્ટ્રા ફંડ્સ 2.62% નીચે છે - લાંબા ગાળાના વળતર મજબૂત રહે છે. સ્મોલ કેપ ફંડ્સ 22.56% ના ત્રણ વર્ષના સીએજીઆર અને 31.70% ના પાંચ વર્ષના સીએજીઆર ડિલિવર કરે છે. મિડ કેપ ફંડ ત્રણ વર્ષમાં 22.20% અને પાંચ વર્ષમાં 27.36% સાથે નજીકથી અનુસરવામાં આવે છે. મલ્ટી કેપ અને લાર્જ અને મિડ કેપ ફંડે પણ રોકાણકારોને ત્રણ વર્ષમાં 20% કરતાં વધુ સીએજીઆર અને પાંચ વર્ષમાં લગભગ 25% વળતર આપ્યું છે.

નિષ્કર્ષ

એયૂએમ અને પ્રવાહમાં સતત વધારો એ લાંબા ગાળાના સંપત્તિ નિર્માણ સાધન તરીકે ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રિટેલ રોકાણકારોના વધતા વિશ્વાસને હાઇલાઇટ કરે છે. SIP દ્વારા શિસ્તબદ્ધ રોકાણ અને વિવિધ શ્રેણીઓમાં મજબૂત લાંબા ગાળાના વળતરને પ્રોત્સાહન આપવા સાથે, ટૂંકા ગાળાની અસ્થિરતા હોવા છતાં ઇક્વિટી MF રિટેલ રોકાણકારોના પોર્ટફોલિયોના મુખ્ય ભાગમાં રહેવાની અપેક્ષા છે.