સેબી: નિપ્પોન લાઇફ ઇન્ડિયા મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણકારોને ₹1,800 કરોડનું નુકસાન થયું છે

ભૂતપૂર્વ રિલાયન્સ મ્યુચ્યુઅલ ફંડની પસંદગીની યોજનાઓમાં રોકાણકારો, જેને હવે નિપ્પોન લાઇફ ઇન્ડિયા મ્યુચ્યુઅલ ફંડ તરીકે રિબ્રાન્ડ કરવામાં આવ્યું છે, યસ બેંકના અતિરિક્ત ટાયર-1 (એટી-1) બોન્ડ્સમાં રોકાણ કરવાના ફંડના નિર્ણયને કારણે લગભગ ₹1,830 કરોડના સામૂહિક નુકસાનનો સામનો કરવો પડ્યો હતો, જે બાદમાં સંપૂર્ણપણે બંધ કરવામાં આવ્યા હતા. આ માહિતી ઑગસ્ટ 2024 માં સિક્યોરિટીઝ એન્ડ એક્સચેન્જ બોર્ડ ઑફ ઇન્ડિયા (સેબી) દ્વારા જારી કરેલી નોટિસમાંથી આવે છે, જેમ કે મનીકંટ્રોલ દ્વારા રિપોર્ટ કરવામાં આવી છે.

એટી-1 બોન્ડ્સ, ઘણીવાર બેંકો દ્વારા જારી કરવામાં આવે છે, તેમના મૂડી અનામતને વધારવા માટે સાધનો તરીકે કામ કરે છે.

જ્યારે રોકાણકારોએ આ AT-1 બોન્ડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટથી નોંધપાત્ર નુકસાન થયું હતું, ત્યારે મ્યુચ્યુઅલ ફંડે ટ્રાન્ઝૅક્શનથી મેનેજમેન્ટ ફીમાં લગભગ ₹88.60 કરોડ કમાવ્યા હતા, જે સેબીની નોટિસનો આરોપ યસ બેંક સાથે "ક્વિડ પ્રો ક્વો" વ્યવસ્થાનો ભાગ હતો.

નિપ્પોન લાઇફ ઇન્ડિયા મ્યુચ્યુઅલ ફંડે સ્ટૉક એક્સચેન્જ ડિસ્ક્લોઝર દ્વારા સેબી શો-કોઝ નોટિસની પ્રાપ્તિની સ્વીકૃતિ આપી છે. જો કે, ચોક્કસ આરોપો અને તપાસની વિગતો જાહેરમાં જાહેર કરવામાં આવી નથી. તેના ઑગસ્ટ 8 ના ઑર્ડરમાં, સેબીએ જણાવ્યું હતું કે એસેટ મેનેજમેન્ટ કંપની (એએમસી) દ્વારા કેટલીક યોજનાઓ પર વધારાનો ખર્ચ કરવામાં આવ્યો હતો, અને ફંડ ટ્રસ્ટી એએમસી દ્વારા નિયમોનું પાલન સુનિશ્ચિત કરવામાં નિષ્ફળ રહ્યા હતા.

આ આરોપો નિર્ણાયક છે, કારણ કે સેબીએ પ્રશ્ન કર્યો છે કે ફંડ હાઉસને યોગ્ય સમયગાળા માટે મેનેજમેન્ટ ફી પરત કરવાની જરૂર કેમ ન હોવી જોઈએ અને સસ્પેન્શનનો સામનો કરવો જોઈએ.

ઉલ્લેખનીય છે કે, SEBI શો-કોઝ નોટિસ એક વ્યાપક તપાસને અનુસરે છે જેમાં સેન્ટ્રલ બ્યુરો ઓફ ઇન્વેસ્ટિગેશન (CBI) સહિત અનેક એજન્સીઓનો સમાવેશ થાય છે, જેમાં અગાઉ રિલાયન્સ કેપિટલની માલિકીની સંસ્થાઓ દ્વારા યસ બેંકના 1 બોન્ડ્સમાં આશરે ₹2,850 કરોડ રૂપિયાનું રોકાણ ચકાસ્યું હતું.

ભારતીય બજારોમાં ઇન્વેસ્ટ કરો અને 5paisa સાથે ભવિષ્યની ક્ષમતાને અનલૉક કરો!

હમણાં જ એકાઉન્ટ ખોલો

ડિસેમ્બર 2024માં મનીકન્ટ્રોલ દ્વારા રિપોર્ટ કરવામાં આવ્યો હતો કે, Nippon લાઇફ ઇન્ડિયા MF, રાણા કપૂર પરિવાર સાથે જોડાયેલી કંપની મોર્ગન ક્રેડિટ પ્રાઇવેટ લિમિટેડના નોન-કન્વર્ટિબલ ડિબેન્ચર્સ (NCDs)માં ₹950 કરોડનું રોકાણ કરવા માટે CBI તપાસ હેઠળ છે.

Nippon ઇન્ડિયા મ્યુચ્યુઅલ ફંડને મોકલવામાં આવેલ ઇમેઇલ પૂછપરછ પ્રકાશનના સમયે જવાબ મળ્યો નથી, ફંડ હાઉસ તરફથી પ્રતિસાદ પ્રાપ્ત થયા પછી આર્ટિકલ અપડેટ કરવામાં આવશે.

નિયમનકારી સમીક્ષા હેઠળના વ્યવહારો ત્યારે થયા જ્યારે રિલાયન્સ કેપિટલની માલિકીની એસેટ મેનેજમેન્ટ કંપની અને રિલાયન્સ હોમ ફાઇનાન્સ અને રિલાયન્સ કમર્શિયલ ફાઇનાન્સ જેવી સંબંધિત સંસ્થાઓ. સપ્ટેમ્બર 2019 માં, રિલાયન્સ મ્યુચ્યુઅલ ફંડને નિપ્પોન ઇન્ડિયા મ્યુચ્યુઅલ ફંડ તરીકે રિબ્રાન્ડ કરવામાં આવ્યું હતું.

કેસની મૂળ તારીખ ડિસેમ્બર 2016 થી માર્ચ 2020 સુધી છે, જે દરમિયાન યસ બેંક અને રિલાયન્સ કેપિટલ સાથે સંકળાયેલી કંપનીઓ વચ્ચેના ચોક્કસ વ્યવહારોએ નિયમનકારી ધ્યાન આકર્ષિત કર્યું હતું. તપાસકર્તાઓનો હેતુ આ ટ્રાન્ઝૅક્શનમાં ક્વિડ પ્રો ક્વો એગ્રીમેન્ટ હતા કે નહીં તે નક્કી કરવાનો છે.

સેબીના જણાવ્યા અનુસાર અગાઉ રિલાયન્સ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ અને રિલાયન્સ કેપિટલે યસ બેન્કના AT-1 બોન્ડ્સમાં ₹2,850 કરોડનું રોકાણ કર્યું હતું. સેબીની નોટિસમાં ક્વિડ પ્રો ક્વો વ્યવસ્થા અંગે પણ આરોપ લગાવવામાં આવ્યો હતો, જેમાં યસ બેંકે જાન્યુઆરી 2017માં રિલાયન્સ હોમ ફાઇનાન્સને ₹500 કરોડ રૂપિયાની સુવિધા આપી હતી, જેમાં કેશ ક્રેડિટ/વર્કિંગ કેપિટલ લોન અને તેના એનસીડીમાં રોકાણ સામેલ છે.

ત્યારબાદ ઓક્ટોબર 2017માં યસ બેંકે રિલાયન્સ કેપિટલ, રિલાયન્સ હોમ ફાઇનાન્સ અને રિલાયન્સ કોમર્શિયલ ફાઇનાન્સ દ્વારા જાહેર કરાયેલા એનસીડીમાં રોકાણ દ્વારા વધારાના ₹2,900 કરોડનું ભંડોળ પૂરું પાડ્યું હતું.