નિફ્ટી સાપ્તાહિક સમાપ્તિ: 25,000 થી વધુ ખરીદો અથવા 24,900 થી નીચે વેચો? અહીં વિકલ્પો સૂચવે છે

નિફ્ટીએ સોમવાર, નવેમ્બર 9 ના રોજ તેના ઇન્ટ્રાડે લોમાંથી રિકવરી કરી હતી અને 24,900 થી વધુ માર્ક ખસેડવામાં સફળ રહ્યું હતું. સાંજે 1:06 વાગ્યે index 24,927.50 પર ટ્રેડ થઈ રહ્યો હતો, જે 58.90 પોઇન્ટ અથવા 0.24% હતો.

નિફ્ટી સાપ્તાહિક ઑપ્શન્સની આજે સમાપ્તિ સાથે, માર્કેટમાં કૉલ સાઇડ પર નોંધપાત્ર પ્રવૃત્તિ જોવા મળી રહી છે. ઓપશન્સ ડેટા સૂચવે છે કે જ્યારે ખરીદદારો 24,900 સ્તરનું રક્ષણ કરવાનો પ્રયાસ કરી રહ્યા છે, ત્યારે 25,000 પર આક્રમક પોઝિશનિંગ વધુ ઉપર પ્રતિબંધ કરી શકે છે. index હવે આ બે સ્ટ્રાઇક્સ વચ્ચે પકડવામાં આવે છે, જે બાકીના ટ્રેડિંગ સેશન માટે આગામી ટકાઉ પગલું મહત્વપૂર્ણ બનાવે છે.

આક્રમક કૉલ લેખન 25,000 દબાણ હેઠળ રાખે છે

નવીનતમ વિકલ્પો ડેટા સૂચવે છે કે કૉલ લેખકો પોઝિશનિંગ પર પ્રભુત્વ ચાલુ રાખે છે. કુલ ઓપન ઇન્ટરેસ્ટ 37.87 કરોડ છે, જ્યારે પુટ ઓપન ઇન્ટરેસ્ટ 31.38 કરોડ છે. વધુ મહત્વપૂર્ણ રીતે, કૉલ સાઇડ પર નવા ઉમેરાઓ 18.96 કરોડ સુધી પહોંચી ગયા છે, જે પુટ સાઇડ પર ઉમેરેલા 7.28 કરોડ કોન્ટ્રાક્ટ કરતાં નોંધપાત્ર રીતે વધુ છે.

આ તફાવત સૂચવે છે કે વેપારીઓ સતત ચાલ સામે વધુને વધુ સ્થાન મેળવી રહ્યા છે. 25,000 હડતાલમાં સૌથી વધુ 3.4 કરોડ ઓપન ઇન્ટરેસ્ટ છે, ત્યારબાદ લગભગ 2.7 કરોડ સાથે 25,100 છે.

નવા કૉલ ઉમેરો ખાસ કરીને 24,950 અને 25,000 પર કેન્દ્રિત છે. આ 24,950-25,000 ઝોનને એક મહત્વપૂર્ણ પ્રતિકાર વિસ્તાર બનાવે છે. જોકે નિફ્ટી એ 24,950 થી વધુ રિકવર કરવાનો પ્રયત્ન કર્યો છે, પરંતુ અર્થપૂર્ણ કૉલ અનવિંડિંગની ગેરહાજરી સૂચવે છે કે વિક્રેતાઓએ હજુ સુધી આ ઝોનનું નિયંત્રણ સરેન્ડર કર્યું નથી.

રિકવરીને મજબૂત કરવા માટે, નિફ્ટીને 25,000 થી વધુ ટકા રહેવાની જરૂર પડશે, જેમાં તે હડતાલ પર કૉલ ઓપન ઇન્ટરેસ્ટમાં ઘટાડો થશે. આવા વિકાસથી કેટલાક કૉલ રાઇટરને તેમની સ્થિતિઓને આવરી લેવા માટે દબાણ કરી શકે છે, જે સંભવિત રીતે 25,050 અને 25,100 તરફ આગળ વધી શકે છે.

લેખકોને 24,900 નો બચાવ કરે છે, પરંતુ સમર્થન અસુરક્ષિત રહે છે

નુકસાન સામે, 24,900 હડતાલ સૌથી મજબૂત તાત્કાલિક સહાય તરીકે ઉભરી આવી છે, જેમાં આશરે 2.5 કરોડ ઓપન ઇન્ટરેસ્ટ ધરાવે છે. 24,800 હડતાલ લગભગ 1.9 કરોડનું અનુસરણ કરે છે.

ફ્રેશ પુટ એડિશન 24,900 પર પણ કેન્દ્રિત છે, જે સૂચવે છે કે વેપારીઓ આ સ્તરની આસપાસ ઇન્ડેક્સ સહાય શોધવાની અપેક્ષા રાખે છે. જો કે, કૉલ એડિશનની તુલનામાં એકંદર પુટ ઓપન ઇન્ટરેસ્ટમાં પ્રમાણમાં સામાન્ય વધારો સૂચવે છે કે બુલિશ ખાતરી મર્યાદિત છે.

પસંદ કરેલા સ્ટ્રાઇક્સ માટે પુટ-કૉલ રેશિયો (પીસીઆર) 0.80 સુધી ઘટી ગયો છે, જ્યારે એકંદર પીસીઆર 0.82 છે. આ પુટ અને સપોર્ટના આધારે કૉલ પોઝિશન્સની વધુ એકાગ્રતા દર્શાવે છે કે પ્રવર્તમાન સ્તરે સપોર્ટ કરતાં પ્રતિરોધ વધુ મજબૂત રહે છે.

દરમિયાન, મહત્તમ પીડાનું સ્તર 24,900 છે. આજની સમાપ્તિ સાથે, આ હડતાલ એક મહત્વપૂર્ણ રેફરન્સ બિંદુ રહી શકે છે કારણ કે વેપારીઓ તેમની પોઝિશનને ઍડજસ્ટ કરે છે. જો કે, આ સ્તરથી સતત દૂર રહેવાથી ઇન્ડેક્સને તેની તરફ પાછા ખેંચવાને બદલે વધુ પોઝિશન ઍડજસ્ટમેન્ટ થઈ શકે છે.

ઇન્ડિયા VIX 17.54 છે, જે 0.89 પોઇન્ટમાં ઘટાડો કરે છે, જે અપેક્ષિત અસ્થિરતામાં થોડો ઘટાડો સૂચવે છે. તેમ છતાં, કોન્ટ્રાક્ટની સમાપ્તિ નજીક હોવાથી શાર્પ ઇન્ટ્રાડે હલનચલન શક્ય રહે છે.

સમાપ્તિ સત્ર નિર્ધારિત કરી શકે તેવા મુખ્ય સ્તરો

તાત્કાલિક ટ્રેડિંગ રેન્જ 24,900-25,000 હોવાનું જણાય છે, જેમાં 24,950 મધ્યસ્થી અવરોધ તરીકે કાર્ય કરે છે.

જો નિફ્ટી 24,950 થી વધુ રહે છે અને ત્યારબાદ 25,000 ને પાર કરે છે, તો રિકવરી 25,050 અને 25,100 સુધી વધી શકે છે. જો કે, આવા પગલામાં વધુ વિશ્વાસ રહેશે જો 25,000 પર કૉલ અનવાઇન્ડિંગ કરવામાં આવશે.

બીજી તરફ, 24,900 હોલ્ડ કરવામાં નિષ્ફળતા રિન્યુ કરેલ વેચાણ દબાણને આમંત્રિત કરી શકે છે. આ સ્તરથી નીચે ટકાઉ બ્રેકડાઉનને કારણે 24,850, ત્યારબાદ 24,800 પર મજબૂત સપોર્ટ મળશે. જો 24,800 પણ માર્ગ આપે છે, તો ઘટાડો 24,750 સુધી વધી શકે છે.

નિફ્ટી સાપ્તાહિક સમાપ્તિ વ્યૂહરચના

25,000 પર નોંધપાત્ર કૉલ લેખનને જોતાં, વેપારીઓ દરેક ઉપરના પગલાનો સામનો કરવાને બદલે સાવચેત અભિગમ જાળવી રાખવાનું વિચારી શકે છે.

મંદીના વેપારીઓ માટે, 24,950-25,000 ની નજીક અસ્વીકૃતિ, સતત કૉલ રાઇટિંગ સાથે, વેચાણ-ઑન-રાઇઝ તકોની તરફેણ કરશે. 25,000 કૉલ ઓપ્શન વેચવાનો અને 25,100 કૉલ ઓપ્શન ખરીદવાનો સમાવેશ થતો બેર કૉલ સ્પ્રેડ, જો index વારંવાર પ્રતિકારને પાર કરવામાં નિષ્ફળ થાય તો ધ્યાનમાં લઈ શકાય છે. જો નિફ્ટી વેચાયેલ સ્ટ્રાઇકથી નીચે રહે, તો વ્યૂહરચનાના લાભો, જ્યારે ખરીદેલ કૉલ સંભવિત નુકસાનને મર્યાદિત કરે છે. 25,000 થી વધુ ટકાઉ પગલાથી બિયરિશ સેટઅપ નબળું થશે.

વૈકલ્પિક રીતે, 24,900 થી ઓછું નિર્ણાયક બ્રેકડાઉન 24,850 અને 24,800 તરફ ડાયરેક્શનલ બેરિશ ટ્રેડની સંભાવના ખોલી શકે છે, જેમાં 24,900 રિસ્ક મેનેજ કરવા માટે રેફરન્સ સ્તર તરીકે કાર્ય કરે છે.

બુલિશ વેપારીઓ માટે, સુરક્ષિત અભિગમ નિફ્ટી 25,000 થી વધુ સ્થાપિત થવાની રાહ જોવાનો રહેશે, માત્ર 24,950 થી વધુના પગલાં પર પોઝિશન શરૂ કરવાને બદલે. કૉલ અનવાઇન્ડિંગ સાથેનું બ્રેકઆઉટ 25,050-25,100 માટે તકો બનાવી શકે છે. બુલ કૉલ સ્પ્રેડને આવા પગલાં માટે ધ્યાનમાં લેવામાં આવી શકે છે, જેમાં 24,950 નબળા બુલિશ કેસથી નીચે આવે છે.

વેપારીઓએ સમાપ્તિના દિવસે ઓપ્શન પ્રિમીયમમાં ઝડપી સમય-મૂલ્યમાં ઘટાડો અને અચાનક ફેરફારો પણ ધ્યાનમાં લેવા જોઈએ. નિર્ધારિત-રિસ્ક સ્પ્રેડ વેચાણ કરતાં સંભવિત નુકસાન પર વધુ સારું નિયંત્રણ પ્રદાન કરી શકે છે, જો કે સ્પ્રેડ તેમનું સંપૂર્ણ ચોખ્ખું પ્રીમિયમ અથવા મહત્તમ પૂર્વનિર્ધારિત રિસ્ક પણ ગુમાવી શકે છે.

આઉટલુક: શું નિફ્ટી તેની રિકવરી જાળવી શકે છે?

ઇન્ટ્રાડે રિકવરીએ નિફ્ટીને તેના અગાઉના નીચા સ્તરથી દૂર કરવામાં મદદ કરી છે, પરંતુ ઑપ્શન્સની પોઝિશનિંગ હજુ સુધી ખરીદદારોની તરફેણમાં વિશ્વાસપાત્ર પરિવર્તન દર્શાવતું નથી. 24,950 અને 25,000 પર હેવી કૉલ એડિશન સૂચવે છે કે જ્યાં સુધી આ પોઝિશનને અવગણવાનું શરૂ ન થાય ત્યાં સુધી દરેક રિકવરીના પ્રયત્નને પ્રતિરોધ કરી શકાય છે.

બાકીના સત્ર માટે, 24,900 તાત્કાલિક સમર્થન રહે છે, જ્યારે 25,000 એ સ્તરના બુલને ફરીથી નિયંત્રણ મેળવવા માટે દૂર કરવું આવશ્યક છે. જ્યાં સુધી કોઈપણ સ્તર નિર્ણાયક રીતે ઉલ્લંઘન ન થાય ત્યાં સુધી, ભારે કૉલ પોઝિશનિંગને કારણે થોડા નકારાત્મક પક્ષપાત સાથે, નિફ્ટી આ રેન્જમાં વધઘટ થવાનું ચાલુ રાખી શકે છે.

રેન્જના મધ્યમાં આક્રમક પોઝિશન લેવાના બદલે આ લેવલની આસપાસ પુષ્ટિકરણની રાહ જોઈને વેપારીઓને વધુ સારી રીતે સેવા આપવામાં આવશે.