નિફ્ટી સાપ્તાહિક સમાપ્તિ: 0.68 પર પીસીઆર 23,400 થી નીચેના ગેપ-અપ ખોલ્યા પછી Index સ્લિપ

નિફ્ટી 50 એ 15 સપ્ટેમ્બર, 2026 ના રોજ તેના ઓપનિંગ ગેઇનનો મોટો ભાગ છોડી દીધો, કારણ કે સાપ્તાહિક સમાપ્તિ પહેલાં વેચાણ ઉચ્ચ સ્તરે ઉભરી આવ્યું હતું.

સવારે 10:00 વાગ્યે index 11.65 પોઇન્ટ અથવા 0.05% ઘટીને 23,386.45 પર ટ્રેડ થઈ રહ્યો હતો. નિફ્ટીએ 23,576.15 પર તીવ્ર ઊંચું ખુલ્યું હતું અને 23,592.85 ની ઇન્ટ્રાડે હાઈ પર પહોંચી ગયું હતું 23,371.85 ના ઓછા સ્તર પર પહોંચે તે પહેલાં.

નબળા અગાઉના સત્ર પછી હલનચલન થાય છે. 11 સપ્ટેમ્બરના રોજ, નિફ્ટી 23,231.40ના ઇન્ટ્રાડે લોમાંથી રિકવર થયા પછી 0.34% નીચે 23,398.10 પર બંધ થયું. મંગળવારના મજબૂત ગેપ-અપે શરૂઆતમાં વધુ સારી શરૂઆત સૂચવે છે, પરંતુ ઉચ્ચ સ્તર રાખવામાં અસમર્થતાએ ઇન્ડેક્સને પાછલી ક્લોઝિંગ કિંમતની નજીક લાવી દીધું છે.

આશરે 10:00 AM પર ઑપ્શન્સ ડેટા 0.68 નો પુટ-કૉલ રેશિયો બતાવે છે, જ્યારે મહત્તમ પીડા 23,400 પર મૂકવામાં આવે છે, જે લગભગ પ્રવર્તમાન index લેવલને અનુરૂપ છે.

ભારતીય બજારોમાં ઇન્વેસ્ટ કરો અને 5paisa સાથે ભવિષ્યની ક્ષમતાને અનલૉક કરો!

હમણાં જ એકાઉન્ટ ખોલો

ભારે કૉલ પોઝિશનિંગ માટે PCR પૉઇન્ટ

પુટ-કૉલ રેશિયો, અથવા પીસીઆર, 0.68 છે. PCR બાકી પુટ ઓપન ઇન્ટરેસ્ટને કૉલ ઓપન ઇન્ટરેસ્ટ સાથે સરખાવે છે. 1 થી નીચેનું એક વાંચન સૂચવે છે કે ઓપન ઇન્ટરેસ્ટ કરતાં કોલ ઓપન ઇન્ટરેસ્ટ વધારે છે.

તેથી વર્તમાન વાંચન સૂચવે છે કે કૉલ-સાઇડ પોઝિશનિંગ સમાપ્તિ સત્રમાં ભારે રહે છે. જ્યારે નિફ્ટી ગેપ-અપને ટકાવી રાખવા માટે સંઘર્ષ કર્યો અને તેના ઇન્ટ્રાડે હાઇથી 200 થી વધુ પૉઇન્ટ ગુમાવ્યા, ત્યારે આ શરૂઆત પછી જોવા મળતી કિંમતની ક્રિયા સાથે બંધ થાય છે.

જો કે, PCRને સ્ટેન્ડઅલોન ડાયરેક્શનલ ઇન્ડિકેટર તરીકે જોવું જોઈએ નહીં. વ્યક્તિગત સ્ટ્રાઇક્સ પર ઓપન ઇન્ટરેસ્ટમાં ફેરફારો એ સ્પષ્ટ ચિત્ર પૂરું પાડે છે કે જ્યાં વેપારીઓ સત્રના બાકીના સમય માટે સ્થિતિ કરી રહ્યા છે.

મુખ્ય નિફ્ટી ઑપ્શન્સ ડેટા

વિકલ્પોનું માળખું હાલની સ્થિતિઓ અને નવા ઉમેરાઓ વચ્ચે રસપ્રદ તફાવત દર્શાવે છે. મોટી બાકી પોઝિશન ઉચ્ચ સ્ટ્રાઇક્સ પર કેન્દ્રિત રહે છે, જ્યારે નવી પોઝિશન વર્તમાન ઇન્ડેક્સ લેવલની નજીક અથવા તેનાથી નીચે ઉમેરવામાં આવી રહી છે.

કૉલ OI ઓવરહેડ રેઝિસ્ટન્સ બનાવે છે

સૌથી વધુ ઓપન ઇન્ટરેસ્ટ 23,500 અને 23,600 પર કેન્દ્રિત છે, જે આ વિસ્તારને એક મહત્વપૂર્ણ ઓવરહેડ સપ્લાય ઝોન બનાવે છે.

આ પોઝિશનિંગ ખાસ કરીને સંબંધિત છે કારણ કે નિફ્ટી 23,500 થી વધુ ખોલવામાં આવ્યું હતું પરંતુ ત્યાં રાખવામાં નિષ્ફળ રહ્યું હતું. 23,592.85 ની ઇન્ડેક્સની ઇન્ટ્રાડે હાઇ પણ વેચાણ કરતાં પહેલાં આ કૉલ કૉન્સન્ટ્રેશનના ઉપલા ભાગની નજીક હતી.

ફ્રેશ કૉલ એડિશન, દરમિયાન, 23,300 અને 23,000 પર સૌથી મજબૂત છે. આ સ્ટ્રાઇક્સ વર્તમાન માર્કેટ કિંમતથી નીચે હોવાથી, તેઓ ઍક્ટિવ રિપોઝિશનને સૂચવે છે કારણ કે index તેની પ્રારંભિક ઍડવાન્સ આપે છે. આવા વધારામાં નવી મંદીની સ્થિતિ તેમજ હાલની સમાપ્તિ પરંપરાઓમાં એડજસ્ટમેન્ટનો સમાવેશ થઈ શકે છે. ઉપરોક્ત મોટા કૉલ OI ઝોનને જાળવવામાં અસમર્થતા સવારના ભાવની ક્રિયાથી વધુ મહત્વપૂર્ણ સંકેત છે.

ફ્રેશ પુટ રાઇટિંગ લોઅર સ્ટ્રાઇક તરફ આગળ વધે છે

બીજી તરફ, સૌથી વધુ બાકી ઓપન ઇન્ટરેસ્ટ 23,500 અને 23,450 છે. જો કે, ઇન્ડેક્સ પહેલેથી જ સવારના સત્ર દરમિયાન બંને સ્ટ્રાઇકથી નીચે ખસેડવામાં આવ્યું છે.

વધુ મહત્વપૂર્ણ રીતે, ફ્રેશ પુટ એડિશન 23,300 અને 23,350 પર કેન્દ્રિત છે. આ સૂચવે છે કે નવા પુટ પોઝિશન ઉમેરતા વેપારીઓ દિવસના ઊંચા સ્તરથી તીવ્ર રિવર્સલ પછી ઓછી હડતાલ તરફ જોઈ રહ્યા છે.

જો નબળાઈ ચાલુ રહે તો નવી પોઝિશનિંગમાં ફેરફાર 23,300-23,350 ક્ષેત્રને ફોકસમાં લાવે છે. નિફ્ટીનું 23,371.85 નું ઇન્ટ્રાડે લો પહેલેથી જ આ ઝોનની નજીક છે, જેનો અર્થ એ છે કે માર્કેટ જ્યાં નવી પુટ લેખન ઍક્ટિવ થઈ ગઈ છે તે વિસ્તારની નજીક છે.

આ હડતાલની નીચે સતત ચાલ કરવાથી પોઝિશનમાં વધુ એડજસ્ટમેન્ટ થઈ શકે છે અને સમાપ્તિ સેશન દરમિયાન અસ્થિરતા વધી શકે છે.

મહત્તમ દુખાવો સ્પોટ પ્રાઈસની નજીક આવે છે

મહત્તમ પીડા 23,400 પર મૂકવામાં આવે છે, માત્ર ઇન્ડેક્સના 10:00 AM લેવલથી ઉપર.

મહત્તમ પીડા હડતાલનું પ્રતિનિધિત્વ કરે છે જ્યાં ઓપ્શન ખરીદદારો માટે સંયુક્ત ચુકવણી સૈદ્ધાંતિક રીતે બાકી ઓપન ઇન્ટરેસ્ટ પર આધારિત સૌથી ઓછી હશે. તેને સામાન્ય રીતે રેફરન્સ બિંદુ તરીકે સમાપ્તિના દિવસોમાં ટ્રૅક કરવામાં આવે છે, જો કે તે ખાતરી આપતું નથી કે index આખરે ક્યાં સેટલ થશે.

વર્તમાન માર્કેટ કિંમત સાથે તેની નિકટતા સૂચવે છે કે સત્ર દરમિયાન 23,400 એક મહત્વપૂર્ણ ક્ષેત્ર રહી શકે છે, ખાસ કરીને જો ઇન્ડેક્સ તીવ્ર ઓપનિંગ રિવર્સલ પછી સાંકડી રેન્જમાં આગળ વધવાનું ચાલુ રાખે છે.

સમાપ્તિનું સેટઅપ શું સૂચવે છે

મૉર્નિંગ ડેરિવેટિવ્સ સેટઅપ સાવચેત રહે છે. નિફ્ટીમાં લગભગ 180 પોઇન્ટનું અંતર રાખવામાં નિષ્ફળતાએ નજીકના વિકલ્પોની સ્થિતિ પર ધ્યાન કેન્દ્રિત કર્યું છે.

ઉચ્ચ હડતાલ પર મોટા કૉલ બેઝ સૂચવે છે કે અર્થપૂર્ણ રિકવરી સામે પ્રતિકારનો સામનો કરવો પડી શકે છે, જ્યારે નીચા સ્તરે નવા પુટ ઉમેરા દર્શાવે છે કે વેપારીઓ ઘટાડો પછી તેમની સમર્થનની અપેક્ષાઓને સમાયોજિત કરી રહ્યા છે.

અંતિમ દિશા શાર્પ ઇન્ટ્રાડે રિવર્સલ પછી રિટર્ન ખરીદવું કે પછી કૉલ-સાઇડ પ્રેશર ઇન્ડેક્સને તેની ઓપનિંગ રેન્જથી નીચે રાખવાનું ચાલુ રાખે છે કે નહીં તેના પર આધારિત રહેશે.

નિષ્કર્ષ

નિફ્ટીમાં મજબૂત ગેપ-અપ સાથે સાપ્તાહિક સમાપ્તિ દાખલ થઈ હતી પરંતુ ઝડપથી ઍડવાન્સ સરેન્ડર કર્યું અને સવારે 10:00 સુધીમાં 23,386.45 પર નજીવો ઘટાડો થયો હતો.

PCR 0.68 પર અને પ્રવર્તમાન બજાર કિંમતની નજીકનો મહત્તમ પીડા સાથે, ડેરિવેટિવ્સ સેટઅપ સાવચેતી માટે ઝુકાવમાં રહે છે. અહીં ટ્રેક કરવાની મુખ્ય બાબત એ છે કે શું લોઅર સ્ટ્રાઇક્સ પર ફ્રેશ પુટ પોઝિશનિંગ વધુ વેચાણને શોષી શકે છે અથવા તો સવારના રિવર્સલને કારણે સમાપ્તિ સાથે વધારાની નબળાઈ થઈ શકે છે કે નહીં.